创业板投资风险提示

本次股票发行后拟在创业板市场上市，该市场具有较高的投资风险。创业板公司具有创新投入大、新旧产业融合成功与否存在不确定性、尚处于成长期、经营风险高、业绩不

稳定、退市风险高等特点，投资者面临较大的市场风险。投资者应充分了解创业板市场的投资风险及本公司所披露的风险因素，审慎作出投资决定。

深圳壹连科技股份有限公司

Shenzhen Uniconn Technology Co. Ltd.（深圳市宝安区燕罗街道燕川社区大华路 1 号 A 栋 301-501，B 栋 501）首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书

保荐机构（主承销商）深圳市福田区福田街道福华一路111号

1深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

声明

中国证监会、交易所对本次发行所作的任何决定或意见，均不表明其对发行人注册申请文件及所披露信息的真实性、准确性、完整性作出保证，也不表明其对发行人的盈利能力、投资价值或者对投资者的收益作出实质性判断或保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。

根据《证券法》的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责；投资者自主判断发行人的投资价值，自主作出投资决策，自行承担股票依法发行后因发行人经营与收益变化或者股票价格变动引致的投资风险。

1-1-1深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

致投资者的声明

壹连科技是一家集电连接组件研发、设计、生产、销售、服务于一体的产

品及解决方案提供商。公司深耕电连接组件产业，依托多年的技术沉淀和行业经验，实现了产品从工业设备、消费电子等传统应用领域向新能源汽车、储能等新兴应用领域的拓展，主要产品涵盖电芯连接组件、动力传输组件以及低压信号传输组件等各类电连接组件。公司拥有优质的客户资源，下游客户包括宁德时代、小鹏汽车、沃尔沃、大众、日产、吉利汽车、零跑汽车、长安汽车、

威睿电动、欣旺达、海博思创、阿特斯、晶科能源、天合光能、尼得科、多美

达、迈瑞医疗等国内外各领域知名企业。

一、上市的目的

在全球碳中和的背景下，新能源汽车销量保持高速增长，储能市场规模持续扩大，为电连接组件产品带来巨大市场空间，也对产品的使用安全性、品质稳定性和生产一致性提出了更高的要求。公司作为国内较早实现电芯连接组件产品规模化供应的产品及解决方案提供商，需要在技术研发、产品迭代、一贯化生产和产业链升级等方面投入更多资源，不断打造新质生产力，依托优质的产品和专业的服务，推动产业发展同频共振。发行上市后，我们将借助资本市场力量，进一步提升公司的技术研发实力，丰富产品线和解决方案，以高标准打磨高质量产品，不断扩大公司产能以满足客户需求；其次，我们将以本次发行上市为契机，树立公司品牌形象，提升市场知名度，丰富人才储备，深化公司全球化布局以持续加强海内外市场开拓力度，推动主营业务高质量可持续发展；最后，以本次发行上市为契机，我们将持续提升公司的规范运作能力和经营能力，为新能源产业发展加速赋能，为社会和广大投资者创造更大价值。

二、现代企业制度的建立健全情况公司已按照上市公司的治理标准建立了以法人治理结构为核心的现代企业制度，形成了规范的公司治理体系和有效的内部控制环境，符合中国证监会有关上市公司治理规范的要求，不断推动企业长期价值提升。同时，公司高度重视全体投资者的价值回报，制定了明确的利润分配计划和长期回报规划，通过建立并实施长期、稳定的分红政策，让全体投资者共享企业发展成果。

1-1-2深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

三、本次融资的必要性及募集资金使用规划

本次融资是公司发展的重要战略决策，我们根据当前电连接组件细分行业需求持续增长、技术不断创新迭代的态势以及公司业务发展实际情况综合研判，认为公司需要进一步加强在研发、产能等方面的投入，以满足未来客户持续增长的定点项目需求，基于此，我们合理规划了相关募投项目，审慎评估了项目可行性。本次募集资金投向聚焦公司主业，投入电连接组件系列产品生产溧阳建设项目、宁德电连接组件系列产品生产建设项目、新能源电连接组件系列产

品生产建设项目和研发中心建设项目，并补充流动资金，预计募集资金金额约

11.93亿元人民币。其中，电连接组件系列产品生产溧阳建设项目、宁德电连接

组件系列产品生产建设项目、新能源电连接组件系列产品生产建设项目将通过

引进国内外先进的生产设备，提升自动化生产水平，扩大产能以满足市场需求，从而增强客户满意度以及提高市场占有率；研发中心建设项目将增强我们的技

术研发优势和产品竞争力；同时通过补充流动资金，缓解未来生产经营规模扩大而可能带来的资金压力，提升公司抗风险能力。

四、持续经营能力及未来发展规划近年来，公司经营稳中求进，收入利润持续增长，抗风险能力显著增强。

2021年至2023年，公司营业收入分别为143387.96万元、275794.04万元和

307455.55万元，年均复合增速达46.43%；扣除非经常性损益后归属于公司普

通股股东的净利润为13922.60万元、22008.26万元和25009.57万元，年均复合增速达34.03%，具备良好的持续经营能力。

作为一家专注于电连接组件研发、设计、生产、销售、服务的国家级高新

技术企业，我们始终把“打好内功、夯实基础”作为企业的立身之本，将技术创新作为企业的长远之道，在新能源汽车零部件领域进行重点开发，同时兼顾储能、工业设备、医疗设备、消费电子等多个领域的协同发展，以公司内生式发展作为基本驱动力，保持行业内的技术领先优势和方案多样优势，用高质量的产品和高效率的服务来提高市场渗透率。

展望未来，公司将继续牢牢把握新能源汽车和储能等行业发展的重大机遇，依托公司多年积累的技术优势和人才优势，巩固和发展在该市场领域的优势地

1-1-3深圳壹连科技股份有限公司招股说明书位，深入挖掘全球新兴市场的潜在需求，继续加大研发投入，持续推进产线自动化升级迭代，全面提升团队能力，推动公司产品线的扩展和客户资源的累积，在电连接组件领域确立和保持全球领先地位，助力以新能源为代表的中国新制造走向世界。

实际控制人：

__________________________________田王星田奔深圳壹连科技股份有限公司年月日

1-1-4深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

本次发行概况

发行股票类型 人民币普通股（A股）

本次发行新股股票数量为1633万股，占发行后股份总数的本次发行股数比例为25.01%。本次发行全部为公开发行新股，不安排公司股东公开发售股份

每股面值人民币1.00元

每股发行价格72.99元发行日期2024年11月8日拟上市证券交易所和板块深圳证券交易所创业板

发行后总股本6529.6129万股

保荐人（主承销商）招商证券股份有限公司招股说明书签署日期2024年11月14日

1-1-5深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

目录

声明....................................................1

致投资者的声明...............................................2

本次发行概况................................................5

目录....................................................6

第一节释义................................................10

一、常用词语释义.............................................10

二、专业术语释义.............................................13

第二节概览................................................15

一、重大事项提示.............................................15

二、发行人及本次发行的中介机构基本情况..................................19

三、本次发行概况.............................................19

四、发行人主营业务经营情况........................................24

五、发行人板块定位情况..........................................26

六、发行人主要财务数据和财务指标.....................................31

七、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况..............................32

八、发行人选择的具体上市标准.......................................33

九、发行人公司治理的特殊安排.......................................33

十、募集资金用途与未来发展规划......................................33

十一、其他对发行人有重大影响的事项....................................34

第三节风险因素..............................................35

一、与发行人相关的风险..........................................35

二、与行业相关的风险...........................................38

三、其他风险...............................................40

第四节发行人基本情况...........................................42

一、发行人基本情况............................................42

二、发行人的设立情况和报告期内的股本和股东变化情况............................43

三、发行人成立以来重要事件........................................46

四、发行人在其他证券市场的上市/挂牌情况.................................50

五、发行人的股权结构图和组织结构.....................................50

六、发行人重要子公司及参股公司情况....................................51

1-1-6深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

七、持有发行人百分之五以上股份的主要股东及实际控制人情况.........................57

八、发行人不存在特别表决权或类似安排情况.................................64

九、发行人不存在协议控制情况.......................................64

十、控股股东、实际控制人报告期内重大违法行为情况.............................64

十一、发行人股本情况...........................................64

十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况..........................70

十三、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的兼职情况..........................76

十四、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员之间存在的亲属关系..............77

十五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近三年涉及行政处罚、监督

管理措施、纪律处分或自律监管措施、被司法机关立案侦查、被中国证监会立案

调查情况.................................................78

十六、发行人与董事、监事、高级管理人员及其他核心人员签署的重大协议及履

行情况..................................................78

十七、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其近亲属直接或间接持有发

行人股份的情况..............................................78

十八、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员最近两年内变动的情况..........79

十九、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员对外投资情况.........................81

二十、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬情况...........................83

二十一、已经制定或实施的股权激励或期权激励及相关安排...........................85

二十二、发行人员工情况..........................................91

第五节业务与技术.............................................96

一、发行人主营业务、主要产品及变化情况..................................96

二、发行人所处行业基本情况.......................................112

三、行业竞争情况及发行人所处行业地位..................................136

四、公司销售情况和主要客户.......................................149

五、公司采购情况和主要供应商......................................155

六、公司的主要固定资产和无形资产....................................158

七、发行人技术开发和研究情况......................................176

八、发行人环保和安全生产情况......................................188

九、境外经营与境外资产状况.......................................191

第六节财务会计信息与管理层分析.....................................192

一、报告期内财务报表..........................................192

1-1-7深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

二、注册会计师审计意见和重要性水平的判断标准..............................196

三、关键审计事项............................................197

四、合并财务报表的编制基础、合并范围及变化情况.............................200

五、主要会计政策和会计估计.......................................201

六、主要税收政策、缴纳的主要税种及其法定税率..............................236

七、非经常性损益............................................239

八、分部信息..............................................240

九、主要财务指标............................................240

十、对公司经营前景具有核心意义或其对业绩变动具有较强预示作用的财务或非

财务指标................................................242

十一、经营成果分析...........................................243

十二、资产质量分析...........................................287

十三、偿债能力、流动性与持续经营能力分析................................310

十四、重大投资或资本性支出、重大资产业务重组、股权收购合并....................324

十五、盈利预测报告...........................................325

十六、资产负债表日后事项、或有事项、其他重要事项及重大担保、诉讼等事项....................................................326

十七、财务报告审计截止日后主要经营状况及财务信息............................326

第七节募集资金运用与未来发展规划....................................328

一、募集资金运用基本情况........................................328

二、募集资金运用具体情况........................................330

三、公司未来发展规划..........................................339

第八节公司治理与独立性.........................................343

一、报告期内发行人公司治理存在的缺陷及改进情况.............................343

二、发行人内部控制制度情况.......................................343

三、发行人报告期内违法违规行为及处罚情况................................347

四、发行人报告期内资金占用和对外担保的情况...............................347

五、发行人独立运营情况.........................................348

六、同业竞争..............................................350

七、关联方及关联交易..........................................352

八、报告期内关联方的变化情况......................................369

九、公司规范和减少关联交易的措施....................................369

1-1-8深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

第九节投资者保护............................................371

一、本次发行前未分配利润的分配政策...................................371

二、本次发行上市前后的股利分配政策...................................371

三、是否存在特别表决权股份、协议控制架构或类似特殊安排，尚未盈利或存在

累计未弥补亏损.............................................376

第十节其他重要事项...........................................377

一、重大合同..............................................377

二、对外担保事项............................................383

三、重大诉讼或仲裁事项.........................................383

第十一节声明..............................................386

一、发行人全体董事、监事、高级管理人员声明...............................386

二、控股股东、实际控制人声明......................................387

三、保荐人（主承销商）声明.......................................388

四、发行人律师声明...........................................390

五、承担审计业务的会计师事务所声明...................................391

六、承担评估业务的资产评估机构声明...................................392

七、承担验资业务的机构声明.......................................393

八、承担验资复核业务的机构声明.....................................394

第十二节附件..............................................395

一、备查文件..............................................395

二、查阅时间、地点...........................................395

三、落实投资者关系管理相关规定的安排、股利分配决策程序、股东投票机制建

立情况.................................................396

四、相关承诺事项............................................398

五、股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行

情况..................................................429

六、审计委员会及其他专门委员会的设置情况说明..............................431

七、募集资金投资项目具体情况......................................434

八、子公司、参股公司简要情况......................................449

1-1-9深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

第一节释义

本招股说明书中，除非文义另有所指，下列简称和术语具有如下含义：

一、常用词语释义

发行人、本公

深圳壹连科技股份有限公司，曾用名深圳侨云科技股份有限司、公司、股份指公司

公司、壹连科技

本次发行、本次

公开发行、首次 指 公司本次向社会公众公开发行人民币普通股（A 股）的行为公开发行

公司本次向社会公众公开发行人民币普通股（A 股）并在深本次发行上市指圳证券交易所创业板上市

深圳市王星实业发展有限公司，曾用名深圳市侨云电子有限王星实业指公司，为发行人控股股东宁德壹连电子有限公司，发行人全资子公司，曾用名宁德侨宁德壹连指云电子有限公司

溧阳壹连电子有限公司，发行人全资子公司，曾用名溧阳侨溧阳壹连指云电子有限公司溧阳壹连苏州分

指溧阳壹连电子有限公司苏州分公司，溧阳壹连分公司公司

溧阳壹连汽车电子科技有限公司，发行人全资子公司溧阳壹溧阳汽电指连之控股子公司，曾用名溧阳侨云汽车电子科技有限公司，于2024年8月注销

宜宾壹连指宜宾壹连电子有限公司，发行人全资子公司肇庆壹连指肇庆壹连电子有限公司，发行人全资子公司长春壹连指长春壹连电子有限公司，发行人全资子公司浙江壹连电子有限公司，发行人控股子公司，曾用名浙江侨浙江壹连指龙电子科技有限公司

斯洛伐克壹连科技有限公司，英文名为 Uniconn Technology斯洛伐克壹连指

Slovakia s.r.o.，系发行人海外子公司芜湖侨云指芜湖侨云友星电气工业有限公司，发行人参股公司芜湖云达指芜湖云达房屋租赁有限公司，发行人参股公司海普锐指厦门海普锐科技股份有限公司，发行人参股公司香港侨云电子公司，发行人实际控制人之一田王星在香港设香港侨云电子指立的企业上海侨云科技指上海侨云科技有限公司上海侨云电子指上海侨云电子有限公司上海侨云电器指上海侨云电器有限公司乐清诚和指乐清市诚和实业公司江苏侨云指江苏侨云电子有限公司侨云商贸指深圳市侨云商贸有限公司

1-1-10深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

长江晨道（湖北）新能源产业投资合伙企业（有限合伙），长江晨道指系发行人股东

深圳奔云指深圳奔云投资有限公司，系发行人股东深圳侨友指深圳侨友投资合伙企业（有限合伙），系发行人股东厦门奔友指厦门奔友投资合伙企业（有限合伙），系发行人股东宁波梅山保税港区超兴创业投资合伙企业（有限合伙），系宁波超兴指发行人股东

宁波梅山保税港区晨道投资合伙企业（有限合伙），系长江宁波晨道指晨道执行事务合伙人

南通优仕达精密机电有限公司，系发行人参股公司芜湖侨云南通优仕达指之控股股东

浙江近点电子股份有限公司，系发行人控股子公司浙江壹连浙江近点指

持股22%的股东

宁德时代、CATL 指 宁德时代新能源科技股份有限公司及其关联公司小鹏汽车指广州小鹏汽车科技有限公司及其关联公司零跑汽车指浙江零跑科技股份有限公司及其关联公司北汽新能源指北京新能源汽车股份有限公司及其关联公司

威睿电动指威睿电动汽车技术（宁波）有限公司及其关联公司迈瑞医疗指深圳迈瑞生物医疗电子股份有限公司及其关联公司欣旺达指南京市欣旺达新能源有限公司及其关联公司蜂巢能源指蜂巢能源科技有限公司及其关联公司瑞浦能源指瑞浦能源有限公司及其关联公司亿纬锂能指惠州亿纬锂能股份有限公司及其关联公司深澜动力指郑州深澜动力科技有限公司及其关联公司

孚能科技指孚能科技（赣州）股份有限公司及其关联公司

多美达指多美达（深圳）电器有限公司及其关联公司

尼得科指尼得科电控电器（青岛）有限公司及其关联公司比亚迪指深圳市比亚迪供应链管理有限公司

TCL 指 TCL 科技集团股份有限公司

MER 指 MERCURTRADE S.R.O.海博思创指北京海博思创科技股份有限公司阿特斯指阿特斯储能科技有限公司晶科能源指晶科能源股份有限公司

安捷利指安捷利电子科技（苏州）有限公司及其关联公司

泰科电子指泰科电子（上海）有限公司苏州紫翔指苏州紫翔电子科技有限公司厦门弘信指厦门弘信电子科技集团股份有限公司

1-1-11深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

杭州优格指杭州优格电子有限公司

安费诺指安费诺汽车连接系统（常州）有限公司及其关联公司

兴勤电子指兴勤（宜昌）电子有限公司及其关联公司江苏亨通指江苏亨通电子线缆科技有限公司顺科智连指顺科智连技术股份有限公司

富昌电子指富昌电子（上海）有限公司及其关联公司铭岳电子指东莞市铭岳电子科技有限公司西典新能指苏州西典新能源电气股份有限公司东莞硅翔指东莞市硅翔绝缘材料有限公司

保荐机构、保荐

人、主承销商、指招商证券股份有限公司招商证券

发行人律师、金指北京市金杜律师事务所杜律师

发行人会计师、

审计机构、容诚指容诚会计师事务所（特殊普通合伙）会计师

《公司章程》指《深圳壹连科技股份有限公司章程》本公司根据对上市公司有关要求制定的《深圳壹连科技股份《公司章程（草指有限公司章程（草案）》，已经由公司2022年第五次临时股案）》

东大会审议通过，待公司 A 股发行上市之日起生效股东、股东大会指本公司股东、股东大会

董事、董事会指本公司董事、董事会

监事、监事会指本公司监事、监事会国务院指中华人民共和国国务院发改委指中华人民共和国国家发展和改革委员会财政部指中华人民共和国财政部税务总局指国家税务总局工信部指中华人民共和国工业和信息化部科技部指中华人民共和国科学技术部商务部指中华人民共和国商务部能源局指国家能源局国管局指国家机关事务管理局交通运输部指中华人民共和国交通运输部国土资源部指中华人民共和国国土资源部

证监会、中国证指中国证券监督管理委员会监会

深交所、交易所指深圳证券交易所

1-1-12深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

《公司法》指《中华人民共和国公司法》

《证券法》指《中华人民共和国证券法》

元、万元指人民币元、人民币万元

报告期、报告期

各期、最近三年指2021年、2022年、2023年和2024年1-6月及一期

二、专业术语释义

Cells Contact System，一种由金属电连接系统、信号采样电芯连接组件、CCS 指系统和绝缘系统等多系统构成的集成组件

一种由高压电缆、连接器、波纹管等辅材集成的动力分配动力传输组件指和信号传输组件

一种由各类线缆、电子线、连接器、温感电阻等材料集成低压信号传输组件指

的电压、温度、信号采集传输组件

Production Part Approval Process，生产件批准程序，规定PPAP 指了包括生产材料和散装材料在内的生产件批准的一般要求

Advanced Product Quality Planning，产品质量先期策划，用APQP 指 来确定和制定确保某产品使顾客满意所需步骤的结构化方法

Flexible Printed Circuit，柔性电路板，具有配线密度高、重FPC 指

量轻、厚度薄、弯折性好的特点

Printed Circuit Board，印制电路板，是电子元器件电气相PCB 指互连接的载体

Power Distribution Unit 动力传输组件，即一种连接高压配PDU 指电盒的高压线束

FAKRA 传输组件是一种高频信号传输线束，广泛用于汽FAKRA 指车天线，摄像头，环视360°等高质量信号传输一种采用机械组件接口连接电子线路的机电元件，可以借连接器指此通过电子产品中两个独立元件的光信号和电信号

端子指接线终端，又称接线端子电缆指一种电能或信号传输装置，通常是由几根或几组导线组成一种由铜或铝经过冲压成型的一种电力配电设备上的导电铜铝巴指材料，或称母排VMI 指 Vendor Management Inventory，即库存管理模式Production Material Control，是对生产计划与生产进度的控PMC 指 制，以及对物料的计划、跟踪、收发、存储、使用等各方面的监督与管理和呆滞料的预防处理工作

China National Accreditation Service for Conformity

CNAS 指

Assessment，中国合格评定国家认可委员会Parts Per Million，百万分之一，一般用作每一百万个产品PPM 指中的不良率的统计标准

ERP 指 Enterprise Resource Planning，企业资源计划PLM 指 Product Lifecycle Management，生命周期管理

1-1-13深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

SRM 指 Supplier Relationship Management，供应商关系管理BPM 指 Business Process Management，业务流程管理MES 指 Manufacturing Execution System，制造执行系统IATF 指 International Automotive Task Force，国际汽车工作组Charge Coupled Device，一种半导体器件，能够把光学影CCD 指像转化为数字信号

Polycarbonate，是聚碳酸酯的简称，一种无定型、无臭、PC 指

无毒、高度透明的无色或微黄色热塑性工程塑料

Cell to Pack，无模组技术，直接将多个电芯布置于箱体，CTP 指无需先将多个电芯组装成模组

Cell to Chassis，电池底盘一体化技术，将电芯直接集成于CTC 指车辆底盘的工艺

FFC 指 Flexible Flat Cable，柔性扁平线缆UV 为 Ultraviolet Rays，即紫外光线，UV 胶一般指无影UV 胶 指胶，是一种必须通过紫外线光照射才能固化的一类胶粘剂Design of Experiment，常见的试验设计方法，可分为二DOE 指类，一类是正交试验设计法，另一类是析因法Polyethylene Terephthalate，聚对苯二甲酸乙二醇酯，俗称PET 指

涤纶树脂，是热塑性聚酯中最主要的品种VDA6.3 是德国汽车工业联合会（VDA）制定的德国汽车

VDA6.3 指

工业质量标准的第三部分，即过程审核，简称 VDA6.3中汽协指中国汽车工业协会

GGII 指 高工产研锂电研究所汽车或汽车零部件行业中客户针对某项目选择正式供应商

项目定点指的过程和方式，通常通过项目定点协议或邮件等方式确定该项目的定点供应商

注1：本招股说明书中部分合计数与各分项直接相加之和如在尾数上有差异，除含特别标注外，均为四舍五入所致；

注2：本招股说明书所引用的行业与市场数据来源于不同的公开刊物、研究报告及行

业专业机构所披露的公开信息，公司未为该等第三方数据及资料支付费用或提供帮助。

1-1-14深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

第二节概览

本概览仅对招股说明书全文做扼要提示。投资者做出投资决策前，应认真阅读招股说明书全文。

一、重大事项提示

公司提请投资者特别注意以下重点事项，在做出投资决策之前，务必认真阅读本招股说明书正文内容，并特别关注以下事项：

（一）发行人及相关责任主体的重要承诺

公司提请投资者仔细阅读公司、控股股东、实际控制人、其他股东、董事、

监事、高级管理人员以及本次发行的保荐人及证券服务机构等作出的与本次发

行相关的重要承诺，具体详见本招股说明书“第十二节附件”之“四、相关承诺事项”。

（二）本次发行前滚存利润的分配

公司首次公开发行股票并在创业板上市之日前滚存的未分配利润，由公司首次公开发行股票后的新老股东按照持股比例共同享有。本公司提醒投资者关注公司发行上市后的利润分配政策、现金分红的最低比例、上市后三年内利润

分配计划和长期回报计划，具体详见本招股说明书“第九节投资者保护”之“二、本次发行上市前后的股利分配政策”。

（三）本公司特别提醒投资者注意本招股说明书“第三节风险因素”中的下列风险

1、客户集中度较高的风险

报告期内，公司来源于前五名客户的营业收入分别为110583.70万元、

229917.11万元、269352.69万元和146538.12万元，占营业收入的比例分别为

77.12%、83.37%、87.61%和86.59%，其中来自宁德时代的营业收入占比分别为

64.72%、67.98%、71.13%和70.87%。报告期内，公司对前五名客户的营业收入

占各期营业收入的比例相对较高。若未来发行人主要客户的业务因受国际政治形势、市场环境变化、关键物料供应、下游市场需求、进出口政策等众多因素

影响而发生不利变化，或导致其减少对公司的采购订单，则可能对公司的业务

1-1-15深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

经营、财务状况等产生不利影响。

2、对宁德时代存在重大依赖的风险

报告期内，公司向宁德时代销售收入占营业收入的比例分别为64.72%、

67.98%、71.13%和70.87%，对宁德时代存在重大依赖的风险。

一方面，公司产品的下游主要应用领域新能源动力电池行业的市场集中度较高，根据中国汽车动力电池产业创新联盟数据显示，前五名企业的市场占有率超过80%。下游市场的集中也传导至上游新能源配套企业，使得公司所在的电连接组件行业在客户选择和供应上也较为集中。而宁德时代作为当前全球新能源动力电池领域的龙头企业，市场占有率较高，其对于原材料采购的需求日益增长；公司主要产品作为新能源动力电池中的重要部件，报告期内对宁德时代的销售量较高且呈增长趋势。

另一方面，现阶段我国新能源汽车整车厂对电池厂商整体依赖度较高，仅少数整车厂能够完全自行研发生产动力电池产品，在新能源行业周期性波动的背景下，公司的部分新能源整车客户受到的影响相对较大；而宁德时代作为全球新能源动力电池领域的龙头企业，抵御风险的能力相对较强，经营规模仍持续增长。根据调研机构 SNE Research 发布的报告数据显示，2023 年全球动力电池装机量宁德时代以 259.70GWh的装机量稳居第一，市场份额达 36.80%，且较

2022年装机量同比增长达40.84%。宁德时代的经营业务进一步发展，对公司的

采购需求也进一步提升，2023年公司对宁德时代销售收入增长了16.65%，高于其他客户整体销售收入增速，导致公司对宁德时代的销售收入占比提高至

71.13%。

在产业链分工现状、下游新能源动力电池行业竞争格局未发生重大变化的

一段时间内，公司仍将持续深化与宁德时代等优质大客户之间的合作。

基于上述原因，公司与宁德时代已建立稳定的合作关系且预计在未来一定时期内仍将存在对宁德时代的销售收入占比较高的情形。如果未来公司新客户拓展计划不如预期，或宁德时代经营、采购战略发生较大变化，或公司与宁德时代的合作关系被其他供应商替代，或宏观经济波动、行业竞争加剧、技术更新迭代、终端市场需求变化等因素导致宁德时代市场份额下降进而减少对公司

1-1-16深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

产品的采购，公司的业务发展和经营业绩将因销售收入依赖于宁德时代而受到不利影响。

3、新能源行业竞争风险

报告期各期，按照收入类别，公司新能源产品销售收入分别为114801.87万元、243849.14万元、283293.85万元和155042.66万元，占营业收入的比例分别为80.06%、88.42%、92.14%和91.62%。近几年随着新能源汽车行业的快速发展，传统汽车企业和新兴造车企业加入竞争行列，从业企业不断增多，竞争格局不断变化。若公司不能随着市场变化扩展新的客户或是原有客户份额被其他竞争者抢占，可能会出现销售增长缓慢，甚至下滑的风险。同时，新能源整车或一级配套厂商与上游客户对于新产品、新技术和新工艺的要求较高，如公司不能紧跟新能源行业技术发展步伐进行持续研发，行业内企业对于优质客户开拓竞争将会加剧，公司存在市场份额被其他新进供应商取得、甚至被其他供应商替代的风险。

4、原材料价格波动风险

公司主要原材料为连接器、FPC 组件、电线和铜铝巴等，报告期内，公司直接材料占主营业务成本的比例分别为77.55%、79.58%、80.91%和81.78%，占比较高，原材料价格波动对公司的主营业务成本有较大影响。公司主要原材料价格容易受到经济周期、市场需求、汇率等因素的影响，出现较大波动。近几年来受国际政治、经济局势的影响以及供需关系的变化，主要原材料涉及的铜、铝等大宗商品价格持续上涨。基于产品采取成本加成的定价模式，公司具有一定的原材料价格传导能力，通常会将部分原材料价格上涨的影响向下游传导。

然而，若未来原材料市场价格持续上涨或发生大幅波动，公司可能无法完全消化或向下游传导原材料价格的影响，且因价格传导具有滞后性以及下游客户潜在的降价需求，公司产品价格不能随着原材料价格的上涨及时进行调整，从而造成公司产品毛利率和经营业绩下降的风险。

5、应收账款回收风险

各报告期末，公司应收账款账面价值分别为49697.64万元、97847.60万元、

94051.43万元和86008.59万元，占各期末流动资产的比例分别为44.95%、

1-1-17深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

50.79%、48.32%和46.90%，应收账款坏账准备余额分别为3497.54万元、7181.93万元、7045.16万元和6643.06万元。虽然公司主要客户信用情况较好，

但随着业务规模逐步扩大，若行业或外部环境发生重大不利变化，可能存在因下游客户经营出现重大问题或产生纠纷而导致发行人应收账款无法按时收回或

无法全额收回的风险，从而对公司的经营活动和经营业绩产生不利影响。

6、毛利率下降风险

报告期内，公司综合毛利率分别为21.69%、19.54%、18.94%和16.17%。未来随着行业周期性波动和产品的更新换代，公司产品存在协商降价的压力，如公司不能持续加强技术研发、巩固或开拓客户资源、保持和强化自身竞争优势

或未来在行业竞争加剧、原材料采购价格上升、公司人员薪酬上涨、终端市场

降价压力自下游产业链传导至公司等因素影响下公司无法有效应对市场竞争、

提高生产效率或及时向上、下游传导价格变动影响，则公司毛利率将有继续下滑的风险。

7、客户流失和业绩下滑的风险

报告期各期，公司来自前五大客户的收入占营业收入的比重均高于70%，占比较高，主要客户发展情况及采购情况对发行人业绩增长起到重要贡献作用。

此外，虽然公司境外收入主要来源于欧洲和亚洲，贸易政策和关税政策较为稳定，但存在向美国地区销售产品并且被列入加征关税清单的情况，公司报告期内美国地区的销售收入占销售总额的比重分别为0.23%、0.52%、0.17%和0.33%。

若公司后续无法持续开展电连接组件技术研发以保持核心竞争力，无法持续满足客户的定制化、批量化采购需求，或外部环境、新能源行业整体发生重大不利变化导致主要客户技术及产业化发展不及预期、经营情况受到较大影响，或部分境外客户所在地区采取提高关税等贸易保护主义政策措施，则公司将面临客户订单减少或客户流失的风险，对公司未来的经营业绩造成不利影响。

（四）业绩下滑情形相关承诺

公司控股股东、实际控制人等主体已承诺，出现发行人上市当年及之后第二年、第三年较上市前一年扣除非经常性损益后归母净利润下滑50%以上等情形时，延长其届时所持股份锁定期限，具体情况详见本招股说明书“第十二节附

1-1-18深圳壹连科技股份有限公司招股说明书件”之“四、相关承诺事项”之“（十五）业绩下滑情形相关承诺”。

二、发行人及本次发行的中介机构基本情况

（一）发行人基本情况发行人名深圳壹连科技股份有限公司成立日期2011年12月7日称

注册资本4896.6129万元法定代表人田奔深圳市宝安区燕罗街道燕川社深圳市宝安区燕罗街道

区大华路 1 号 A 栋厂房 301- 主要生产经营注册地址燕川社区大华路1号；

501，B 栋 501；（一照多址企 地址宁德市东侨经济开发区

业）

控股股东深圳市王星实业发展有限公司实际控制人田王星、田奔在其他交易场

C39 计算机、通信和其他电子 所（申请）挂行业分类无设备制造业牌或上市的情况

（二）本次发行的有关中介机构保荐人招商证券股份有限公司主承销商招商证券股份有限公司发行人律北京市金杜律师事务所其他承销机构无师容诚会计师事务所（特殊普通中水致远资产评估有限审计机构评估机构

合伙）公司

发行人与本次发行有关的保荐人、承销机

构、证券服务机构及其负责人、高级管理人无

员、经办人员之间存在的直接或间接的股权关系或其他利益关系

（三）本次发行其他有关机构股票登记中国证券登记结算有限责任公招商银行股份有限公司收款银行机构司深圳分公司深圳深纺大厦支行其他与本次发行有关的机构无

三、本次发行概况

（一）本次发行的基本情况

（一）本次发行的基本情况

股票种类 人民币普通股（A 股）

每股面值1.00元

发行股数1633万股占发行后总股本比例25.01%

其中：发行新股数量1633万股占发行后总股本比例25.01%股东公开发售股份数量无占发行后总股本比例无

发行后总股本6529.6129万股

1-1-19深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

每股发行价格72.99元19.06倍（发行价格除以每股收益，每股收益按照公司2023年发行市盈率度经审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）5.11元（按202323.22元（以截至年度经审计的扣

2024年6月30日经除非经常性损益

审计的归属于母公前后孰低的归属发行前每股净资产发行前每股收益司股东的净资产除于母公司股东净以发行前总股本计利润除以本次发

算）行前总股本计

算）3.83元（按202333.97元（以截至年度经审计的扣

2024年6月30日经

除非经常性损益审计的归属于母公前后孰低的归属发行后每股净资产司股东净资产加上发行后每股收益于母公司股东净本次发行募集资金利润除以本次发净额除以发行后总行后总股本计股本计算）

算）

发行市净率2.15倍（按照发行价格除以发行后每股净资产计算）

本次发行采用向参与战略配售的投资者定向配售、网下向符

合条件的投资者询价配售与网上向持有深圳市场非限售A股股发行方式份和非限售存托凭证市值的社会公众投资者定价发行相结合的方式进行

符合资格的参与战略配售的投资者、符合资格的询价对象以

及已开立深交所股票账户并开通创业板交易的境内自然人、发行对象法人等投资者（国家法律、法规和规范性文件禁止购买的除外）承销方式余额包销

募集资金总额119192.67万元

募集资金净额108063.50万元电连接组件系列产品生产溧阳建设项目宁德电连接组件系列产品生产建设项目募集资金投资项目新能源电连接组件系列产品生产建设项目研发中心建设项目补充流动资金

本次发行费用总额为11129.17万元，包括：

1、保荐及承销费用：8433.44万元；

2、审计及验资费用：1500.00万元；

3、律师费用：649.06万元；

4、用于本次发行的信息披露费用：487.74万元；

发行费用概算

5、发行手续费及其他费用：58.94万元

（以上各项费用均不包含增值税，如有尾数差异，系四舍五入导致；前次披露的招股意向书中，发行手续费及其他费用为31.91万元，差异主要系本次发行的印花税费用，除前述调整外，发行费用不存在其他调整情况）

1-1-20深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

发行人高级管理人员、核心员工通过专项资产管理计划参与

高级管理人员、员工拟本次发行的战略配售，认购数量为163.30万股，占本次发行参与战略配售情况数量的10.00%；资产管理计划获配股票的限售期为12个月，限售期自本次公开发行的股票在深交所上市之日起开始计算本次发行价格未超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均数以及剔除最高报价后通过公开募集方式设立

保荐人相关子公司拟参的证券投资基金、全国社会保障基金、基本养老保险基金、与战略配售情况（如企业年金基金和职业年金基金、符合《保险资金运用管理办有）法》等规定的保险资金与合格境外投资者资金报价中位数、

加权平均数孰低值，故保荐人相关子公司无需参与本次发行的战略配售拟公开发售股份股东名

称、持股数量及拟公开不适用

发售股份数量、发行费用的分摊原则

（二）本次发行上市的重要日期刊登初步询价公告日期2024年10月31日初步询价日期2024年11月5日刊登发行公告日期2024年11月7日申购日期2024年11月8日缴款日期2024年11月12日本次股票发行结束后公司将尽快申请在深圳证券交易所创业股票上市日期板上市

（二）战略配售的相关安排

1、本次战略配售的总体安排

本次发行价格不超过剔除最高报价后网下投资者报价的中位数和加权平均

数以及剔除最高报价后公募基金、社保基金、养老金、年金基金、保险资金和

合格境外投资者资金报价中位数、加权平均数孰低值，故保荐人相关子公司无需参与跟投。

本次发行初始战略配售发行数量为326.60万股，占本次发行数量的20.00%。

根据最终确定的发行价格，本次发行的参与战略配售的投资者由发行人的高级管理人员与核心员工参与本次战略配售设立的专项资产管理计划和其他参与战

略配售的投资者组成，参与战略配售的投资者最终获配数量为259.2035万股，约占本次发行数量的15.87%。其中，发行人的高级管理人员与核心员工参与本次战略配售设立的专项资产管理计划最终战略配售股份数量为163.30万股，占本次发行数量的10.00%；其他参与战略配售的投资者最终战略配售股份数量为

1-1-21深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

95.9035万股，约占本次发行股份数量的5.87%。初始战略配售股数与最终战略

配售股数的差额67.3965万股将回拨至网下发行。参与战略配售的投资者已足额按时缴纳认购资金。本次发行战略配售结果如下：

序参与战略配售的投获配股数获配金额类型限售期

号资者全称（股）（元）招商资管壹连科技发行人的高级管理人员工参与创业板战员与核心员工参与本

11633000119192670.0012个月

略配售集合资产管次战略配售设立的专理计划项资产管理计划南方工业资产管理与发行人经营业务具

268502549999974.7512个月

有限责任公司有战略合作关系或长宁德东侨国有资产期合作愿景的大型企

327401019999989.9012个月

投资建设有限公司业或其下属企业

注：限售期自本次公开发行的股票在深交所上市之日起开始计算。

2、发行人高级管理人员与核心员工专项资产管理计划

（1）投资主体发行人的高级管理人员与核心员工参与本次战略配售设立的专项资产管理计划为招商资管壹连科技员工参与创业板战略配售集合资产管理计划（以下简称“壹连科技员工战配资管计划”）。

（2）参与规模和具体数量

根据最终确定的发行价格，壹连科技员工战配资管计划最终战略配售股份数量为163.30万股，占本次发行股份数量的10.00%。具体情况如下：

具体名称：招商资管壹连科技员工参与创业板战略配售集合资产管理计划

设立时间：2024年9月25日

备案日期：2024年9月25日

备案编码：SAPN67

募集资金规模：11930万元

认购资金规模上限：11930万元

管理人：招商证券资产管理有限公司

实际支配主体：招商证券资产管理有限公司。实际支配主体非发行人高级管理人员及核心员工。

1-1-22深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

壹连科技员工战配资管计划参与人姓名、职务、认购金额及比例如下：

专项资管计序实缴金额合同所属姓名职务划的持有比员工类别号（万元）单位例

1田奔总经理5425.0045.47%高级管理人员发行人

2卓祥宇副总经理900.007.54%高级管理人员发行人

3范伟雄副总经理830.006.96%高级管理人员发行人

4程青峰副总经理700.005.87%高级管理人员发行人

财务总监、副总

5邹侨远550.004.61%高级管理人员发行人

经理

6杨媛媛财务部经理250.002.10%核心员工发行人

董事会秘书、投

7郑梦远980.008.21%高级管理人员发行人

资总监

8龙沁副总监270.002.26%核心员工发行人

9廖桂香副总监290.002.43%核心员工发行人

10胡波销售经理310.002.60%核心员工发行人

11张鹏物流部经理100.000.84%核心员工发行人

12倪伟伟销售部经理600.005.03%核心员工宁德壹连

13曹华研发总监120.001.01%核心员工溧阳壹连

14刘丹青欧洲区域总经理350.002.93%核心员工发行人

15王文清采购总监125.001.05%核心员工发行人

工程技术部专项

16谢一军130.001.09%核心员工发行人

经理

合计—11930.00100.00%——

注1：壹连科技员工战配资管计划所募集资金的100%用于参与本次战略配售，即用于支付本次战略配售的价款；

注2：壹连科技员工战配资管计划的参与人均与公司或其子公司签署了劳动合同，劳动关系合法存续。

3、其他参与战略配售的投资者

本次发行中，其他参与战略配售的投资者的选择系在考虑投资者资质以及市场情况后综合确定，属于“与发行人经营业务具有战略合作关系或长期合作愿景的大型企业或其下属企业”。其他参与战略配售的投资者已同发行人签署战略配售协议，本次发行其他参与战略配售的投资者的最终配售结果如下：

