┃九方关注

1）►美股方面，周三收跌，道指下跌超过410点。美债收益率攀升令股指承压，10年期美债收益率连续第二天上涨并突破4.6%。英伟达再创新高，但未能扭转大盘颓势。投资者继续关注美股财报与美联储降息时机和幅度等因素。截至收盘，道琼斯指数跌1.06%，纳斯达克指数跌0.58%，标普500指数跌0.74%。热门中概股普跌，纳斯达克中国金龙指数跌0.86%。

►国务院印发《2024-2025年节能降碳行动方案》，围绕能源、工业、建筑、交通、公共机构、用能设备等重点领域和重点行业，部署节能降碳十大行动。行动方案要求，2024年，单位GDP能源消耗和二氧化碳排放分别降低2.5%左右、3.9%左右，规模以上工业单位增加值能源消耗降低3.5%左右，非化石能源消费占比达到18.9%左右。2025年，非化石能源消费占比达到20%左右。

┃题材机会

1、国务院部署节能降碳行动，电解铝等高耗能行业受关注。国务院近日印发《2024-2025年节能降碳行动方案》，关于有色金属行业，方案提出严格落实电解铝产能置换，从严控制铜、氧化铝等冶炼新增产能，新建和改扩建电解铝项目须达到能效标杆水平和环保绩效A级水平。机构认为，在国内产能红线的背景下，2025年国内电解铝有望迎来产量达峰，产量增速显著下滑。而需求端增速基于新能源车、特高压以及光伏等产业带动，预计依然维持稳健增长。在国内电解铝行业纳入碳排放权交易市场后，供需缺口和成本端抬升有望共同推动铝价迎来趋势性上涨。上市公司中，A股相关概念股主要有中国铝业(601600)、云铝股份(000807)等。

2、全固态电池研发将获支持，宁德时代等产业链巨头参与。据媒体报道，我国或投入约60亿元，鼓励有条件的企业对全固态电池相关技术开展研发，宁德时代、比亚迪、一汽、上汽、卫蓝新能源和吉利共六家企业或获得政府基础研发支持。多位业内人士表示，此项行业内史无前例的项目由政府相关部委牵头实施，鼓励有条件的企业对全固态电池相关技术开展研发，将聚焦聚合物和硫化物等不同技术路线。业内表示，与传统的液态锂电池相比，全固态电池拥有高安全性、高能量密度、高功率和温度适应性等特点。今年以来，多家电池和整车企业陆续宣布了全固态电池的研发进展。研究机构预计到2030年左右，有望实现全固态电池和搭载车辆的小规模量产。上市公司中，A股相关概念股主要有利元亨(688499)、当升科技(300073)等。

3、钠离子电池订单迎来密集落地，商业应用取得突破性实质进展。据报道，近日，钠电池公司希倍动力携手珠海鹏森，签署了价值超过数千万元的钠离子电芯订单，标志着钠离子电池商业应用的突破性实质进展。根据合同内容，珠海鹏森将向希倍动力采购总额超过3000万元人民币的钠离子电芯，应用于车载动力、AGV、叉车、家庭储能和工商业储能等领域。今年以来，钠电池订单密集落地，仅仅5月新签订单已有4笔，涉及中钠能源、华阳集团、普利特等企业。年内累计订单达10余笔，最大金额超3亿元。机构表示，近年来，钠电池市场蓬勃发展，仅电池研发、制造和Pack环节新签约的项目就多达29个，规划产能超过290吉瓦时，投资总额超过1140亿元。随着技术的不断升级突破，钠电池产业未来前景可期。上市公司中，A股相关概念股主要有星云股份(300648)、普利特(002324)等。

4、高盛再度上调HBM市场规模，概念股有望受关注。据媒体报道，高性能存储芯片一块难求的背景下，短短两个月内高盛两度上调HBM市场预测。高盛分析师公布报告预计，全球HBM市场规模将在2023-2026年期间以约100%的复合年增长率增长，并在2026年达到300亿美元，较3月份的预测上调30%以上。高盛指出，全球AI相关投资强劲，有望拉动HBM需求增长，此外，HBM技术正在快速发展，每块AI芯片中使用的HBM容量将会增加，也将对其需求形成提振。分析师认为，HBM有效解决了内存瓶颈问题，为当前满足AI需求的最佳方案，HBM需求强劲也让封装、材料、设备等环节随之受益。上市公司中，A股相关概念股主要有华海诚科(688535)、香农芯创(300475)等。

5、工信部规划1亿个车联网专用号码，支持行业高质量发展。据工信部网站5月29日消息，为落实政府工作报告关于“巩固扩大智能网联新能源汽车等产业领先优势”“提振智能网联新能源汽车、电子产品等大宗消费”等部署要求，积极支持我国智能网联汽车和车联网高质量发展，近日，工信部规划1亿个11位公众移动通信网号码专用于车联网业务。随着工业和信息化部规划的1亿个车联网专用号码的推出，相信将进一步推动我国智能网联汽车产业的发展，为行业的高质量发展提供有力支持。上市公司中，A股相关概念股主要有通行宝(301339)、万集科技(300552)等。

┃公告淘金

吉电股份(000875)拟21.9亿元投建山东潍坊420兆瓦光伏项目。

莲花健康(600186)公司已支付全部货款7800万元，320台GPU服务器已全部到货并验收完毕。

广电运通(002152)拟收购广电五舟10%股份，实现控股。

光峰科技(688007)再次成为赛力斯汽车的车载光学解决方案供应商。

格力博(301260)拟1亿元-2亿元回购公司股份。

新宙邦(300037)收到海外电池公司《供应商选定通知书》，预计增加收入约3.16亿美元。

永贵电器(300351)在投资者互动平台表示，公司目前充电枪技术能满足电压1000V，电流600A的大功率要求，大功率液冷充电枪目前已形成批量生产。

中南传媒(601098)子公司湖南省新华书店有限责任公司与湖南省教育厅签订《政府采购合同协议书》，合同总价10.15亿元。

┃主力动向

1）北向资金动向：5月29日净买入33.99亿元。紫金矿业、比亚迪、隆基绿能分别获净买入2.2亿元、2.04亿元、2.02亿元。格力电器净卖出额居首，金额为2.52亿元。

2）龙虎榜机构动向：5月29日，机构参与龙虎榜中个股共涉及35股，其中5股被机构净买入超600万元，广西能源买入最多，净买入为1.35亿元。

┃热门事件

1）国际货币基金组织（IMF）宣布上调2024年中国经济增长预期0.4个百分点至5%。IMF称，这是因为一季度中国GDP增长强劲，且近期官方采取了有关政策措施。

2）今年以来，A股已有100家上市公司因财务指标未达标或公司内部控制、持续经营存在问题，被实施风险警示（含*ST或ST），超过去年同期的85家。5月29日晚，深交所连发2份退市公告，分别对ST阳光、*ST中期作出终止上市决定。其中，*ST中期触及“财务会计报告被出具非标审计意见”的退市情形；*ST新纺触及“净资产为负”以及“财务会计报告被出具非标审计意见”的退市情形。

免责声明：本文由投资顾问：李红红（执业编号：A0740618050004）进行编辑整理，仅代表个人观点。任何投资建议均不作为您投资的依据，您须独立作出投资决策，风险自担。