1-1-23深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序参与战略配售的投获配股数获配金额类型限售期

号资者全称（股）（元）南方工业资产管理与发行人经营业务具

168502549999974.7512个月

有限责任公司有战略合作关系或长宁德东侨国有资产期合作愿景的大型企

227401019999989.9012个月

投资建设有限公司业或其下属企业

4、限售期限

发行人高级管理人员与核心员工专项资产管理计划和其他参与战略配售的

投资者获配股票限售期为12个月，限售期自本次公开发行的股票在深交所上市之日起开始计算。限售期届满后，参与战略配售的投资者对获配股份的减持适用中国证监会和深交所关于股份减持的有关规定。

四、发行人主营业务经营情况

（一）发行人的主营业务和产品

壹连科技是一家集电连接组件研发、设计、生产、销售、服务于一体的产

品及解决方案提供商。公司深耕电连接组件领域，目前已在广东深圳、福建宁德、江苏溧阳、四川宜宾、浙江乐清、广东肇庆等多地建有生产基地，主要产品涵盖电芯连接组件、动力传输组件以及低压信号传输组件等各类电连接组件，形成了以新能源汽车为发展主轴，储能系统、工业设备、医疗设备、消费电子等多个应用领域齐头并进的产业发展格局。

报告期内，发行人主营业务收入构成情况如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

电芯连接组件101088.8160.51181018.6159.50142172.4052.0864522.4645.66低压信号传输

49254.9129.4885650.9928.1690145.7733.0252740.6637.32

组件

动力传输组件15488.459.2735989.3811.8335972.1213.1819111.4113.52

其他 FPC 组件 1224.20 0.73 1551.79 0.51 4722.45 1.73 4945.93 3.50

合计167056.37100.00304210.77100.00273012.73100.00141320.46100.00

报告期内，公司的主要产品包括电芯连接组件、动力传输组件以及低压信号传输组件等，为公司主要收入构成。

1-1-24深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（二）所需主要原材料及重要供应商

报告期内，公司采购的原材料主要为连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等。

公司主要采取“以产定购”的采购模式，根据客户的产品需求计划进行各类生产材料的采购，同时也会结合客户提供的备货预测或计划对交期较长的原材料进行针对性备货，以应对客户采购计划变动的风险。

公司按照《供应商开发和控制程序》执行严格的合格供应商选择和管理机制。供应商评估过程中，主要有采购部、PMC 部、品质部等多个部门参与。报告期内，公司重要供应商包括安捷利、杭州优格、苏州紫翔、厦门弘信等。

（三）主要生产模式

在生产方面，公司以客户需求为导向，结合客户定制化的采购需求，采用“以销定产”的生产模式。公司严格按照《生产过程控制程序》《生产件批准程序》《生产计划控制程序》等制度组织生产，并采用 ERP 管理系统以及 MES生产执行系统，对材料采购、生产计划安排、生产过程监控、成品入库、发货的全过程进行全方位跟踪，保证对生产活动的高效组织和产品质量的严格把控。

公司的生产活动主要由 PMC 部、采购部、制造部、工程部、品质部等共同完成。

（四）销售方式和渠道及重要客户

基于产品高度定制化的行业特点，公司的产品销售采取直销模式。公司的客户在选择其配套供应商过程中，通常拥有一整套严格的供应商认证标准。公司凭借严格的质量管理、稳定的供货能力、快速的响应能力、强大的产品研发能力及完善的供应体系获取知名客户的供应商资格并形成稳定的合作关系。公司主要客户包括宁德时代、小鹏汽车、威睿电动、零跑汽车、欣旺达、尼得科、多美达等国内外各领域知名企业。

（五）竞争地位

公司深耕电连接组件行业多年，是行业内少数覆盖多个应用领域的电连接组件产品供应商。目前公司已形成以新能源车为发展主轴，储能系统、工业设备、医疗设备、消费电子等多个应用领域齐头并进的产业发展格局。公司凭借着强大的研发技术水平、优秀的运营管理能力、快速响应的客户服务能力获得

了下游各行业内客户的广泛认可，公司已和宁德时代、欣旺达、威睿电动等为

1-1-25深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

代表的多家新能源动力电池企业以及小鹏汽车、零跑汽车等为代表的整车厂商

建立了稳定的合作关系，市场份额稳步扩大。

通过多年的行业积累和市场开拓，公司在研发创新、产品质量、团队管理、客户资源等方面形成了核心优势。截至本招股说明书签署日，公司及其子公司共获取159项专利，其中发明专利9项。经过多年的研发和积淀，公司掌握了电芯连接组件模块化设计技术、激光焊接过程设计技术、超声波焊接过程设计

技术、热铆过程设计技术、电芯连接组件材料验证分析技术、电芯连接组件电

性能测试技术、高压线束配件装配自动化技术、模组采样线全自动加工技术等

电连接组件行业核心技术，并参与了《线束设计验证规范》《新能源汽车用防撞击双层自卷式保护套管》等多个行业标准的制定。此外，公司拥有中国合格评定国家认可委员会（CNAS）认证的测试验证中心，测试结果具有权威性和准确性，充分保障公司的产品在技术和工艺上的先进性，在激烈的市场中保持竞争优势。

凭借领先的设计能力、成熟的工艺技术、精细化的品质管控以及快速响应

客户需求的供货和售后服务能力，公司获得了行业内主流客户的广泛认可和一致好评，并多次获得“宁德时代最佳合作伙伴”、“宁德时代优秀供应商”、“宁德时代质量卓越奖”、“宁德时代敏捷供应奖”、“欣旺达优秀供应商”、“极氪新能源五星供应商”等荣誉。

五、发行人板块定位情况

（一）发行人的创新、创造、创意特征，科技创新、模式创新、业态创新和新旧产业融合情况

1、公司自身的创新、创造、创意特征

公司是国家高新技术企业，在发展的过程中，公司始终坚持以技术自主创新为动力，以市场与客户需求为导向，持续注重产品制造技术和工艺研究，提升制造环节的自动化水平，以高标准产品和高质量服务满足客户需求。公司自设立以来深耕电连接组件领域，在产品开发、技术研发、业务模式、产业布局、工艺改进、业绩增长等多方面充分体现了自身的创新、创造、创意特征。

在产能扩张方面，公司敏锐捕捉到新能源行业的市场潜力，充分实施大客

1-1-26深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

户服务战略，在宁德、溧阳、宜宾、乐清、肇庆、长春等多地进行生产基地的建设和投产，在下游需求快速增长的局势下迅速扩张了产能，通过生产基地前瞻性布局提升了客户服务水平，确保了客户订单的及时供应，缩短了产品运输距离，大幅提升了快速响应与全面服务能力，奠定了与客户深入稳定合作关系的基础。

在产品开发方面，早期应用于新能源汽车、储能系统的电芯连接组件和动力传输组件的开发处于被动设计的开发模式，同时由于应用于不同客户、不同场景的产品在型号规格、技术参数、结构设计等方面的差异较大，产品种类多样化，导致相应的电芯连接组件和动力传输组件设计时间长、开发难度大、研发成本高。2015年起公司针对动力电池模组不同的技术路线展开研发，通过不同集成设计方案、原材料选型、焊接加工方式的开发、验证测试和样品试制，最终形成线束采样电芯连接组件和 FPC 采样电芯连接组件产品，并掌握了行业领先的电芯连接组件研发和生产的核心技术，目前发行人已形成覆盖电芯连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件等多种产品类型的综合产品矩阵，产品覆盖新能源汽车、储能系统、工业设备、医疗设备、消费电子等多个应用领域。

在技术研发方面，报告期内公司从客户需求出发，开展与主营业务相关的研发项目共 107 项，其中包括电芯连接组件相关的如一种动力电池上的 FPC 采集装置的研发、CTP/CTC FFC 采集方案电芯连接组件技术研究、12V 一体注塑

CCS 方案的研发；与动力传输组件相关的如 mini fuse 高压连接器的技术研究、

超高压的国标动力传输组件技术研究、动力传输组件绝缘层和屏蔽层自动化切割整理技术研究；与低压信号传输组件相关的如新能源汽车低压线束的通用研

发、高性能免疫医疗设备线束的研发等。通过与主营产品和业务相关的项目研发，发行人形成了包括电芯连接组件模块化设计技术、激光焊接过程设计技术、模组采样线全自动加工技术在内的多项核心技术，取得了159项专利权，并参与了《线束设计验证规范》《新能源汽车用防撞击双层自卷式保护套管》等多

个行业标准的制定。通过大量的技术研发项目和成果积累，发行人不断实现产品和技术方面的突破。

在业务模式方面，公司以向客户提供定制化的电连接组件产品和解决方案

1-1-27深圳壹连科技股份有限公司招股说明书为目标，不同于单纯生产和销售产品的传统经营模式，公司为客户提供了包括前期技术分析、产品研究开发、生产制造到专业技术支持服务等全过程的业务服务。其中在研发服务方面，公司基于专业的设计软件和完善的研发流程体系，通过 3D、2D 图纸和关键零部件设计能力，为客户提供依据其定制化需求实现的来图开发、图纸设计开发和全流程开发三个不同层次的研发服务，满足客户对于不同终端产品的需求以及不同项目、不同批次间的差异化设计要求。此外，公司可通过核心的材料验证分析技术，根据客户的产品技术要求进行实验和试制，为客户提供更优的原材料和集成方式选型。发行人基于技术、人员等方面的核心优势为客户提供全方位的定制化产品及解决方案，充分体现了创新性，也为发行人未来的成长性奠定了基础。

在工艺改进方面，由于高压线束的柔性特性、复杂结构以及连接器种类、型号、规格多样，传统的电连接组件生产加工以人工作业操作为主。为解决行业内传统的人工作业操作方式不稳定性和不一致性的弊端，公司经过多年的研发、生产和售后经验积累，发行人逐步掌握了多项电连接组件核心技术，并通过自主研发的设计方案，向设备供应商采购定制化的自动化生产设备，在保证品质的同时提升了产线的自动化生产水平，从而提升生产效率。公司通过研发技术的提升和研发经验的积累，提升了自动化水平，改革了电连接组件传统的生产工艺方式。

未来公司将保持对行业、技术、市场足够的敏感度，持续加大研发和创新力度，推动工艺技术改善和产品结构优化，保证公司持续经营和核心竞争力。

2、科技创新、模式创新、业态创新情况

（1）科技创新

公司具有较强的研发和技术创新能力，拥有一支高素质的专业研发团队。

随着科技的不断进步，新能源、储能系统、工业设备、医疗设备、消费电子等行业对电连接组件产品的性能、结构、智能化程度都提出了更高的标准和要求，这使得电连接组件产品生产企业需要不断创新以满足自终端消费者传导而上的新需求。为适应电连接组件“轻量化、精密化、集成化”的发展趋势，公司积极在生产设备设计、生产制造工艺等领域进行科技创新，并已掌握一系列设计

1-1-28深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

及制造的核心技术，保证公司产品及服务能紧跟行业和技术的发展和变动，满足下游客户日益提升的要求与标准，有效推动公司生产效率的提升。

在产品设计方面，公司的核心技术主要包括电芯连接组件模块化设计技术、激光焊接过程设计技术、超声波焊接过程设计技术、热铆过程设计技术等。公司在设计领域的创新技术为电连接组件产品的产品设计、智能制造、模块化生

产提供设计选型方案，大幅提升了公司电连接组件产品的主动开发能力，缩短开发周期，充分满足了客户快速生产与交付需求。

在产品工艺制造方面，公司的核心技术主要包括电芯连接组件模块化设计技术、电芯连接组件自动化生产技术、高压线束配件装配自动化技术、模组采

样线全自动加工技术、电芯连接组件材料验证分析技术、电芯连接组件电性能测试技术等。公司凭借在工艺制造领域积累的核心技术及丰富的研发和生产经验，融入客户新产品设计和开发过程，充分实现客户要求的各项产品性能指标，为客户提供更贴近实际需求的电连接组件产品。

在生产自动化方面，公司通过长期生产和技术改造的经验积累，形成了多套电连接组件产品自动化生产方案，并以此向设备供应商采购定制化的自动化生产设备，能够实现生产与检测同步化，在保证品质生产的同时大幅提升了产线的自动化生产水平，降低了人工作业的弊端，从设备、生产、检验等各环节严格控制产品质量，确保产品参数符合客户需求。此外，公司积极推动生产过程信息化创新，将生产设备数据与公司 MES 系统直接连接，实现生产、运营状态、产量、质量数据可视化，确保产品交期符合用户要求。

（2）模式创新

公司不断创新和优化与下游客户的合作模式，与客户建立了稳固的长期合作关系，合作模式也逐渐从简单提供产品发展到根据客户的定制化需求进行产品开发、生产等多环节合作。针对客户的个性化需求，公司建立起研发、品质、采购、销售各部门紧密协同的项目开发体系，具备在产品开发、产品设计验证以及生产验证等方面持续为客户提供技术和成本优化方案的能力。此外，公司建立了成熟的生产反馈机制和改进机制，由运营生产部门定期反馈生产情况，研发与工程部门根据生产部的反馈不断升级改造生产工艺，保障产品质量、提

1-1-29深圳壹连科技股份有限公司招股说明书升生产效率。

（3）业态创新

公司坚持以市场和客户需求为导向，不断拓展产品类型及应用领域，致力于为客户提供电连接组件产品和解决方案。应用领域拓展方面，公司发展初期专注于消费电子电连接组件，主要从事低压信号传输组件的生产与销售。经过多年的积淀发展与不断的研发创新，公司紧跟行业与技术发展的脚步，目前已形成覆盖电芯连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件等多种产品类型的

综合产品矩阵，产品覆盖新能源汽车、储能系统、工业设备、医疗设备、消费电子等多个应用领域。公司凭借着先进的生产技术和成熟的生产工艺，实施主动的产品开发战略，灵活地根据下游客户的需求进行产品类型创新，满足客户对于电连接组件产品的不同需求。通过不断地创新与拓展，在应用领域和产品类型上的业态创新有效扩大了公司的业务范围，提升了公司产品在客户中的价值量。

3、新旧产业融合情况

经过多年的发展，公司已形成了以电芯连接组件、动力传输组件和低压信号传输组件为代表的产品矩阵，其中公司早期的产品低压信号传输组件产品应用于工业设备、消费电子等传统支柱产业。随着新能源汽车动力电池以及为解决新能源发电缺陷配套的储能系统的兴起，传统的汽车、电力行业不断转型升级，而转型后的工作环境，对设备中电连接组件的各方面性能提出了更高的要求，公司结合自身发展战略布局、顺应行业技术和变革和发展，逐步推出了电芯连接组件和动力传输组件等应用于新能源汽车、储能系统等新兴行业的电连

接组件产品，在数据采集、功能集成、输送能力、机械强度、绝缘保护、电磁兼容和抗干扰等产品性能方面全面赋能新能源汽车与储能系统领域相关设备的

转型需要，同时生产模式由传统的劳动力密集、以人工生产为主向智能化、信息化、自动化的新生产模式转型升级，智能制造水平与生产效率得到大幅提升。

公司产品与生产模式的转型升级是新旧产业融合的典型。

（二）发行人符合创业板定位公司符合创业板定位，具体对照《深圳证券交易所创业板企业发行上市申

1-1-30深圳壹连科技股份有限公司招股说明书报及推荐暂行规定》（2022年修订）的有关规定说明如下：

深圳证券交易所创业板企业发行上市申报及推荐序号发行人符合相关规定的分析暂行规定

第二条创业板定位于深入贯彻创新驱动发展战发行人主营业务和产品具备略，适应发展更多依靠创新、创造、创意的大趋创新、创造及创意特征，并

1势，主要服务成长型创新创业企业，并支持传统实现了科技创新、模式创

产业与新技术、新产业、新业态、新模式深度融新、业态创新和新旧产业融合。合，符合本条规定。

第三条本所支持和鼓励符合下列标准之一的成长

型创新创业企业申报在创业板发行上市：（一）

最近三年研发投入复合增长率不低于15%，最近一年研发投入金额不低于1000万元，且最近三年营业收入复合增长率不低于20%；（二）最近发行人2021年至2023年累

三年累计研发投入金额不低于5000万元，且最计研发投入为26135.49万近三年营业收入复合增长率不低于20%；（三）元，超过5000万元，且发

2

属于制造业优化升级、现代服务业或者数字经济行人2023年营业收入为

等现代产业体系领域，且最近三年营业收入复合307455.55万元，超过3亿增长率不低于30%。最近一年营业收入金额达到元，符合本条规定。

3亿元的企业，或者按照《关于开展创新企业境内发行股票或存托凭证试点的若干意见》等相关

规则申报创业板的已境外上市红筹企业，不适用前款规定的营业收入复合增长率要求。

第四条保荐人应当顺应国家经济发展战略和产业发行人所在行业属于国家战

政策导向，准确把握创业板定位，切实履行勤勉

3略性新兴产业，符合本条规

尽责义务，推荐符合创业板定位的企业申报在创定。

业板发行上市。

第五条属于上市公司行业分类相关规定中下列行公司产品主要是应用于新能

业的企业，原则上不支持其申报在创业板发行上源汽车、储能系统、工业设市，但与互联网、大数据、云计算、自动化、人备、医疗设备、消费电子等

工智能、新能源等新技术、新产业、新业态、新多个领域的电连接组件产

模式深度融合的创新创业企业除外：（一）农林品。根据国家统计局2017牧渔业；（二）采矿业；（三）酒、饮料和精制年修订实施的《国民经济行茶制造业；（四）纺织业；（五）黑色金属冶炼业分类》（GB/T4754-

4和压延加工业；（六）电力、热力、燃气及水生

2017），公司所处行业为计

产和供应业；（七）建筑业；（八）交通运输、

算机、通信和其他电子设备

仓储和邮政业；（九）住宿和餐饮业；（十）金

制造业（分类代码：C39）融业；（十一）房地产业；（十二）居民服务、中的其他电子元件制造修理和其他服务业。禁止产能过剩行业、《产业

（C3989）。不属于本条“负结构调整指导目录》中的淘汰类行业，以及从事面清单”规定的行业，符合学前教育、学科类培训、类金融业务的企业在创本条规定。

业板发行上市。

第六条本规定第五条第一款所列行业中与互联

网、大数据、云计算、自动化、人工智能、新能发行人不属于第五条所列

5源等新技术、新产业、新业态、新模式深度融合

“负面清单”规定的企业。

的创新创业企业，支持其申报在创业板发行上市。

六、发行人主要财务数据和财务指标

根据容诚会计师事务所（特殊普通合伙）于2024年9月10日出具的标准无

1-1-31深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

保留意见的审计报告（容诚审字[2024]518Z0531 号），公司最近三年及一期的主要财务数据及财务指标如下表：

2023年12月2022年12月2021年12月

2024年6月30日

财务指标名称31日/2023年31日/2022年31日/2021年/2024年1-6月度度度

资产总额（万元）272846.85267481.93244591.32145537.91归属于母公司所有者权益（万

113718.12101388.7574177.9150279.45

元）

资产负债率（母公司）（%）45.3847.1253.6849.60

营业收入（万元）169223.03307455.55275794.04143387.96

净利润（万元）11525.0325505.3023042.2113881.31归属于母公司所有者的净利润

11529.1425989.2823577.3214260.85（万元）扣除非经常性损益后归属于母

10783.3225009.5722008.2613922.60

公司所有者的净利润（万元）

基本每股收益（元）2.355.314.823.10

稀释每股收益（元）2.355.314.823.10

加权平均净资产收益率（%）10.7229.6037.8737.86经营活动产生的现金流量净额

17991.6732387.00300.564990.91（万元）

现金分红（万元）----研发投入占营业收入的比例

3.843.523.354.25

（%）

七、财务报告审计截止日后主要财务信息及经营状况

（一）审计截止日后主要经营状况

自财务报告审计截止日至本招股说明书签署日期间，公司的整体经营环境未发生重大变化，各项业务正常开展，经营状况良好；公司经营模式、核心技术人员、税收政策以及其他可能影响投资者判断的重大事项均未发生重大变化，亦未发生其他可能影响投资者判断的重大事项。

（二）2024年度经营业绩预计情况

结合当前市场环境、行业的发展动态以及公司的实际经营状况，公司预计

2024年度的营业收入为366300.00万元至403300.00万元，同比变动比例为

19.14%至31.17%；预计2024年度归属于母公司股东的净利润为26221.68万元

至28870.33万元，同比变动比例为0.89%至11.09%。客户订单需求的增长使得

1-1-32深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

公司2024年度销售规模和盈利能力稳步增长，预计在市场竞争加剧以及人工成本上涨的情形下净利润增速相对较缓。

上述2024年度财务数据系公司管理层预计数据，且未经发行人会计师审计或审阅，不构成发行人所做的盈利预测或业绩承诺。

公司财务报告审计截止日后的主要经营状况及主要财务信息的具体分析参

见本招股说明书“第六节财务会计信息与管理层分析”之“十七、财务报告审计截止日后主要经营状况及财务信息”。

八、发行人选择的具体上市标准根据深交所于2024年4月30日发布的《深圳证券交易所关于发布<深圳证券交易所创业板股票上市规则（2024年修订）>的通知》规定：“一、新规则第

2.1.2条规定的上市条件，自新规则发布之日起施行。尚未通过本所上市审核委

员会审议的拟上市公司，适用新规则第2.1.2条规定的上市条件；已经通过本所上市审核委员会审议的拟上市公司，适用原规则第2.1.2条规定的上市条件。”公司本次发行上市申请已于2023年6月8日经深交所创业板上市审核委员会会议审议通过，因此公司本次发行上市选择的具体上市标准为原规则《深圳证券交易所创业板股票上市规则（2023年修订）》2.1.2条之“（一）最近两年净利润均为正，且累计净利润不低于5000万元”。

公司2022年、2023年归属于母公司股东的净利润（以扣除非经常性损益前后较低者为计算依据）分别为22008.26万元和25009.57万元，最近两年净利润均为正且累计净利润不低于人民币5000万元，符合上述标准。

九、发行人公司治理的特殊安排

截至本招股说明书签署日，公司不存在关于公司治理的特殊安排。

十、募集资金用途与未来发展规划

（一）募集资金运用

经公司2022年第五次临时股东大会审议通过，本次募集资金扣除发行费用后，将根据轻重缓急顺序投入到以下项目中：

1-1-33深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

拟投入募集资总投资额序号项目名称金金额（万备案情况（万元）

元）电连接组件系列产品

154811.4454811.44溧中行审备[2022]41号

生产溧阳建设项目宁德电连接组件系列

2 14230.88 14230.88 闽工信备[2022]J100003 号

产品生产建设项目

新能源电连接组件系川投资备[2108-511502-04-

313860.7013860.70

列产品生产建设项目 01-981056]FGQB-0157 号

4研发中心建设项目6425.796425.79溧中行审备[2022]42号

5补充流动资金30000.0030000.00-

合计119328.81119328.81-上述项目均由公司自行投资并组织实施建设。如果因经营需要或市场竞争等因素导致上述募集资金投资项目中的全部或部分项目在本次发行募集资金到

位前需要进行先期投入的，公司将以自筹资金先行投入，待本次发行募集资金到位后再以募集资金置换先前投入的资金。如果本次公开发行实际募集资金净额不能满足上述项目的投资需要，不足部分将由公司通过自筹资金解决。

本次募集资金运用具体情况详见本招股说明书“第七节募集资金运用与未来发展规划”相关内容。

（二）未来发展规划

公司未来三年将完成制定的各项经营目标，实现宁德、溧阳、宜宾等新生产基地的有效投产；加强核心技术优势，加快公司研发中心的全面升级，提升公司的自动化、信息化和智能化水平；完善供应链管理和供应商评级体系，进一步开发新能源和储能行业的优秀客户，不断丰富电连接组件产品线，提升公司产品的市场占有率，成为国内电连接组件细分行业领军企业。

十一、其他对发行人有重大影响的事项

截至本招股说明书签署日，发行人不存在其他对发行人有重大影响的事项。

1-1-34深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

第三节风险因素

投资者在评价发行人本次发行及作出投资决策时，除本招股说明书已披露的其它资料外，应慎重考虑下述各项风险因素。下述风险因素根据重要性原则排序，该排序并不表示风险因素依次发生。发行人提请投资者仔细阅读本节全文。

一、与发行人相关的风险

（一）客户集中度较高的风险

报告期内，公司来源于前五名客户的营业收入分别为110583.70万元、

229917.11万元、269352.69万元和146538.12万元，占营业收入的比例分别为

77.12%、83.37%、87.61%和86.59%，其中来自宁德时代的营业收入占比分别为

64.72%、67.98%、71.13%和70.87%。报告期内，公司对前五名客户的营业收入

占各期营业收入的比例相对较高。若未来发行人主要客户的业务因受国际政治形势、市场环境变化、关键物料供应、下游市场需求、进出口政策等众多因素

影响而发生不利变化，或导致其减少对公司的采购订单，则可能对公司的业务经营、财务状况等产生不利影响。

（二）对宁德时代存在重大依赖的风险

报告期内，公司向宁德时代销售收入占营业收入的比例分别为64.72%、

67.98%、71.13%和70.87%，对宁德时代存在重大依赖的风险。

一方面，公司产品的下游主要应用领域新能源动力电池行业的市场集中度较高，根据中国汽车动力电池产业创新联盟数据显示，前五名企业的市场占有率超过80%。下游市场的集中也传导至上游新能源配套企业，使得公司所在的电连接组件行业在客户选择和供应上也较为集中。而宁德时代作为当前全球新能源动力电池领域的龙头企业，市场占有率较高，其对于原材料采购的需求日益增长；公司主要产品作为新能源动力电池中的重要部件，报告期内对宁德时代的销售量较高且呈增长趋势。

另一方面，现阶段我国新能源汽车整车厂对电池厂商整体依赖度较高，仅少数整车厂能够完全自行研发生产动力电池产品，在新能源行业周期性波动的

1-1-35深圳壹连科技股份有限公司招股说明书背景下，公司的部分新能源整车客户受到的影响相对较大；而宁德时代作为全球新能源动力电池领域的龙头企业，抵御风险的能力相对较强，经营规模仍持续增长。根据调研机构 SNE Research 发布的报告数据显示，2023 年全球动力电池装机量宁德时代以 259.70GWh的装机量稳居第一，市场份额达 36.80%，且较

2022年装机量同比增长达40.84%。宁德时代的经营业务进一步发展，对公司的

采购需求也进一步提升，2023年公司对宁德时代销售收入增长了16.65%，高于其他客户整体销售收入增速，导致公司对宁德时代的销售收入占比提高至

71.13%。

在产业链分工现状、下游新能源动力电池行业竞争格局未发生重大变化的

一段时间内，公司仍将持续深化与宁德时代等优质大客户之间的合作。

基于上述原因，公司与宁德时代已建立稳定的合作关系且预计在未来一定时期内仍将存在对宁德时代的销售收入占比较高的情形。如果未来公司新客户拓展计划不如预期，或宁德时代经营、采购战略发生较大变化，或公司与宁德时代的合作关系被其他供应商替代，或宏观经济波动、行业竞争加剧、技术更新迭代、终端市场需求变化等因素导致宁德时代市场份额下降进而减少对公司

产品的采购，公司的业务发展和经营业绩将因销售收入依赖于宁德时代而受到不利影响。

（三）客户流失和业绩下滑的风险

报告期各期，公司来自前五大客户的收入占营业收入的比重均高于70%，占比较高，主要客户发展情况及采购情况对发行人业绩增长起到重要贡献作用。

此外，虽然公司境外收入主要来源于欧洲和亚洲，贸易政策和关税政策较为稳定，但存在向美国地区销售产品并且被列入加征关税清单的情况，公司报告期内美国地区的销售收入占销售总额的比重分别为0.23%、0.52%、0.17%和0.33%。

若公司后续无法持续开展电连接组件技术研发以保持核心竞争力，无法持续满足客户的定制化、批量化采购需求，或外部环境、新能源行业整体发生重大不利变化导致主要客户技术及产业化发展不及预期、经营情况受到较大影响，或部分境外客户所在地区采取提高关税等贸易保护主义政策措施，则公司将面临客户订单减少或客户流失的风险，对公司未来的经营业绩造成不利影响。

1-1-36深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（四）毛利率下降风险

报告期内，公司综合毛利率分别为21.69%、19.54%、18.94%和16.17%。未来随着行业周期性波动和产品的更新换代，公司产品存在协商降价的压力，如公司不能持续加强技术研发、巩固或开拓客户资源、保持和强化自身竞争优势

或未来在行业竞争加剧、原材料采购价格上升、公司人员薪酬上涨、终端市场

降价压力自下游产业链传导至公司等因素影响下公司无法有效应对市场竞争、

提高生产效率或及时向上、下游传导价格变动影响，则公司毛利率将有继续下滑的风险。

（五）存货跌价的风险

各报告期末，公司存货账面价值分别为32187.06万元、52301.10万元、

52421.91万元和53628.21万元，占各期末流动资产的比例分别为29.11%、

27.15%、26.93%和29.24%，存货跌价准备余额分别为1462.70万元、2003.56

万元、4812.92万元和5004.98万元。但若未来电连接组件产品市场需求出现重大不利变化或原材料价格短期内大幅下降，导致存货期末出现大额跌价迹象，将对公司经营业绩造成不利影响。

（六）应收账款回收风险

各报告期末，公司应收账款账面价值分别为49697.64万元、97847.60万元、

94051.43万元和86008.59万元，占各期末流动资产的比例分别为44.95%、

50.79%、48.32%和46.90%，应收账款坏账准备余额分别为3497.54万元、7181.93万元、7045.16万元和6643.06万元。虽然公司主要客户信用情况较好，

但随着业务规模逐步扩大，若行业或外部环境发生重大不利变化，可能存在因下游客户经营出现重大问题或产生纠纷而导致发行人应收账款无法按时收回或

无法全额收回的风险，从而对公司的经营活动和经营业绩产生不利影响。

（七）公司规模扩张带来的管理风险

公司近年来发展较快，经营规模迅速扩大。本次发行完成后，随着募集资金的到位和募集资金投资项目的实施，公司的经营规模将会进一步扩大，公司的技术人员、管理人员、生产人员也都将有较大规模的增加。虽然公司目前已建立了较为规范的管理体系，生产经营运转状况良好，但随着经营规模的迅速

1-1-37深圳壹连科技股份有限公司招股说明书扩大，公司在经营决策、风险控制和贯彻实施等方面的难度将增加，新技术开发、市场开拓、内部管理的压力也将增大。倘若公司董事、高级管理人员的决策、监督和经营管理能力难以跟上业务的快速发展，公司不能在经营规模扩大的同时继续完善管理体系和内部控制制度，不能进一步引入相关经营管理和技术方面的人才，则将面临一定的管理风险，可能会对公司的持续健康发展造成一定的影响。

（八）人才流失风险

人才对公司的发展至关重要，人才的招聘和培养是公司目前发展中面临的一个关键。相关行业竞争激烈，公司需要专业的技术研发人才、先进设备生产管理人员等。随着相关行业的快速发展和市场竞争的加剧，业内企业对专业技术及管理人才的争夺日益激烈，公司可能存在技术、管理等方面人才人员流失的风险。

二、与行业相关的风险

（一）新能源行业竞争风险

报告期各期，按照收入类别，公司新能源产品销售收入分别为114801.87万元、243849.14万元、283293.85万元和155042.66万元，占营业收入的比例分别为80.06%、88.42%、92.14%和91.62%。近几年随着新能源汽车行业的快速发展，传统汽车企业和新兴造车企业加入竞争行列，从业企业不断增多，竞争格局不断变化。若公司不能随着市场变化扩展新的客户或是原有客户份额被其他竞争者抢占，可能会出现销售增长缓慢，甚至下滑的风险。同时，新能源整车或一级配套厂商与上游客户对于新产品、新技术和新工艺的要求较高，如公司不能紧跟新能源行业技术发展步伐进行持续研发，行业内企业对于优质客户开拓竞争将会加剧，公司存在市场份额被其他新进供应商取得、甚至被其他供应商替代的风险。

（二）原材料价格波动风险

公司主要原材料为连接器、FPC 组件、电线和铜铝巴等，报告期内，公司直接材料占主营业务成本的比例分别为77.55%、79.58%、80.91%和81.78%，占比较高，原材料价格波动对公司的主营业务成本有较大影响。公司主要原材料

1-1-38深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

价格容易受到经济周期、市场需求、汇率等因素的影响，出现较大波动。近几年来受国际政治、经济局势的影响以及供需关系的变化，主要原材料涉及的铜、铝等大宗商品价格持续上涨。基于产品采取成本加成的定价模式，公司具有一定的原材料价格传导能力，通常会将部分原材料价格上涨的影响向下游传导。

然而，若未来原材料市场价格持续上涨或发生大幅波动，公司可能无法完全消化或向下游传导原材料价格的影响，且因价格传导具有滞后性以及下游客户潜在的降价需求，公司产品价格不能随着原材料价格的上涨及时进行调整，从而造成公司产品毛利率和经营业绩下降的风险。

（三）原材料供应风险

公司电连接组件产品所需的原材料主要为连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等，上述原材料供应受铜、铝等大宗商品市场供需情况及宏观经济环境变化等影响，部分连接器采购海外知名品牌如泰科、Molex 的产品，其供应还受国际政治经济形势、大宗商品价格、国际物流运输等多因素综合影响。发行人目前虽然与主要供应商建立了稳定的合作关系，对材料设置了合理的安全库存，但如果后续原材料供应商出现产能不足、经营困难、国际政治经济形势或突发事件影响运输等导致的供应不及时且公司无法及时规划或实施相关原材料备用

采购方案，公司生产经营将会受到不利影响。

（四）劳动力成本上升风险近年来，我国人口老龄化速度加快、劳动力人口结构发生较大改变，由此引起的劳动力成本上升进而可能导致产品竞争力下降，是国内多数制造企业所面临的共性问题。发行人所处的地区制造业发达，对劳动力的需求亦较大。随着社会生活水平提高及物价上涨，未来发行人员工工资水平可能继续上升，人工成本支出将可能相应增加。人力成本上升不仅对企业的生产经营和规划布局产生了一定限制，也对生产招工、产品交付等环节带来不利影响。若未来人力成本上升情形加剧，将造成公司的劳动用工成本进一步上涨，甚至出现因招工难而无法按时交付产品的风险。因此，发行人面临劳动力成本上升的风险。

（五）宏观经济与行业政策风险

公司主要从事电连接组件产品的设计、研发、生产和销售，产品以面向新

1-1-39深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

能源汽车市场领域为主，其业务发展情况与新能源行业的发展情况紧密相关。

目前公司产品市场的侧重点为新能源汽车领域，而新能源汽车工业的总体景气度与宏观经济周期性、国家相关政策的扶持力度等紧密相关。当全球宏观经济发展处于发展阶段，居民购买力达到一定水平，汽车产销量增长，同时随着新能源扶持力度的加强则会进一步增加新能源汽车在整体汽车行业中的渗透率。

反之，当全球宏观经济发展处于停滞或下降阶段，又或是新能源扶持政策的力度减弱甚至停止，都会导致汽车以及新能源汽车消费的低迷，从而对公司的经营业绩产生不利影响。此外，国家的宏观经济政策将随着国民经济的发展不断调整，近几年国际竞争形势恶劣，政府运用财政政策和货币政策进行宏观经济调控的力度将进一步加大，对新能源汽车行业以及本土新能源汽车企业的扶持也会相应增加。但若国家产业政策发生调整，如对本行业或上下游行业不再持鼓励支持态度，公司将可能面临业绩下滑的风险。

（六）技术更新迭代风险

公司所生产电芯连接组件具有技术升级迭代较快的特点，公司需要准确把握客户需求，充分利用先进技术，高效开展技术研发并持续创新。若公司未能及时、准确把握行业、技术的发展趋势，无法满足快速变化的市场需求，则将对公司保持技术先进性和核心竞争力产生不利影响。

三、其他风险

（一）净资产收益率被摊薄风险

本次募集资金到位后，公司的净资产预计会有大幅度的增加。募集资金投资项目有建设期和投产期，从资金投入到产生收益存在一定的周期，公司净利润的增长短期内可能无法与公司净资产的增长保持同步。因而，本次发行结束后，公司净资产收益率可能会下降，产生净资产收益率被摊薄的风险。

（二）募投项目实施风险

本次公开发行募集资金到位后，公司将投入基于当前经济形势、公司发展状况、行业发展趋势等设计的募投项目。尽管公司已经对募集资金投资项目的经济效益进行了审慎测算，但若项目实施期间内外部环境发生了重大不利变化，将会对项目的实施方案、进度和预期收益产生不利影响。

1-1-40深圳壹连科技股份有限公司招股说明书其次，本次募集资金投资项目建设完成后，根据公司目前的固定资产折旧政策计算，公司每年折旧费用将大幅增加。如果募集资金投资项目不能按照原定计划实现预期经济效益，新增固定资产折旧费用将对公司业绩产生不利影响。

1-1-41深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

第四节发行人基本情况

一、发行人基本情况中文名称深圳壹连科技股份有限公司曾用名深圳侨云科技股份有限公司

英文名称 Shenzhen Uniconn Technology Co. Ltd.法定代表人田奔

注册资本4896.6129万元成立日期2011年12月7日

深圳市宝安区燕罗街道燕川社区大华路1号A栋厂公司住所

房301-501，B栋501；（一照多址企业）邮政编码518000

联系电话0755-23499997

传真0755-23499997

互联网网址 https://www.uniconn.com/

电子信箱 zqb@uniconn.com负责信息披露和投资者关系部门董事会办公室信息披露负责人郑梦远

信息披露负责人联系电话0755-23499997

1-1-42深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

二、发行人的设立情况和报告期内的股本和股东变化情况

公司设立以来股本、股东变化简要情况如下表所示：

（一）股份有限公司的设立情况

1-1-43深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

壹连科技是由田王星、田奔、卓祥宇、程青峰共同发起设立的永久存续的

股份有限公司，设立时注册资本为1000.00万元。公司股份均为普通股，股份总额为1000.00万元普通股，每股面值1.00元。其中，田王星认购750.00万股，持有75.00%股份；田奔认购100.00万股，持有10.00%股份；卓祥宇认购100.00万股，持有10.00%股份；程青峰认购50.00万股，持有5.00%股份。

2011年11月7日，深圳同鑫会计师事务所（普通合伙）出具了《验资报告》（深同鑫验字[2011]1778号），经审验，截至2011年11月7日，壹连科技已收到全体股东缴纳的货币出资额合计1000.00万元；根据容诚会计师于2021年7月 9 日出具的容诚专字[2021]518Z0382 号《验资复核报告》，上述深同鑫验字[2011]1778号《验资报告》“在所有重大方面符合《中国注册会计师审计准则

第1602号——验资》的相关规定”。

2011年12月7日，深圳市市场监督管理局核发了注册号为440301105881082

的《企业法人营业执照》，核准壹连科技设立登记。

股份公司设立时，各发起人的持股情况如下：

序号股东股份数额（万股）持股比例

1田王星750.0075.00%

2田奔100.0010.00%

3卓祥宇100.0010.00%

4程青峰50.005.00%

合计1000.00100.00%

（二）报告期内的股本和股东变化情况

公司自设立至2020年12月31日期间，共发生三次增资、一次股权转让。

截至2020年12月31日，公司股权结构为：

序号股东名称股份数额（万股）持股比例

1王星实业1782.4241.36%

2田王星1200.0027.85%

3田奔500.0011.60%

4卓祥宇223.155.18%

5深圳侨友216.005.01%

6程青峰200.674.66%

1-1-44深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号股东名称股份数额（万股）持股比例

7深圳奔云187.124.34%

合计4309.36100.00%

报告期内，公司股本和股东变化情况如下：

1、2021年6月，公司变更企业名称

2021年6月1日，公司召开2020年年度股东大会，决议同意公司名称由

“深圳侨云科技股份有限公司”变更为“深圳壹连科技股份有限公司”。

2021年6月4日，公司就本次企业名称变更完成工商变更登记。

2、2021年6月，公司第四次增资

2021年6月23日，公司召开2021年第三次临时股东大会，决议同意员工

持股平台厦门奔友以现金出资方式认缴公司新增注册资本102.00万元，增资价格为8.80元/股；同意长江晨道以现金出资方式认缴公司新增注册资本441.14万元，增资价格为18.13元；同意宁波超兴以现金出资方式认缴公司新增注册资本

44.11万元，增资价格为18.13元；同意就上述事宜修改公司章程。同日，长江

晨道、宁波超兴与公司就上述投资事宜签署《投资协议》及《补充协议》。

2021年7月10日，容诚会计师事务所（特殊普通合伙）出具了《验资报告》（容诚验字[2021]518Z0075号），经审验，截至 2021年 6月 30日，壹连科技收到厦门奔友、长江晨道、宁波超兴出资款合计9697.60万元，增加注册资本

587.25万元，注册资本变更为4896.61万元。

2021年6月25日，公司就本次增资办理了工商变更登记。

本次增资完成后，公司的股权结构如下：

序号股东名称持股数（万股）持股比例

1王星实业1782.4236.40%

2田王星1200.0024.51%

3田奔500.0010.21%

4长江晨道441.149.01%

5卓祥宇223.154.56%

6深圳侨友216.004.41%

1-1-45深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号股东名称持股数（万股）持股比例

7程青峰200.674.10%

8深圳奔云187.123.82%

9厦门奔友102.002.08%

10宁波超兴44.110.90%

合计4896.61100.00%

三、发行人成立以来重要事件

（一）发行人同一控制下的资产重组

为避免同业竞争，减少关联交易，增强发行人经营独立性，发行人于2019年实施了同一控制下的资产重组：发行股份收购宁德壹连、溧阳壹连100%股权

及现金收购王星实业的线束业务，具体情况如下：

1、发行股份收购宁德壹连100%股权

（1）具体内容

宁德壹连系由发行人控股股东王星实业于2016年1月18日设立，主营电连接组件的研发、生产和销售，详见“第四节发行人基本情况”之“六、发行人重要子公司及参股公司情况”。

发行人收购宁德壹连股权前，宁德壹连一直系控股股东王星实业全资控股的公司，与发行人从事相似业务。为消除发行人与控股股东间的同业竞争、减少关联交易，发行人于2019年11月发行股份收购了宁德壹连100%股权。

（2）履行的法定程序

2019年10月16日，壹连科技与王星实业签署《股权转让协议》，约定壹

连科技新发行股份1782.42万股收购王星实业持有的宁德壹连100%股权，转让对价为宁德壹连股权以2019年8月31日为基准日确定的评估价。

2019年11月13日，中水致远资产评估有限公司出具《深圳侨云科技股份有限公司拟股权整合所涉及的宁德侨云电子有限公司股东全部权益价值项目估值报告》（中水致远评咨字[2019]第020064号），经评估，于估值基准日2019年8月31日宁德壹连股东全部权益价值估值为30310.00万元。

1-1-46深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2019年11月15日，发行人召开2019年第二次临时股东大会，审议通过了

收购宁德壹连100%股权的相关议案，并约定转让对价为宁德壹连以2019年8月

31日为基准日确定的评估价格30310.00万元，对价的支付方式为公司新发行股

份1782.42万股支付。

2019年11月20日，宁德壹连股东会决议通过了上述股转转让事宜。

2019年11月27日，宁德壹连就本次股权转让事宜办理了工商变更登记。

2、发行股份收购溧阳壹连100%股权

（1）具体内容

溧阳壹连系由深圳奔云于2018年6月20日设立，主营电连接组件的研发、生产和销售，详见“第四节发行人基本情况”之“六、发行人重要子公司及参股公司情况”。

发行人收购溧阳壹连股权前，溧阳壹连一直由深圳奔云全资控股，与发行人从事相似业务。深圳奔云系实际控制人控制的企业，为消除发行人与实际控制人控制的其他企业间的同业竞争、减少关联交易，发行人于2019年11月发行股份收购了溧阳壹连100%股权。

（2）履行的法定程序

2019年10月16日，溧阳壹连股东会同意股权转让事宜。同日，壹连科技

与深圳奔云签署《股权转让协议》2019年11月13日，中水致远资产评估有限公司出具《深圳侨云科技股份有限公司拟股权整合所涉及的溧阳侨云电子有限公司股东全部权益价值项目估值报告》（中水致远评咨字[2019]第020063号），经评估，于估值基准日2019年8月31日溧阳壹连股东全部权益价值估值为3182.00万元。

2019年11月15日，发行人召开2019年第二次临时股东大会，审议通过了

收购溧阳壹连100%股权的相关议案，并约定转让对价为溧阳壹连以2019年8月

31日为基准日确定的评估价格3182.00万元，对价的支付方式为公司新发行股

份187.12万股支付。

2019年11月22日，溧阳壹连就本次股权转让事宜办理了工商变更登记。

1-1-47深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

3、现金收购王星实业线束业务

2019年之前，壹连科技和王星实业所从事的业务均涉及电连接组件的生产及销售。为解决同业竞争、减少关联交易，增强发行人经营独立性，壹连科技于2019年10月启动实施整合王星实业的线束业务，以现金方式收购了王星实业生产线束业务相关的机器设备、存货等经营性资产，同时承接其客户资源并聘用相关人员。收购完成后，王星实业主要从事物业租赁，不再涉及线束业务。

（2）履行的法定程序

2019年10月14日，壹连科技召开第三届董事会第七次会议审议通过同意

收购/受让王星实业转出的标的资产、目标业务和目标人员，转让对价为标的资产、目标业务以2019年8月31日为基准日确定的评估价格。2019年10月16日，壹连科技与王星实业签署《业务、资产转让协议》。

2019年11月13日，中水致远资产评估有限公司出具《深圳侨云科技股份有限公司拟收购深圳市侨云电子有限公司部分资产项目资产评估报告》（中水致远评报字[2019]第020437号），经评估，于评估基准日2019年8月31日，委估资产账面价值为767.65万元，评估价值为792.24万元。

2019年11月15日，壹连科技召开2019年第二次临时股东大会，决议通过了上述议案。

2019年11月30日，标的资产以2019年8月31日为基准日确定的评估价格为基础，并结合截至交割日2019年11月30日的过渡期损益，确定交易价格为含税交易价格为675.26万元（不含税交易价格为597.57万元），壹连科技向王星实业支付上述资产转让价款。

4、对发行人业务、管理层、实际控制人及经营业绩的影响

（1）对发行人业务的影响

重大资产重组前，发行人的主要业务是电连接组件的研发、生产及销售，注入的资产及被重组方的业务亦为电连接组件的研发、生产及销售。发行人通过上述重组将有效避免同业竞争并减少关联交易，同时增强发行人的市场竞争力，不会导致发行人的主营业务发生变更。

1-1-48深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（2）对发行人管理层、实际控制人的影响

上述资产重组中，宁德壹连、溧阳壹连、王星实业线束业务系同一控制下合并，重组前后，实际控制人均未发生变化、管理层未发生重大变更。

（3）对发行人经营业绩的影响

重组完成前一年度暨2018年度，被重组方相关财务指标及其占重组方相关财务指标比例情况如下：

单位：万元

2018年末/2018年度资产总额营业收入利润总额

宁德壹连23413.9325953.954564.74

溧阳壹连1307.8719.89-124.77

王星实业线束业务8843.678039.23-232.98

被重组方合计33565.4734013.074206.99

壹连科技25879.7433970.733745.84

重组方合计25879.7433970.733745.84

财务指标占比129.70%100.12%112.31%

注：被重组方重组前一会计年度与重组前发行人存在关联交易的，资产总额、营业收入或利润总额按照扣除该等交易后的口径计算；以上数据未经审计。

上述资产重组完成后，发行人收入、资产规模都有所上升，有利于提高发行人资产质量、增强发行人的持续盈利能力。

（二）其他资产收购情况

除上述同一控制下资产重组外，发行人还现金收购了芜湖侨云49%股权、增资控股了浙江壹连51%股权。

1、现金收购芜湖侨云49%股权

2019年11月，发行人与田王星签署《股权转让协议》，以1127.00万元的

价格受让田王星持有的芜湖侨云49%股权（对应1127.00万元出资额）。2019年11月29日，芜湖侨云就上述股权转让完成工商变更登记手续。

2021年6月28日，中水致远资产评估有限公司出具《深圳壹连科技股份有限公司收购芜湖侨云股权所涉及的芜湖侨云于2019年11月30日股东全部权益价值评估报告项目资产评估报告》（中水致远评报字[2021]第020397号）对芜

湖侨云以2019年11月30日评估基准日进行评估，芜湖侨云股东全部权益价值

1-1-49深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

为2312.62万元。

芜湖侨云从事的业务与发行人从事的业务部分相似。该次收购后，芜湖侨云成为发行人参股公司，有利于增强发行人经营独立性。

2、现金增资控股浙江壹连51%股权

2020年8月21日，壹连科技与浙江近点签署《股份合作协议》，约定双方

共同投资组建浙江壹连，专业生产、销售 FPC 制品。根据协议约定，壹连科技以2087.00万元向浙江壹连增资，认缴浙江壹连1938.00万元注册资本，增资后持有浙江壹连51%的股权。2020年11月20日，浙江壹连就本次增资事宜办理了工商变更登记。截至招股说明书签署之日，壹连科技持有浙江壹连的股权为70%。

发行人增资浙江壹连有利于完善发行人的业务体系、延展发行人的产业链条，未导致发行人主营业务发生变更。

四、发行人在其他证券市场的上市/挂牌情况

自发行人设立至本招股说明书签署日，发行人未在其他证券市场上市或挂牌。

五、发行人的股权结构图和组织结构

（一）发行人的股权结构图

截至本招股说明书签署日，公司股权结构图如下：

1-1-50深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（二）发行人内部组织结构图

截至本招股说明书签署日，公司组织结构设置如下：

六、发行人重要子公司及参股公司情况截至本招股说明书签署日，发行人拥有6家直接控股全资子公司（宁德壹连、溧阳壹连、宜宾壹连、肇庆壹连、长春壹连和斯洛伐克壹连）、1家控股子公司（浙江壹连）、3家参股公司（芜湖侨云、芜湖云达、海普锐）。具体情况如下：

（一）重要子公司情况

公司将最近一年子公司收入、利润、总资产、净资产占合并报表相关指标

的比例超过5%的子公司或主营业务为未来重点布局产品线的子公司确认为重要子公司，具体包括宁德壹连、溧阳壹连、宜宾壹连、肇庆壹连、长春壹连、斯洛伐克壹连6家子公司。具体情况如下：

1、宁德壹连

2019年11月，壹连科技发行股份收购王星实业持有的宁德壹连100%股权，

宁德壹连成为壹连科技全资子公司。截至本招股说明书签署日，宁德壹连的基本情况如下：

1-1-51深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

企业名称宁德壹连电子有限公司曾用名宁德侨云电子有限公司成立时间2016年1月18日

统一社会信用代码 91350901MA345KKF8D

注册资本2000.00万元

实收资本2000.00万元法定代表人田奔注册地和主要生产福建省宁德市东侨经济开发区福宁北路26号1幢经营地主营业务及其与发

行人主营业务的关主营电连接组件生产、销售，为发行人主营业务系

2024年6月30日2023年12月31日

项目

/2024年1-6月/2023年度

主要财务数据营业收入（万元）134924.11244524.92

（经容诚会计师审总资产（万元）131210.68133757.24

计）

净资产（万元）54271.6045085.93

净利润（万元）9017.6715035.78

2、溧阳壹连

2019年11月，壹连科技发行股份收购深圳奔云持有的溧阳壹连100%股权，

溧阳壹连变成为壹连科技全资子公司。截至本招股说明书签署日，溧阳壹连的基本情况如下：

企业名称溧阳壹连电子有限公司曾用名溧阳侨云电子有限公司成立时间2018年6月20日

统一社会信用代码 91320481MA1WQJ300D

注册资本5000.00万元

实收资本5000.00万元法定代表人田奔注册地和主要生产经

溧阳市昆仑街道码头西街618号2幢101-401室营地分支机构溧阳壹连苏州分公司主营业务及其与发行

主营电连接组件生产、销售，为发行人主营业务人主营业务的关系主要财务数据2024年6月30日2023年12月31日项目

（经容诚会计师审/2024年1-6月/2023年度计）营业收入（万元）22518.7157009.64

1-1-52深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

总资产（万元）46850.3752970.27

净资产（万元）14797.7914335.50

净利润（万元）351.465289.76

溧阳汽电系溧阳壹连控股子公司，于2024年8月注销，注销前溧阳汽电为溧阳壹连与上海博颂汽车科技有限公司合计持股100%的公司，系溧阳壹连与上海西埃新能源科技有限公司于2020年11月合资设立。溧阳汽电注销前的情况如下：

企业名称溧阳壹连汽车电子科技有限公司成立时间2020年11月25日

统一社会信用代码 91320481MA23BGT28D

注册资本500.00万元

实收资本14.00万元法定代表人田奔注册地和主要生产经溧阳市昆仑街道金港路118号23幢101室营地主营业务及其与发行

主营电连接组件原材料贸易，系发行人业务上游人主营业务的关系

股东姓名/名称出资额（万元）出资比例

溧阳壹连255.0051.00%股权结构上海博颂汽车科技有限

245.0049.00%

公司

合计500.00100.00%

2024年6月30日2023年12月31日

项目

/2024年1-6月/2023年度

主要财务数据营业收入（万元）--

（经容诚会计师审总资产（万元）0.380.96

计）

净资产（万元）0.380.73

净利润（万元）-2.34-4.40

3、宜宾壹连

2021年6月，壹连科技设立宜宾壹连，宜宾壹连系壹连科技全资子公司。

截至本招股说明书签署日，宜宾壹连的基本情况如下：

企业名称宜宾壹连电子有限公司成立时间2021年6月28日

统一社会信用代码 91511500MA63D54U6D

1-1-53深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

注册资本5000.00万元

实收资本4100.00万元法定代表人田奔

注册地和主要生产经 四川省宜宾市三江新区宋家镇长江工业园区智能终端产业园C7号

营地楼1-4层和阁楼层主营业务及其与发行

主营电连接组件生产、销售，为发行人主营业务人主营业务的关系

2024年6月30日2023年12月31日

项目

/2024年1-6月/2023年度

主要财务数据营业收入（万元）16488.2317210.42

（经容诚会计师审总资产（万元）19549.8215316.53

计）

净资产（万元）4507.783852.13

净利润（万元）590.73-19.62

4、肇庆壹连

2022年8月，壹连科技设立肇庆壹连，肇庆壹连系壹连科技全资子公司。

截至本招股说明书签署日，肇庆壹连的基本情况如下：

企业名称肇庆壹连电子有限公司成立时间2022年8月22日

统一社会信用代码 91441203MABWMJMG9Q

注册资本5000.00万元

实收资本1700.00万元法定代表人田奔注册地和主要生产经

肇庆市鼎湖区莲花镇第一工业园厂房C栋1层、3-7层营地主营业务及其与发行

主营电连接组件生产、销售，为发行人主营业务人主营业务的关系

2024年6月30日2023年12月31日

项目

/2024年1-6月/2023年度

主要财务数据营业收入（万元）2655.214019.33

（经容诚会计师审总资产（万元）5632.775524.10

计）

净资产（万元）478.31929.06

净利润（万元）-471.22-565.66

5、长春壹连

2023年9月，壹连科技设立长春壹连，长春壹连系壹连科技全资子公司。

截至本招股说明书签署日，长春壹连的基本情况如下：

1-1-54深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

企业名称长春壹连电子有限公司成立时间2023年9月14日

统一社会信用代码 91220184MACYR7TB02

注册资本5000.00万元

实收资本3650.00万元法定代表人田奔注册地和主要生产经公主岭市范家屯经济开发区清泉大街3677号营地主营业务及其与发行暂未开展经营人主营业务的关系

2024年6月30日2023年12月31日

项目

/2024年1-6月/2023年度

主要财务数据营业收入（万元）--

（经容诚会计师审总资产（万元）6314.353630.01

计）

净资产（万元）2825.99160.81

净利润（万元）-234.83-139.19

6、斯洛伐克壹连

2024年2月，壹连科技设立斯洛伐克壹连，斯洛伐克壹连系壹连科技全资子公司。截至本招股说明书签署日，斯洛伐克壹连的基本情况如下：

公司名称斯洛伐克壹连科技有限公司

英文名称 Uniconn Technology Slovakia s.r.o.成立日期2024年2月27日

股本300.00万欧元

注册地址 Panenská 23 811 03 Bratislava Slovak Republic编号56044305

股东壹连科技持股100%主营业务暂未开展经营在发行人业务板块中的定位拟作为欧洲电芯连接组件生产基地

项目2024年6月30日/2024年1-6月营业收入（万元）-主要财务数据

总资产（万元）3880.14（经容诚会计师审计）

净资产（万元）590.80

净利润（万元）-53.57

1-1-55深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（二）对发行人有重大影响的参股公司公司将最近一年产生的投资收益占合并报表归属于母公司股东净利润的比

例超过5%的参股公司确认为对发行人有重大影响的参股公司。截至本招股说明书签署日，不存在对发行人有重大影响的参股公司。

（三）其他子公司及参股公司

1、其他子公司

截至本招股说明书签署日，发行人其他子公司共1家，即浙江壹连，其基本情况如下：

公司名注册资本股权结构入股时间控股股东主营业务称

壹连科技持股 70%； 主营 FPC组

浙江壹8463.64万

浙江近点持股22%；2020年11月壹连科技件生产、销连元

黄兆京持股8%售

2、其他参股公司

截至本招股说明书签署日，公司共拥有3家参股子公司，分别为芜湖侨云、芜湖云达、海普锐。具体情况如下：

注册资本序号公司名称股权结构入股时间控股股东主营业务（万元）汽车类非动南通优仕达持股

2019年南通优仕力电池相关

1芜湖侨云2300.0051%；壹连科技持

11月达低压线束生

股49%

产、销售南通优仕达持股

2019年南通优仕

2芜湖云达2800.0051%；壹连科技持物业租赁

12月达

股49%李普天持股

39.49%；菲尼克斯

线束加工自（中国）投资有限

2015年5动化设备制

3海普锐3733.33公司持股25%；壹李普天

月造及方案解连科技持股决

9.37%；其余股东

持股26.14%

（四）报告期内注销和处置的分子公司情况报告期内发行人不存在注销和处置子公司的情形。

1-1-56深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

七、持有发行人百分之五以上股份的主要股东及实际控制人情况

（一）发行人控股股东和实际控制人

1、发行人控股股东

截至本招股说明书签署日，王星实业直接持有发行人1782.42万股股份，占本次发行前发行人总股本的36.40%，为发行人的控股股东。截至本招股说明书签署日，王星实业的基本情况如下：

企业名称深圳市王星实业发展有限公司曾用名深圳市侨云电子有限公司成立时间1991年11月26日统一社会信用

91440300279413469U

代码

注册资本5000.00万元

实收资本5000.00万元法定代表人张莉玭注册地和主要

深圳市宝安区燕罗街道燕川社区大华路1号C栋宿舍101生产经营地

主营业务主营物业租赁，与发行人主营业务无竞争关系股东姓名/名称出资额（万元）出资比例

田王星4000.0080.00%

股权结构卓祥宇500.0010.00%

田奔500.0010.00%

合计5000.00100.00%

2024年6月30日/20242023年12月31日/2023

项目

年1-6月年度

营业收入（万元）1932.303982.18

主要财务数据总资产（万元）12998.7613387.30

净资产（万元）11383.2811819.35

净利润（万元）279.61514.06

注：以上数据未经审计。

2、发行人实际控制人

公司实际控制人为田王星、田奔父子，田王星直接持有壹连科技24.51%股份，田奔直接持有壹连科技10.21%股份；同时，田王星、田奔通过王星实业、深圳奔云、深圳侨友、厦门奔友间接持有公司36.45%的股份；田王星及田奔直

1-1-57深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

接与间接合计持有公司71.16%的股份。从控制表决权比例来看，田王星、田奔为王星实业和深圳奔云的实际控制人，田奔为深圳侨友和厦门奔友的执行事务合伙人，田王星、田奔能够控制王星实业、深圳奔云、深圳侨友和厦门奔友所持有公司股份表决权比例合计46.72%，因此田王星和田奔直接与间接可实际支配公司股份的表决权比例为81.43%。

报告期内，田王星任公司董事长；田奔任公司董事、总经理，对公司的股东大会决议、董事会决议以及日常经营决策具有重大影响，对董事和高级管理人员的提名和任免均起到重要作用。

综上，田王星和田奔为公司的共同实际控制人。2020年至今，公司实际控制人未发生变化。发行人实际控制人田王星、田奔的基本信息如下：

田王星先生，中国国籍，无境外永久居留权，身份证号码：

330323195811******，住所：广东省深圳市南山区****。田王星先生的简历情

况请详见本节“十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”

之“（一）董事的简要情况”。

田奔先生，中国国籍，无境外永久居留权，身份证号码：

440306198511******，住所：广东省深圳市南山区****。田奔先生的简历情况

请详见本节“十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”

之“（一）董事的简要情况”。

（二）控股股东和实际控制人持有发行人的股份质押或其他有争议的情况

截至本招股说明书签署日，发行人控股股东王星实业持有的发行人股份不存在质押、冻结或发生诉讼纠纷等情形。发行人实际控制人田王星、田奔直接或间接持有的发行人股份不存在质押、冻结或发生诉讼纠纷等情形。

（三）公司持股5%以上的其他主要股东情况

截至本招股说明书签署之日，除控股股东和实际控制人外，单独或合计持有公司5%以上股份的主要股东为长江晨道、卓祥宇。上述股东的持有公司股份情况如下：

序号股东名称直接持股比例间接持股比例合计持股比例

1-1-58深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

1长江晨道9.01%-9.01%

2卓祥宇4.56%4.02%8.58%

合计13.57%4.02%17.59%

1、长江晨道

截至本招股说明书签署日，长江晨道的基本情况如下：

企业名称长江晨道（湖北）新能源产业投资合伙企业（有限合伙）企业性质有限合伙企业注册地和主要生产经武汉市东湖新技术开发区高新二路388号光谷国际生物医药企业营地加速器一期工程1号厂房146号

宁波梅山保税港区晨道投资合伙企业（有限合伙）（委派代表：执行事务合伙人章书勤）

出资额315100.00万元成立日期2017年6月19日

统一社会信用代码 91420100MA4KUQN54M主营业务对新能源产业投资

截至本招股说明书签署日，长江晨道的出资结构如下：

出资额出资比例序号合伙人姓名合伙性质（万元）（%）

招银国际金融控股（深圳）有

1有限合伙人50000.0015.87

限公司北京华鼎新动力股权投资基金

2有限合伙人50000.0015.87（有限合伙）湖北省长江合志股权投资基金

3有限合伙人50000.0015.87

合伙企业（有限合伙）宁波梅山保税港区问鼎投资有

4有限合伙人50000.0015.87

限公司溧阳市产业投资引导基金有限

5有限合伙人40000.0012.69

公司湖北长江招银产业基金合伙企

6有限合伙人20000.006.35业（有限合伙）深圳市招银成长拾捌号股权投

7有限合伙人20000.006.35

资基金合伙企业（有限合伙）深圳东熹佳尚创业投资有限公

8有限合伙人15000.004.76

司

9江苏苏控创业投资有限公司有限合伙人10000.003.17

深圳市招银肆号股权投资合伙

10有限合伙人10000.003.17企业（有限合伙）

11宁波晨道普通合伙人100.000.03

合计315100.00100.00

注：长江晨道有限合伙人宁波梅山保税港区问鼎投资有限公司系发行人主要客户宁德

1-1-59深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

时代全资子公司；有限合伙人北京华鼎新动力股权投资基金（有限合伙）系宁德时代股东；

长江晨道间接出资人招银国际资本管理（深圳）有限公司系宁德时代的股东；有限合伙人

湖北长江招银产业基金合伙企业（有限合伙）、湖北省长江合志股权投资基金合伙企业（有限合伙）、间接出资人招银国际资本管理（深圳）有限公司作为有限合伙人所投资的

湖北长江招银动力投资合伙企业（有限合伙）系宁德时代的股东。

长江晨道系一家以非公开方式募集资金、以投资活动为目的设立的有限合伙企业，已在中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金备案手续（基金编号：SX9811），主要投资领域为“对新能源产业投资”，备案时间为 2017年11月28日，其基金管理人宁波晨道于2017年11月13日在中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金管理人登记手续（登记编号：P1065227）。

宁波晨道系长江晨道普通合伙人，该企业的基本情况如下：

企业名称宁波梅山保税港区晨道投资合伙企业（有限合伙）企业性质有限合伙企业注册地和主要生产经

浙江省宁波市北仑区梅山七星路 88 号 1 幢 401 室 A 区 C0970营地执行事务合伙人宁波梅山保税港区倚天投资有限公司

出资额10000.00万元成立日期2017年5月3日

统一社会信用代码 91330206MA290JE262

主营业务实业投资，投资管理截至本招股说明书签署日，宁波晨道的出资结构如下：

出资额出资比例序号合伙人姓名合伙性质（万元）（%）

1关朝余有限合伙人9900.0099.00

宁波梅山保税港区倚天投资有

2普通合伙人100.001.00

限公司

合计10000.00100.00

宁波梅山保税港区倚天投资有限公司为宁波晨道普通合伙人，该企业的基本情况如下：

企业名称宁波梅山保税港区倚天投资有限公司成立时间2017年4月5日

统一社会信用代码 91330206MA28YRP57K

注册资本1000.00万元法定代表人关朝余

1-1-60深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

注册地和主要生产

浙江省宁波市北仑区梅山七星路88号1幢401室A区C0972经营地

股东姓名/名称出资额（万元）出资比例

关朝余670.0067.00%股权结构

章书勤330.0033.00%

合计1000.00100.00%

2、卓祥宇卓祥宇，中国国籍，无境外永久居留权，身份证号码：

330323197404******，住所：浙江省乐清市****。卓祥宇先生的简历情况请详

见本节“十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”之

“（一）董事的简要情况”。

（四）控股股东、实际控制人控制的其他企业

截至本招股说明书签署日，除本公司及其子公司外，发行人的控股股东王星实业未直接或间接控制其他企业；发行人的实际控制人田王星、田奔直接或

间接控制的其他企业包括：

序号公司名称控制关系

1深圳奔云田王星持股50%，田奔持股35%

2深圳侨友田奔任执行事务合伙人

3厦门奔友田奔任执行事务合伙人其中，深圳奔云系田王星、田奔实际控制的企业，持有发行人3.82%股份；

深圳侨友系发行人员工持股平台，执行事务合伙人为田奔，持有发行人4.41%股份；厦门奔友系发行人员工持股平台，执行事务合伙人为田奔，持有发行人

2.08%股份；深圳奔云、深圳侨友和厦门奔友均属于发行人实际控制人田王星、田奔的一致行动人。

1、深圳奔云

截至本招股说明书签署日，深圳奔云的基本情况如下：

企业名称深圳奔云投资有限公司成立时间2018年6月6日

统一社会信用代码 91440300MA5F60JB3G

注册资本2000.00万元

1-1-61深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

实收资本2000.00万元法定代表人张莉玭注册地和主要生产经营

深圳市前海深港合作区前湾一路1号A栋201室地

主营业务除持有发行人股权外，未从事其他经营活动股东姓名/名称出资额（万元）出资比例

田王星1000.0050.00%

田奔700.0035.00%股权结构

卓祥宇200.0010.00%

程青峰100.005.00%

合计2000.00100.00%

2、深圳侨友

截至本招股说明书签署日，深圳侨友的基本情况如下：

企业名称深圳侨友投资合伙企业（有限合伙）

注册地和主要生产经营地 深圳市前海深港合作区前湾一路1号A栋201室执行事务合伙人田奔

认缴出资额1188.00万元

实缴出资额1188.00万元成立日期2019年12月12日

主营业务除持有发行人股权外，未从事其他经营活动合伙人出资额（万元）出资比例

范伟雄617.1751.95%

邹侨远93.267.85%

贺映红93.267.85%

刘景华64.155.40%

郑周64.155.40%股权结构

黄敏64.155.40%

倪伟伟64.155.40%

王胜家46.333.90%

徐小菊46.333.90%

田奔35.052.95%

合计1188.00100.00%

1-1-62深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

3、厦门奔友

截至本招股说明书签署日，厦门奔友的基本情况如下：

企业名称厦门奔友投资合伙企业（有限合伙）

注册地和主要生产经营厦门市同安区西柯镇智谷东一路99-2号201室之一百三十六单地元执行事务合伙人田奔

认缴出资额897.60万元

实缴出资额897.60万元成立日期2021年6月22日

主营业务除持有发行人股权外，未从事其他经营活动合伙人出资额（万元）出资比例

田奔132.0014.71%

王德金70.407.84%

张有年70.407.84%

郑梦远70.407.84%

曹华52.805.88%

谭礼旗44.004.90%

王忠剑35.203.92%

廖桂香35.203.92%

龙沁35.203.92%

许缙35.203.92%

谢志伟26.402.94%股权结构

刘剑26.402.94%

袁剑26.402.94%

田双锤26.402.94%

黄玉云26.402.94%

焦涛26.402.94%

林乃妃26.402.94%

李和方26.402.94%

杨媛媛26.402.94%

陈毓26.402.94%

田利芹17.601.96%

贺孝平17.601.96%

钟圆圆17.601.96%

1-1-63深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

合计897.60100.00%

八、发行人不存在特别表决权或类似安排情况

截至本招股说明书签署日，发行人不存在特别表决权或类似安排情况。

九、发行人不存在协议控制情况

截至本招股说明书签署日，发行人不存在协议控制情况。

十、控股股东、实际控制人报告期内重大违法行为情况

发行人控股股东、实际控制人报告期内不存在贪污、贿赂、侵占财产、挪

用财产或者破坏社会主义市场经济秩序的刑事犯罪，不存在欺诈发行、重大信息披露违法或者其他涉及国家安全、公共安全、生态安全、生产安全、公众健康安全等领域的重大违法行为。

十一、发行人股本情况

（一）本次拟发行的股份及发行前后公司股本情况

本次发行前公司总股本为4896.6129万股，本次公开发行数量为1633.0000万股，占发行后总股本的比例为25.01%。

按本次发行新股1633.0000万股计算，发行前后公司的股本结构变化情况如下：

发行前股本结构发行后股本结构股东名称持股数量持股比例持股数量持股比例（万股）（%）（万股）（%）

一、有限售条件的流通股

王星实业1782.416936.401782.416927.30

田王星1200.000024.511200.000018.38

田奔500.000010.21500.00007.66

长江晨道441.13639.01441.13636.76

卓祥宇223.15304.56223.15303.42

深圳侨友216.00004.41216.00003.31

程青峰200.67174.10200.67173.07

深圳奔云187.12143.82187.12142.87

1-1-64深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

厦门奔友102.00002.08102.00001.56

宁波超兴44.11360.9044.11360.68

二、本次发行股份

社会公众股股东--1633.000025.01

合计4896.6129100.006529.6129100.00

（二）发行前发行人前十名股东情况

截至本招股说明书签署日，公司前十名股东持股情况如下：

序号股东名称持股数量（万股）持股比例（%）

1王星实业1782.416936.40

2田王星1200.000024.51

3田奔500.000010.21

4长江晨道441.13639.01

5卓祥宇223.15304.56

6深圳侨友216.00004.41

7程青峰200.67174.10

8深圳奔云187.12143.82

9厦门奔友102.00002.08

10宁波超兴44.11360.90

（三）本次发行前的前十名自然人股东及其在发行人处任职情况

截至本招股说明书签署日，公司共有4名自然人股东，其在公司担任职务的具体情况如下：

序号股东名称持股数（万股）持股比例（%）在公司任职情况

1田王星1200.000024.51董事长

2田奔500.000010.21董事、总经理

3卓祥宇223.15304.56董事、副总经理

4程青峰200.67174.10董事、副总经理

合计2123.824743.38-

（四）发行人股本中国有股份或外资股份的情况

截至本招股说明书签署日，公司不存在国有股份或外资股份。

1-1-65深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（五）发行人申报前十二个月新增股东情况

1、最近一年新增股东持股数量及变化情况

公司首次申报前一年内新增股东3名，该等新增股东的持股数量及变化情况、取得股份时间、入股原因、取得股份价格、方式及定价依据如下表所示：

取得股权新增入股数量入股价格入股序号定价依据入股原因

的时间股东（万股）（元/股）方式公司具有进一步扩大生产经长江

1441.1418.13增资协商确定营的需求，投资者看好壹连

晨道科技行业发展入股公司具有进一步扩大生产经宁波

22021年644.1118.13增资协商确定营的需求，投资者看好壹连

超兴月25日科技行业发展入股为提高员工工作积极性和工参照公司

厦门作效率，保持公司人才队伍

3102.008.80增资净资产确

奔友稳定和持续发展，公司实施定

第二期员工激励计划

2、新增股东基本情况

截至本招股说明书签署日，公司首次申报前一年内新增股东的基本情况如下：

（1）长江晨道

长江晨道基本情况详见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之“七、持有发行人百分之五以上股份的主要股东及实际控制人情况”之“（三）公司持股5%以上的其他主要股东情况”。

（2）宁波超兴

截至本招股说明书签署日，宁波超兴持有发行人441136股股票，持股比例

0.90%，该企业的基本情况如下：

企业名称宁波梅山保税港区超兴创业投资合伙企业（有限合伙）企业性质有限合伙企业注册地和主要生产经

浙江省宁波市北仑区梅山七星路 88 号 1 幢 401 室 A 区 C1766营地执行事务合伙人黄锟

认缴出资额30000.00万元成立日期2017年10月9日

统一社会信用代码 91330206MA2AENU770

1-1-66深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

主营业务创业投资

截至本招股说明书签署日，宁波超兴的出资结构如下：

出资额出资比例序号合伙人姓名合伙性质（万元）（%）

1吴岑有限合伙人29700.0099.00

2黄锟普通合伙人300.001.00

合计30000.00100.00

宁波超兴合伙人为2名自然人，不存在以非公开方式向合格投资者募集资金、资产由基金管理人管理的情形，未担任私募投资基金管理人，亦没有相关计划或安排。宁波超兴不属于《中华人民共和国证券投资基金法》《私募投资基金监督管理暂行办法》《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》

等规定所规范的私募投资基金管理人或私募投资基金，无须向中国证券投资基金业协会申请登记或办理基金备案手续。

（3）厦门奔友

厦门奔友基本情况详见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之“七、持有发行人百分之五以上股份的主要股东及实际控制人情况”之“（四）控股股东、实际控制人控制的其他企业”。

3、新增股东关于股份锁定的承诺

根据最近一年新增股东长江晨道、宁波超兴出具的《股份锁定承诺函》，该等股东已承诺“自公司股票上市之日起12个月内以及就发行人增资扩股完成工商变更登记手续之日（即2021年6月25日）起36个月内（以上述期限孰长者作为锁定期），本企业不转让或者委托他人管理本人已直接或间接持有的发行人公开发行股票前已持有的股份，也不由公司回购该部分股份”。

根据发行人最近一年新增股东厦门奔友及其合伙人出具的《股份锁定承诺函》，该等股东已承诺“自公司股票上市之日起36个月内，本企业/本人不转让或者委托他人管理本人已直接或间接持有的发行人公开发行股票前已持有的股份，也不由公司回购该部分股份”。

综上，发行人不存在在申报前6个月内从公司实际控制人处受让股份的新增股东，发行人提交申请前一年内新增股东已承诺所持新增股份自取得之日起

1-1-67深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

锁定三年，相关股份锁定承诺符合监管规则要求。

4、新增股东与发行人相关方的关联关系及股份代持情形

新增股东厦门奔友系发行人员工持股平台，合伙人均为发行人员工。除此之外，发行人新增股东与发行人其他股东、董事、监事、高级管理人员不存在关联关系，与本次发行的中介机构及其负责人、高级管理人员、经办人员不存在关联关系，亦不存在股份代持情形。

（六）发行前股东间的关联关系、一致行动关系及各自持股比例

截至本招股说明书签署日，公司股东间关联关系及各自持股比例如下：

序号股东名称持股比例关联关系说明

1田王星24.51%

2田奔10.21%

*田王星、田奔系父子关系；

3卓祥宇4.56%*王星实业、深圳奔云均系田王星、田奔

4程青峰4.10%共同控制的企业；

*深圳侨友系田奔任执行事务合伙人的企

5王星实业36.40%业；

6深圳奔云3.82%*厦门奔友系田奔任执行事务合伙人的企业；

7深圳侨友4.41%*卓祥宇、程青峰分别持有深圳奔云

8厦门奔友2.08%10%、5%股权；

*卓祥宇持有王星实业10%股权

9长江晨道9.01%

10宁波超兴0.90%

除上述情况之外，公司其他股东之间不存在关联关系或一致行动关系的约定或安排。

（七）发行人股东公开发售股份的情况

本次公开发行股票全部为新股发行，原股东不公开发售股份。

（八）私募投资基金股东备案登记情况

截至本招股说明书签署日，发行人共有股东10名，其中自然人股东4名，机构股东6名。发行人6名机构股东中仅长江晨道为私募投资基金。

长江晨道已在中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金备案手续（基金编号：SX9811），备案时间为 2017 年 11 月 28 日，其基金管理人宁波晨道于

1-1-68深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2017年11月13日在中国证券投资基金业协会办理了私募投资基金管理人登记手续（登记编号：P1065227）。

（九）发行人曾签订的对赌协议情况及后续安排

2021年6月23日，发行人、发行人实际控制人与长江晨道、宁波超兴共同签署《长江晨道（湖北新能源）产业投资合伙企业及宁波梅山保税港区超兴创业投资合伙企业（有限合伙）投资于深圳壹连科技股份有限公司之投资协议》（以下简称“《投资协议》”）、《关于长江晨道（湖北新能源）产业投资合伙企业及宁波梅山保税港区超兴创业投资合伙企业（有限合伙）投资于深圳壹连科技股份有限公司之投资协议之补充协议》（以下简称“《补充协议》”），就长江晨道、宁波超兴以8800.00万元认缴发行人新增股本485.25万股事宜，各方约定了“要求回购权”、“优先清算权”、“整体出售征得同意”、“反稀释”、“优先认购权”、“股权转让限制”、“优先购买权”、“跟随出售权”、“信息权和检查权”、“共同投资和最优惠待遇”等特殊性权利和安排。

2021年9月，发行人实际控制人与长江晨道和宁波超兴签署了《关于长江晨道（湖北新能源）产业投资合伙企业及宁波梅山保税港区超兴创业投资合伙企业（有限合伙）投资于深圳壹连科技股份有限公司之投资协议之补充协议二》

约定解除上述特殊权利和安排，并确定其自始无效且不可撤销。但如公司首次公开发行股票并上市的申请被撤回、主动撤回、退回或撤销、被终止审查或者

不予批准或不予注册，则《补充协议》第一条规定的回购义务，对实际控制人应自动恢复，即投资人有权按照《补充协议》约定的回购情形继续对实际控制人行使相关回购权利。前述协议文件中所有以公司作为当事人的对赌/特殊条款不再恢复，投资人无权对公司主张要求享有前述协议规定的相关权利。

恢复条款涉及的投资者特别保护权利的当事人为实际控制人田王星、田奔，发行人不作为该等投资者特别保护权利的当事人；该等投资者特别保护权利的

触发条件为发行人上市申请被终止审查，未与市值挂钩，不会导致公司控制权的变化，不存在严重影响发行人持续经营能力或者其他严重影响投资者权益的情形，符合《深圳证券交易所创业板股票首次公开发行上市审核问答》及《监管规则适用指引——发行类第4号》的相关规定。

1-1-69深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（十）发行人股东不存在超过200人情形

公司股东经穿透核查后共计9名主体，未超过200人，具体情况如下：

序号股东名称是否穿透计算认定股东人数备注

1王星实业是3非自然人股东；均为直接持股股东

2深圳奔云是4非自然人股东；均为直接持股股东

3田王星否1自然人股东

4田奔否1自然人股东

5卓祥宇否1自然人股东

6程青峰否1自然人股东

7深圳侨友否1员工持股平台

8厦门奔友否1员工持股平台

9长江晨道否1私募投资基金

10宁波超兴是2非自然人股东

合计9-

注：公司经穿透并去除重复计算后的股东合计9名。

综上，发行人股东经穿透计算后认定的股东人数为9名，发行人不存在故意规避股东合计不得超过200人规定的情形。

十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况

截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员的任职资格均符合相关法律法规、规范性文件及《公司章程》的规定。

（一）董事的简要情况

截至本招股说明书签署日，本公司董事会由9名董事组成，其中包括3名独立董事。

序号姓名职务提名人选聘情况任期

2023年第一次临时2023年8月至

1田王星董事长董事会

股东大会2026年8月

2023年第一次临时2023年8月至

2田奔董事董事会

股东大会2026年8月

2023年第一次临时2023年8月至

3程青峰董事董事会

股东大会2026年8月

2023年第一次临时2023年8月至

4范伟雄董事董事会

股东大会2026年8月

2023年第一次临时2023年8月至

5卓祥宇董事董事会

股东大会2026年8月

1-1-70深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号姓名职务提名人选聘情况任期

2023年第一次临时2023年8月至

6贺映红董事董事会

股东大会2026年8月

2023年第一次临时2023年8月至

7褚文博独立董事田王星

股东大会2026年8月

2024年第二次临时2024年8月至

8黄晓亚独立董事田王星

股东大会2026年8月

2023年第一次临时2023年8月至

9段林光独立董事田王星

股东大会2026年8月上述董事的简历如下：

（1）田王星，男，1958年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，高中学历。1996年12月至2018年8月，任王星实业总经理；1999年6月至今，任王星实业执行董事；2011年11月至2016年8月，任壹连科技董事长、总经理；2016年8月至今，任壹连科技董事长。

（2）田奔，男，1985年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于南安普顿大学，管理学专业，硕士研究生学历。2011年11月至2016年8月，任壹连科技监事；2016年8月至今，任壹连科技董事、总经理。

（3）程青峰，男，1962年11月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕

业于安徽广播电视大学，财会专业，大专学历。1991年11月至2000年1月，任湖北省黄石市黄石港区物资局财务科长；2001年1月至2002年2月，任深圳市鑫贝康薄膜镀铝有限公司财务经理；2002年3月至2004年2月，任深圳捷丰发实业有限公司财务经理；2004年3月至2019年11月，任王星实业财务经理；

2011年12月至2020年8月，任壹连科技财务负责人；2020年4月至今，任壹

连科技董事、副总经理。

（4）范伟雄，男，1967年7月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于华南理工大学，电气自动化专业，大专学历。1990年7月至1993年10月，在乐庭电线工业（惠州）有限公司的日本古河电工汽车整车配线部门工作；

1993年10月至2007年11月，任惠州古河汽配有限公司副总经理；2007年7月

至2011年11月，任惠州市金山精密部件有限公司副总经理；2011年11月至

2013年2月，待业；2013年3月至2014年10月，任壹连科技副总经理；2014年11月至2016年5月，任惠州古河汽配有限公司副总经理；2016年5月至今，任壹连科技副总经理、董事。

1-1-71深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（5）卓祥宇，男，1974年4月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于浙江广播电视学校，电子技术专业，大专学历。1991年11月至2019年11月，任王星实业经营部经理、副总经理；2016年8月至今，任王星实业监事；2011年11月至今，任壹连科技董事、副总经理。

（6）贺映红，女，1979年2月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于贵州遵义航天工业学校，无线电技术专业，中专学历。2000年2月至2019年

11月，任职于王星实业，任开发副经理；2011年11月至2016年8月任壹连科

技董事；2016年8月至2020年8月，任壹连科技监事；2019年11月至2023年

7月，任壹连科技采购总监；2022年3月至今，任壹连科技董事；2023年7月至今，任壹连科技集团发展中心总监。

（7）褚文博，男，1986年4月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于清华大学，汽车工程专业，博士研究生学历。2014年1月至2015年3月，任职于中国国际工程咨询公司；2015年3月至2017年8月，任职于中关村发展集团股份有限公司；2017年8月至2018年5月，任职于国家智能网联汽车创新中心；2018年5月至今，任国汽（北京）智能网联汽车研究院有限公司研究员、监事，北京国汽智能网联汽车技术研究院副院长；2020年6月至2023年6月，任北京航空航天大学研究生导师；2022年1月至今，任壹连科技独立董事。

（8）黄晓亚，女，1974年3月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于浙江财经大学，会计学专业，本科学历。1996年6月至1999年12月，任乐清市审计事务所审计助理；1999年12月至今，任乐清永安会计师事务所有限公司注册会计师、副所长、董事；2000年3月至2008年6月，在乐清永安资产评估有限公司，任监事、董事；2015年4月至2019年5月，在金龙机电股份有限公司，任独立董事；2020年12月至今，任浙江美硕电气科技股份有限公司独立董事；2024年8月至今，任壹连科技独立董事。

（9）段林光，男，1984年10月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕

业于哈尔滨商业大学，法学专业，本科学历。2008年7月至2009年7月，任甘肃省靖远县人民法院书记员；2009年7月至2010年11月，任深圳市三旺通信股份有限公司总经理助理；2010年11月至2014年6月，任广东今见律师事务所律师；2014年6月至今，任北京德恒（深圳）律师事务所律师；2021年8月

1-1-72深圳壹连科技股份有限公司招股说明书至今，任壹连科技独立董事。

（二）监事的简要情况

截至本招股说明书签署日，本公司监事会由3名监事组成。

序号姓名职务提名人选聘情况任期

2023年第一次临时股2023年8月至

1丁华山监事会主席田王星

东大会2026年8月职工代表2023年8月至

2孟琦职工代表监事职工代表大会

大会2026年8月

2023年第一次临时股2023年8月至

3龙沁监事田王星

东大会2026年8月上述监事的简历如下：

（1）丁华山，男，1983年12月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕

业于湖南工程职业技术学院，会计专业，大专学历。2006年6月至2011年4月，任职于深圳美域科技开发有限公司；2011年6月至2016年3月，任职于深圳翔耀电子有限公司；2016年4月至2018年3月，任深圳华力特电气有限公司审计主管；2018年3月至2018年7月，任深圳市汉科电子股份有限公司稽核主管；

2019年3月至今任职于壹连科技，现任壹连科技监事会主席、内审部经理。

（2）孟琦，女，1993年6月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业于

湖南工业大学，环境艺术设计专业，本科学历。2016年8月至2017年3月，任职于上海焱歌建筑装潢工程有限公司；2017年3月至2018年6月，任深圳市诺尔安磁检测有限公司总经理助理；2018年6月至2023年7月，任壹连科技总经理助理；2020年8月至今，任壹连科技监事。

（3）龙沁，女，1987年5月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业于

亚洲城市大学，工商管理硕士。2008年12月至2010年10月，任深圳市泛玛科技有限公司总经理助理；2011年4月至2014年3月，任星油能源科技（深圳）有限公司行政人事主管；2014年3月至2017年10月，待业；2017年10月至2019年 6月，任德昌电机（深圳）有限公司HRBP；2019年 6月至 2023年 7月，

任壹连科技人力资源经理；2023年8月至今，任壹连科技监事；2023年7月至今，任壹连科技集团发展中心副总监。

1-1-73深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（三）高级管理人员的简要情况

截至本招股说明书签署日，本公司高级管理人员共6名。

序号姓名职务选聘情况任期

1田奔总经理第五届董事会第一次会议2023年8月至2026年8月

2程青峰副总经理第五届董事会第一次会议2023年8月至2026年8月

3卓祥宇副总经理第五届董事会第一次会议2023年8月至2026年8月

4范伟雄副总经理第五届董事会第一次会议2023年8月至2026年8月

财务总监、副

5邹侨远第五届董事会第一次会议2023年8月至2026年8月

总经理

董事会秘书、

6郑梦远第五届董事会第一次会议2023年8月至2026年8月

投资总监

注：邹侨远于第五届董事会第四次会议被聘任为副总经理，任期为2024年1月至2026年8月。

上述高级管理人员的简历如下：

（1）田奔、程青峰、卓祥宇、范伟雄的简历见本节“十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”之“（一）董事的简要情况”。

（2）邹侨远，男，1984年4月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于南安普顿大学，会计与管理专业，硕士研究生学历。2011年1月至2012年6月，任职于深圳诚信会计师事务所（特殊普通合伙）；2012年6月至2013年5月，任职于深圳市优你客企业管理咨询有限公司；2013年5月至2014年12月，任职于华侨城（亚洲）控股有限公司；2015年1月至2016年1月，任上海华励包装有限公司财务经理；2016年2月至2017年7月，任西安华侨城置地有限公司财务总监；2017年7月至2020年8月，任壹连科技财务经理；2020年8月至今，任壹连科技财务总监；2024年1月至今，任壹连科技副总经理。

（3）郑梦远，男，1984年9月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于杜兰大学商学院，金融学专业，硕士研究生学历，特许金融分析师（CFA）、中国注册会计师（CPA）。2008 年 8 月至 2015 年 2 月，任职于国家开发银行深圳市分行；2015年2月至2017年5月，任深圳市前海奇点财富资产管理有限公司总经理；2017年5月至2019年3月，任九州证券股份有限公司交易委员会投资经理；2019年3月至2020年6月，任国盛证券股份有限公司量化交易总部研究总监；2020年12月至今任职于壹连科技，现任壹连科技董事会秘书、投资总

1-1-74深圳壹连科技股份有限公司招股说明书监。

（四）核心技术人员情况

截至本招股说明书签署日，本公司核心技术人员4名，基本情况如下表所示：

序号姓名职务

1田奔总经理

2曹华研发总监

3谭礼旗研发部经理

4黄玉云工程部经理

上述核心技术人员的简历如下：

（1）田奔，其简历见本节“十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”之“（一）董事的简要情况”。

（2）曹华，男，1978年3月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业于

华东理工大学，机械工程及自动化专业，本科学历。2005年6月至2017年6月，任德尔福派克电气系统有限公司线束产品经理；2017年6月至2019年10月，任宁德时代线束产品经理；2020年12月至今，任壹连科技研发总监。

（3）谭礼旗，男，1981年9月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于湖南机电职业技术学院，机电一体化专业，大专学历。2003年3月至2008年

2月，任职于东莞达晨电业制品有限公司；2008年3月至2010年2月，任职于

东莞建玮电子有限公司；2010年4月至2014年3月，任广州安费诺电子有限公司高级工程师；2014年4月至2016年3月，任北京维通利电气有限公司研发主管；2016年4月至2018年5月，任泰兴永强电子科技有限公司技术经理；2018年5月至今，任壹连科技研发部经理。

（3）黄玉云，男，1991年6月出生，中国国籍，无境外永久居留权，毕业

于苏州大学应用技术学院，测控技术与仪器专业，本科学历。2014年10月至

2016年4月，任职于福建厚发建材有限公司；2016年5月至今，任职于壹连科技，现任工程部经理。

1-1-75深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

十三、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的兼职情况

截至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员兼职情况及所兼职单位与发行人的关联关系情况如下：

本公司兼职单位与发姓名其他任职单位其他单位所任职务职务行人关系王星实业执行董事公司股东深圳酒一搜文化传媒有监事无田王限公司董事长星深圳市金泰科环保线缆董事无有限公司深圳市侨云通讯科技有监事无限公司深圳侨友执行事务合伙人公司股东厦门奔友执行事务合伙人公司股东

溧阳壹连执行董事、总经理公司子公司宁德壹连执行董事公司子公司

宜宾壹连经理、执行董事公司子公司

肇庆壹连经理、执行董事公司子公司

田奔董事、总经理

长春壹连执行董事、总经理公司子公司浙江壹连董事长公司控股公司芜湖侨云监事公司参股公司芜湖云达监事公司参股公司海普锐董事公司参股公司深圳会买酒贸易有限公监事无司

程青董事、副总经深圳奔云监事公司股东峰理

范伟董事、副总经宁德壹连监事公司子公司雄理浙江壹连董事公司控股公司王星实业监事公司股东

卓祥董事、副总经溧阳壹连监事公司子公司宇理宁德壹连经理公司子公司

浙江壹连董事、总经理公司控股公司国汽（北京）智能网联监事无汽车研究院有限公司褚文独立董事北京国汽智能网联汽车博副院长无技术研究院

西部科学城智能网联汽经理、董事无

1-1-76深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

本公司兼职单位与发姓名其他任职单位其他单位所任职务职务行人关系

车创新中心（重庆）有限公司重庆清研智联科技有限

执行董事、经理无公司西部智联数字科技（重董事无

庆）有限公司西部智联私募股权投资

基金管理（重庆）有限执行董事、经理无公司

西部精准（重庆）汽车董事长无科技有限公司乐清永安会计师事务所

董事、副所长无黄晓有限公司独立董事亚浙江美硕电气科技股份独立董事无有限公司

段林北京德恒（深圳）律师独立董事合伙人无光事务所宜宾壹连监事公司子公司丁华肇庆壹连监事公司子公司监事山长春壹连监事公司子公司浙江壹连监事公司控股公司

郑梦董事会秘书、浙江壹连董事公司控股公司远投资总监

十四、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员之间存在的亲属关系

报告期内，董事、监事、高级管理人员及其他核心人员相互之间的亲属关系如下：

序号姓名职务相互亲属关系

1田王星董事长董事、总经理田奔之父

2田奔董事、总经理董事长田王星之子

除此之外，本公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员之间不存在其他亲属关系。

1-1-77深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

十五、董事、监事、高级管理人员及核心技术人员最近三年涉及行

政处罚、监督管理措施、纪律处分或自律监管措施、被司法机关立

案侦查、被中国证监会立案调查情况

自报告期初至本招股说明书签署日，公司董事、监事、高级管理人员和核心技术人员不存在行政处罚、监督管理措施、纪律处分或自律监管措施、被司

法机关立案侦查、被中国证监会立案调查的情况。

十六、发行人与董事、监事、高级管理人员及其他核心人员签署的重大协议及履行情况公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员均与公司签订了《劳动合同》或《聘用协议》《保密协议》《竞业限制协议》。

截至本招股说明书签署日，上述合同履行正常，不存在违约情形。

十七、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其近亲属直接或间接持有发行人股份的情况

截至本招股说明书签署日，董事、监事、高级管理人员及其他核心人员及其近亲属直接及间接持有发行人股份情况如下：

（一）直接或间接持股情况

单位：万股序直接持直接持间接持间接持合计持合计持姓名任职号股数股比例股数股比例股数股比例

1田王星董事长1200.000024.51%1519.494231.03%2719.494255.54%

董事总经理

2田奔500.000010.21%265.10625.41%765.106215.63%

核心技术人员董事

3卓祥宇223.15304.56%196.95384.02%420.10688.58%

副总经理董事

4程青峰200.67174.10%9.35610.19%210.02784.29%

副总经理董事

5范伟雄--112.21202.29%112.21202.29%

副总经理

6贺映红董事--16.95600.35%16.95600.35%

6褚文博独立董事------

1-1-78深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序直接持直接持间接持间接持合计持合计持姓名任职号股数股比例股数股比例股数股比例

7黄晓亚独立董事------

8段林光独立董事------

财务总监、

9邹侨远--16.95600.35%16.95600.35%

副总经理董事会秘书

10郑梦远--8.00000.16%8.00000.16%

投资总监

11丁华山监事会主席------

12孟琦监事------

13龙沁监事--4.00000.08%4.00000.08%

核心技术人

14曹华--6.00000.12%6.00000.12%

员核心技术人

15谭礼旗--5.00000.10%5.00000.10%

员核心技术人

16黄玉云--3.00000.06%3.00000.06%

员

除上述情形外，本公司董事、监事、高级管理人员、其他核心人员及其近亲属不存在其他通过直接或间接的方式持有本公司股份的情况。

（二）所持股份的质押、冻结情况

截至本招股说明书签署日，上述人员所持股份不存在质押、冻结或发生诉讼纠纷的情况。

十八、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员最近两年内变动的情况

报告期内，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的变动情况如下：

（一）董事变动情况

2021年1月至2021年8月，公司设有董事会，有5名董事，分别为田王星、田奔、程青峰、卓祥宇、范伟雄；其中，田王星担任董事长。2021年8月31日，公司召开2021年第四次临时股东大会，选举张晗、刘善敏、段林光为公司独立董事；2022年1月17日，公司召开2022年第一次临时股东大会，原独立董事张晗辞去独立董事职位，选举褚文博为公司独立董事；2022年3月1日，公司召开2022年度第二次临时股东大会，选举贺映红为公司董事；2024年8月，公

1-1-79深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

司召开2024年度第二次临时股东大会，原独立董事刘善敏辞去独立董事职位，选举黄晓亚为公司独立董事。具体变化情况如下表：

时间董事变动原因

2021年1月至

田王星、田奔、卓祥宇、程青峰、范伟雄-

2021年8月

2021年8月至田王星、田奔、卓祥宇、程青峰、范伟雄、公司聘任独立董事

2022年1月张晗、刘善敏、段林光

2022年1月至田王星、田奔、卓祥宇、程青峰、范伟雄、公司变更独立董事

2022年3月褚文博、刘善敏、段林光

2022年3月至田王星、田奔、卓祥宇、程青峰、范伟雄、公司补选董事

2024年8月贺映红、褚文博、刘善敏、段林光

田王星、田奔、卓祥宇、程青峰、范伟雄、

2024年8月至今公司变更独立董事

贺映红、褚文博、黄晓亚、段林光

（二）监事变动情况

2021年1月至2023年8月，公司设有监事会，有3名监事，分别为丁华山、廖桂香、孟琦，其中丁华山为监事会主席。2023年8月3日，公司召开2023年

第一次临时股东大会，选举丁华山、龙沁为股东代表监事，与公司职工民主选

举的职工代表监事孟琦组成公司监事会。同日，公司召开第五届监事会第一次会议，选举丁华山为监事会主席。具体变化情况如下表：

时间监事变动原因

2021年1月至2023

丁华山、廖桂香、孟琦-年8月

2023年8月至今丁华山、龙沁、孟琦监事换届

（三）高级管理人员变动情况

2021年1月1日至今公司高级管理人员变动情况如下：

财务负责人/董事会时间总经理副总经理变动原因财务总监秘书范伟雄

2021年1月至

田奔卓祥宇邹侨远--

2021年2月

程青峰范伟雄

2021年2月至选聘董事会秘

田奔卓祥宇邹侨远郑梦远

2024年1月书

程青峰范伟雄卓祥宇高级管理人员

2024年1月至今田奔邹侨远郑梦远

程青峰内部调整邹侨远

2021年2月3日，公司召开股份公司第四届董事会第三次会议，聘任郑梦

1-1-80深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

远为公司董事会秘书；2022年2月13日，公司召开第四届董事会第十一次会议，聘任郑梦远为投资总监；2023年10月11日，公司召开第五届董事会第四次会议，聘任邹侨远为副总经理，任期为2024年1月至2026年8月。

（四）其他核心人员变动情况公司其他核心人员在最近两年内不存在变动情况。

除上述情形外，最近两年公司不存在其他董事、监事、高级管理人员及其他核心人员变动的情形。

（五）上述人员变动原因及对公司的影响

公司上述人员的变动，系因完善公司治理结构及正常经营管理需要，符合有关法律、法规、规范性文件和《公司章程》的规定，履行了必要的法律程序；

公司董事会成员和核心管理团队稳定，最近两年董事和高级管理人员均未发生重大变化。

（六）中介机构核查意见

保荐机构及发行人律师认为：最近两年，发行人董事和高级管理人员的变化符合法律、法规以及《公司章程》的规定，并已履行了必要的法律程序，未发生重大不利变化。

十九、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员对外投资情况

截至本招股说明书签署日，发行人董事、监事、高级管理人员及其他核心人员对外投资情况如下：

注册资本持股（出姓名公司职务被投资企业（万元）资）比例

王星实业5000.0080.00%

深圳奔云2000.0050.00%

深圳市侨云通讯科技有限公司10.0040.00%田王星董事长

深圳酒一搜文化传媒有限公司500.0030.00%

深圳市中深同德信息技术有限公司300.0020.00%

深圳市金泰科环保线缆有限公司1000.0017.60%

深圳会买酒贸易有限公司500.0049.00%

田奔董事、总经理

深圳奔云2000.0035.00%

1-1-81深圳壹连科技股份有限公司招股说明书注册资本持股（出姓名公司职务被投资企业（万元）资）比例

厦门奔友897.6014.71%

王星实业5000.0010.00%

深圳侨友1188.002.95%

董事、副总经

程青峰深圳奔云2000.005.00%理

董事、副总经

范伟雄深圳侨友1188.0051.95%理

深圳奔云2000.0010.00%

董事、副总经

卓祥宇王星实业5000.0010.00%理

深圳市今巨热传股份有限公司500.0020.00%

贺映红董事深圳侨友1188.007.85%天津国汽智联众志二号科技中心

54.8715.00%（有限合伙）天津国汽智联众志三号科技中心

596.604.16%（有限合伙）西藏华正同达科技发展合伙企业

3500.3217.71%（有限合伙）

褚文博独立董事重庆清研智联科技有限公司100.0099.00%重庆清研智联科技服务中心（有限

240.0099.58%

合伙）

西部智联君合（重庆）科技中心

400.002.50%（有限合伙）

西部智联君御（重庆）科技中心

20.005.00%（有限合伙）

黄晓亚独立董事乐清永安会计师事务所有限公司31.0019.00%

财务总监、副深圳侨友1188.007.85%邹侨远

总经理深圳市携客互联科技有限公司331.021.21%

董事会秘书、

郑梦远厦门奔友897.607.84%投资总监

谭礼旗核心技术人员厦门奔友897.604.90%

曹华核心技术人员厦门奔友897.605.88%

黄玉云核心技术人员厦门奔友897.602.94%

龙沁监事厦门奔友897.603.92%

除上述对外投资外，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员无其他重大对外投资情况，上述人员的对外投资均未与发行人业务产生利益冲突。

1-1-82深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

二十、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬情况

（一）董事、监事、高级管理人员与其他核心人员的薪酬组成、确定依据、所履行的程序

1、薪酬组成和确定依据

在公司任职的董事(不含独立董事)、监事、高级管理人员及其他核心人员

的薪酬由工资和奖金组成，按各自所在岗位职务依据公司相关薪酬标准和制度领取，独立董事领取独立董事津贴。

2、履行程序2011年11月，壹连科技创立大会审议通过《深圳侨云科技股份有限公司董事、监事、高级管理人员薪酬的议案》；壹连科技2022年第五次临时股东大会、2023年年度股东大会审议通过了《深圳壹连科技股份有限公司董事、监事及高级管理人员薪酬管理制度》。根据《深圳壹连科技股份有限公司董事、监事及高级管理人员薪酬管理制度》，公司董事、监事的薪酬方案，须提交股东大会审议通过后方可实施；公司高级管理人员的薪酬方案，须提交公司董事会审议通过后方可实施；公司董事会薪酬与考核委员会是对董事和高级管理人员进行考核以及初步确定薪酬分配的管理机构。

（二）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬情况

1、公司2023年度董事、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬情况

公司2023年度董事、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬情况如下：

是否在实际控是否在公司税前年薪姓名职务制人控制的其领薪（万元）他企业领薪

田王星董事长否-是

董事、总经理、核心技

田奔是102.68否术人员

程青峰董事、副总经理是135.43否

范伟雄董事、副总经理是176.29否

卓祥宇董事、副总经理是72.78否

贺映红董事是68.73否

褚文博独立董事是6.00否

1-1-83深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

是否在实际控是否在公司税前年薪姓名职务制人控制的其领薪（万元）他企业领薪

刘善敏独立董事是6.00否

段林光独立董事是6.00否

孟琦监事是26.35否

廖桂香监事是32.50否

龙沁监事是22.24否

丁华山监事是32.87否

邹侨远财务总监是103.77否

郑梦远董事会秘书、投资总监是66.20否

曹华核心技术人员是83.75否

谭礼旗核心技术人员是46.28否

黄玉云核心技术人员是31.04否

注1：上述领取薪酬为税前薪酬，包括基本工资、奖金、社保、公积金、股份支付费用等；

注2：田王星系发行人董事长，2023年度未在发行人处领取薪酬；

注3：廖桂香自2023年8月起不再担任公司监事，监事变更为龙沁，前述薪酬系其任职期间薪酬。

2、报告期内薪酬总额占各期发行人利润总额的比例

报告期内，公司的董事、监事、高级管理人员及其他核心人员薪酬、津贴占利润总额的比例如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

薪酬总额648.461018.931095.03960.31

利润总额14064.1030844.6428591.3816128.28

占比4.61%3.30%3.83%5.95%

注：上表中薪酬总额包含股份支付费用。

（三）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员享受的其他待遇

公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员未在公司享受除社会保险和住房公积金外的其他待遇和退休金计划等。

1-1-84深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

二十一、已经制定或实施的股权激励或期权激励及相关安排

（一）已实施股权激励情况

1、已实施股权激励情况

（1）2019年12月第一次股权激励

2019年12月16日，公司股东大会，审议同意制定员工股权激励方案，公

司新增注册资本339.82万元，增资价格为5.50元/股，深圳侨友以现金1188.00万元认缴216.00万元新增注册资本，程青峰以现金553.69万元认缴100.67万元新增注册资本，卓祥宇以现金127.34万元认缴23.15万元新增注册资本。

深圳侨友系发行人的员工持股平台，程青峰、卓祥宇系公司董事，本次增资中，深圳侨友、程青峰、卓祥宇按照《深圳侨云科技股份有限公司员工股权激励管理办法》的规定以5.50元/股的价格认缴公司本次新增注册资本216.00万

元、100.67万元、23.15万元，即壹连科技为进一步稳定和激励公司管理人员、业务和技术骨干，提高公司凝聚力而实施的股权激励。

（2）2021年6月，第二次股权激励

2021年6月23日，发行人召开2021年第三次临时股东大会，同意公司制

定第二次员工股权激励方案、合伙协议，修订完善员工激励管理办法；同意按

照公司员工激励方案，公司员工持股平台厦门奔友以现金出资方式认缴公司本次新增注册资本102.00万元，增资价格以8.80元/股为依据计算合计897.60万元，增加价格较注册资本溢价部分计入公司资本公积。

厦门奔友系公司第二次股权激励持股平台，本着增强管理层及核心员工对公司持续、健康发展的责任感、使命感，进一步完善激励约束机制，有效地将股东、公司和员工个人利益结合在一起，根据有关法律、法规及公司章程等的相关规定，公司实施了本次股权激励。

2、深圳侨友基本情况

（1）深圳侨友

深圳侨友基本情况详见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之“七、持有发行人百分之五以上股份的主要股东及实际控制人情况”之“（四）控股

1-1-85深圳壹连科技股份有限公司招股说明书股东、实际控制人控制的其他企业”。

（2）股权激励对象

第一次股权激励对象均为公司员工，其具体情况如下：

合伙人出资额（万元）出资比例合伙人性质公司任职情况

范伟雄617.1751.95%有限合伙人董事、副总经理

邹侨远93.267.85%有限合伙人财务总监、副总经理

董事、集团发展中心总

贺映红93.267.85%有限合伙人监

刘景华 64.15 5.40% 有限合伙人 PMC部经理

郑周64.155.40%有限合伙人宁德壹连厂长

黄敏64.155.40%有限合伙人壹连科技厂长

倪伟伟64.155.40%有限合伙人宁德壹连销售部经理

王胜家46.333.90%有限合伙人制造一部经理

徐小菊46.333.90%有限合伙人品质总监执行事务合伙

田奔35.052.95%董事、总经理人

合计1188.00100.00%--

注：2021年7月，深圳侨友原合伙人李晨晓离职，其按照合伙协议的约定将其持有的

1.95%、1.95%深圳侨友出资额分别转让给田奔、范伟雄。

3、厦门奔友基本情况

（1）厦门奔友

厦门奔友基本情况详见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之“七、持有发行人百分之五以上股份的主要股东及实际控制人情况”之“（四）控股股东、实际控制人控制的其他企业”。

（2）股权激励对象

第二轮股权激励对象全部为公司员工，其具体情况如下：

出资额（万合伙人出资比例合伙人性质公司任职情况

元）执行事务合伙

田奔132.0014.71%总经理人

王德金70.407.84%有限合伙人工程技术部总监

张有年70.407.84%有限合伙人溧阳壹连厂长

董事会秘书、投资总

郑梦远70.407.84%有限合伙人监

1-1-86深圳壹连科技股份有限公司招股说明书出资额（万合伙人出资比例合伙人性质公司任职情况

元）

曹华52.805.88%有限合伙人研发部总监

谭礼旗44.004.90%有限合伙人研发部经理

王忠剑35.203.92%有限合伙人高级销售经理

廖桂香35.203.92%有限合伙人市场营销中心副总监

龙沁35.203.92%有限合伙人集团发展中心副总监

许缙35.203.92%有限合伙人宁德壹连研发部经理

谢志伟26.402.94%有限合伙人研发主管

刘剑26.402.94%有限合伙人研发主管

袁剑26.402.94%有限合伙人研发主管

田双锤26.402.94%有限合伙人工程主管

黄玉云26.402.94%有限合伙人工程部经理

焦涛26.402.94%有限合伙人高级设备工程师

林乃妃26.402.94%有限合伙人宁德壹连采购部经理

李和方26.402.94%有限合伙人高级采购工程师

杨媛媛26.402.94%有限合伙人财务经理

陈毓26.402.94%有限合伙人宁德壹连工程部经理

田利芹17.601.96%有限合伙人生产主管

贺孝平17.601.96%有限合伙人品质主管

钟圆圆 17.60 1.96% 有限合伙人 宁德壹连PMC经理

合计897.60100.00%--

注：2021年7月28日，许缙受让田奔持有的3.92%厦门奔友出资额，许缙出资款已支付完毕，转让真实、合法、有效，不存在纠纷或潜在纠纷。

4、深圳侨友、厦门奔友是否履行登记备案程序

深圳侨友、厦门奔友系公司员工持股平台，不属于私募基金，主要原因：

（1）深圳侨友、厦门奔友不存在以非公开方式向投资者募集资金的情形；（2）

深圳侨友、厦门奔友未委托基金管理人进行管理，不存在支付基金管理费的情况，亦未受托管理任何私募投资基金。因此，深圳侨友、厦门奔友不属于《私募投资基金监督管理暂行办法》和《私募投资基金管理人登记和基金备案办法（试行）》规定的私募投资基金或私募投资基金管理人，无需办理相关登记备案手续。

1-1-87深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

5、是否存在发行人或第三方为员工参加股权激励计划提供奖励、资助、补

贴等安排

（1）深圳侨友合伙人借款情况合伙人借款金额序号提供借款方借款利率借款期限姓名（万元）

1田奔----

2范伟雄王星实业130.004.35%2020-1-1至2024-12-31

3邹侨远王星实业46.004.35%2020-1-1至2024-12-31

4贺映红王星实业46.004.35%2020-1-1至2024-12-31

5刘景华王星实业32.004.35%2020-1-1至2024-12-31

6郑周王星实业32.004.35%2020-1-1至2024-12-31

7倪伟伟----

8黄敏王星实业32.004.35%2020-1-1至2024-12-31

9徐小菊王星实业23.004.35%2020-1-1至2024-12-31

10王胜家王星实业23.004.35%2020-1-1至2024-12-31

注：部分借款暂未偿还完毕的员工与王星实业签署补充协议，根据同期银行利率将借款利率调整为2%。

（2）厦门奔友合伙人借款情况合伙人借款金额序号提供借款方借款利率借款期限姓名（万元）

1田奔----

2王德金王星实业35.004.35%2021-6-30至2026-6-30

3张有年王星实业35.004.35%2021-6-30至2026-6-30

4郑梦远王星实业35.004.35%2021-6-30至2026-6-30

5曹华----

6谭礼旗王星实业22.004.35%2021-6-30至2026-6-30

7王忠剑王星实业17.004.35%2021-6-30至2026-6-30

8廖桂香----

9龙沁----

10许缙王星实业17.004.35%2021-8-9至2026-8-9

11谢志伟王星实业13.004.35%2021-6-30至2026-6-30

12刘剑王星实业8.004.35%2021-6-30至2026-6-30

13袁剑王星实业9.004.35%2021-6-30至2026-6-30

14田双锤王星实业10.004.35%2021-6-30至2026-6-30

1-1-88深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

合伙人借款金额序号提供借款方借款利率借款期限姓名（万元）

15黄玉云王星实业13.004.35%2021-6-30至2026-6-30

16焦涛王星实业10.004.35%2021-6-30至2026-6-30

17林乃妃王星实业13.004.35%2021-6-30至2026-6-30

18李和方王星实业13.004.35%2021-6-30至2026-6-30

19杨媛媛----

20田利芹王星实业8.004.35%2021-6-30至2026-6-30

21陈毓----

22贺孝平----

23钟圆圆----

注：部分借款暂未偿还完毕的员工与王星实业签署补充协议，根据同期银行利率将借款利率调整为2%。

（3）程青峰

程青峰向王星实业借款126.00万元，借款期限为2020年1月1日至2024年

12月31日，借款利率为4.35%；2023年10月，程青峰与王星实业签署补充协议，根据同期银行利率将借款利率调整为2%。

发行人控股股东王星实业为深圳侨友、厦门奔友及程青峰股权激励对象提供借款，王星实业与各借款人签署借款协议，并约定借款利息及借款期限，除此之外，不存在发行人或第三方为股权激励对象参加股权激励计划提供奖励、资助、补贴的情况。

6、持股平台员工离职后的股份处理

按照《员工股权激励管理办法》约定，激励对象在成为合伙企业合伙人之后至股份公司上市三年内主动提出辞职等规定情形需要减少出资额或者离职的，原则上应当将其在合伙企业的相应的出资额及对应的间接权益转让给公司董事

会指定或者授权的主体；在锁定期满后，激励对象有权在符合当时现行有效的法律法规的前提下，可以转让其所持有激励股权。

7、激励对象减持承诺安排

《深圳壹连科技股份有限公司员工股权激励管理办法》和员工持股平台深

圳侨友和厦门奔友合伙协议规定激励对象需承诺自发行人上市后锁定36个月，不得对外转让、处置股权。

1-1-89深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

范伟雄等34名员工分别出具《关于股份锁定的承诺函》，均作出承诺自公司股票上市之日起36个月内，本人不转让或者委托他人管理本人因股权激励所取得的发行人股份。

除前述承诺外，田奔、卓祥宇、程青峰、范伟雄、邹侨远、郑梦远等公司董事、高级管理人员还将遵守中国证券监督管理委员会《上市公司股东、董监高减持股份的若干规定》《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司股东及董事、监事、高级管理人员减持股份实施细则》的相关规定。

（二）已实施的股权激励对公司经营状况、财务状况、控制权的影响

1、对公司经营状况的影响

实施上述股权激励可以健全公司长效激励机制，充分调动公司中高层管理人员及骨干员工的工作积极性，提升公司凝聚力与核心竞争力，实现股东、公司和员工利益的一致性，对公司经营有积极、正面的影响。

2、对公司财务状况的影响

针对前述股权激励情况，股份支付费用的计提情况如下表：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度以权益结算的股份支付计

2363.902083.081744.601231.90

入资本公积的累计金额本期以权益结算的股份支

280.82338.47512.71631.37

付确认的费用总额

净利润11525.0325505.3023042.2113881.31

占比2.44%1.33%2.23%4.55%

因会计处理确认的股权支付费用对公司报告期内净利润有一定程度的影响，但不涉及实际支出，未对财务状况造成重大影响，不影响公司业务经营。

3、股权激励对公司控制的影响

股权激励实施完毕前后，公司控股股东、实际控制人未发生变化。公司股权激励不影响公司控制权。除此之外，公司无正在执行的股权激励或期权激励计划或安排。

1-1-90深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（三）发行人已经制定、上市后实施的股权激励、期权激励的基本情况

截至本招股说明书签署日，发行人不存在已经制定、上市后实施的股权激励计划、期权激励计划或安排。

二十二、发行人员工情况

（一）员工人数及构成

1、员工人数

报告期各期末，公司及各子公司员工人数情况如下：

2024年6月302023年12月312022年12月312021年12月31

项目日日日日员工人数

5439477244222228

（人）

2、员工的专业结构

截至2024年6月30日，公司及各子公司员工的专业结构如下：

专业人数（人）占总人数的比例

采购人员290.53%

管理人员3466.36%

生产人员444081.63%

销售人员851.56%

研发人员5399.91%

合计5439100.00%

3、员工的学历结构

截至2024年6月30日，公司及各子公司员工的学历结构如下：

员工学历构成人数（人）占总人数的比例

本科及以上学历3446.32%

专科学历5299.73%

专科以下学历456683.95%

合计5439100.00%

4、员工的年龄结构

截至2024年6月30日，公司及各子公司员工的年龄结构如下：

1-1-91深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

员工年龄构成人数（人）占总人数的比例

25岁（含）以下101418.64%

26-35（含）岁236643.50%

36-45（含）岁170531.35%

46-55（含）岁3336.12%

56（含）岁以上210.39%

合计5439100.00%

（二）公司执行社会保障制度、住房公积金制度情况

1、发行人及其子公司社会保险和住房公积金缴纳情况

截至报告期各期末，公司及各子公司员工社会保险及住房公积金的缴纳情况如下：

单位：人养老保险医疗保险工伤保险期间员工人数缴费缴费缴费缴费缴费缴费人数比例人数比例人数比例

2021年12月31日2228204691.83%200890.13%208793.67%

2022年12月31日4422432697.83%419994.96%434198.17%

2023年12月31日4772461896.77%456795.70%464997.42%

2024年6月30日5439512094.13%503392.54%517395.11%

失业保险生育保险住房公积金期间员工人数缴费缴费缴费缴费缴费缴费人数比例人数比例人数比例

2021年12月31日2228205092.01%200890.13%203391.25%

2022年12月31日4422429897.20%419994.96%430297.29%

2023年12月31日4772462596.92%456795.70%458896.14%

2024年6月30日5439512694.25%503392.54%512694.25%

报告期期末，公司存在部分员工未缴纳社会保险和住房公积金的情况，主要原因包括：当月个别新员工入职发行人及其子公司后，其社会保险、公积金等相关手续需在下一个月办理；公司退休返聘人员和少量员工因个人原因未缴纳社会保险或住房公积金。

2、社会保险、住房公积金缴纳无违法违规证明

关于公司报告期内社会保险缴纳情况，公司及子公司所在地人力资源和社

1-1-92深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

会保障局等部门已出具书面证明，证明公司及子公司自2021年1月1日或自社保账户开立以来，不存在因违反劳动和社会保障方面法律、法规和规范性文件的要求受到行政处罚的情形。

关于公司报告期内住房公积金缴纳情况，公司及子公司所在地住房公积金管理中心已出具书面证明，证明公司及子公司自2021年1月1日或自住房公积金账户开立以来，已经按照法律、法规和规范性文件的规定，依法为职工缴纳住房公积金，不存在因违反住房公积金相关法律、法规及规范性文件而受到行政处罚的情形。

3、实际控制人承诺

针对公司员工社保公积金缴纳事项，公司实际控制人田王星、田奔作出如下承诺：

“本人将督促公司及其控股子公司为员工缴纳社会保险费用、住房公积金；若公司及其控股子公司未按照国家法律、法规的相关规定为其员工缴纳社会保

险费及/或住房公积金而遭受员工索赔的，或社会保险费及/或住房公积金相关主管部门要求公司及其控股子公司为部分员工补缴首次公开发行前相应的社会保

险费、住房公积金，或公司及其控股子公司因上述事项而承担任何罚款等行政处罚或遭受任何损失的，本人将无条件、全额补偿公司及其控股子公司由此受到的一切损失，并保证公司及其控股子公司的业务不会因上述社会保险费、住房公积金事宜而受到不利影响。”

（三）劳务派遣情况

发行人报告期内存在使用派遣员工的情形，派遣员工的工作岗位为生产流程中的所需培训期短、操作工序简单的临时性、辅助性、替代性的基础岗位，该等岗位性质属于生产工艺的非核心环节，对专业技术要求低。2021年开始，公司逐渐通过增加自招工或将部分非核心工序外包的形式替代了劳务派遣用工形式。

根据发行人及子公司人力资源和社会保障行政主管部门出具的证明文件及

发行人的说明，发行人报告期内不存在因违反国家及地方劳动方面的法律、行政法规和规章而受到过行政处罚的情形；截至报告期末，发行人及子公司已不

1-1-93深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

再使用劳务派遣员工。同时，发行人实际控制人田王星、田奔已出具书面承诺：

“本人将督促公司及其控股子公司严格按照法律法规的规定规范公司用工，将劳务派遣用工总数保持在用工总数的10%以下；若公司及其控股子公司因劳动

用工受到相关部门的行政处罚或遭受其他损失的，本人将全额补偿公司及其控股子公司因此遭受的损失”。

（四）劳务外包情况

报告期内，发行人劳务外包情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

劳务外包费用1727.923462.584510.304023.47

占营业成本比例1.22%1.39%2.03%3.58%

发行人采用劳务外包用工主要系部分非核心生产工序多为重复性劳动，对人员的技能需求较低、可替代性强，相关工作内容本身对劳动者的吸引度较低等原因，发行人及子公司存在直接招聘、储备、随时补充辅助工序生产人员的阶段性用工紧缺和困难，该等紧缺和困难属于制造业企业普遍面临的用工难题，因此发行人将部分非核心生产工序外包给劳务公司。劳务外包公司作为专业的劳务服务机构，有通畅的劳动力供应渠道和充足的劳动力供应能力，且具有丰富的生产线劳务管理经验，能够有效保障发行人的用工需求，发行人及控股子公司报告期内采用劳务外包用工的形式，符合行业经营特点。

（五）其他用工形式

报告期内，发行人及子公司与相关职业培训学校及其在校学生签订协议，每年按照学校的安排接收一定数量的学生实习。公司吸收在校学生来公司接受实习培训，培训合格的作为顶岗实习生参与到公司的基础性岗位中。报告期内，发行人及子公司个别月份存在未与职业学校学生签订三方实习协议的情形，不符合《职业学校学生实习管理规定》（2021修订）相关规定。

截至本招股说明书签署日，发行人已按照《职业学校学生实习管理规定》的相关要求对实习学生用工情况进行了整改。

综上，发行人及子公司已依法对实习学生用工等劳动用工问题进行规范，不存在有关劳动、社保方面的重大行政处罚，报告期内发行人及子公司曾存在

1-1-94深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

未与职业学校学生签订三方实习协议的情形，不属于重大违法违规行为，对本次发行上市不构成实质性障碍。

1-1-95深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

第五节业务与技术

一、发行人主营业务、主要产品及变化情况

（一）主营业务基本情况

壹连科技是一家集电连接组件研发、设计、生产、销售、服务于一体的产

品及解决方案提供商。公司深耕电连接组件领域，目前已在广东深圳、福建宁德、江苏溧阳、四川宜宾、浙江乐清、广东肇庆等多地建有生产基地，主要产品涵盖电芯连接组件、动力传输组件以及低压信号传输组件等各类电连接组件，形成了以新能源汽车为发展主轴，储能系统、工业设备、医疗设备、消费电子等多个应用领域齐头并进的产业发展格局。

在多年的发展历程中，公司始终紧跟国家政策与行业发展变化的趋势，依托在电连接领域的技术沉淀和行业经验，产品应用领域从工业设备、消费电子等传统应用领域逐步向新能源汽车、储能等新兴领域拓展。公司拥有优质的客户资源，下游客户包括宁德时代、小鹏汽车、沃尔沃、大众、日产、吉利汽车、零跑汽车、长安汽车、威睿电动、欣旺达、海博思创、阿特斯、晶科能源、天

合光能、尼得科、多美达、迈瑞医疗等国内外各领域知名企业。公司主要合作客户情况如下：

1-1-96深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

公司被深圳市科技创新委员会、深圳财政委员会、国家税务总局深圳市税

务局评为高新技术企业，具备突出的技术实力和研发能力，拥有一支实力雄厚的技术研发团队，自设立来一直注重产品生产技术的革新与工艺流程的改进优化，目前已建立了涵盖产品研发、工艺设计、测试验证等领域的全流程研发体系。公司及其子公司共获取专利授权159项，其中发明专利9项。经过多年的研发和积淀，公司掌握了电芯连接组件模块化设计技术、激光焊接过程设计技术、超声波焊接过程设计技术、热铆过程设计技术、电芯连接组件材料验证分

析技术、电芯连接组件电性能测试技术、高压线束配件装配自动化技术、模组采样线全自动加工技术等电连接组件行业的核心技术，并参与了《线束设计验证规范》《新能源汽车用防撞击双层自卷式保护套管》等多个行业标准的制定。

公司依托自身制造经验向上游设备供应商提供设计方案并采购定制化的自动套

塑壳设备、高压大电流压接设备、端子压接机设备等多种高精度、高复杂结构

的自动化设备，引领电连接组件生产自动化革新。此外，公司位于深圳和宁德的两大测试验证中心均获得了中国合格评定国家认可委员会（CNAS）认证，测试结果具有权威性和准确性，为电连接组件产品设计、验证及未来持续优化升级提供了强有力的保障。

公司建立了完善的管理体系和严格的品控标准，先后通过了 ISO9001、ISO13485、ISO14001、ISO45001、IATF16949 和 UL 等国内外质量认证体系。

报告期内，公司电连接组件产品质量与稳定性突出，PPM 值远低于目标门槛值。

此外，公司注重工业化与信息化的融合，已构建涵盖 ERP 信息管理系统、PLM研发信息系统、SRM 供应商关系管理系统、仓库管理系统、BPM 流程系统、

MES 生产制造执行系统的全面数字化、信息化管理体系，为公司高效运作提供了技术与平台支撑。

公司始终以客户需求为导向，凭借创新领先的设计能力、成熟健全的工艺技术、自动化创新的生产设备、周密细致的采购体系、严苛精细的品质管控、

安全可靠的溯源机制、及时稳定的交货能力和快速响应的售后服务，获得了行业内主流客户的广泛认可和一致好评，并多次获得“宁德时代最佳合作伙伴”、“宁德时代优秀供应商”、“宁德时代质量卓越奖”、“宁德时代敏捷供应奖”、

“欣旺达优秀供应商”、“极氪新能源五星供应商”等荣誉。

1-1-97深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（二）主营产品及用途介绍产品产品简介应用领域主要产品产品图例名称

一种将高压连接器、铜

巴、铝巴、 FPC/PCB/线 FPC 采样电

束、塑料支架、温度传感芯连接组件

电芯器、保险丝等电子部件，新能源汽连接通过焊接、压接、铆接等车、储能系

组件方式组合在一起，实现电统芯间串并联，并采集温度线束采样电信号和电压信号的电连接芯连接组件组件产品。

DC/AC 充电动力传输组件

一种由高压电缆、连接

动力器、波纹管等辅材集成的新能源汽

传输动力和信号传输组件，通车、储能系电机动力传组件过该组件实现整车内各模统输组件块设备间大电流传输。

电池箱间动力传输组件

一种由各类线缆、电子

线、连接器、保险丝、温新能源汽模组采集传

感电阻等材料集成的采集车、储能系输组件传输组件。统低压通过该组件可以实现新能信号源动力电池模组间电压和传输

温度等信号采集，电池控工业设备、组件

制系统与整车的通讯互医疗设备、低压通讯传联，以及医疗、影音、工消费电子产输组件业等多类设备终端之间的品等电信号传输。

1、电芯连接组件产品介绍

随着新能源动力电池、储能电池的技术发展和需求增长，对于电连接组件的产品形态、功能、技术参数等方面均提出了新的要求。传统燃油汽车主要使用发动机线束来传递传感器输入指令，而新能源汽车的电机电气系统则需要通过电连接组件将中央控制部件与汽车控制单元、电气电子执行单元、电器件有

机地连接在一起，实现温度采集、信号传输等功能。

发行人主要产品电芯连接组件为应用于新能源汽车等领域的新型电连接组

1-1-98深圳壹连科技股份有限公司招股说明书件，电芯连接组件可以通过各类不同拼接集成方案实现电芯之间的高压串并联、电池的温度采样以及电芯电压采样等功能，具有集成温度传感器和电压信号采集、连接器快速连接、保险丝保护，并避免接线错误、减少装备动作、实现自动化生产以及空间紧凑等优点，高度适配行业发展趋势和技术发展要求。电芯连接组件凭借优异性能以及自动化生产带来的快速降本增效，已成为大多数新能源电池主流电连接解决方案。

图表：电芯连接组件产品的应用区域

2、动力传输组件及低压信号传输组件产品介绍

电连接组件中的高低压线束类产品应用领域广泛，系动力与信号传输的基础电子元器件，发行人主要产品动力传输组件与低压信号传输组件分别属于高压线束与低压线束，可广泛应用于汽车、工业设备、医疗设备、消费电子等领域。其中，汽车线束按应用领域可分为传统汽车线束与新能源汽车线束，均为整车中不可或缺的系统级零部件，具有“柔、长、广”等特点，为电器、电机、电池等提供稳定的电源、信号和数据，是车辆的“动脉血管”和“神经网络”。

传统汽车线束的研发和生产较早，主要应用于燃油汽车，目前已形成较为成熟的技术路线和稳定的竞争格局。随着新能源行业的发展，新能源汽车线束产品开始出现，并广泛应用于新能源汽车电池、电机、电控系统及其他整车区域。

图表：传统汽车线束与新能源汽车线束应用区域对比

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（三）主营业务收入的主要构成

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

电芯连接组件101088.8160.51181018.6159.50142172.4052.0864522.4645.66低压信号传输

49254.9129.4885650.9928.1690145.7733.0252740.6637.32

组件

动力传输组件15488.459.2735989.3811.8335972.1213.1819111.4113.52

其他 FPC 组件 1224.20 0.73 1551.79 0.51 4722.45 1.73 4945.93 3.50

合计167056.37100.00304210.77100.00273012.73100.00141320.46100.00

（四）发行人的经营模式

1、采购模式

公司生产的电连接组件产品所需的原材料主要包括连接器、FPC 组件、电

线、铜铝巴等主材料以及标签、扎带、包材等辅材，原材料的采购主要由采购部、PMC 部负责集中向供应商采购。公司主要采取“以产定购”的采购模式，根据客户的产品需求计划进行各类生产材料的采购，同时也会结合客户提供的备货预测或计划对交期较长的原材料进行针对性备货，以应对客户采购计划变动的风险。公司已建立完善的采购管理制度，包括《采购控制程序》《供应商开发和控制程序》《货仓管理程序》《检验和试验程序》等。

（1）采购管理

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公司的材料采购具有“多批少量”特点，公司采用 PLM 产品生命周期管理系统、SRM 信息系统、ERP 管理系统从采购制度、供应商管理、库存管理、原材料质量控制等多个角度严格控制采购流程。

为确保公司采购的物资符合客户及内部规定的质量要求，公司已建立一整套由采购部、PMC 部、品质部等部门共同参与的采购决策系统，对生产性材料的采购过程进行严格控制。采购过程中，由采购部核对需求物资单价后，PMC部根据原材料采购需求在系统中提出请购需求，按照客户的交货计划制定生产计划并跟进交期，PMC 部在系统中将请购单转换为相应供应商的正式采购订单，供应商严格按照采购订单中约定的条款和要求进行供货，采购物资运达公司后由仓库对数量、型号等进行初步验收，并由品质部对采购物资进行质量检验，验收合格后方可入库，具体流程如下：

（2）供应商管理

公司按照《供应商开发和控制程序》执行严格的合格供应商选择和管理机制。供应商评估过程中，主要有采购部、PMC 部、品质部等多个部门参与。

公司在选择供应商时需由供应商提供相关质量体系认证及专业认证资质证明，对主要材料的生产型供应商，需采购部组织评审小组对供应商按 VDA6.3进行实地审核，评审通过后与供应商签署合作协议。此外，针对具有客户定制化需求产品的材料供应商，采购部召集采购委员会进行供应商定点评审，全面

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审核拟定点供应商的研发、工艺、设备、产能、财务风险、成本等指标，以确保定制化原材料符合客户要求。同时，采购部根据品质部和 PMC 部每月初提供的上月的《供应商评价表》，对供应商进行月度评价。公司的供应商评审流程图如下：

2、销售模式

基于产品高度定制化的行业特点，公司的产品销售采取直销模式。公司客户在选择其配套供应商过程中，通常拥有一整套严格的供应商认证标准。

公司的产品主要应用于新能源领域。整车厂以及配套企业对供应商有严格的要求，针对产品设计、技术工艺、质量控制、产品交付等方面进行审核，同时需通过 IATF16949 质量管理体系认证。由于客户认证程序涉及其内部采购、研发、质量控制等部门，认证程序复杂，项目开发时间较长、门槛较高。在成为候选供应商后，公司与整车厂或配套供应商同步进行产品研发和样品试制，

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并在相关配套零部件进行批量生产前履行严格的产品质量先期策划（APQP）和

生产件批准程序（PPAP）等多个阶段，取得客户的验证批准后方能成为正式供应商，获得产品的批量生产订单。公司凭借严格的质量管理、稳定的供货能力、快速的响应能力、强大的产品研发能力及完善的供应体系获取知名客户的供应商资格并形成稳定的合作关系。

公司的销售活动主要由销售部和项目部负责，品质部、制造部、工程部、研发部负责协助完成。公司销售部和项目部通过客户推荐、网络、展会等营销等方式获取客户资源后，对未来客户进行评估形成《客户评估报告》，选取符合公司销售战略和发展目标的客户作为拟开发对象。针对拟开发客户，在综合考量客户所处的行业、客户对产品的技术要求和客户的财务状况等情况下，确定初步合作意向。公司品质部、制造部、工程部、研发部根据客户需求从公司的技术水平是否可以实现客户的工艺需求、客户的潜在风险是否可控等角度进

行可行性评估，并将结果反馈至销售部。对于新能源汽车领域的客户，评审通过后公司将根据客户要求进入产品验证周期，验证通过后方能批量供应；对于其他领域的客户，评审通过后销售部再次与客户确定设计方案后向客户提供样品，并与客户签订合同后完成生产订单转换并进行量产。公司的销售模式流程图如下：

3、生产模式

公司主要采用“以销定产”的生产模式。为向客户提供更优质的服务、更及时的响应速度，公司在广东深圳、福建宁德、江苏溧阳、四川宜宾以及浙江乐清等多个客户所在地附近建有生产基地。

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为了紧跟下游客户对于产品质量、技术的要求，公司已建立起成熟的工业工程体系，充分满足高规格电连接组件产品对于生产管理的管控要求。公司严格按照《生产过程控制程序》《生产件批准程序》《生产计划控制程序》等制

度组织生产，并采用 ERP管理系统以及 MES生产执行系统，对材料采购、生产计划安排、生产过程监控、成品入库、发货的全过程进行全方位跟踪，保证对生产活动的高效组织和产品质量的严格把控。

公司的生产活动主要由 PMC 部、采购部、制造部、工程部、品质部等共同完成。PMC 部根据销售部提交的订单需求，结合公司的原材料库存情况和现有产能符合情况负责制定生产计划，并提出原材料采购需求；采购部负责根据原材料采购需求进行针对性采购；制造部负责具体执行 PMC 部制定的生产计划，按照工程部制定的产品设计和工艺流程进行生产，对生产过程实施管理，控制生产过程的质量，发现并跟进处理生产异常情况，并随时反馈生产进度；品质部负责对生产过程中的质量管理、质量检验、质量监督，确保产品质量符合要求。公司的生产流程如下：

4、采用目前经营模式的原因、影响经营模式的关键因素以及经营模式和影

响因素在报告期内的变化情况及未来变化趋势

（1）采用目前经营模式的原因

公司目前采用的经营模式是根据公司所处行业特点、行业产业链上下游发

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展情况、市场竞争、主要产品情况等因素综合考量后确定的。

在销售模式方面，公司主要产品电连接组件主要供应给下游新能源一级配套商以及整车厂，由于新能源行业涉及安全、环保等重要考量标准，上述客户对产品的质量、稳定性、耐久性、一致性等有严格的要求。同时，下游客户对于电连接组件的规格、尺寸、型号等参数要求各不相同，产品供应呈定制化、差异化的特点，同时会根据市场需求和技术发展而变动，因此需要直接与客户对接方能掌握客户需求，行业内普遍采用直销模式。

在生产模式方面，公司的下游订单需求大多是规格、尺寸、型号等基本参数有差异化的定制化产品，公司需要根据客户的产品规格、工艺要求等需求进行定制化开发，决定了公司的生产活动以客户的定制化需求订单为驱动。

在采购模式方面，公司产品生产所需的原材料规格、性能、种类较多，公司主要采用“以产定购”的采购模式满足不同客户不同批次订单对原材料参数

的多样化需求，主要根据客户的产品需求计划进行各类生产材料的采购，同时也会结合客户提供的备货预测或计划对交期较长的原材料进行针对性备货，以应对客户采购计划变动的风险。

（2）影响经营模式的关键因素及未来变化趋势

影响公司经营模式的关键因素包括国家政策、市场供需状况、行业竞争状

况、技术发展水平等外部因素和公司发展战略、公司内部资源条件实施状况等内部因素。作为新能源上游配套行业，影响公司经营模式的关键为下游市场的需求变化。随着国家对节能减排、降低能耗的重视程度不断提升，新能源汽车、储能等领域快速发展，对电连接组件的需求逐步增长。经过多年的发展，公司在紧跟下游市场的变化的同时，对新兴行业电连接组件产品的新需求进行针对性研发，已掌握电芯连接组件模块化设计技术、激光焊接过程设计技术、超声波焊接过程设计技术等核心技术，成功完成从工业设备、消费电子等传统领域向新能源汽车、储能等新兴领域的转换。随着行业技术的逐渐升级优化以及下游客户需求的变化，电连接组件产品呈现“轻量化、精密化、集成化”的发展趋势，为更好的服务客户，公司也从单一的客户方案接受方逐步向产品设计开发的合作方转型升级，在产品开发的前期与客户共同合作，利用自身行业经验

1-1-105深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

和研发实力，从可制造性、效益性、经济性等方面给予客户建议，共同完成产品的开发。

报告期内，影响公司经营模式的关键因素未发生重大变化，预计未来一定期间内公司的经营模式亦不会发生重大变化。

（五）发行人设立以来主营业务、主要产品或服务、主要经营模式的变化情况

自设立以来，公司一直致力于电连接组件产品的研发、设计、生产、销售和服务，主营业务及主要经营模式未发生重大变化，主要产品则在发展过程中新增了电芯连接组件产品。在发展历程中，公司产品应用领域从传统汽车、消费类电子不断向新能源汽车、储能系统、工业设备等领域拓展，通过技术的提升和经验的积累推出符合市场与客户需求的新产品。

在公司初创阶段，公司的主要产品为低压信号传输组件为主，产品主要用于传统燃油车、工业设备以及游戏机、显示器等。

经过两年时间的前期洽谈、验证、审厂等环节以及低压信号传输组件的供应磨合，2016年6月公司开始向宁德时代等客户批量供应电芯连接组件和动力传输组件，产品应用领域也逐步向新能源行业扩展，并开拓了欣旺达、孚能科技等新能源汽车配套企业客户以及北汽新能源、吉利汽车等整车厂客户。除新能源领域外，公司在传统电子领域开拓了医疗设备市场，与国内医疗设备龙头迈瑞医疗达成合作关系。

2018年以来，公司在与宁德时代保持良好合作的基础上，与江苏时代、时

代一汽、时代上汽等宁德时代体系内或合资公司建立了合作关系，进一步加深了双方的全面合作。同时，公司进一步拓展了威睿电动、欣旺达、亿纬锂能、瑞浦能源等国内知名新能源配套企业，以及小鹏汽车、零跑汽车、极氪汽车等国内快速发展的新能源汽车整车企业，形成了在新能源汽车产业链的战略布局。

公司自设立以来逐步形成了以电芯连接组件、动力传输组件和低压信号传

输组件三大电连接组件产品为主的产品体系，坚持为客户提供高质量、高标准、定制化的电连接组件产品和全面、快速的技术解决方案与服务。公司主营业务、主要产品、主要经营模式的变化符合国家相关政策的规定和行业发展的变化趋势。

1-1-106深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（六）发行人主要经营情况和核心技术产业化情况

报告期内，公司核心技术主要应用于电芯连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件的研发、生产与销售。上述产品均为公司主要产品，报告期各期上述主要产品收入分别为136374.53万元、268290.28万元、302658.98万元和

165832.17万元，占主营业务收入比重分别为96.50%、98.27%、99.49%和

99.27%。由核心技术相关的服务和产品实现的收入比例较高且较为稳定，发行

人核心技术已充分实现产业化。

（七）主要产品的工艺流程图或服务的流程图

1、电芯连接组件工艺流程图

根据产品性能与客户需求的区别，目前公司电芯连接组件产品根据工艺和材料的不同可分为 FPC 采样电芯连接组件和线束采样电芯连接组件，上述两种产品的工艺流程图分别如下：

（1）FPC 采样电芯连接组件工艺流程图

1-1-107深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（2）线束采样电芯连接组件工艺流程图

1-1-108深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2、动力传输组件工艺流程图

1-1-109深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

3、低压信号传输组件工艺流程图

（八）具有代表性的业务指标变动情况及原因

报告期内，发行人主营业务收入及其他主要业务指标变动情况如下：

单位：万元、万件

2024年6月302023年12月2022年122021年12月

财务指标名称日/2024年1-631日/2023年月31日31日/2021年月度/2022年度度

主营业务收入167056.37304210.77273012.73141320.46

电芯连接组件销量852.471998.771939.711022.32低压信号传输组件

2560.834539.194763.475779.91

销量

动力传输组件销量164.85424.21511.43264.67

研发费用6493.3110817.189226.946091.37

1-1-110深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2024年6月302023年12月2022年122021年12月

财务指标名称日/2024年1-631日/2023年月31日31日/2021年月度/2022年度度

截至本招股说明书签署日，公司及其子公司共获取专利授权159专利情况项，其中发明专利9项报告期内公司从客户需求出发，开展与主营业务相关的研发项目研发项目情况共107项

2023 年全球动力电池装机量 TOP10 中的宁德时代、国轩高科、欣

旺达和亿纬锂能均为公司客户。此外，客户还包括小鹏汽车、威客户基础睿电动、零跑汽车、孚能科技、深澜动力、瑞浦能源、蜂巢能

源、海博思创、阿特斯、迈瑞医疗、尼得科、多美达等国内外各领域知名企业

（九）发行人主营业务符合产业政策和国家经济发展战略的情况

近年来随着国家一系列扶持政策的出台，以及对于“碳中和”、“碳达峰”的重要任务指示，新能源、储能等成为我国发展战略性新兴产业的重点领域。发行人主营电连接组件产品的研发、生产与销售，产品主要应用于新能源动力电池、新能源整车、储能系统等新能源领域，主营业务定位符合战略性新兴产业发展方向。

根据国家统计局公布的《战略性新兴产业分类（2018）》，发行人主营业务属于“1新一代信息技术产业”之“1.2电子核心产业”之“1.2.1新型电子元器件及设备制造”，属于国家重点支持和鼓励发展的创新类产业。同时，从发行人主要产品的功能、用途来看，其电连接组件产品主要应用于新能源动力电池、新能源整车、储能系统等新能源领域，是新能源汽车动力电池的关键部位，也属于《战略性新兴产业分类（2018）》中“新能源汽车零部件配件制造”（代码5.2.3）的范畴。

根据国家发改委发布的《战略性新兴产业重点产品和服务指导目录》

（2016版），发行人主要产品属于“7新能源汽车”之“7.1新能源汽车产品”之

“7.1.3新能源汽车电附件”，国家大力推动新能源汽车产业发展为长期战略，新能源汽车、储能电池等的推广应用将会是未来实现碳中和、碳达峰的重要举措。

综上，国家对于新能源行业的一系列扶持政策的发布与实施将拉动新能源产业链的长期持续增长，推动行业技术的发展创新，为发行人电连接组件产品的研发和制造提供了发展契机，同时也表明了发行人主营业务发展方向符合相关产业政策和国家经济发展战略。

1-1-111深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（十）发行人的创新、创造、创意特征，科技创新、模式创新、业态创新和新旧产业融合情况

发行人的创新、创造、创意特征，科技创新、模式创新、业态创新和新旧产业融合情况详见本招股说明书“第二节概览”之“五、发行人板块定位情况”相关内容。

二、发行人所处行业基本情况

（一）发行人所属行业及确定所属行业的依据

根据中国证监会《上市公司行业分类指引》（2012年修订），公司所属行业为制造业中的计算机、通信和其他电子设备制造业（分类代码：C39）。根据国家统计局 2017 年修订实施的《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017），公司所处行业为计算机、通信和其他电子设备制造业（分类代码：C39）中的

其他电子元件制造（C3989）。

（二）行业监督体制、行业主管部门及行业政策

1、行业主管部门和监督体制

公司所处的行业受到国家宏观调控和行业自律相结合的管理。行业的主管部门为工信部，本行业的自律性组织为中国电子元件行业协会。此外，公司为深圳市汽车电子行业协会和中国汽车零部件电子电器发展中心的会员。上述部门及组织主要职责如下：

行业主管部门及自律性组织主要管理职责和内容

主要负责公司所处行业的政策和标准并组织实施，指导行业工信部技术创新和技术进步，组织实施有关国家科技重大专项推进相关科研成果产业化，推动新兴产业发展。

主要负责行业经济发展调研、行业统计、参与制定行业规

划、加强行业自律、国内外经济技术交流与合作、知识产权

中国电子元件行业协会保护、反倾销等咨询服务、重大科研项目推荐、开展质量管

理、参与质量监督、参与制定与修订国家标准与行业标准等方面的职能。

主要负责沟通企业之间、行业之间、企业与政府之间的关系，协调同行业利益，维护会员单位的合法权益和行业的整深圳市汽车电子行业协会体利益，切实为本土汽车电子产业链及相关行业服务，发挥桥梁纽带作用，促进行业发展，培养品牌专业人才，繁荣社会主义市场经济。

1-1-112深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2、行业主要法律法规及政策

近年来行业相关部门和单位相继出台了多项产业政策和文件来规范和促进

行业的健康积极发展，主要法律法规及政策如下：

序名称颁布时间颁布部门主要内容号

加快淘汰老旧机动车，提高营运车《2024—2025年节能降辆能耗限值准入标准。逐步取消各

12024.05国务院碳行动方案》地新能源汽车购买限制。落实便利新能源汽车通行等支持政策结合新型储能功能定位和市场化要求，进一步规范新型储能并网管《关于促进新型储能并理，持续完善新型储能调度运行机

22024.04能源局网和调度运用的通知》制，充分发挥新型储能作用，保障新型储能合理高效利用，有力支撑新型电力系统建设

通过鼓励海外研发合作、优化信贷

商务部、《关于支持新能源汽车支持、推动标准国际化等手段，促发改委、

3贸易合作健康发展的意2023.12进新能源汽车产业转型升级，助力

工信部、见》外贸稳规模优结构，支持建设贸易财政部强国

创新新能源开发利用模式，加快构建适应新能源占比逐渐提高的新型电力系统，深化新能源领域“放管《关于促进新时代新能发改委、服”改革，支持引导新能源产业健

4源高质量发展的实施方2023.05

能源局康有序发展，保障新能源发展合理案》

空间需求，充分发挥新能源的生态环境保护效益，完善支持新能源发展的财政金融政策《关于加快推进充电基创新农村地区充电基础设施建设运础设施建设更好支持新发改委、营维护模式，支持农村地区购买使

52023.05

能源汽车下乡和乡村振能源局用新能源汽车，强化农村地区新能兴的实施意见》源汽车宣传服务管理

发展壮大新能源产业，规范发展汽《扩大内需战略规划纲

62022.12国务院车、动力电池、家电、电子产品回

要（2022－2035年）》收利用行业

优化新能源汽车充电桩（站）投资《关于印发扎实稳住经建设运营模式，逐步实现所有小区7济一揽子政策措施的通2022.06国务院和经营性停车场充电设施全覆盖，知》加快推进高速公路服务区、客运枢

纽等区域充电桩（站）建设支持优化调整运输结构。大力支持《财政支持做好碳达峰发展新能源汽车，完善充换电基础

82022.05财政部碳中和工作的意见》设施支持政策，稳妥推动燃料电池汽车示范应用工作

到2030年，中国新型储能全面市场《“十四五”新型储能发改委、化发展。新型储能核心技术装备自

92022.02发展实施方案》能源局主可控，技术创新和产业水平稳居全球前列，市场机制、商业模式、

1-1-113深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序名称颁布时间颁布部门主要内容号

标准体系成熟健全，与电力系统各环节深度融合发展，基本满足构建新型电力系统需求，全面支撑能源领域碳达峰目标如期实现

明确 2025 年 30GW 的发展目标，未来五年将实现新型储能从商业化初《关于加快推动新型储发改委、期向规模化转变，到2030年实现新

102021.07能发展的指导意见》能源局型储能全面市场化发展，鼓励储能多元发展，进一步完善储能价格回收机制，支持共享储能发展加快战略性新兴领域汽车标准研制，持续完善传统汽车与基础领域标准以及开展绿色低碳及智能制造相关标准研究。特别是在新能源汽《2021年汽车标准化工

112021.06工信部车领域，工作重点主要包括强化电作要点》

动汽车安全保障、聚焦燃料电池电

动汽车使用环节、支撑换电模式创新发展以及支撑电动汽车绿色发展等

“十四五”期间规划推广应用新能

源汽车约26.1万辆，建设充电基础设施约18.7万套。同时，推动公共机构带头使用新能源汽车，新增及《“十四五”公共机构更新车辆中新能源汽车比例原则上国管局、

12节约能源资源工作规2021.06不低于30%；更新用于机要通信和

发改委划》相对固定路线的执法执勤、通勤等车辆时，原则上配备新能源汽车；

提高新能源汽车专用停车位、充电

基础设施数量，鼓励单位内部充电基础设施向社会开放

坚持纯电驱动发展战略，夯实产业基础研发能力，解决新能源汽车产《关于发布国家重点研业卡脖子关键技术问题，突破产业发计划“信息光子技链核心瓶颈技术，实现关键环节自

13术”等“十四五”重点2021.05科技部主可控，形成一批国际前瞻和领先专项2021年度项目申

的科技成果，巩固我国新能源汽车报指南的通知》

先发优势和规模领先优势，并逐步建立技术优势

按照“源网荷储一体化”工作思路，持续推进城镇智能电网建设，《2021年能源工作指导推动城镇电动汽车充换电基础设施

142021.04能源局意见》高质量发展，加快推广供需互动用电系统，适应高比例可再生能源、电动汽车等多元化接入需求

大力开展电动汽车和充换电系统、《2021年工业和信息化燃料电池汽车等标准的研究与制

152021.03工信部标准工作要点》定；推进动力蓄电池回收利用等相关标准研制；根据技术进步和产业

1-1-114深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序名称颁布时间颁布部门主要内容号

快速发展、融合发展的需求，修订电动汽车、锂离子电池等标准体系建设指南或路线图。

推广绿色低碳运输工具，淘汰更新或改造老旧车船，港口和机场服务《关于加快建立健全绿大巴、城市物流配送、邮政快递等

16色低碳循环发展经济体2021.02国务院

领域要优先使用新能源或清洁能源系的指导意见》汽车，要加强新能源汽车充换电等配套基础设施建设

在总体目标上，提出到2023年，优势产品竞争力进一步增强，产业链安全供应水平显著提升，面向智能《基础电子元器件产业终端、5G、工业互联网、数据中17发展行动计划（2021—2021.01工信部心、新能源汽车等重要行业，推动

2023年）》

基础电子元器件实现突破，增强关键材料、设备仪器等供应链保障能力，提升产业链供应链现代化水平《国务院办公厅关于印提出到2025年，我国新能源汽车新发新能源汽车产业发展

182020.11国务院车销售量要达到汽车新车销售总量

规划（2021—2035年）

的20%左右的通知》

加快新能源汽车充/换电站建设，提升高速公路服务区和公共停车位的

快速充/换电站覆盖率。以支撑智能《关于扩大战略性新兴汽车应用和改善出行为切入点，建产业投资培育壮大新增

192020.09发改委设城市道路、建筑、公共设施融合

长点增长极的指导意

感知体系，打造基于城市信息模型见》

（CIM）、融合城市动态和静态数据

于一体的“车城网”平台，推动智能汽车与智慧城市协同发展

从企业设计开发能力、生产能力、

产品生产一致性保证能力、售后服务及产品安全保障能力提高了准入《新能源汽车生产企业

202020.08工信部门槛，并强化了安全监管要求。对及产品准入管理规定》

新能源汽车企业、产品的准入规定

进行了修订，提出更具体的严格要求汽车发动机制造及发动机研发机构

建设、汽车关键零部件制造及关键《鼓励外商投资产业目发改委、技术研发、汽车电子装置制造与研

212019.06

录（2019年版）》商务部发、新能源汽车关键零部件制造及

研发、智能汽车关键零部件制造及研发等属于鼓励类外商投资产业

发改委、该指导意见明确提出集中攻关一批

财政部、具有关键核心意义的储能技术和材《关于促进储能技术与

222017.09工信部、料，试验示范一批具有产业化潜力产业发展的指导意见》

科技部、的储能技术和装备，应用推广一批能源局具有自主知识产权的储能技术和产

1-1-115深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序名称颁布时间颁布部门主要内容号品，完善储能产品标准和检测认证体系

鼓励行业企业加强高强轻质车身、

关键总成及其精密零部件、电机和

工信部、《汽车产业中长期发展电驱动系统等关键零部件制造技术

232017.04发改委、规划》攻关，开展汽车整车工艺、关键总科技部成和零部件等先进制造装备的集成创新和工程应用

3、行业主要法律法规及政策对发行人经营发展的影响

行业主要法律法规及政策对公司的生产经营与未来发展起到了一定的促进与推动作用。

自2016年以来，国家先后批准发布了《“十三五”国家战略性新兴产业发展规划》《关于促进储能技术与产业发展的指导意见》《国务院办公厅关于印发新能源汽车产业发展规划（2021—2035年）的通知》《基础电子元器件产业发展行动计划（2021—2023年）》《“十四五”新型储能发展实施方案》等相

关法律法规和行业政策文件，这些法规和政策均对相关制造行业的研发、生产和销售提出了相应的要求，包括对新能源关键零部件技术水平的提升、扩大新能源汽车市场份额及配套环境、标准化电连接组件产品、促进新能源汽车配套

设施零部件轻量化和国际化、推动储能系统、新能源和电力系统协调优化运行等。国家产业政策的支持为电连接组件产品的生产销售和技术进步提供了前所未有的发展契机，政策同时指明了技术基础、实施任务和行业发展方向，有助于行业内企业集中力量突破技术和业务瓶颈，实现快速发展。

（三）发行人所属行业概况

1、电连接组件行业介绍

电连接组件产品是电子电路中的连接桥梁，是构成完整电气系统中必备的核心基础器件。电气时代下，各类电气设备和设备之间、设备内部各功能模块之间均需电连接组件来实现电力信号或数据信号的连接和分离。在全球推进碳中和背景下，交通运输、工业、储能等领域全面推动电气化，全球电气化程度明显提升，为电连接组件产品带来广阔的市场需求。近年来，新能源汽车的普及、5G 基础设施的建设、消费电子产品的更新换代以及电动轨道交通的发展已

1-1-116深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

成为全球电连接组件产品的重要驱动因素。电连接组件行业在产业链中的作用及地位如下：

电连接组件产品涉及到连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等多个组成部分，以电连接组件产品的重要组成部分连接器为例，连接器可以实现电连接组件、设备、系统之间的电信号连接功能。随着下游产业的发展和连接器本身技术的更新迭代，连接器已成为设备中能量、信息稳定流通的桥梁，总体市场规模保持着稳定增长的态势。根据 Bishop&Associate 的统计及预测，2017 年至 2023 年，全球连接器市场规模由601亿美元增长至960亿美元，复合年均增长率达8%，预计2024年将增至1050亿美元。

1-1-117深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

图：2017-2024年全球连接器市场规模

120030.0%

24.3%1050

25.0%

960

1000

20.0%

841

78015.0%

800722

667

601627

10.0%

14.15%

60011.0%

8.2%7.82%9.38%

5.0%

10.5%0.0%

400

-5.0%

-10.0%

200

-13.2%-15.0%

0-20.0%

2017年 2018年 2019年 2020年 2021年 2022年 2023年 2024E

市场规模（亿美元）同比增长（%）

数据来源：Bishop&Associate

2、电连接组件行业的发展概况

电连接组件行业早期以传统的高低压线束类产品为代表，作为动力与信号传输的基础电子元器件，各类高低压线束可广泛应用于汽车、工业设备、医疗设备、消费电子等领域。因汽车市场规模庞大，且车用高低压线束需求量较大，汽车领域已成为电连接组件产品的下游主要应用领域。作为整车中不可或缺的系统级零部件，车用高低压线束具有“柔、长、广”等特点，为电器、电机、电池等提供稳定的电源、信号和数据，是车辆的“动脉血管”和“神经网络”。

传统汽车线束的研发和生产较早，主要应用于燃油汽车，目前已形成较为成熟的技术路线和稳定的竞争格局，海外供应商掌握主导地位。随着新能源行业的发展，新能源汽车线束产品开始出现，并广泛应用于新能源汽车电池、电机、电控系统及其他整车区域。公司的动力传输组件和新能源类低压信号传输组件产品均属于新能源汽车线束产品的范畴。

近年来，随着国家政策对于新能源动力电池、储能电池等行业的大力扶持以及行业技术的快速发展和需求增长，市场对于电连接组件的产品形态、功能、技术参数等方面逐步提出新的要求，也促进了主要应用于新能源动力电池与整车系统的新型电连接组件产品的诞生与发展。传统燃油汽车主要使用发动机线束来传递传感器输入指令，而新能源汽车的电机电气系统则需要通过电连接组件将中央控制部件与汽车控制单元、电气电子执行单元、电器件有机地连接在

1-1-118深圳壹连科技股份有限公司招股说明书一起，实现温度采集、信号传输等功能。在此情形下，为更高效适配新能源汽车电机电气系统及动力电池内部结构，行业内部分新能源整车厂及动力电池厂商开始提出新型电连接组件产品的研发和使用需求。近年来，行业内先后出现了包括 PCB、线束、FPC、FFC、无线等拼接采样方式的电芯连接组件产品，形成了注塑、拼接、热压、吸塑等多种成熟的集成生产方案，技术和产品紧跟下游新能源行业发展趋势逐步向“轻量化、精密化、集成化”方向发展。具备多项优点的电芯连接组件产品一经推出便迅速打开市场，并逐渐成为新能源动力电池、新能源整车系统、储能系统的重要部件与主流选择。

3、下游应用领域基本情况

发行人的电连接组件主要应用于新能源汽车、储能系统、工业设备、医疗

设备、消费电子等领域，其中新能源汽车是发行人电连接组件产品的主要应用领域。

（1）新能源汽车

在新能源汽车领域，电连接组件的主要应用场景包括汽车动力电池系统以及整车系统。电连接组件是新能源汽车的中枢神经系统，是新能源汽车动力传输、信号输送的载体。电连接组件将中央控制部件与汽车控制单元、电气电子执行单元、电器件有机地连接在一起，形成完整的新能源汽车电气电控系统。

电连接组件在新能源汽车领域中的具体应用示意详见本节“一、发行人主营业务、主要产品及变化情况”之“（二）主营产品及用途介绍”。

*新能源汽车行业发展状况

新能源汽车是我国战略性新兴产业之一。2020年11月2日，国务院办公厅印发了《新能源汽车产业发展规划（2021-2035年）》，提出到2025年，我国新能源汽车的新车销量占汽车新车销量的比重将由2020年的5.4%提升至20%，到2035年，纯电动汽车成为新销售车辆的主流，公共领域用车全面电动化。近年来在国家政策的大力推动下，我国新能源车行业快速发展，但部分较早进入市场的企业也存在粗放式发展、车辆质量参差不齐、缺乏创新工艺和核心技术等问题。随着国家补贴政策的逐步退坡，我国新能源车行业逐步进入技术与服务竞争的新阶段，行业中技术、生产、运营水平低下的造车企业逐步退出，使

1-1-119深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

得更贴近国人用车习惯与理念的小鹏汽车、零跑汽车、理想汽车、蔚来汽车等

优质本土新能源车品牌市场份额不断扩大，行业集中度逐步提升。

根据中国工业汽车协会统计，2015年以来，我国新能源汽车产销量稳步增长，2021年我国新能源汽车全面爆发，销量达到355万辆，较2020年相比增长达159.12%。根据中国工业汽车协会发布的数据显示，2022年我国汽车销量达到2686.4万辆，其中新能源汽车销量达到688.7万辆，同比增长达93.4%；2023年我国新能源汽车产销量分别达958.7万辆和949.5万辆，同比分别增长35.8%和37.9%，市场占有率达31.6%。政策驱动叠加技术进步使得新能源汽车市场快速增长，新能源汽车渗透率不断提高，进而推动新能源汽车电连接组件的需求增长。

图：2016年-2023年我国新能源汽车产销量

1200

959

1000950

800706

689

600

355

400352

200127126121124137

137

52787951

0

2016年2017年2018年2019年2020年2021年2022年2023年

新能源汽车销量（万辆）新能源汽车产量（万辆）

数据来源：中国汽车工业协会

*动力电池行业发展状况

动力电池通常指应用在新能源汽车动力驱动系统上的锂电池，动力电池是新能源汽车成本占比最高的部分，也是影响新能源汽车安全、续航里程、整车寿命等关键指标的重要部件。动力电池中的电芯连接组件通过 FPC、线束、温度传感器、保险丝形成一体化集成组件，不仅能实现电压和温度的采集，而且有助于电池组的工业化生产；动力传输组件属于高压电气连接，起到传递电流的作用；低压信号传输组件属于低压电气连接，起到采集数据、监控和通信的

1-1-120深圳壹连科技股份有限公司招股说明书作用，有效保障了动力电池系统的安全运行。

近年来得益于新能源汽车蓬勃发展，动力电池产业关注度不断上升，我国陆续出台了《促进汽车动力电池产业发展行动方案》《新能源汽车产业发展规

划（2021-2035年）》等多项政策，大力推动动力电池全产业链发展。在新能源

汽车市场需求旺盛与国家产业政策推动的双重作用下，我国汽车用动力电池装机量快速提升。根据高工产业研究院(GGII)的数据，2023 年全国锂离子电池产量 885GWh，同比增长约 34%，动力电池市场出货量 630GWh，同比增长超 31%；

储能电池出货量 206GWh，同比增长 59%。

2022年，随着新能源车产销量的快速提升，我国汽车用动力电池累计装车

量继续呈增加趋势。根据中国汽车动力电池产业创新联盟数据，2021年我国动力电池累计装车量达 154.5GWh，相较于 2020年增幅达到 143%；2022年我国动力电池装车量 294.6GWh，同比增长 90.7%；2023 年我国动力电池装车量

387.7GWh，同比增长 31.6%。

图：2016-2023年中国汽车用动力电池累计装车量

450160.00%

142.92%387.70

400140.00%

350

120.00%

294.60

300

100.00%

25090.68%

80.00%

200

56.37%154.5060.00%

150

29.22%

40.00%

100

56.9862.3863.6031.60%

5028.2036.4420.00%

9.48%1.96%

00.00%

2016年2017年2018年2019年2020年2021年2022年2023年

动力电池装车量（GWh） 同比增长（%）

数据来源：高工产研锂电研究所（GGII）、中国汽车动力电池产业创新联盟

在国家和政策的大力支持下，我国涌现了一批具有国际竞争力的优秀新能源动力电池企业。根据 SNEResearch 发布的数据显示，2023 全球动力电池装机量 TOP10 企业依次是宁德时代、比亚迪集团、LG 能源、松下、SK On、中创新

1-1-121深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

航、三星 SDI、国轩高科、亿纬锂能和欣旺达，其中中国企业占据六席，合计市场份额达 63.50%。宁德时代以 259.70GWh 的装机量稳居第一，且较 2022 年装机量同比增长达40.84%，市场份额达36.80%。随着新能源动力电池高能量密度、高安全性、高技术指标的要求提升，部分技术落后、资金短缺、管理不当的动力电池企业将逐步被市场淘汰，以宁德时代为代表的龙头企业将有望继续维持行业领先的市场份额。

2023 年全球动力电池装机量 TOP10

2023年装机量2022年装机量2023年市场份

排名企业国家（GWh） （GWh） 额

1宁德时代中国259.70184.4036.80%

2比亚迪中国111.4070.5015.80%

3 LG 新能源 韩国 95.80 71.60 13.60%

4松下日本44.9035.606.40%

5 SK 0n 韩国 34.40 30.10 4.90%

6中创新航中国33.4018.504.70%

7 三星 SDI 韩国 32.60 23.90 4.60%

8国轩高科中国17.1013.902.40%

9亿纬鲤能中国16.207.002.30%

10欣旺达中国10.509.101.50%

数据来源：SNE Research

（2）储能

*电连接组件在储能行业的具体应用

储能包括电储能、热储能和氢储能三类，电化学储能是当前应用范围最广、发展潜力最大的电力储能技术，可以灵活运用于电力系统各环节及其他各类场景中。完整的电化学储能系统主要由电池组、电池管理系统、能量管理系统、储能变流器以及其他电气设备构成。其中，电池组是储能系统中最主要的构成部分，电芯连接组件主要承担动力传输和数据传输功能，性能稳定、传输良好的电芯连接组件对于储能电池组的运转具有重要意义。

*储能行业发展状况2021年7月15日，发改委、能源局发布的《关于加快推动新型储能发展的指导意见》（发改能源规〔2021〕1051号）提出新型储能在推动能源领域碳达

1-1-122深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

峰、碳中和过程中发挥显著作用，明确到2025年，实现新型储能从商业化初期向规模化发展转变，装机规模达 30GW 以上；到 2030 年，实现新型储能全面市场化发展，技术创新和产业水平稳居全球前列，装机规模基本满足新型电力系统相应需求。

随着国家和政策对储能市场的大力支持，动力电池供应商、车企、充电桩企业纷纷布局动力电池储能、光储充一体化充电站等项目，向储能领域拓展，我国储能市场步入规模化发展阶段。根据中国化学与物理电源行业协会数据，中国市场储能发展迅速，2021 年中国储能装机功率达 43.44GW，其中电化学储能装机功率达 5.12GW，占中国储能总装机功率的 11.79%。而在各类电化学储能中，锂离子电池的累计装机规模最大，占电化学储能装机规模的91.00%，装机规模达 4.66GW。2021 年锂离子电池储能技术发展迅速，全年电化学储能新增装机功率的 1.84GW 中 99.30%为锂离子电池储能技术，新增装机功率达

1.83GW。

图表：中国电化学储能装机规模预测（GW）

120110

100

80

60

40

40

20

5.12

0

2021 2025E 2030E

中国电化学储能装机规模预测（GW）

数据来源：中国化学与物理电源行业协会、智研咨询

根据国家能源局公布的数据，截至2023年底，全国已投运新型储能项目装机规模达3139万千瓦，平均储能时长约2.1小时，比2022年底增长260%以上。

根据全球市场研究机构 MarketsandMarkets 日前发布的数据显示，2022 年世界电池储能系统市场规模预计将达到44亿美元，到2027年这一数据有望增至151亿美元，复合年增长率为27.90%。未来，对电网储能系统的需求不断增加以及能源转型引发的可再生能源大幅增长将促进储能行业快速增长。

1-1-123深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（3）工业设备

*电连接组件在工业设备中的具体应用

电连接组件在工业领域主要应用于工业仪表设备、机械设备、电梯等。随着我国“工业4.0”的逐步推进，工业设备及生产逐渐呈现自动化、信息化和智能化的发展趋势，工业制造通过网络将设计、生产等各个环节进行连接沟通，可有效提高工业制造的效率、减少生产成本。工业仪表设备是自动化产线重要的组成部分，起到将生产现场的信息传送给自动化控制系统的作用。电连接组件主要在工业仪表设备中起到数据和信号传输的功能，为减少因电连接组件产品损坏、机器停机检修等带来的额外成本，对电连接组件产品的安全使用寿命提出了更高的要求。此外，在工业生产中，多数高精密产品对于生产环境的要求严苛，因此相应对电连接组件稳定性提出了同样严苛的标准和要求，通常工业设备中所选择的线缆、连接器、配件等均须达到工业级要求。

*工业设备行业发展状况

工业自动化设备是现代工厂实现规模、高效、精密、智能和安全生产的重要支撑和保证。在用工成本不断提升、相关技术逐渐成熟、国家政策大力扶持的背景下，我国工业自动化市场规模快速提升。根据国家统计局数据，2023年我国制造业规模以上企业就业人员年平均工资已达92538元，不断上涨的劳动力成本使得国内制造业的成本优势逐渐消失，行业内企业逐步向“智能化”、“自动化”转型。根据中商产业研究院整理的数据显示，2023年，我国工业自动化市场规模达到3115亿元，较2022年同比增长17.90%。电连接组件作为工业自动化设备重要的基础元件之一，市场空间也将随着工业自动化市场规模的增长而稳步增长。

1-1-124深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

图表：2018年-2023年我国工业自动化市场规模（亿元）

3500

3115

3000

2642

2547

2500

2087

200018371904

1500

1000

500

-

2018年2019年2020年2021年2022年2023年

数据来源：中国工控网、中商产业研究院

（4）消费电子

*电连接组件在消费电子中的具体应用

电连接组件在消费电子领域的应用主要包括手机、电脑、家用电器等 3C 产品，主要功能为实现影音无线互联、高速数据传输以及高清影像显示。消费电子领域随着生产的规模化及产品的高度普及，电连接组件产品一般呈现标准化的特点。随着消费电子精细化、轻量化的发展趋势，电连接组件产品也朝着小型化的方向发展。由于终端产品的内部空间小，无法提供传统电连接组件所需要的装配空间，内部信号通路之间距离变短，为了减少信号失真及降低信号传输延迟，因此对电连接组件产品的抗干扰、信号屏蔽性能等提出了更高的要求。

*消费电子行业发展状况近年来，消费电子产品制造水平的提高、互联网技术的发展、居民收入水平和消费水平的提高，拉动消费电子市场规模迅速增长，智能手机、电视、空调等 3C 产品和家用电器的普及率进一步提升，更新换代更加频繁。根据国家统计局数据，全国居民年人均可支配收入由2015年的21966元增长至2023年的

39218元，年均复合增长率为7.51%，其中城镇居民人均可支配收入从2015年

的31195元增长至2023年的51821元，年均复合增长率为6.55%；农村居民人

1-1-125深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

均可支配收入从2015年的11422元增长至2023年的21691元，年均复合增长率为8.35%，人均可支配收入水平大幅增长，居民消费能力和消费水平不断提升，对消费电子行业的发展产生巨大的拉动作用。

根据国家统计局及工信部数据，2023年我国智能手机产量达到11.4亿部，同增长 1.9%。未来随着 5G 基础设施建设的不断完善，5G 手机将成为智能手机需求的新驱动，智能手机产量有望继续提升，进而拉动相关电连接组件需求。

空调、冰箱和洗衣机是我国居民家中重要的三大家电。随着居民生活水平和收入的不断提升以及制造业的发展，我国空调、冰箱和洗衣机产量整体稳步上升。2023年，我国空调、冰箱和洗衣机产量分别达到2.45亿台、0.96亿台和

1.05亿台。未来随着变频家电的逐步普及，我国空调、冰箱和洗衣机产量有望

维持高位，拉动对电连接组件的需求。

2017年-2023年我国空调、冰箱和洗衣机产量（亿台）

3.00

2.45

2.50

2.192.182.22

2.052.11

2.001.80

1.50

1.05

1.000.870.900.900.910.96

0.750.790.790.800.860.87

0.720.74

0.50

0.00

2017年2018年2019年2020年2021年2022年2023年

空调冰箱洗衣机

数据来源：国家统计局、工信部

（四）行业技术水平及特点、行业主要进入壁垒、行业发展态势、面临机遇与

风险、行业周期性特征，以及上述情况在报告期内的变化和未来可预见的变化趋势

1、行业技术水平及特点

动力传输组件和低压信号传输组件发展起步较早，技术水平已较成熟，关

1-1-126深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

键生产工艺包括冲压、开线、端子压着、绝缘层处理、焊接、配件组装等，行业内企业基本一致，其中应用与新能源领域的产品因安全性、环保性等方面的要求较高，也逐步催生了如超声波焊接、全自动压着、定制工装夹具等加工工艺或生产设备的升级，提升了行业内的生产自动化水平。电芯连接组件作为新型电连接组件，产品更新迭代较快，在拼接方式方面目前已形成 PCB、线束、FPC、FFC、无线等多种技术路线，在集成方式方面形成了包括注塑、拼接、热压、吸塑等多种方案，不同的产品及加工工艺可应用于不同的场景，技术和产品具备客户高度定制化的特点，且随着下游新能源技术的发展不断向“轻量化、精密化、集成化”方向发展。

2、行业的进入壁垒

（1）技术与研发壁垒

鉴于电连接组件产品的定制化属性，以及轻量化、精密化、集成化的发展趋势，电连接组件生产企业需要具有较强的技术实力与研发水平，行业的专业化水平要求较高。随着电连接组件及其下游应用领域持续的技术升级和工艺改造，以及新能源、新材料、信息技术等新兴领域市场需求的不断涌现，市场对电连接组件生产企业的研发能力、工艺设计以及对新兴市场需求的响应速度等方面的高要求仍在持续提升。

因此，电连接组件产品企业一方面需要具备较高的研发技术水平和创新能力，另一方面需要具备经验丰富的研发人员能够在短时间根据客户需求确定工艺参数、快速进行试生产，提供可靠的样品并具备批量供应的能力。行业新进入企业由于资金、经验等问题很难在短期内完善掌握核心技术和储备大量人才，仍需经历客户开拓、产品验证、产品质量稳定等漫长的阶段，难以具备为客户开发多样化定制产品的研发和生产能力，因此技术与研发壁垒已经成为进入该行业的重要障碍。

（2）质量认证壁垒

电连接组件产品是电路系统中的核心部件，因此下游客户除了重视产品本身的性能与质量外，更注重供应商的设计研发能力、生产制造能力、质量控制与保证能力、供应能力、售后服务能力等，而上述能力均需要通过客户系统化、

1-1-127深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

科学化的质量认证来体现。客户通常对于新进供应商需要进行严格的考察和全面的审厂考核与验证，确保企业的资质、设计研发能力、生产设备、工艺水平、生产流程、管理能力、产品质量与稳定性等都能达到行业以及其内部的质量认

证标准要求后，才会与其建立长期稳定的合作关系。由于下游新能源、储能系统、工业设备等行业对于质量、安全等方面的高要求，质量认证通常包括业务管理体系审核、质量控制体系审核、环境体系审核等多个维度，认证过程较为复杂且周期较长。而企业一旦成为下游客户的合格供应商，双方就会形成较为稳固的长期合作关系。因此，电连接组件产品生产厂商与大型客户建立稳定的供应链关系的门槛较高，新进入的企业在市场扩展上面临着较高的质量认证壁垒。

（3）规模经济壁垒

电连接组件产品应用领域广，具有规模化、多样化生产的特点，因此要求生产企业具备较强的配套能力以及丰富的产品序列，能够全面满足客户对不同规格、型号的批量产品需求。电连接组件企业需要依靠规模化生产来提高人均产出、降低运营成本、提高生产效率，以应对激烈的行业竞争。此外，在规模化生产的同时，下游客户对于电连接组件产品的质量和稳定性仍不断提出高标准、严要求，这也对行业内企业在技术研发水平、产线布局、运营管理等研发和生产的多个环节提出了较高的挑战。因此，行业内部分技术、资金欠缺的企业难以实现规模化生产，生产成本较高无法实现可观的盈利，而部分快速扩张生产规模的企业则难以保证产品质量和稳定性，无法与客户保持长期稳定合作。

因此，规模经济壁垒也使得新进厂商面临在短时间内无法在成本、规模等方面形成优势，企业整体竞争力有限，难以在激烈的市场竞争中立足的局面。

（4）管理壁垒

电连接组件产品的生产具有多品种、小批量、多批次、大规模等特点，在原材料采购方面，原材料种类、型号规格、参数指标多样使得采购较为分散；

在客户供应方面，除产品定制化属性外，下游客户订单交期较紧、产品质量和稳定性要求高也使得生产管理难度较大。随着下游应用领域技术的不断进步，未来电连接组件生产制造将持续呈现研发周期及交货周期缩短、产品供货量大、

质量要求提高等特征。在此背景下，电连接组件生产厂商从原材料采购、产品

1-1-128深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

生产与检验至客户交付等全流程、各环节均需高精细化管理，才能在保证产品质量、及时供货以满足客户需求的同时，最大化地降低生产成本。而先进的管理模式和较高的管理水平来自于长期的生产经营过程中的经验积累，对于新进入行业的企业，管理经验上的壁垒难以在短时间突破。

（5）客户资源壁垒

在全球经济一体化和产业分工协作不断深化的背景下，新能源产业正逐步向生产精细化、非核心业务外部化、产业链配置全球化、管理机构精简化的方

向演变和发展，尤其是整车厂商与上游各零部件供应商之间的合作关系不断加深与强化。同时，出于提高产品开发能力和产品质量等方面的要求，大型的新能源企业往往对其配套供应商的生产规模、产品质量及其安全性能、技术研发

实力、后续支持与服务等设置了严格的标准，通过上述标准的上游配套企业往往也是行业领域内的佼佼者。因此，为保证产品供应和质量的稳定性，一旦双方确立合作关系通常不会轻易更换配套零部件供应商。因此，上述行业特性对于新进入行业的企业，在短期内获取优质的客户资源形成了一定的壁垒。

3、行业发展态势

（1）电连接组件产品向轻量化、精密化、集成化发展

电连接组件产品可应用于新能源汽车、储能系统、工业设备、医疗设备、

消费电子等多个领域，其产品形态的发展与下游领域需求的变化密切相关。随着国家相关产业政策对新能源汽车的大力扶持，以及国家和消费者对于新能源汽车经济性、环保等方面的技术要求日益提升，整车“轻量化、电动化、智能化”已成为未来的重点发展方向和趋势。在此趋势下，相关技术要求由下游整车厂商以及一级配套的新能源动力电池厂商逐步传导至上游零部件企业，促使电连接组件产品逐步向“轻量化、精密化、集成化”方向发展。

电连接组件“轻量化”主要指产品结构的小型化和材料的轻型化，通过不断研发及导入新材料、新技术对电连接组件进行减重，以配合动力电池重量能量密度不断提升的要求以及整车轻量化的发展趋势；“精密化”主要指对产品

的精密程度和生产工艺的精确程度日益提高，以配合电连接组件轻量化的结构变动和电池模组的装配精度要求，满足动力电池体积能量密度不断提升和模组

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上电芯连接组件及动力传输组件的功能不断增加的技术需求；“集成化”主要

指将更多的功能集成于单个电连接组件产品，系为配合整车轻量化对零部件产品规格、尺寸的变化以及提高空间利用率的需求，不断将动力传输、信号传输等多种功能集成，以大幅提升电连接组件的功能用途和组装效率。

未来，随着新能源汽车新型材料的应用、架构设计的精细要求、内部线路趋于复杂，市场与客户对电连接组件的产品结构形态、数据采集维度和响应速度将提出更高要求，电连接组件产品轻量化、精密化、集成化的发展趋势将进一步巩固。

（2）由单一生产制造商向综合方案解决提供商转型

随着下游各行业对电连接组件产品的需求逐步多样化，电连接组件产品也呈专业化、差异化的发展趋势，单一生产制造已无法满足市场与客户变动的需求，电连接组件生产厂商需要根据下游客户不同的特定需求进行研发并提供定制化产品和综合解决方案。行业内经验丰富的电连接组件产品生产商与客户的关系逐步从产品供应向合作研发发展。新合作模式下，电连接组件厂商深度介入客户的产品开发流程中，从可制造性、效益性、经济性等角度为客户提供针对性的建议，最终以项目开发的方式完成新产品的开发工作，并形成稳定的批量供应。

以新能源汽车电连接组件产品的开发流程为例，新能源车企对电连接组件生产厂商的产品开发项目从策划到产品交货各阶段都提出了明确的要求，并进行阶段性评审验证。而电连接组件厂商则在下游车企车型开发期便已介入，根据不同车型结构的电连接需求对产品进行针对性设计，并依据自身在制造领域丰富的经验向客户提出产品选型、技术参数等方面的建议。电连接组件产品开发过程中，样品需经过整车厂商多轮测试，并针对出现的问题不断修正产品设计，最终开发出符合要求的电连接组件产品。整个开发过程中，客户与电连接组件产品提供商已形成深度的合作关系，充分保障产品最终符合市场与终端客户的应用需求。

（3）行业向自动化、智能化制造方向发展

随着电连接组件产品生产技术的逐步成熟，以及下游客户对电连接组件产

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品可靠性等质量要求不断提升，以及市场竞争日趋激烈、人力成本增加、下游技术创新等因素的影响，配置自动化和智能化的生产、检测设备成为行业内企业可持续发展的必然趋势。在电连接组件生产过程中，自动化设备的使用能够有效提升生产效率、减少人工成本、保持产品质量稳定。行业中优秀的生产企业通过自主开发多功能的自动化生产设备、智能检测装备使电连接组件产品从

传统的劳动密集型向技术密集型转变，在满足连续性生产需求的同时，大幅提升生产效率、产品质量与稳定性，降低生产成本，提高企业的核心竞争力。

4、行业发展面临的机遇与挑战

（1）行业发展面临的机遇

*国家产业政策支持国家政策对于电连接组件及其下游行业的大力支持为其健康发展提供了强大动力。国务院在《中国制造2025》计划中明确提出，针对汽车、大型成套技术设备、工程机械、基础零部件、电子元器件等重点行业实施产品质量提升计划，旨在严格把控质量，提升产品竞争力。国务院办公厅印发的《国家标准体系建设发展规划（2016-2020年）》中提到，围绕集成电路、高性能电子元器件等领域，研究制定关键技术和共性基础标准，推动优势标准转化成为国际标准，提高国际竞争力。此外，近年来，国家还陆续颁布了《关于扩大战略性新兴产业投资培育壮大新增长点增长极的指导意见》《基础电子元器件产业发展行动

计划（2021—2023年）》等政策，为电连接组件产品的研发和制造提供了前所

未有的发展契机，国家相关产业政策的颁布为行业内企业指明了技术基础、实施任务的发展方向，有助于行业内企业集中力量突破技术和业务瓶颈，实现快速发展。

*新能源汽车等新兴应用领域快速发展

电连接组件作为电路系统中电气连接必备的重要组成部分，广泛应用于新能源汽车、储能系统、工业设备、医疗设备、消费电子等领域。终端应用的发展是推动电连接组件市场快速增长和技术发展的主要因素，行业的发展趋势与下游终端应用行业发展保持高度一致性。近年来，新能源汽车、储能等下游新兴行业的快速发展已成为电连接组件市场的强力驱动。

1-1-131深圳壹连科技股份有限公司招股说明书目前，全球能源和环境面临着巨大的挑战，发展新能源汽车已成为全球各国的共识。近年来，各国均推出针对新能源行业发展的扶持政策，推动全球新能源汽车行业进入了快速发展期，根据《中国新能源汽车行业发展白皮书

（2021年）》的预测，预计2025年全球新能源车整体渗透率将超过20%。与传

统燃油汽车相比，新能源汽车电气化程度更高、电子化程度更深，对电连接组件产品的需求量更高，在下游新能源汽车需求的推动以及政策的鼓励扶持下，汽车电连接组件产品行业在面临不断创新的技术挑战的同时，也迎来了新的发展机遇。

储能产业和储能技术作为新能源发展的核心支撑，覆盖电源侧、电网侧、用户侧、居民侧以及社会化功能性储能设施等多方面需求。我国已将储能技术上升为国家能源战略，根据《关于加快推动新型储能发展的指导意见》，2025年我国新型储能装机规模将达 30GW 以上；2030 年将实现新型储能全面市场化发展，技术创新和产业水平稳居全球前列。储能电池的大规模发展为电连接组件行业创造了旺盛的新增需求，进一步提升电连接组件行业的市场空间。未来随着技术的发展，电连接组件将进一步应用于航空航天、船舶等高科技领域。

*国际产业转移为行业发展提供便利

20世纪90年代以来全球高端制造业向中国转移，我国已成为了名副其实的

全球制造业基地，国际产业转移从供应端和需求端为电连接组件行业提供了良好的发展机遇。从供应端来看，近年来国际连接器厂商出于成本控制、贴近市场等因素考虑，将生产基地逐步向以中国为代表的发展中国家转移，并积极与国内连接器企业合作，推动了我国连接器行业快速发展，也为电连接组件行业的发展提供良好的产业配套环境；从需求端来看，改革开放以来，我国充分发挥了劳动力丰富、成本低的优势，快速融入全球分工格局，承载了发达国家跨国公司全球价值链劳动密集型环节的转移。2012年到2023年，我国工业增加值由20.9万亿元增长到39.91万亿元，同比增长4.20%；2023年制造业增加值

48.26万亿，同比增长4.70%。截至2023年底，我国制造业增加值已连续14年

位居世界第一，是全球重要的新能源汽车及动力电池、储能设备、消费电子制造基地。国际产业转移促使的我国制造业快速发展让本土电连接组件企业能够

第一时间了解用户的新需求，紧跟行业前沿技术的发展，为我国电连接组件行

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业创造了良好的发展环境。

（2）行业发展面临的挑战

*专业人才短缺

电连接组件产品的生产涉及自动化生产设备设计、以冲压焊接为代表的各

种工序的优化升级、产品定制化研究开发等多个技术环节，专业知识涵盖机械自动化、电子测控等多个学科领域，对专业人员的素养要求较高。在电连接组件产品设计方面，专业设计人员不但需要具备电子元器件结构、原理、优点与局限性等方面的深厚知识储备，还需具备根据下游客户提出的设计理念进行方案设计、生产设备设计、样品试制、工艺优化升级等一系列产品设计水平；在

电连接组件产品生产方面，由于电连接组件产品制作程序繁多、工艺复杂、操作精密，需要操作人员拥有足够的操作经验与熟练度才能确保产品质量与稳定性。现阶段国内尚缺乏对电连接组件产品设计、生产的细分化、系统性专业培养，仅通过电连接组件厂商内部培养不能满足行业快速增长对专业人才的需求，使得部分行业企业难以通过掌握核心技术以及保障高质量、高稳定性来实现快速发展。

*行业内中小企业融资困难

电连接组件产品应用领域广、产品类型多样，因此不同产品呈现出高度专业化的特征，其中新能源、储能、工业设备等领域对于产品技术工艺水平的要求高，具有较高的技术壁垒。电连接组件生产厂商在发展前期需要进行大量的技术研发投入以掌握核心技术并提升产品质量和稳定性，同时还需经历下游客户较长周期的审厂考核、新产品开发、样品试制等质量认证过程，在获得认证通过之前往往无法获取订单，因此对企业的资金实力、人才团队和运营管理等方面提出了较高的要求，而目前行业内中小企业面临融资渠道狭窄、融资困难的不利局面，在一定程度上制约了电连接组件行业进一步发展。

5、行业周期性特征

电连接组件行业发展的周期性与新能源汽车、储能系统、工业设备、医疗

设备、消费电子等主要下游产业的周期性特征相关。上述行业的发展情况因经济景气程度、固定资产投资状况和经济波动情况等因素的影响呈现出一定的周

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期性特征，但由于下游汽车、工业、医疗、消费电子市场规模与需求巨大，为国家发展的支柱型产业，应用领域广泛深入制造业的各个领域，行业发展整体呈稳定上升趋势，未呈现明显的周期性特征。

6、上述情况在报告期内的变化和未来可预见的变化趋势

报告期内，电连接组件行业和公司下游新能源、工业设备、医疗设备、消费电子等行业发展态势良好。

近年来随着国家关于碳达峰、碳中和顶层设计出台，多项利好新能源产业发展的相关政策陆续发布，体现了国家大力推动新能源产业发展的长期战略，有助于拉动新能源产业链的长期持续增长，电连接组件行业处于快速发展期。

在全球碳中和的背景下，全球新能源汽车销量持续保持高速增长，拉动新能源动力电池规划产能提升，全球主流动力电池扩产计划明确，为电连接组件带来巨大市场空间。根据各主流动力电池厂商公开的产能规划计划，包括宁德时代、比亚迪、中创新航、国轩高科、蜂巢能源、亿纬锂能、孚能科技、欣旺

达等主要动力电池企业在 2025 年的规划产能合计超过 3TWh。未来电连接组件在新能源动力电池市场仍有广阔的市场空间与持续的市场需求；储能电池系统领域，随着国内储能政策体系建立，各省发布储能规划目标，为国内储能行业规模化发展奠定实现基础。根据 CNESA 预计：“到 2026 年国内新型储能累计规模将达到 48.5GWh，2022-2026 年复合增长率达到 53.3%，保持高速发展。理想预测场景下，2022-2026年复合增长率有望达到69.2%，至2026年国内新型储能累计规模将达到 79.5GWh”。凭借电连接组件的性能优势，未来在包括光伏风电储能、家用储能等领域将具备广泛的应用前景。

未来可预见的情况下，我国新能源行业技术及上游电连接组件行业技术将继续维持快速发展的趋势，此外工业设备、医疗设备、消费电子等行业基于庞大的市场需求仍有稳步增长的空间。随着电连接组件产品质量和自动化程度稳步提升，研发和创新水平将不断提高，行业进入壁垒进一步加固。

（五）发行人所属行业在产业链中的地位和作用，与上、下游行业之间的关联性

电连接组件产品是电子电路中的连接桥梁，是构成完整电气系统中必备的

1-1-134深圳壹连科技股份有限公司招股说明书核心基础器件。各类电气设备和设备之间、设备内部各功能模块之间均需电连接组件来实现电力信号或数据信号的连接和分离，因此电连接组件行业在产业链中具有不可或缺的地位。

电连接组件制造行业的上游为连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等原材料

的供应商，上游原材料种类多且分散，连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等重要零部件行业发展已趋于成熟，供应商数量众多，各原材料供应充足。一般而言，单一原材料生产企业主要供应2-3种原材料，无法全范围覆盖中游电连接组件行业生产时所需的众多原材料，因此电连接组件生产厂商对单一原材料供应商的依赖程度较小。

电连接组件制造行业的下游主要是新能源汽车、储能系统、工业设备、医

疗设备、消费电子等行业。下游产品需求、产品发展趋势等方面变化会影响电连接组件生产企业的业务发展。产品需求方面，在工业自动化、节能减排、全球碳中和等多重背景下，电连接组件产品的应用领域不断丰富，新能源汽车、储能等行业的快速崛起为电连接组件行业的发展提供了广阔的发展空间，为电连接组件企业创造了宝贵的发展契机；产品发展趋势方面，随着智能制造、人工智能技术、新材料等技术的不断发展，汽车、消费电子等领域产品都呈现出明显的升级趋势，对于配套的电连接组件生产企业的要求逐步提升。

（六）行业利润水平及变动趋势

电连接组件行业的利润水平受下游市场的需求变化影响，不同应用领域行业利润水平存在着明显的结构性差异。一般而言，在消费电子等传统应用领域，电连接组件产品的技术成熟，市场竞争较为充分，行业整体利润水平相对较低。

在新能源汽车、储能等新兴领域，由于产品技术含量较高，在技术、客户积累以及资金投入等方面具有较高的进入壁垒，市场集中度较高，技术水平高、管理能力强、资金实力雄厚的优质企业具有一定的行业话语权，行业利润水平与消费电子等传统领域比较相对较高。近年来，随着更多的企业进入到上述新兴领域，行业利润水平呈缓慢下降趋势，但行业内部分优质企业凭借着较高的品牌知名度、领先的研发能力、完善的制造工艺、严格的质量管控等综合优势，仍然能够在该领域获得较高的利润水平。

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三、行业竞争情况及发行人所处行业地位

（一）行业竞争格局和市场化程度

欧美、日本等电连接组件产品生产厂商进入行业时间较早，具备先进的研发技术、齐全的产品种类和遍布全球的销售网络，在电连接组件产品的专利技术、生产工艺、设计理念、工艺把控等方面具有较大优势。伴随着科技进步，全球经济的各行业均呈现出技术含量不断提高的态势，电连接组件产品的整体需求向着技术水平更高的方向发展，具有较强研发实力的跨国企业在航空航天、军工、新能源汽车、通信领域等技术难度高和制造工艺复杂的细分领域处于领先地位，通过不断推出高性能专业性的电连接组件产品处于领先地位。

电连接组件在国际市场上以美国安费诺（Amphenol）、莫仕（Molex），瑞士泰科（TE），韩国 KET、德国代傲（DIEHL）、EK、劳士领（Roechling）等连接器行业大型企业为代表，对电芯连接组件的研发和生产起步较早，产品质量、供应能力、技术水准等在国际市场上得到了客户的广泛认可；国内市场

电连接组件研发和生产起步相对国外企业较晚，产品质量、供应能力、技术水准等参差不齐，部分领先企业通过长期的研发、生产和售后形成了较完善的技术体系，技术水准与产品性能具备优势，并通过验证获取了国内外优质的客户资源。随着近年来国家对于新能源行业的大力扶持及终端市场的需求增长，宁德时代、中创新航、欣旺达等新能源电池厂商快速发展，对于作为动力电池、储能电池、新能源整车系统等重要部件的电连接组件产品需求也随之快速增长，市场竞争更加激烈。

（二）公司所处行业地位

公司深耕电连接组件行业多年，是行业内少数覆盖多个应用领域的电连接组件产品供应商，同时也是专注于新能源领域的电连接组件解决方案提供商，通过研发和生产新能源领域的新型电连接组件，推动了电连接组件产品的技术升级与产品更新迭代。2016年，公司逐步掌握电芯连接组件模块化设计技术、超声波焊接过程设计技术、电芯连接组件电性能测试技术等电芯连接组件关键

核心技术，开始向宁德时代批量供应线束采样电芯连接组件，成为国内较早实现电芯连接组件产品规模化供应的企业。此后，壹连科技持续研发了激光焊接

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过程设计技术、热铆过程设计技术、电芯连接组件自动化生产技术等一系列电

芯连接组件核心技术，并于 2017 年率先开发了 FPC 采样电芯连接组件产品，目前具备注塑、拼接、热压、吸塑等多种集成方案生产能力，并实现了传统手工作业向自动化生产的变革。

公司凭借着强大的研发技术水平、优秀的运营管理能力、快速响应的客户

服务能力获得了下游各行业内客户的广泛认可，公司已和以宁德时代、欣旺达、亿纬锂能、威睿电动、孚能科技、蜂巢能源及为代表的多家新能源动力电池企

业以及小鹏汽车、零跑汽车为代表的整车厂商建立了稳定的合作关系，市场份额稳步扩大。发行人主要产品具备多种类、多型号、定制化的特点，根据发行人新能源类电连接组件产品产量、国内新能源汽车产量，结合终端车型新能源电连接组件需求量进行估算，2022年发行人新能源类电连接组件产品的市场占有率为10%以上。未来发行人将会持续加大研发力度、丰富产品结构、提升核心技术水平、强化定制化服务能力，进一步提升市场地位与占有率。

通过多年的行业积累和市场开拓，公司在研发创新、产品质量、团队管理、客户资源等方面形成了核心优势。经过多年自主研发，公司及其子公司共获取

159项专利，其中发明专利9项。经过多年的研发和积淀，公司掌握了电芯连接

组件模块化设计技术、激光焊接过程设计技术、超声波焊接过程设计技术、热

铆过程设计技术、电芯连接组件材料验证分析技术、电芯连接组件电性能测试

技术、高压线束配件装配自动化技术、模组采样线全自动加工技术等电连接组

件行业核心技术，并参与了《线束设计验证规范》《新能源汽车用防撞击双层自卷式保护套管》等多个行业标准的制定。此外，公司拥有中国合格评定国家认可委员会（CNAS）认证的测试验证中心，测试结果具有权威性和准确性，充分保障公司的产品在技术和工艺上的先进性，在激烈的市场中保持竞争优势。

公司先后通过了 ISO9001、ISO13485、ISO14001、ISO45001、IATF16949

和UL等认证，从管理体系上保证产品质量的可靠性。凭借领先的设计能力、成熟的工艺技术、精细化的品质管控以及快速响应客户需求的供货和售后服务能力，公司获得了行业内主流客户的广泛认可和一致好评，并多次获得“宁德时代最佳合作伙伴”、“宁德时代优秀供应商”、“宁德时代质量卓越奖”、“宁德时代敏捷供应奖”、“欣旺达优秀供应商”、“极氪新能源五星供应商”等荣誉。

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（三）发行人的竞争优势与劣势

1、竞争优势

（1）技术及研发优势

公司自设立以来专注于电连接组件产品的研发与制造，秉承着以技术创新为企业核心生命力的信念，始终注重产品生产技术的革新与工艺流程的改进优化，目前已建立了涵盖产品设计、核心工艺、设备设计、测试验证全流程的技术研发体系。经过多年自主研发，公司及其子公司已获取授权专利159项，其中发明专利9项。报告期内，公司的研发投入占当期营业收入比例分别为4.25%、

3.35%、3.52%和3.84%。

公司紧跟行业发展的新趋势和新要求，已形成覆盖产品设计、生产流程、质量管控等各方面的核心技术体系，电芯连接组件模块化设计技术、激光焊接过程设计技术、超声波焊接过程设计技术、热铆过程设计技术等多项先进设计技术，为电连接组件产品的功能定制化、智能制造、模块化生产提供模块化设计方案，充分满足客户快速生产与交付需求；产品工艺制造方面，公司的核心技术主要包括电芯连接组件模块化设计技术、电芯连接组件自动化生产技术、

高压线束配件装配自动化技术、模组采样线全自动加工技术、电芯连接组件材

料验证分析技术、电芯连接组件电性能测试技术等，通过定制化自动生产线的运用和自动化技术的突破创新，降低了人工作业的弊端，大幅提升了生产效率，充分保证了产品质量。

针对电连接组件轻量化、精密化、集成化的发展趋势，传统的标准化制造设备已无法满足高端电连接组件的需求。公司结合多年的经验积累和精益生产的核心理念，将工业工程理论广泛运用于生产制造环节，形成一整套完善的生产管理体系，同时为适应行业发展新趋势，公司内部设立设备开发部，依托自身制造经验形成了设备自动化设计方案，并针对性地向上游设备厂商采购定制化的自动化生产设备。公司目前已拥有电芯连接组件生产全套定制化设备，覆盖前端到后端的生产全流程，有效保证了生产效率和产品质量。此外，公司还通过研发设计的自动化方案并采购定制化的自动套塑壳设备、高压大电流压接

设备、端子压接机设备等多种高精度、高复杂结构的自动化设备，使动力传输

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组件和低压信号传输组件等传统的人工作业方式产品迈进了自动化生产的时代。

（2）客户资源优势

电连接组件企业的下游客户对供应商的产品设计能力、工艺能力、质量控

制能力、生产能力等方面均有严苛的要求，更倾向于选择行业中技术实力雄厚、业务经验丰富、服务体系完善的厂商作为供应商。电连接组件产品进入下游企业供应链需要通过各项严苛的认证流程，这一过程需要的周期较长，因此一旦双方确定合作关系后，双方将保持长期的稳定合作。

公司坚持以客户为中心，通过持续的技术积累和创新为新能源配套厂商及整车厂提供定制化的电连接组件产品。凭借优质的产品性能和质量、强大的研发能力、不断提升的技术工艺水平、良好的企业信誉、健全的客户服务体系，公司已进入新能源、储能系统、工业设备、消费电子、医疗设备等多个行业龙

头客户的供应体系，积累了优质的客户资源。公司贴近客户建有生产基地，能够及时响应客户需求并降低运输成本。新能源配套领域，公司客户涵盖宁德时代、欣旺达、孚能科技、亿纬锂能、威睿电动等多家国内外优质企业；整车领域，凭借着自身的实力获得了众多知名汽车厂商的认可，如小鹏汽车、零跑汽车、极氪汽车等；储能领域，公司供应的电连接组件产品已应用于宁德时代下游的储能系统，同时已和国内知名储能厂商海博思创、阿特斯、晶科能源、蜂巢能源、瑞浦能源等建立合作并开始批量供货。此外，在工业设备、医疗设备、消费电子等领域，公司还与迈瑞医疗、尼得科、多美达等国内外知名企业建立了稳定的合作关系。

公司始终以客户需求为导向，凭借创新领先的设计能力、成熟健全的工艺技术、自主创新的生产设备、周密细致的采购体系、严苛精细的品质管控、安

全可靠的溯源机制、及时稳定的交货能力和快速响应的售后服务，获得了行业内主流客户的广泛认可和一致好评，多次获得“宁德时代最佳合作伙伴”、“宁德时代优秀供应商”、“宁德时代质量卓越奖”、“宁德时代敏捷供应奖”、“欣旺达优秀供应商”、“极氪新能源五星供应商”等荣誉。

公司通过稳定的业务合作关系，在合作过程中积累了大量丰富的研发、管理和生产经验，并积极与客户共同研发新工艺、新产品，推动下游行业的制造

1-1-139深圳壹连科技股份有限公司招股说明书技术进步。优质的客户资源为公司未来业务的快速发展奠定坚持基础，树立了公司良好的品牌形象，助力公司不断发展。

（3）供应链管理优势

电连接组件产品型号众多，在生产过程中涉及连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等主材料以及标签、扎带、包材等各种辅材，原材料采购具备多品种、小批量、定制化的特点，对电连接组件生产厂商的供应链管理能力有极高要求。

电连接组件供应商具备完善的供应链管理体系，才能保证生产稳定性和供货及时性，并满足下游客户对电连接组件产品个性化的需求。

公司作为专业的电连接组件生产企业，在多年的发展中已建立起一套完备的供应链管理体系，在充分保证产品质量和交付的基础上，有效减少了库存、呆料。原材料方面，公司依据重要程度将复杂多样的原材料分为主材、B 类辅材、C 类辅材等类别，实行严格的分级管理，并每月定期跟踪在途、在库原材料的数量变化，确保原材料的及时供应；供应商管理方面，公司采购部门定期根据订单情况编制生产预测并下发到各主要供应商，确保供应商能够提前备货，缩短供货周期；客户服务方面，公司市场部始终保持与下游客户的密切沟通，

以便第一时间了解客户的排产计划。成熟的供应链管理体系下，公司有效控制

了生产过程中的呆料、库存等成本，为客户提供了及时、优质的产品供应服务，得到客户的广泛认可。

（4）质量管控优势

电连接组件产品所涉及的新能源、储能、工业设备等领域，产品质量是下游客户选择生产商时的重要考量指标，保证供应长期稳定的高品质产品是公司与客户建立长期合作关系的重要前提。公司高度重视产品品质，从采购、设计开发控制、供应商选择、原材料入库、生产过程控制、产品检验检测各个环节

全流程严格把控，先后通过了 ISO9001、ISO13485、ISO14001、ISO45001、IATF16949 和 UL 等国内外质量体系认证，从管理体系上保证了产品质量的可靠性。

公司在生产各环节均制定了完备的过程管控制度和严格的品质检验标准，包括《经营计划和质量目标控制程序》《管理评审控制程序》《管理体系策划

1-1-140深圳壹连科技股份有限公司招股说明书控制程序》《内部审核控制程序》《持续改进控制程序》《客户服务控制程序》等，并在实际运行中严格执行，有效保障公司质量控制水平。

公司通过长期生产和技术改造的经验积累，形成了多套电连接组件产品自动化生产方案，并以此向设备供应商采购定制化的自动化生产设备，能够实现生产与检测同步化，在保证品质生产的同时大幅提升了产线的自动化生产水平，降低了人工作业的弊端，从设备、生产、检验等各环节严格控制产品质量，确保产品参数符合客户需求。此外，公司的实验室通过 CNAS 评定认可，测试结果具有权威性和准确性，并配备电压降测试仪、剖面分析仪、温升测试仪、Rosh 测试仪、垂直燃烧测试机、盐雾测试仪等多种先进检验设备，有效提升了检验精度，保证了产品质量的稳定性和可靠性。

（5）信息化运营优势

公司注重内部信息化、数字化建设，已构建涵盖财务、客户关系、供应链、研发、生产规划、仓储物流在内的全面数字化、信息化管理体系。目前，公司已完成了 ERP信息管理系统、PLM研发信息系统、SRM供应商关系管理系统、

仓库管理系统、BPM流程系统、EHR人事管理系统、MES生产制造执行系统的建设。

企业管理方面，公司采用 ERP 企业资源管理系统，涉及销售管理、研发管理、生产管理、采购管理、仓库管理、财务管理、品质管理等多个板块，同时实现分子公司信息数据与集团总部数据互通，提升了公司供、产、销方面的管理水平，帮助管理者更好的管理企业，使得企业能够以最小的资源投入满足客户需求。

供应链管理方面，公司采用 SRM 供应商关系管理系统，包含供应商管理、采购订单、采购收货、应付账款管理等多个子模块。通过 SRM 供应商关系管理系统建立供应商认证管理体系，从而规范对供应商的认证，方便后期采购时对供应商的选择，减少容错成本。SRM 系统实现从采购计划下达、寻源、采购订单下达、审核、收货、质检的各个环节的协同优化，优化了采购目录，助力采购流程的标准化。

生产管理方面，公司采用 PLM 产品生命周期管理系统对每个项目进度和生

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产资料进行管理，跟踪整体业务各环节的料工费，收集不同层级的物料成本，助力公司提升生产效率、保证产品质量。MES 制造执行系统对生产过程中的计划、进度、工艺、质量、设备进行全方位的数字化呈现，使生产进度可视化，透明化；实时对作业活动进行工时采集，使生产管理人员可以及时了解到作业效率，计划执行等实际状况。

（6）产品种类优势

电连接组件产品的应用领域非常广泛，各应用领域对电连接组件的各项技术指标要求各不相同，要求电连接组件生产厂商能够针对不同客户的不同需求作出快速响应，并有效满足客户需求。公司深耕电连接组件行业多年，紧跟下游行业需求的变化，不断扩宽电连接组件的应用领域，从传统的工业、消费电子向新能源汽车、储能等新兴领域发展，目前产品已形成覆盖新能源车、储能系统、工业设备、医疗设备、消费电子等多个应用领域，包括电芯连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件等多个产品的多元产品体系。目前新能源汽车及动力电池已成为公司产品最主要的应用领域，公司电连接组件产品广泛应用于新能源汽车的动力系统、车身系统、信息控制系统、安全系统、充电系统等不同部位。

（7）产品先发优势

2014年国内新能源汽车开始进入初步发展阶段，公司敏锐捕捉到新能源市

场巨大的市场潜力和发展前景，于2014年开始与宁德时代合作并小批试产新能源低压信号传输组件，2015年继续深入开发新能源动力传输组件。2016年，宁德时代基于对线束生产能力与质量的高要求，选择具有多年线束生产管理经验的公司合作开始研发并批量采购线束采样电芯连接组件。2017年，依托前期线束采样电芯连接组件积累的研发和量产经验，公司率先开始投入研发在安全性、轻量化、布局规整等方面具备突出优势的 FPC 采样电芯连接组件，并陆续攻克激光焊接、铜铝超声波焊接、精密热铆等技术难关，最终顺利开发了新一代FPC 采样电芯连接组件，并于 2018 年开始向宁德时代批量供应，成为国内最早一批同时具备线束采样和 FPC 采样电芯连接组件量产能力的供应商。

凭借先发优势，公司累积了大量的项目研发和量产经验，并与行业龙头企

1-1-142深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

业建立了稳定的合作关系。目前公司产品终端配备于特斯拉、宝马、奔驰、奥迪、大众、雷诺日产、丰田、沃尔沃、上汽荣威、一汽红旗、北汽新能源、蔚

来、理想、小鹏、华为赛力斯、极氪、零跑等多个国内外知名汽车品牌的热销车型。此外，公司率先向储能领域拓展，目前已与宁德时代、海博思创、阿特斯、晶科能源等国内领先的储能企业合作多个量产项目。

（8）产业布局优势

公司在拓展新能源领域的过程中，紧跟市场与客户的需求变动以及新能源产业集群区域的建立与发展，于2016年开始陆续在福建宁德、江苏溧阳、四川宜宾、浙江乐清、广东肇庆、吉林长春等地建有生产基地，紧邻主要客户宁德时代、小鹏汽车、欣旺达、威睿电动等，为国内最早一批实现同步就近匹配大客户配套工厂的电连接组件企业之一。公司前瞻化的生产基地布局为公司紧跟下游新能源行业的快速发展，获取下游优质大客户资源，快速提升生产与服务能力奠定了基础，不仅在获取客户方面取得了先发优势，同时也为客户降低了在物流、售后、合作研发等方面的成本，进一步保障了双方合作关系的稳定性和持续性。随着新能源汽车 CTP/CTC 技术路线的普及，电芯连接组件产品逐渐往大尺寸、轻量化、集成化方向发展，大尺寸的精密电子元器件长距离运输会增加运输成本和质量风险，供应商就近配套服务能力成为了其进入客户供应商体系的重要考量标准。

2、竞争劣势

（1）融资渠道单一

随着业务的拓展，公司需要不断投入资金以增强产品研发能力、提升生产工艺水平、扩大产品生产线。公司仅依靠现有融资渠道已经难以满足目前扩产、建立研发中心的需要，鉴于公司业务仍处于快速发展状态，融资需求预期将随着业务规模的扩大而提升，公司急需开拓多种融资渠道，进一步增强资本实力，满足公司业务发展的资金需求。

（2）经营规模有待提升

公司凭借突出的技术研发能力、丰富的产品线、完备的质量控制体系、精

细化的管理机制及客户服务等优势，公司的核心产品电芯连接组件、动力传输

1-1-143深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

组件、电信号传输组件得到了业内客户的高度认同，销售规模稳步上升，但公司经营规模与同行业上市公司相比仍有差距，在规模效应上有一定劣势。上市成功后，公司将在保持稳定的客户合作关系的基础上，继续扩大原有生产经营规模，根据市场与客户的需求推出其他新能源电连接相关产品，不断巩固和提升行业地位。

（四）行业内主要企业，以及与发行人的对比情况

1、同行业企业基本情况

序号企业名称基本情况同行业上市公司

苏州瑞可达连接系统股份有限公司（股票代码：688800.SH）成立于

2006年，产品广泛应用于通信领域、汽车领域、防务领域、工业领域，产品包括各类高压大电流连接器、信号连接器、高压分配盒方案以

1瑞可达

及各类高、低压线束等。

瑞可达的部分动力传输连接器组件、高压线束总成等可应用于新能源汽车领域，属于发行人新能源类产品同类或相似的产品，实现功能相同。

深圳市得润电子股份有限公司（股票代码：002055.SZ）成立于 1989年，主营电子连接器和精密组件的研发、制造和销售，产品广泛应用于家用电器、计算机及外围设备、通讯、智能手机、LED 照明、智能汽

2得润电子车、新能源汽车等各个领域。

得润电子部分新能源类汽车线束产品可应用于智能汽车、新能源汽车等领域，与发行人的动力传输组件和新能源类低压信号传输组件属于同类或相似产品。

上海徕木电子股份有限公司（股票代码：603633.SH）成立于 2003 年，主要产品包括汽车电子类的注塑件、冲压件、连接器、线束等。

3徕木股份

徕木股份部分汽车连接器、线束中包含了可应用于新能源汽车领域的产品，在终端产品应用和客户群体上与发行人存在一定相似之处。

胜蓝科技股份有限公司（股票代码：300843.SZ）成立于 2007 年，主要产品包括消费类电子连接器及精密零组件、新能源汽车连接器及精密零

组件、光学透镜等，其中包括 BMS 采样线束和高压线束等新能源汽车

4胜蓝股份线束。

胜蓝股份部分高压线束产品应用于新能源汽车，与发行人动力传输组件属于同类或相似产品。

昆山沪光汽车电器股份有限公司（股票代码：605333.SH）成立于 1997年，主营业务为汽车成套线束、发动机线束以及其他线束，其中包括部

5沪光股份分新能源高低压汽车线束。

沪光股份部分新能源高低压汽车线束产品应用于新能源汽车领域，与发行人的动力传输组件、低压信号传输组件属于同类或相似产品。

苏州西典新能源电气股份有限公司（股票代码：603312.SH）成立于

2007年，主要产品为复合母排和电池连接系统。在电池连接系统领

6西典新能域，其主要提供热压集成方案的电池连接系统，虽然在技术路线上与发

行人存在差异，但与发行人电芯连接组件产品功能相同，属于类似产品。

同行业非上市公司

1-1-144深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号企业名称基本情况

安费诺安费诺（宁德）电子有限公司成立于2016年，为美国连接器制造商安（宁德）费诺集团下属公司，主要产品包含传感器及有关的组装电子器件与电电子有限池，电源配套的连接器，线束，电源器件及组装件，传感器信号传输器公司件及模块，其中部分产品与发行人电芯连接组件产品属于同类产品。

东莞市硅翔绝缘材料有限公司成立于2008年，主要产品包括动力电池热管理产品（加热膜、隔热棉、缓冲垫）和新能源汽车电子制造产品（柔性电路板 FPC、CCS母排），其中，CCS母排主要应用于新能源汽

2东莞硅翔

车电池模组，能实时监测温度、电压、电流状态，实现信号采集、电芯保护和电池间的动力传输，与发行人主要产品电芯连接组件属于同类产品。

惠州金日 惠州金日工业科技有限公司成立于 2008 年，主要产品为电池包 PACK

3 工业科技 线束，电池模组 CCS 线束，PDU 控制盒线束等，其产品与发行人应用

有限公司于新能源领域的电连接组件产品属于同类产品。

广州安博广州安博新能源科技有限公司成立于2020年，主要产品包含新能源电新能源科池组件、传统电芯管理模组、热压电芯管理模组、叠层母排等。主要产

4

技有限公品中的新能源电池组件、传统电芯管理模组与发行人电芯连接组件产品司属于同类产品。

河南天海电器有限公司，成立于2006年，注册地位于中国河南省鹤壁河南天海市，主营业务为汽车连接器、汽车线束、汽车电子产品的研发、生产及

5电器有限销售，涵盖新传统汽车线束与新能源汽车线束，其中新能源汽车线束产公司

品与发行人动力传输组件、低压信号传输组件产品属于同类产品。

营口阿部营口阿部配线有限公司成立于1994年，主营汽车高低压线束产品，除

6配线有限传统线束外其已具备新能源汽车线束的批量生产能力，其新能源汽车线

公司束与发行人动力传输组件、低压信号传输组件产品属于同类产品。

2、发行人与可比公司对比情况

（1）可比公司的选择标准

公司自创立起一直专注于电连接组件产品的研发、生产及销售，主营产品包括电芯连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件。公司选取同行业可比公司的主要标准包括与可比公司的主要产品及其应用领域相似性、行业相关性、

业务结构、应用领域和经营规模相似性以及信息能否从公开渠道获取等，主要选取了瑞可达、得润电子、徕木股份、胜蓝股份、沪光股份、西典新能等六家

上市公司以及东莞硅翔（可从公开渠道获取一定信息）作为公司的同行业可比公司。

（2）发行人与可比公司经营情况对比

项目公司名称2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

瑞可达95810.35155498.30162514.2190172.35营业收入

得润电子267864.02598699.30775459.51758675.51（万元）

徕木股份68527.75108999.9993062.2168554.42

1-1-145深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

项目公司名称2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

胜蓝股份60029.93124132.36117038.93130280.12

沪光股份341801.72400275.46327789.05244783.98

西典新能83912.08183533.70159267.4682157.21

东莞硅翔未披露未披露未披露83393.49

行业平均152990.97261856.52272521.90208169.33

发行人169223.03307455.55275794.04143387.96

瑞可达6.998.7815.5812.62

得润电子-6.71-5.21-3.98-9.46

徕木股份7.616.617.346.96

胜蓝股份8.515.894.748.23净利率

沪光股份7.461.351.25-0.04

（%）

西典新能10.9210.799.709.78

东莞硅翔未披露未披露未披露8.90

行业平均5.804.705.775.30

发行人6.818.308.359.68

瑞可达22.8125.0727.0924.49

得润电子16.6817.7714.2913.19

徕木股份23.8626.4225.7426.28

胜蓝股份24.6322.9921.2221.66毛利率

沪光股份15.3712.8911.269.53

（%）

西典新能17.7118.3517.8019.26

东莞硅翔未披露未披露未披露23.82

行业平均20.1820.5819.5719.75

发行人16.1718.9419.5421.69

注：可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料；对于部分可比公司未披

露相应财务数据的情形，在计算该年度平均值时将其剔除。

（3）发行人与可比公司技术实力以及其他衡量核心竞争力的关键数据与指标对比

2023年2024年1-6

2021年2022年

度研发费月研发费企业名服务行业及产研发费用研发费用市场地位用占营业用占营业专利数量称品种类占营业收占营业收收入的比收入的比入的比重入的比重重重主要产品为连目前已在移动通根据企查

瑞可达5.13%5.42%7.45%7.39%

接器件、连接信、新能源汽车等查数据，

1-1-146深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2023年2024年1-6

2021年2022年

度研发费月研发费企业名服务行业及产研发费用研发费用市场地位用占营业用占营业专利数量称品种类占营业收占营业收收入的比收入的比入的比重入的比重重重

（68880器组件以及连领域拥有多项核心截至本招

0.SZ） 接器模块，主 技术，已通过多家 股说明书

要应用于民知名的移动通信主签署日，用、防务移动设备商、汽车整车瑞可达累

通信领域，新厂和电子制造服务计获得授能源汽车领域商、专业连接器生权专利137

以及轨道交产商的认证，并与项，其中通、电力设备之形成了长期稳定发明专利9等工业领域的合作关系项主营电子连接根据企查器和精密组件查数据，的研发、制造截至本招和销售，产品作为国内家电连接股说明书得润电广泛应用于家

器的龙头制造商，签署日，子用电器、计算

在国内消费电子连4.15%3.90%5.40%4.77%得润电子

（00205机及外围设接器市场保持领先已获得授

5.SZ） 备、通讯、智

企业地位权专利163

能手机、 LED项，其中照明、智能汽发明专利

车、新能源汽

21项

车等各个领域在消费类电子领域，直接为小米、根据企查主要产品包括

TCL 等多家知名厂 查数据，消费类电子连商供货，并通过向截至本招接器及组件、

富士康、立讯精密股说明书胜蓝股新能源汽车连

等公司供货将产品签署日，份接器及组件、

应用在华为、5.22%6.54%7.27%6.16%胜蓝股份

（30084光学透镜等，OPPO、 vivo 等知 已获得授

3.SZ） 主要应用于消

名品牌；在新能源权专利191

费类电子、新

汽车领域，直接与项，其中能源汽车等领

比亚迪、长城汽车发明专利域等企业建立了稳定34项合作关系根据企查主要产品为包公司是目前为数不查数据，括整车客户定多进入上汽大众、截至本招

制化线束、新戴姆勒奔驰、通用股说明书

沪光股能源汽车高压汽车、奥迪汽车、签署日，份 线束、发动机 理想汽车、美国 T

5.01%4.93%5.22%3.83%沪光股份

（60533线束、仪表板公司、赛力斯、华已获得授

3.SH） 线束、车身线 人运通等全球整车

权专利92

束、门线束、制造厂商供应商体项，其中顶棚线束及尾系的内资汽车线束发明专利

部线束等，主厂商之一

12项

1-1-147深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2023年2024年1-6

2021年2022年

度研发费月研发费企业名服务行业及产研发费用研发费用市场地位用占营业用占营业专利数量称品种类占营业收占营业收收入的比收入的比入的比重入的比重重重要应用于整车制造领域产品可分为汽根据企查车精密连接器国内规模较大的同查数据，及配件、组时具备连接器和屏截至本招件，汽车精密蔽罩设计、开发和股说明书徕木股屏蔽罩及结构生产能力的专业化签署日，份件，手机精密企业，形成专利技

6.02%6.04%6.03%5.58%徕木股份

（30035连接器，手机术百余项，具备与已获得授

1.SZ） 精密屏蔽罩及 国外汽车整车厂商

权专利101结构件，产品与汽车电子模块集项，其中主要应用于汽成商同步研发新产发明专利车电子与通讯品的能力

18项

电子领域根据企查查数据，截至本招主要产品为复国内热压集成方案股说明书西典新合母排和电池

电池连接系统的主签署日，能连接系统，产要供应商之一，拥3.38%3.01%2.82%3.41%西典新能（60331品主要应用于有多家国内外知名已获得授

2.SH） 新能源汽车与

客户权专利49动力电池领域项，其中发明专利4项主要产品包括根据企查动力电池热管查数据，理产品如加热截至本招

膜、隔热棉、国内专注于新能源股说明书缓冲垫等和汽汽车动力电池加热签署日，东莞硅车电子产品如散热、防火隔热、未披露未披露未披露未披露东莞硅翔翔柔性电路板柔性电路集成解决已获得授

FPC、CCS母排 方案的企业，深耕权专利325等，产品主要新能源汽车行业项，其中应用于新能源发明专利汽车与动力电

15项

池领域主要产品包括公司专注于电连接截至本招

电芯连接组组件产品，参与了股说明书件、动力传输《线束设计验证规签署日，组件以及低压范》《新能源汽车发行人4.25%3.35%3.52%3.84%公司已经信号传输组件用防撞击双层自卷获得授权等各类电连接式保护套管》等多专利共159组件，主要应个行业标准的制项，其中9用于新能源汽定。公司目前与宁

1-1-148深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2023年2024年1-6

2021年2022年

度研发费月研发费企业名服务行业及产研发费用研发费用市场地位用占营业用占营业专利数量称品种类占营业收占营业收收入的比收入的比入的比重入的比重重重

车、储能、工德时代、小鹏汽项发明专

业设备、消费车、欣旺达等知名利电子等领域企业建立了稳定的合作关系

四、公司销售情况和主要客户

（一）主要产品销售收入情况

报告期内，公司主营业务收入的产品构成情况如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

电芯连接组件101088.8160.51181018.6159.50142172.4052.0864522.4645.66低压信号传输

49254.9129.4885650.9928.1690145.7733.0252740.6637.32

组件

动力传输组件15488.459.2735989.3811.8335972.1213.1819111.4113.52

其他 FPC 组件 1224.20 0.73 1551.79 0.51 4722.45 1.73 4945.93 3.50

合计167056.37100.00304210.77100.00273012.73100.00141320.46100.00

报告期内，公司的主要产品包括电芯连接组件、动力传输组件以及低压信号传输组件等，为公司主要收入构成。

（二）主要产品产能、产量以及销量情况

报告期内，公司主要产品电芯连接组件、动力传输组件和低压信号传输组件。上述产品的产能、产量、销量、产能利用率及产销率情况如下：

单位：万件新能源产品非新能源产品项目低压信号传输组低压信号传输组电芯连接组件动力传输组件

件-新能源类件-非新能源类

2024年1-6月

产能790.92156.00761.281500.00

产量814.32160.85739.541529.20

销量852.47164.85691.321869.52

产能利用率102.96%103.11%97.14%101.95%

1-1-149深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

新能源产品非新能源产品项目低压信号传输组低压信号传输组电芯连接组件动力传输组件

件-新能源类件-非新能源类

产销率104.68%102.49%93.48%122.25%

2023年度

产能1974.96411.84998.402850.00

产量1966.11409.95969.992645.67

销量1998.77424.211004.513534.68

产能利用率99.55%99.54%97.15%92.83%

产销率101.66%103.48%103.56%133.60%

2022年度

产能2059.20486.72898.563000.00

产量2053.93514.35943.072895.07

销量1939.71511.431046.223717.25

产能利用率99.74%105.68%104.95%96.50%

产销率94.44%99.43%110.94%128.40%

2021年度

产能1101.36262.08474.243900.00

产量1057.55277.05506.734181.35

销量1022.32264.67484.465295.45

产能利用率96.02%105.71%106.85%107.21%

产销率96.67%95.53%95.61%126.64%

注：报告期内，发行人非新能源低压信号传输组件产销率较高的原因系存在部分外购成品的情形，各年度外购非新能源低压信号传输组件的数量分别为1217.45万件、557.86万件、651.01万件和456.44万件，外购非新能源低压信号传输组件数量占销量比重分别为

22.99%、15.01%、18.42%和24.41%。

（三）主要产品销售价格变动情况

报告期内，公司主要产品的销售价格情况如下：

单位：元/件

产品2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

电芯连接组件118.5890.5673.3063.11

低压信号传输组件19.2318.8718.929.12

动力传输组件93.9684.8470.3472.21

公司主要产品电芯连接组件、动力传输组件和低压信号传输组件分类细、型号多，同时公司产品呈现定制化特点，针对不同客户需求，产品在规格、参

1-1-150深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

数、性能等方面均有差异，同时亦会根据需求变动形成大量新产品。此外，公司产品应用领域较广，涉及新能源、工业、消费、医疗等多个行业。综上原因，使得公司不同产品间的价格差异较大。

（四）前五大客户销售情况

报告期各期，公司向前五大客户的销售情况及占营业收入的比重如下：

年度序号客户名称销售金额（万元）占比

1宁德时代119933.9170.87%

2威睿电动12829.877.58%

3小鹏汽车8038.894.75%

2024年1-6月

4欣旺达3223.211.90%

5阿特斯2512.251.48%

合计146538.1286.59%

1宁德时代218698.1671.13%

2小鹏汽车22601.507.35%

3威睿电动17317.845.63%

2023年度

4欣旺达6275.522.04%

5海博思创4459.671.45%

合计269352.6987.61%

1宁德时代187479.7867.98%

2小鹏汽车15744.335.71%

3零跑汽车9704.703.52%

2022年度

4威睿电动9045.903.28%

5欣旺达7942.402.88%

合计229917.1183.37%

1宁德时代92797.7764.72%

2小鹏汽车7925.685.53%

3尼得科3776.772.63%

2021年度

4多美达3423.172.39%

5欣旺达2660.311.86%

合计110583.7077.12%

注：以上为受同一实际控制人控制的客户合并口径，基本信息为发行人报告期内交易量最大的客户主体。其中，宁德时代的交易主体包括宁德时代新能源科技股份有限公司、江苏时代新能源科技有限公司、时代上汽动力电池有限公司、时代一汽动力电池有限公司、

四川时代新能源科技有限公司、时代广汽动力电池有限公司、Contemporary Amperex

1-1-151深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

Technology Thuringia GmbH、福鼎时代新能源科技有限公司、广东瑞庆时代新能源科技有

限公司、时代吉利（四川）动力电池有限公司、宁德蕉城时代新能源科技有限公司、苏州

时代新安能源科技有限公司、宜春时代新能源科技有限公司、宁德时代（上海）智能科技

有限公司、成都市新津时代新能源科技有限公司、厦门新能安科技有限公司、宁德时代（贵州）新能源科技有限公司、宁德时代电船科技有限公司、厦门时代新能源科技有限公

司、时代长安动力电池有限公司；小鹏汽车的交易主体包括：肇庆小鹏新能源投资有限公

司、肇庆小鹏汽车有限公司、广州小鹏汽车制造有限公司、广州小鹏汽车科技有限公司、

小鹏汽车销售有限公司、广州智鹏制造有限公司、肇庆小鹏新能源投资有限公司广州分公

司、武汉小鹏智能制造有限公司、小鹏汽车华中（武汉）有限公司；尼得科的交易主体包

括：尼得科电控电器（青岛）有限公司、尼得科压缩机（北京）有限公司、Nidec Motor

Corporation、NIDEC GLOBAL APPLIANCE BRASIL LTDA.；多美达的交易主体包括：多美达（深圳）电器有限公司、多美达（珠海）科技有限公司；欣旺达的交易主体包括：南京

市欣旺达新能源有限公司、欣旺达电动汽车电池有限公司博罗分公司、南昌欣旺达新能源

有限公司、欣旺达惠州动力新能源有限公司、山东欣旺达新能源有限公司、欣旺达动力科

技股份有限公司博罗分公司；零跑汽车的交易主体包括：浙江零跑科技股份有限公司、零

跑汽车有限公司、金华零跑新能源汽车零部件技术有限公司、浙江零跑汽车销售服务有限

公司、浙江凌骁能源科技有限公司、浙江凌昇动力科技有限公司；威睿电动的交易主体包

括：威睿电动汽车技术（宁波）有限公司、浙江吉利新能源商用车集团有限公司、吉利四

川商用车有限公司、浙江翼真汽车有限公司、浙江吉利新能源商用车发展有限公司、衢州

极电电动汽车技术有限公司、浙江吉利动力总成有限公司、山东吉利欣旺达动力电池有限

公司、浙江翼真汽车有限公司、山东极电电动汽车技术有限公司；海博思创的交易主体包

括：北京海博思创科技股份有限公司、北京海博思创工程技术有限公司；阿特斯的交易主

体包括阿特斯储能科技有限公司、深圳闻储创新科技有限公司、盐城市大丰阿特斯储能科技有限公司。

报告期内，公司存在向宁德时代的销售比例超过主营业务收入50%的情形。

报告期各期，公司向宁德时代销售产品的金额分别为92797.77万元、

187479.78万元、218698.16万元和119933.91万元，占营业收入比重分别为

64.72%、67.98%、71.13%和70.87%。

报告期内，发行人向宁德时代的销售比例较高主要原因如下：

1、宁德时代市场占有率高，下游市场集中度高。近年来在国家和政策的大

力支持下，我国涌现了一批具有国际竞争力的优秀新能源动力电池企业。根据调研机构 SNE Research 发布的报告数据显示，2023 年全球动力电池装机量宁德时代以 259.70GWh 的装机量稳居第一，市场份额达 36.80%，且较 2022 年装机量同比增长达40.84%，行业龙头地位稳固。作为国内外新能源动力电池的龙头企业，宁德时代对于原材料采购的需求也日益增长。发行人主要产品为新能源动力电池中的重要部件，因此报告期内宁德时代向发行人采购订单量也呈增长趋势。

根据中国汽车动力电池产业创新联盟数据显示，2023年我国动力电池装车量 387.7GWh，同比增长 31.6%，前五名企业的市场占有率超过 80%，市场集中

1-1-152深圳壹连科技股份有限公司招股说明书趋势较为明显。下游市场的集中也传导至上游新能源配套企业，使得发行人所在的电连接组件行业在客户选择和供应上也较为集中，实施紧密的大客户战略为行业普遍现象。

2、发行人与宁德时代合作逐步深入。经过两年时间的前期洽谈、验证、审

厂等审核环节，2016年6月，基于电连接组件新产品开发的成果，宁德壹连开始向宁德时代正式批量供应电芯连接组件和动力传输组件；2018年和2021年，溧阳壹连和宜宾壹连相继成立，全面配套宁德时代在溧阳和宜宾的工厂，在产能大幅提升的同时也为与宁德时代进一步合作打下了坚实的基础。报告期内，发行人多次获得宁德时代供应项目，并多次被宁德时代评为“优秀供应商”，基于宁德时代对发行人在产品质量、供应能力、响应速度等方面的肯定，双方合作逐渐深入，使得报告期内宁德时代向发行人采购订单量逐步增长。

3、发行人在产能有限条件下优先选择优质大客户合作。由于未上市公司融

资渠道有限，在产能扩张速度受融资渠道限制的情况下发行人倾向于优先选择同宁德时代这类优质大客户展开良好合作，同时报告期内发行人仍主动开拓多家新客户。2022年、2023年，发行人向宁德时代销售金额分别为187479.78万元和218698.16万元，较上年增长分别达102.03%和16.65%，但向宁德时代销售金额占当期营业收入比重仅小幅增长3.26个百分点和3.15个百分点，主要原因系发行人向其他客户如小鹏汽车、欣旺达、零跑汽车、威睿电动等的销售金额也同步增长。未来，随着本次募投项目中的宁德电连接组件系列产品生产建设项目、电连接组件系列产品生产溧阳建设项目和新能源电连接组件系列产品

生产建设项目的逐步建设，发行人产能扩张将有助于公司在保证与宁德时代良好合作的同时，开拓并为其他客户提供优质的产品供应。

报告期内，发行人对宁德时代销售占比较高，对宁德时代存在重大依赖的风险，但不构成重大不利影响，主要原因如下：

1、发行人与宁德时代合作具有稳定性和持续性。

发行人客户宁德时代属于新能源汽车一级配套企业，由于新能源行业涉及安全、环保等重要考量标准，对于安全性、稳定性有着高标准高要求，因此对于上游的配套供应商需要进行严格的考察和全面的审厂考核与验证，确保企业

1-1-153深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

的资质、设计研发能力、生产设备、工艺水平、生产流程、管理能力、产品质

量与稳定性等都能达到行业以及其内部的质量认证标准要求后，才会与其建立长期稳定的合作关系。由于汽车行业的质量溯源要求，同时考虑到验证周期较长以及变更供应商带来的成本和不确定性，新能源汽车一级配套企业与上游供应商一旦建立良好的合作关系后，正常情况下不会频繁更换供应商。发行人自与宁德时代建立合作关系以来，获得多个项目的定点供应，整体供应量快速增长，已成为宁德时代的电连接组件重要战略供应商，双方合作具有稳定性。

此外，新能源汽车市场在国家相关政策的大力扶持下快速发展，新能源汽车市场占有率快速提升，根据中国汽车工业协会统计，2022年新能源汽车全年销量达689万辆，市场占有率提升至25.60%，而2023年起虽然国家新能源汽车购置补贴政策终止，但2023年新能源汽车销量仍达到了949.5万辆，同比增长

37.9%，市场占有率也已达到31.6%以上，表明新能源汽车市场已经从政策驱动转向市场拉动。下游市场旺盛的需求为宁德时代提供了广阔的市场空间和业务机会，该需求也通过订单量的增长传导至上游电连接组件供应商，为各方合作的持续性奠定了良好的市场基础。

2、发行人产品技术领先，具备较强的市场竞争力

公司深耕电连接组件多年，向新能源领域拓展较早，可提供包括电芯模组单元的电芯连接组件以及完整的电池包内高低压连接系统产品和解决方案，主要产品覆盖新能源汽车整车，动力电池、储能系统、工业设备、医疗设备、消费电子等多个应用领域。报告期内，发行人通过持续研发，掌握了多项电连接组件核心技术，拥有专业的设计软件和完善的研发流程体系，能够为客户提供依据其定制化需求实现的来图开发、图纸设计开发和全流程开发三个不同层次

的研发服务，满足客户对于不同终端产品的需求以及不同项目、不同批次间的差异化设计要求。发行人是行业内少数覆盖多个应用领域并具备多品种规模化供应能力的电连接组件产品供应商，产品技术领先，具备较强的市场竞争力。

3、发行人其他客户开拓已取得突破性进展

发行人在国内外市场持续开拓客户，拥有优质的客户群体资源。在动力电池领域，发行人先后开拓了宁德时代、欣旺达、蜂巢能源、亿纬锂能、孚能科

1-1-154深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

技等全球动力电池装机量 TOP10 的龙头企业，以及瑞浦能源、深澜动力等国内知名企业；在新能源整车领域，发行人先后开拓了小鹏、零跑、吉利等多家国内领先的新能源整车厂及其配套厂商；在储能领域，发行人先后开拓了海博思创、阿特斯、晶科能源等国内领先的储能企业，合作多个量产项目，并向中国南方电网储能项目等供应用于储能领域的液冷电池 pack 电芯连接组件产品；在

工业设备、医疗设备、消费电子等其他非新能源领域，发行人先后开拓了迈瑞医疗、尼得科、多美达、TCL 等国内外各领域知名企业及其下属企业，并建立了稳定的合作关系；在海外市场方面，截至本招股说明书签署日，发行人经过多轮筛选竞争，在与多家国际电连接组件巨头的直接竞争中，成功获得了沃尔沃全球平台项目的定点，作为国内率先打开国际市场的电连接组件厂商，在海外客户开拓方面已取得突破性进展。以上其他客户开拓的成果表明了公司具备独立面向市场开展业务的能力，将有助于发行人降低大客户依赖的风险，扩展新的利润增长点，增强抗风险能力与综合竞争力。综上，报告期内发行人与宁德时代建立了稳定持续的合作关系；发行人产品技术领先，通过不断增大研发投入，拓展业务规模和丰富产品线，提升了行业地位与市场竞争力。同时，发行人也采取了拓展不同领域其他客户的经营战略并取得了突破性的进展，具备独立面向市场开展业务的能力。因此，报告期内发行人虽存在向宁德时代的销售收入占营业收入比例超过50%的情形，对宁德时代存在重大依赖的风险，但不构成重大不利影响。

报告期内，发行人及发行人控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员及其关系密切的家庭成员与前五大客户不存在关联关系。

五、公司采购情况和主要供应商

（一）原材料和能源供应情况

1、原材料采购情况

报告期内，公司采购的原材料主要为连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等。

报告期内，公司各类原材料的采购情况及占直接材料的比例情况如下：

2024年1-6月

类型金额（万元）占比

1-1-155深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

连接器（含塑壳、端子）24049.2821.08%

FPC 组件 34381.48 30.14%

电线11859.8810.40%

铜铝巴21090.4718.49%

合计91381.1080.10%

原材料采购总额114082.37100.00%

2023年度

类型金额（万元）占比

连接器（含塑壳、端子）41997.0421.05%

FPC 组件 60459.44 30.30%

电线24859.3612.46%

铜铝巴36204.2618.15%

合计163520.0981.96%

原材料采购总额199512.47100.00%

2022年度

类型金额（万元）占比

连接器（含塑壳、端子）52666.6327.02%

FPC 组件 50082.62 25.70%

电线28252.9114.50%

铜铝巴30827.6715.82%

合计161829.8383.03%

原材料采购总额194900.63100.00%

2021年度

类型金额（万元）占比

连接器（含塑壳、端子）32021.2631.96%

FPC 组件 20522.86 20.49%

电线16184.3816.16%

铜铝巴13191.1713.17%

合计81919.6781.77%

原材料采购总额100181.29100.00%

2、主要原材料采购价格变动情况

2021

类别2024年1-6月2023年度2022年度年度

1-1-156深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

均价变动均价变动均价变动均价连接器（含塑壳、端

0.36-5.26%0.38-15.56%0.454.65%0.43子）（元/件）

FPC 组件（元/件） 52.26 13.19% 46.17 7.90% 42.79 30.38% 32.82电线（元/米）0.67-6.94%0.72-1.37%0.73-6.41%0.78

铜铝巴（元/件）1.485.71%1.40-4.11%1.4612.31%1.30

3、主要能源采购情况

报告期内，公司主要能源采购系电力采购，报告期各期具体采购情况如下：

类别2024年1-6月2023年度2022年度2021年度金额（万元）798.081445.181077.12776.88用电量（万千瓦

1001.051772.591322.021020.00

时）单价（元/千瓦时）0.800.820.810.76

（二）前五大供应商采购情况

报告期内，公司向前五大供应商采购的金额及占当期采购总额的比例如下：

序

年度供应商名称采购内容采购总额（万元）占比号

1 苏州紫翔 FPC 组件 13468.88 9.98%

2杭州优格铜铝巴11681.318.66%

2024年3达瑞电子铜铝巴7352.165.45%

1-6 月 4 厦门弘信 FPC 组件 6354.17 4.71%

5泰科电子连接器、铜铝巴5005.523.71%

合计43862.0332.51%

1 苏州紫翔 FPC 组件 23832.82 10.42%

2杭州优格铜铝巴19233.158.41%

3 厦门弘信 FPC 组件 15300.66 6.69%

2023年

度 4 安捷利 FPC 组件 10650.89 4.66%中国航空工业集

5连接器、电线8770.283.84%

团

合计77787.8134.02%

1 苏州紫翔 FPC 组件 16185.64 7.37%

2022年2杭州优格铜铝巴14762.876.72%

度 3 厦门弘信 FPC 组件 13200.87 6.01%

4 安捷利 FPC 组件 12800.98 5.83%

1-1-157深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序

年度供应商名称采购内容采购总额（万元）占比号中国航空工业集

5电线、连接器10553.884.81%

团

合计67504.2430.74%

1 安捷利 FPC 组件 10599.06 8.75%

2杭州优格铜铝巴6873.165.68%

连接器及端子、塑

3泰科电子5488.274.53%

壳等连接器材料

2021年度

4 厦门弘信 FPC 组件 5024.57 4.15%

中国航空工业集

5电线、连接器4757.243.93%

团

合计32742.3027.04%

注1：以上为受同一实际控制人控制的供应商合并采购金额。其中，安捷利的交易主体包括：安捷利电子科技（苏州）有限公司、安捷利（番禺）电子实业有限公司；中国航

空工业集团的交易主体包括：东莞市日新传导科技有限公司、中航光电科技股份有限公司；

苏州紫翔的交易主体包括：苏州紫翔电子科技有限公司、珠海紫翔电子科技有限公司；达

瑞电子包括东莞市达瑞新能源科技有限公司、上海嘉瑞精密模具有限公司。

注2：采购总额统计口径为包括原材料、机器设备、水电、委托加工、劳务、租赁等全品类的采购金额汇总。

（三）委托加工情况

报告期内，公司存在将低压信号传输组件中少量部分工艺成熟、非核心生产环节如开线、钻孔、注塑等外包给委托加工商生产的情形。报告期各期，发行人委托加工金额分别为422.18万元、1222.30万元、573.70万元和252.77万元，占营业成本的比例分别为0.38%、0.56%、0.23%和0.18%，占比较小，对发行人的生产能力不构成重大影响。

六、公司的主要固定资产和无形资产

（一）固定资产

公司主要固定资产包括房屋及建筑物、机器设备、运输设备和电子设备及其他。截至2024年6月30日，公司主要固定资产构成情况如下：

单位：万元类别固定资产原值累计折旧固定资产净值成新率

房屋及建筑物12076.09326.2211749.8797.30%

机器设备27606.188167.1719439.0170.42%

运输工具895.45496.39399.0544.56%

电子设备及其他3430.142133.911296.2337.79%

1-1-158深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

类别固定资产原值累计折旧固定资产净值成新率

合计44007.8611123.7032884.1674.72%

1、房屋建筑物和土地使用权

截至本招股说明书签署日，发行人已取得不动产权属证书的房屋所有权和土地使用权情况如下：

不动产权证所有土地面积建筑面积规划他项序号坐落使用期限

号权人（㎡）（㎡）用途权利

苏（2021）工业溧阳市不动溧阳壹溧阳市金港路2066年11

1278.05812.91用地/无

产权第连118号23幢月17日止工业

0018199号

苏（2021）溧阳市码头西工业溧阳市不动溧阳壹2065年11

2街618号2幢327.961256.01用地/无

产权第连月8日止

101室工业

0018207号

苏（2021）溧阳市码头西工业溧阳市不动溧阳壹2065年11

3街618号2幢350.141341.01用地/无

产权第连月8日止

201室工业

0018205号

苏（2021）溧阳市码头西工业溧阳市不动溧阳壹2065年11

4街618号2幢350.141341.01用地/无

产权第连月8日止

301室工业

0018203号

苏（2021）溧阳市码头西工业溧阳市不动溧阳壹2065年11

5街618号2幢350.141341.01用地/无

产权第连月8日止

401室工业

0018208号

苏（2024）溧阳市不动溧阳壹沙涨大道9132073年1工业

649717.0090874.67无

产权第连号月15日止用地

0144168号

闽（2024）二类

宁德市不动宁德壹疏港路南侧、2073年12

736704.00/工业无

产权第连育仁路西侧月27日止用地

00000738号

2、房屋租赁情况

截至2024年8月31日，公司及其子公司租赁的主要房屋情况如下所示：

租赁用租赁面积序号承租方出租方房屋坐落租赁期限途（平方米）

深圳市王星实 深圳市宝安区燕罗街 A 栋、 2019 年 11 月 10 日

1 发行人 业发展有限公 道燕川社区大华路一 B 栋工 20159.74 至 2029 年 11 月 9

司号侨云厂区业厂房日

1-1-159深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

员工宿

8792.68

舍

A 栋 2

2731.07

层厂房

2021年11月10日

B 栋 3

1031.06至2029年11月9

层厂房日

1号宿

1465.44

舍

1号厂

2985.00格第电子（深深圳市宝安区燕罗街房5楼2022年2月1日至

2发行人

圳）有限公司 道朝阳路 68 号 A 栋宿 2027 年 1 月 31 日

740.00

舍1楼肇庆高新区农场路62023年10月1日

3发行人汤永娣号锦信华苑二期2号宿舍102.52至2024年9月30

楼2梯602房日宁德东侨国有东侨工业集中区农产2018年12月15日宁德壹生产加

4资产投资建设品加工标准厂房9#厂4677.64至2026年12月14

连工基地有限公司房日宁德东侨国有东侨工业集中区农产2019年1月1日至宁德壹生产加

5资产投资建设品加工标准厂房7#厂9663.20至2026年12月31

连工基地有限公司房日福建佳源水晶宁德市东侨工业集中2021年7月26日宁德壹

6工艺品有限公区团圆路17号6、7宿舍2376.00至2029年7月25

连司楼日康民师东远宁德市东侨工业园区2021年12月20日宁德壹

7（福建）电机疏港路8号，2号楼宿舍1340.00至2024年12月19

连

有限公司3、5层日

2023年9月21日

宁德壹宁德市蕉城区东湖臻

8林鸿庄宿舍83.00至2024年9月20

连悦1栋1119室日

2023年10月29日

宁德壹 金涵小区三期 E 区

9苏细椿宿舍60.00至2024年10月28

连1#1309日

2023年10月29日

宁德壹 金涵小区三期 E 区

10叶茂源宿舍60.00至2024年10月28

连6#905日溧阳壹蒋店新城一区14幢2024年3月1日至

11陈叔华宿舍111.48

连602室2024年9月30日

2022年12月1日

溧阳壹蒋店新城三区10幢2

12陈涛宿舍138.97至2024年11月30

连单元702室日

2022年12月1日

溧阳壹蒋店新城三区7幢1

13陈涛宿舍107.69至2024年11月30

连单元1003室日

2023年7月17日

溧阳壹蒋店新城三区14幢2

14陈阿付宿舍95.35至2024年9月16

连单元602室日

2023年9月21日

溧阳壹蒋店新城三区1幢1

15葛曙东宿舍118.75至2024年10月20

连单元802室日

1-1-160深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

溧阳壹江苏南山电子金港路110号3幢生产经2022年3月2日至

168241.80

连工业有限公司（一楼至四楼）营2025年3月1日溧阳市南方建管理用2022年1月20日溧阳壹昆仑街道胡桥村198

17筑装潢有限公房、办2053.00至2025年1月19

连号司公楼日

厂房、

11401.35

辅房浙江壹乐清市经济开发区纬2020年9月1日至

18浙江近点15平方米/

连五路187号2025年8月31日宿舍间；合计

109间

乐清市经济开发区纬浙江壹2021年1月1日至

19 浙江近点 五路 187 号，厂房 A 厂房 136.50

连2025年8月31日幢北侧仓库6间

乐清市经济开发区纬15平方米/浙江壹2021年3月1日至

20 浙江近点 五路 187 号 E 栋宿舍 3 宿舍 间；合计 11

连2025年8月31日楼间翠屏区宋家镇丘陵村四川长江源工2021年10月15日

宜宾壹 长江工业园区 C-07 号

21业园区开发有厂房13200.07至2026年10月14连（原48#楼）四层+阁限责任公司日楼层厂房广东省深圳市宝安区2022年8月15日格第电子（深厂房、

22发行人燕罗街道朝阳路68号2985.00至2025年8月14

圳）有限公司宿舍

1号厂房4楼日

深圳市宝安区燕罗街道燕川社区朝阳路70号，租赁房号为：

2024年4月1日至

23发行人陈逢健1001、1002、1003、宿舍420.00

2025年3月31日

1004、1005、1006、

1007、1008、1009、

1010

深圳市宝安区燕罗街

道燕川社区朝阳路，租赁房号为：901、2022年9月1日至

24发行人陈逢健宿舍420.00

902、903、904、2025年8月31日

905、906、907、

908、909、910

肇庆市鼎湖区莲花镇第一工业园区（世为厂房19526.00

服饰）厂房 C 栋 1中北（广东）层、3-7层

2022年8月1日至

25发行人产业园运营管肇庆市鼎湖区莲花镇

2027年7月31日理有限公司第一工业园区（世为服饰）宿舍 A 栋 1 宿舍 2900.00

楼、4楼、5楼、6楼，共计四层宜宾市翠屏区宋家镇四川长江源工丘陵村四川长江工业宜宾壹2022年5月1日至

26业园区开发有园区智能终端产业园食堂932.00

连2025年5月30日限责任公司28#楼食堂（2楼中型食堂）

1-1-161深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

宁德市东侨开发区金湾路9号安波电机（宁德）有限公司9

号宿舍楼104、106、2023年12月15日宁德壹安波电机（宁

27108、109、110、宿舍667.65至2024年12月14

连德）有限公司

111、113、701、日

702、704、705、

706、707、708、709

共15间宿舍宁德壹宁德展腾科技东侨工业园创业路6工业厂2022年9月1日至

284061.75

连咨询有限公司号房2025年8月30日宜宾壹四川翠汇商贸宜宾市四川长江工业2023年10月31日

29宿舍共计159间

连有限责任公司园区公寓房至长期宜宾市临港经济开发

2023年11月12日

宜宾壹区港园大道9号装备

30王心春宿舍108.36至2024年11月11

连城观山悦小区19幢1日单元18层1号

2022年10月17日

广州市黄埔区新龙镇

31发行人林丽琼宿舍77.04至2025年4月16

智品二街10号402房日

2022年10月15日格第电子（深广东省深圳市宝安区

32发行人宿舍29间至2027年1月31

圳）有限公司燕罗街道朝阳路68号日

2022年10月15日格第电子（深广东省深圳市宝安区

33发行人宿舍25间至2025年8月14

圳）有限公司燕罗街道朝阳路68号日

2023年12月20日

宁德壹宁德市城南镇蚶岐村

34郑月花宿舍18.00至2024年12月19

连金源南路27号201室日深圳市宝安区燕罗街深圳市王星实道燕川社区大华路一

2023年4月1日至

35 发行人 业发展有限公 号侨云厂区 B 栋四 厂房 3452.94

2029年11月9日

司 楼、A 栋一楼及二楼厂房

2023年3月10日

B 幢 4

630.00至2025年8月31

楼厂房日

浙江壹 乐清市经济开发区纬 B 幢 5

36浙江近点

连五路187号楼厂

2023年2月1日至房，C 850.00

2025年8月31日

幢5楼厂房办公场苏州工业园区2023年8月15日溧阳壹苏州工业园区东长路所（研

37建屋产业园开344.54至2026年8月14

连 88 号 N4 幢 3 层 301 室 发机发有限公司日

构）

宁德壹 宁德东投开发 东侨工业集中区 A-7 2022 年 9 月 1 日至

38厂房14181.82

连建设有限公司地块厂房1-5层2025年8月31日

39发行人厂房13897.50

1-1-162深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

吉林省华奥国长春市公主岭市范家2023年9月1日起

际物流有限公屯经济开发区清泉大办公楼2562.92至2033年8月31司街3677号全部厂区日衢州市东港印象东城2024年3月13日员工宿

40发行人张效小区4幢1单元80261.59至2025年3月12

舍室日

厂房、2023年8月15日

宁德壹 宁德东投开发 东侨工业集中区 A-7

41办公场3341.56至2025年8月31

连建设有限公司地块厂房6-7层所日

2023年10月1日

宁德壹福鼎市兰田新村兰昌员工宿

42黄小华23.00至2024年9月30

连路25号3楼301房间舍日

2023年11月6日

溧阳壹宁波杭州湾新区茗海员工宿

43张院贞106.54至2024年11月5

连苑1号楼2204室舍日溧水区经济开发区团2023年10月1日溧阳壹员工宿

44潘红娣山西路26号39栋292.60至2025年3月31

连舍单元707室日乐清市经济开发区纬浙江壹2024年1月1日至

45 浙江近点 五路 187 号，E 栋 1 楼 厂房 1240.00

连2026年12月31日厂房乐清市经济开发区纬2023年8月11日浙江壹

46 浙江近点 五路 187 号，C 栋 5 楼 厂房 1750.00 至 2025 年 8 月 31

连厂房日成都市新津区普新街2023年12月15日宜宾壹员工宿

47杨玉芳道新中路28号2栋273.45至2024年12月14

连舍单元6层1号日四川翠汇商业翠屏区宋家镇丘陵村2024年1月17日宜宾壹

48 管理有限责任 长江工业园区 C-01 号 厂房 8885.31 至 2029 年 1 月 16

连公司（原41#楼）厂房日衢州市东港印象东城2024年3月13日员工宿

49发行人张效小区4幢1单元80261.59至2025年3月12

舍室日

Regus No.302 3rd

2024年4月1日至

50 发行人 Management floorMoosacher Strasse 办公室 60.20

2026年3月31日

GmbH 82aMUNICHGermany

2024年5月22日

中冶枫树湾 A1 栋 1 单 员工宿

51发行人章航胜138.86至2024年11月21

元23层02室舍日

2024年7月20日

宁德壹宁德展腾科技宁德市蕉城区金湾路

52厂房4162.40至2025年7月31

连咨询有限公司35号日

2024年3月26日

溧阳壹盐城市大丰区同德公员工宿

53高卫华48.20至2024年9月26

连寓2号楼709上舍日乐清经济开发区纬七浙江壹乐清市顺凌电员工宿2024年5月1日至

54路222号东门六楼13312.00

连气有限公司舍2025年4月30日间房

1-1-163深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

洛阳市伊滨区兰台嘉2024年8月20日宁德壹员工宿

55高巧珍苑小区4号小区44号92.00起至2025年8月

连舍楼1单元2502室19日

KSC10land plot No.

1368/69cadastral area

斯洛伐 CTPark Kosice of Barca municipality 2024 年 6 月 1 日至

56厂房7213.00

克壹连 spol. sr.o. of Kosice-Barca 2034 年 5 月 31 日

district of Kosice

IV.Slovak Republic

注：就本表24项租赁物业续租事宜，深圳壹连尚在与出租方协商书面协议的签署。

发行人及子公司承租的上述物业中第10、30、34、37、42、43、44、49、

50、52、53、54、55、56项物业出租方未能提供房屋权属证书或其他证明文件，

该等房产大部分为发行人员工宿舍用房，且面积较小。

发行人及子公司承租的部分房屋尚未在房屋管理部门办理租赁合同备案手续。根据《中华人民共和国民法典》的有关规定，上述租赁房屋虽未办理租赁登记手续，但该等合同仍为有效合同，其内容不违反中国现行法律法规的相关规定，发行人作为承租方在该等合同项下的权利可获得中国法律的保护。

上述出租方未提供产权证书及部分租赁合同未办理租赁登记备案手续涉及

的租赁物业在附近地域均具有较强的可替代性，发行人及其控股子公司对其依赖程度较低，无法继续承租该物业不会对发行人的持续经营造成重大不利影响。

发行人实际控制人已出具承诺，承诺如发行人及其控股子公司因在发行上市之前所承租物业瑕疵（包括但不限于：承租物业未取得出租方有权出租的证明文件、租赁合同未办理租赁登记/备案手续、违法建筑等）而导致发行人及其

控股子公司未能继续承租该等物业或承受损失，在发行人及其控股子公司未能获出租方补偿的情形下，其将足额补偿发行人及其控股子公司因此发生的罚款、费用。

综上，发行人及其控股子公司部分承租物业上述瑕疵情形不会对发行人及其控股子公司的生产经营造成重大不利影响，不构成发行人本次发行上市的实质性障碍。

3、机器设备

截至2024年6月30日，公司的机器设备主要为焊接机、压着机、智能生产线等，主要设备情况如下：

1-1-164深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元

披露名称数量（台/套）原值净值成新率

激光焊接机231628.731307.9680.31%

上下层双工位焊接设备191326.281143.1386.19%

全自动端子压着机11744.19269.9436.27%

超声波焊接单压产线6531.06411.0677.40%

超声波焊接机5466.60299.1064.10%

3D AOI 在线型自动光学检测机 4 291.04 233.87 80.36%

贴片机4289.76263.4090.90%

旋转双工位焊接设备4260.18208.0979.98%

扭矩焊接机3295.3490.2530.56%

全自动胶壳端子机3328.32249.2075.90%

微焦点 X-RAY 透视检测设备 3 240.71 220.46 91.59%

FAKRA 智能生产线 2 253.10 192.99 76.25%

高压线束自动生产线2184.07174.5494.82%

回流焊激光焊接设备2323.01253.3678.44%

七轴视觉在线点胶机2136.28132.4997.21%

全自动智能双头连接器视觉点胶线2149.73120.5580.51%

热铆机2118.27100.5685.03%

电芯连接组件超声波热铆回流线1141.59141.59100.00%

FPC 补强压合机 1 50.27 43.10 85.75%

FPC 机械人焊接站 1 61.95 49.69 80.21%

RTRLDI 曝光机 1 218.58 218.58 100.00%

半自动端子压着机158.0054.7994.46%

电脑剥线机194.9044.5646.96%

电芯连接组件自动生产线1215.49121.6656.46%

全自动剥皮机194.9040.8143.00%

全自动绞线机166.1165.5899.21%

三综合试验箱177.8838.8349.86%

显影蚀刻连退膜机150.3531.0561.67%

（二）无形资产

1、商标

截至本招股说明书签署日，发行人及子公司共拥有9项境内注册商标：

1-1-165深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

核定使取得他项序号所有权人商标注册号用商品有效期限方式权利类别

2018年11月07日至受让

1发行人24247290第9类无

2028年11月06日取得

2022年01月21日至原始

2发行人57343036第9类无

2032年01月20日取得

2022年01月21日至原始

3发行人57334341第35类无

2032年01月20日取得

2022年01月21日至原始

4发行人57329498第40类无

2032年01月20日取得

2022年01月07日至原始

5发行人57140224第40类无

2032年01月06日取得

2021年09月07日至原始

6浙江壹连50291113第9类无

2031年09月06日取得

2022年4月14日至原始

7发行人57140513第9类无

2032年4月13日取得

2023年7月14日至原始

8发行人58884566第35类无

2033年7月13日取得

2024年3月21日至原始

9浙江壹连71834744第9类无

2034年3月20日取得

注：前述“受让取得”商标受让自王星实业。

2、专利权

截至本招股说明书签署日，发行人及子公司拥有159项专利权，具体如下：

专利专利取得方他项序号专利名称专利号有效期限权人类型式权利

发行一种新能源汽车线束定发明2019/5/20-原始取

1201910420607.8无

人位固定装置专利2039/5/19得

发行一种新能源线束管套自发明2019/5/20-原始取

2201910420672.0无

人动切断装置专利2039/5/19得

宁德一种线束隔离板的自动发明2019/12/6-原始取

3201911246715.4无

壹连化生产方法专利2039/12/5得

宁德一种线束隔离板的自动发明2019/12/6-原始取

4201911246612.8无

壹连化生产设备专利2039/12/5得

浙江一种便于焊接的汽车电发明2019/12/23-受让取

5201911335168.7无

壹连 池采集 FPC 线排 专利 2039/12/22 得

浙江一种用于电动汽车电池发明2019/12/23-受让取

6201911335592.1无

壹连 的采集 FPC 线排 专利 2039/12/22 得

1-1-166深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

专利专利取得方他项序号专利名称专利号有效期限权人类型式权利

浙江发明2010/2/2-受让取

7耐弯折手机侧键板201010111133.8无

壹连专利2030/2/1得

浙江复合补强膜及其制造方发明2010/2/2-受让取

8201010111137.6无

壹连法专利2030/2/1得

浙 江 一种 SMT 自动化传输 发明 2017/10/10- 受让取

9201710935370.8无

壹连方法专利2037/10/9得

发行实用2017/10/24-原始取

10一种料带切断器201721381424.2无

人新型2027/10/23得

发行一种线束端子歪斜检测实用2017/10/24-原始取

11201721390926.1无

人装置新型2027/10/23得

发行实用2017/10/24-原始取

12一种端子台装线治具201721378937.8无

人新型2027/10/23得

发行实用2017/10/24-原始取

13一种导线连接扣201721387540.5无

人新型2027/10/23得

发行实用2017/10/24-原始取

14一种标签打印系统201721384754.7

人新型2027/10/23无得

发行实用2017/10/24-原始取

15一种线束导通测试装置201721381244.4

人新型2027/10/23无得

发行实用2017/10/24-原始取

16一种胶塞冲孔治具201721378939.7无

人新型2027/10/23得

发行实用2017/10/24-原始取

17一种线材外径冲压刀模201721377466.9无

人新型2027/10/23得

发行实用2017/10/24-原始取

18一种缠胶装置201721390981.0

人新型2027/10/23无得

发行一种线束与端子片的固实用2017/10/24-原始取

19201721381391.1无

人定装置新型2027/10/23得

发行实用2017/10/24-原始取

20一种导线生产标记装置201721387232.2

人新型2027/10/23无得

发行实用2017/10/24-原始取

21一种热缩管定型治具201721378946.7无

人新型2027/10/23得

发行实用2017/12/19-原始取

22一种端子测力装置201721786000.4无

人新型2027/12/18得

发行实用2017/12/19-原始取

23 一种多功能定位板 201721786673.X 无

人新型2027/12/18得

发行实用2017/12/19-原始取

24一种塑壳组装装置201721786382.0无

人新型2027/12/18得

发行实用2017/12/19-原始取

25一种高压线压接设备201721786662.1无

人新型2027/12/18得

发行实用2017/12/19-原始取

26 一种喷码装置 201721786842.X 无

人新型2027/12/18得

发行实用2017/12/19-原始取

27一种塑壳组装治具201721786843.4无

人新型2027/12/18得

发行实用2017/12/19-原始取

28一种线束测试板201721786868.4无

人新型2027/12/18得

发行实用2019/5/20-原始取

29一种端子定位固定装置201920739998.5无

人新型2029/5/19得

发行实用2019/5/20-原始取

30一种胶带分卷装置201920724840.0无

人新型2029/5/19得

1-1-167深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

专利专利取得方他项序号专利名称专利号有效期限权人类型式权利

发行实用2019/7/18-原始取

31一种高压线束测量装置201921135136.8无

人新型2029/7/17得

发行一种高压线束气密检测实用2019/7/18-原始取

32201921137691.4

人装置新型2029/7/17无得

发行实用2019/7/18-原始取

33一种热风筒固定装置201921135128.3无

人新型2029/7/17得

发行实用2019/10/25-原始取

34一种连接器压线装置201921817822.3无

人新型2029/10/24得

发行一种自动扎带枪移动装实用2019/10/29-原始取

35201921841511.0无

人置新型2029/10/28得

发行实用2019/12/12-原始取

36一种排线绕线装置201922227816.9无

人新型2029/12/11得

发行实用2019/12/12-原始取

37一种端子对接装置201922228383.9无

人新型2029/12/11得

发行一种电子线束缠胶定位实用2019/12/26-原始取

38201922394053.7无

人工装新型2029/12/25得

发行一种管型连接器固定装实用2019/12/26-原始取

39201922388613.8无

人置新型2029/12/25得

发行实用2020/1/9-原始取

40一种连接器拆卸工装202020046485.9无

人新型2030/1/8得

发行一种线束缠胶布压线工实用2020/1/9-原始取

41202020060351.2无

人装新型2030/1/8得

发行一种线缆连接端子接线实用2020/6/16-原始取

42202021120521.8无

人工装新型2030/6/15得

发行一种线缆端子热缩管套实用2020/6/16-原始取

43202021120893.0无

人接装置新型2030/6/15得

发行一种气动剥线机防护装实用2020/12/29-原始取

44202023261401.2无

人置新型2030/12/28得

发行实用2020/12/29-原始取

45一种线缆拉力测试装置202023267012.0无

人新型2030/12/28得

发行实用2020/12/29-原始取

46一种连带端子注油装置202023261352.2无

人新型2030/12/28得

发行实用2021/5/26-原始取

47一种线束接线防呆装置202121147104.7无

人新型2031/5/25得

发行实用2021/5/26-原始取

48一种端子接线指示装置202121147097.0无

人新型2031/5/25得

溧阳一种连接器盲堵冲压装实用2019/10/8-原始取

49201921672847.9无

壹连置新型2029/10/7得

宁德一种线束隔离板的表面实用2019/12/6-原始取

50201922176693.0无

壹连质量检测装置以及设备新型2029/12/5得

宁德一种线束隔离板的电性实用2019/12/6-原始取

51201922176921.4无

壹连能检测装置以及设备新型2029/12/5得

宁德一种线束隔离板的热铆实用2019/12/6-原始取

52201922177091.7无

壹连装置以及设备新型2029/12/5得一种来料线束隔离板的

宁德实用2019/12/6-原始取

53表面质量检测装置以及201922177651.9无

壹连新型2029/12/5得设备

1-1-168深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

专利专利取得方他项序号专利名称专利号有效期限权人类型式权利

宁德一种线束隔离板的焊接实用2019/12/6-原始取

54 201922178237.X 无

壹连装置以及设备新型2029/12/5得

宁德实用2021/1/11-原始取

55 一种可拼接的塑料支架 202120067714.X 无

壹连新型2031/1/10得电芯连接及电压和温度

宁德实用2021/4/16-原始取

56采集组件、动力电池及202120789276.8无

壹连新型2031/4/15得新能源汽车快速拼接的电芯连接及

宁德实用2021/6/9-原始取

57电压和温度采集组件及202121291861.1无

壹连新型2031/6/8得动力电池多采样的电芯连接及电

宁德实用2021/6/9-原始取

58压和温度采集组件及动202121290316.0无

壹连新型2031/6/8得力电池

宁 德 可自动化量产 FFC采样 实用 2021/9/10- 原始取

59202122196618.8无

壹连动力电池电芯连接组件新型2031/9/9得

宁德一种动力电池的电芯温实用2021/12/1-原始取

60202122992695.4无

壹连度直采装置新型2031/11/30得

宁德实用2021/12/30-原始取

61可热铆的吸塑隔离板202123445163.5无

壹连新型2031/12/29得

宁德一种动力电池上的温度实用2021/12/1-原始取

62202123000424.2无

壹连和电压采集装置新型2031/11/30得

宁 德 一种动力电池上的 FPC 实用 2021/12/1- 原始取

63202123000425.7无

壹连采集装置新型2031/11/30得

浙江一种汽车电芯装置的安实用2020/4/10-受让取

64202020528791.6无

壹连全防爆结构新型2030/4/9得

浙江实用2019/7/23-受让取

65 一种采集 FPC 线排 201921164706.6 无

壹连新型2029/7/22得

浙江实用2019/7/23-受让取

66 一种抗撕裂 FPC 结构 201921165267.0 无

壹连新型2029/7/22得

浙江一种用于汽车电池的实用2019/7/23-受让取

67201921165581.9无

壹连 FPC 线排结构 新型 2029/7/22 得

浙 江 一种 FPC线排的温度检 实用 2019/7/23- 受让取

68201921166702.1无

壹连测结构新型2029/7/22得

浙江实用2019/1/23-受让取

69一种电池温度采集结构201920114030.3无

壹连新型2029/1/22得

浙江一种用于汽车电源的接实用2018/8/21-受让取

70201821349954.3无

壹连线结构新型2028/8/20得

浙江实用2018/6/7-受让取

71一种发热地板201820875600.6无

壹连新型2028/6/6得

浙江实用2017/6/16-受让取

72一种万用贴合治具201720704223.5无

壹连新型2027/6/15得

浙江实用2017/5/16-受让取

73 一种 FPC 结构 201720538909.1 无

壹连新型2027/5/15得

浙 江 一种 FPC 的 EMI 接地 实用 2016/10/31- 受让取

74 201621154504.X 无

壹连 结构和一种 FPC 新型 2026/10/30 得

浙江实用2016/10/31-受让取

75 一种 FPC 组件 201621154574.5 无

壹连新型2026/10/30得

1-1-169深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

专利专利取得方他项序号专利名称专利号有效期限权人类型式权利

浙江万能定位柔性线路板贴实用2015/8/13-受让取

76201520609410.6无

壹连板载具新型2025/8/12得

浙江柔性线路板过回流焊载实用2015/8/13-受让取

77201520609849.9无

壹连具新型2025/8/12得

浙江实用2015/8/13-受让取

78柔性线路板印刷钢网201520609918.6无

壹连新型2025/8/12得

发行外观2020/12/29-原始取

79气动剥线机防护罩202030815615.6无

人设计2030/12/28得

发行一种管状保险丝装配装实用2021/10/14-原始取

80202122480591.5无

人置新型2031/10/13得

发行一种线束注塑件、线束实用2022/1/26-原始取

81202220217121.1无

人组件及微型电机新型2032/1/25得

发行用于电子线束的伸缩支实用2022/1/12-原始取

82202220075117.6无

人架新型2032/1/11得

宁 德 一种 NTC 温度采集单 实用 2021/11/12- 原始取

83202122768742.7无

壹连元新型2031/11/11得

宁德一种可调整安装位置的实用2022/3/30-原始取

84202220716428.6无

壹连动力电池柔性线路板新型2032/3/29得

宁 德 一种双面胶固定 Busbar 实用 2022/1/21- 原始取

85202220171167.4无

壹连 的 CCS 组件 新型 2032/1/20 得

浙 江 一种用于 FPC线排的压 实用 2021/12/13- 原始取

86202123137478.3无

壹连合治具新型2031/12/12得

浙 江 一种 FPC柔性板锡膏涂 实用 2021/12/8- 原始取

87202123120221.7无

壹连刷载具新型2031/12/7得

浙 江 一种 FPC线排补强安装 实用 2021/12/8- 原始取

88202123092605.2无

壹连结构新型2031/12/7得

发行一种热缩管批量烤制夹实用2022/5/9-原始取

89202221098369.7无

人持装置新型2032/5/8得

发行实用2022/5/9-原始取

90一种防水组件装配装置202221098176.1无

人新型2032/5/8得

发行一种通用型护线套注塑实用2022/5/17-原始取

91202221182490.8无

人件新型2032/5/16得

发行实用2022/5/24-原始取

92一种线缆胶布切割装置202221264276.7无

人新型2032/5/23得

发行实用2022/5/31-原始取

93一种线材卷轴流转装置202221342958.5无

人新型2032/5/30得

发行一种线缆螺纹管收集装实用2022/6/9-原始取

94202221438686.9无

人置新型2032/6/8得

发行一种防铜丝刺破线材绝实用2022/6/17-原始取

95202221521464.3无

人缘线夹端子新型2032/6/16得

发行一种带颜色识别的端子实用2022/6/17-原始取

96202221521410.7无

人入塑壳防呆防错工装新型2032/6/16得

发行一种手持式芯线收拢装实用2022/7/1-原始取

97202221705262.4无

人置新型2032/6/30得

发行一种便于成型产品脱模实用2022/7/4-原始取

98202221701785.1无

人工装新型2032/7/3得

发行实用2022/7/15-原始取

99一种线束测试工装202221821937.1无

人新型2032/7/14得

1-1-170深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

专利专利取得方他项序号专利名称专利号有效期限权人类型式权利

发行一种便于线束护板安装实用2022/8/8-原始取

100202222073675.1无

人的辅助组件新型2032/8/7得一种多功能兼容式车身

发行实用2022/8/8-原始取

101橡胶泡棉密封组件及车202222073673.2无

人新型2032/8/7得身

发行一种方便线束安装的密实用2022/8/8-原始取

102202222073659.2无

人封机构新型2032/8/7得发行按键护套（180度出外观2022/9/14-原始取

103202230606069.4无

人线）设计2037/9/13得

发行外观2022/9/7-原始取

104 按键护套（90度出线） 202230591175.X 无

人设计2037/9/6得

发行一种线缆连接器屏蔽环实用2022/7/1-原始取

105202221696312.7无

人安装治具新型2032/6/30得

发行外观2022/11/17-原始取

106线束护板202230777642.8无

人设计2037/11/16得

溧阳一种超声波焊接训练装实用2022/06/17-原始取

107202221519588.8无

壹连置新型2032/06/16得

宁 德 一种动力电池 FFC排线 实用 2022/1/27- 原始取

108202220230106.0无

壹连悬臂限位组件结构新型2032/1/26得

宁 德 一种动力电池热压 CCS 实用 2022/2/11- 原始取

109202220274927.4无

壹连温度采样系统新型2032/2/10得一种汽车动力电池

宁德实用2022/06/17-原始取

110 NTC置入塑壳的防呆防 202221519029.7 无

壹连新型2032/06/16得

错 CCS 组件

宁 德 一种用于动力电池 FFC 实用 2022/06/17- 原始取

111202221519028.2无

壹连排线悬臂的限位机构新型2032/06/16得

宁德一种应用于动力电池上实用2022/7/15-原始取

112 202221820687.X 无

壹连 FFC 温度采集装置 新型 2032/7/14 得

宁德一种抵抗动力电池电芯实用2022/8/8-原始取

113 202222073661.X 无

壹连 膨胀的 CCS 组件 新型 2032/8/7 得

宁德一种具有卡扣结构的动实用2022/9/16-原始取

114202222458114.3无

壹连力电池连接组件新型2032/9/15得

宁德一种具有限位结构的实用2022/9/20-原始取

115202222486568.1无

壹连 CCS 组件 新型 2032/9/19 得

宁 德 一种可热铆固定 FPC的 实用 2022/9/14- 原始取

116202222429260.3无

壹连 吸塑 CCS 组件 新型 2032/9/13 得

宁 德 一种 FPC采样连接结构 实用 2022/9/16- 原始取

117202222453671.6无

壹连 及动力电池 CCS 组件 新型 2032/9/15 得

浙江一种动力电池模组采样实用2022/3/23-原始取

118202220656506.8无

壹连 FPC 结构 新型 2032/3/22 得一种用于动力电池无线

浙江实用2022/3/23-原始取

119 传输总成的 FPC连接结 202220649680.X 无

壹连新型2032/3/22得构一种可利用单个传感器

发行实用2022/11/17-原始取

120同时监测双根高压线束202223060718.9无

人新型2032/11/16得温度的结构

发行一种电机线束护板及车实用2023/3/31-原始取

121202320689198.3无

人载电机线束结构新型2033/3/30得

1-1-171深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

专利专利取得方他项序号专利名称专利号有效期限权人类型式权利

发行高压线束双孔密封橡胶外观2023/3/240-原始取

122202330147146.9无

人套设计2038/3/23得

发行一种多线材收纳周转装实用2023/1/5-原始取

123202320043886.2无

人置新型2033/1/4得

发行实用2022/12/28-原始取

124一种扎带拉力测试装置202223590184.0无

人新型2032/12/27得

发行实用2022/12/23-原始取

125一种仪器防尘承载装置202223453612.5无

人新型2032/12/22得

发 行 一种 IPT 端子密封测试 实用 2022/12/21- 原始取

126 202223427866.X 无

人夹持装置新型2032/12/20得

发行一种预防凝露按键式实用2023/2/8至原始取

127202320152136.9无

人90度出线护套新型2033/2/7得

溧阳一种超声波焊接辅助工实用2022/12/15-原始取

128202223374639.5无

壹连装新型2032/12/14得

溧阳一种超声波焊接溢料打实用2022/11/11-原始取

129202223004190.3无

壹连磨装置新型2032/11/10得

浙 江 一种用于 FPC的钢片治 实用 2023/1/10- 原始取

130202320077559.9无

壹连具结构新型2033/1/9得

宁德一种储能方案的电芯温实用2023/2/8-原始取

131202320152129.9无

壹连 度直采 CCS 组件 新型 2033/2/7 得

宁 德 一种新型 NTC 温度采 实用 2022/12/15- 原始取

132202223375083.1无

壹连集系统新型2032/12/14得

一种新型圆柱CTP动力

宁德实用2022/12/8-原始取

133电池的温度电压采集系202223289513.8无

壹连新型2032/12/7得统

宁德实用2022/12/8-原始取

134 一种 FPC 限位结构件 202223288730.5 无

壹连新型2032/12/7得

宁 德 一种储能电池Busbar固 实用 2022/11/25- 原始取

135202223136624.5无

壹连定结构新型2032/11/24得

宁德一种用于动力电池的嵌实用2022/10/21-原始取

136202222779821.2无

壹连 件一体注塑成型 CCS 新型 2032/10/20 得

发行一种铝导线高压储能线实用2023/3/1-原始取

137202320351781.3无

人束新型2033/2/28得

发行实用2023/5/19-原始取

138一种线缆装配防呆装置202321221328.7无

人新型2033/5/18得

发行高压充电座防尘盖外观2023/5/26-原始取

139202330317282.8无

人 （CCS2） 设计 2033/5/25 得

发行一种预防端子变形的保实用2023/8/4-原始取

140202322090208.4无

人护盒新型2033/83得

宁德一种大模组动力电池铝实用2023/7/20-原始取

141202321916771.6无

壹连排限位结构新型2033/7/19得一种应用铝端子连接

宁德实用2023/7/12-原始取

142 FFC 采样的动力电池连 202321827584.0 无

壹连新型2033/7/11得接组件

宁德一种可拆卸式电压采集实用2023/7/12-原始取

143202321827578.5无

壹连固定端子新型2033/7/11得

1-1-172深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

专利专利取得方他项序号专利名称专利号有效期限权人类型式权利

一种 FPC镍片刺破压接

宁德实用2023/6/28-原始取

144采样结构及动力电池202321665589.8无

壹连新型2033/6/27得

CCS 组件一种动力电池和储能电

宁德实用2023/6/16-原始取

145 池上的 CCS 组件温度 202321544763.3 无

壹连新型2033/6/15得采集结构

宁德一种适应于电芯膨胀的实用2023/3/17-原始取

146202320526867.5无

壹连电芯组件结构新型2033/3/16得

溧 阳 一种线束塑壳防退 PIN 实用 2023/2/14- 原始取

147202320206019.6无

壹连测试治具新型2034/2/13得

溧 阳 一种动力电池 CCS 组 实用 2023/7/26- 原始取

148 202321981474.X 无

壹连件结构新型2033/7/25得

一种实现固定 NTC 顶

溧阳实用2023/8/2-原始取

149 盖采集结构的 CCS 组 202322067132.3 无

壹连新型2033/8/1得件

溧 阳 一种采用 PC 片的新型 实用 2023/7/26- 原始取

150202321981578.0无

壹连 结构的 CCS 组件 新型 2024/7/25 得

发行一种便于安装且不易堵实用2023/10/24-原始取

151202322855504.9无

人塞的充电座排水管组件新型2033/10/23得

溧阳一种装有电连接片的隔实用2023/09/06-原始取

152202322416819.3无

壹连离板新型2033/09/05得

宁德一种注塑电连接中间件实用2023/11/20-原始取

153202323115125.2无

壹连及动力电池连接组件新型2033/11/19得一种应用于动力电池具

宁德实用2023/09/06-原始取

154 有排气结构的 CCS 组 202322416798.5 无

壹连新型2033/09/05得件

浙江一种用于汽车电池的实用2024/01/15-原始取

155202420095106.3无

壹连 FPC 防爆感应系统 新型 2034/01/14 得

浙江一种用于汽车电池的实用2024/01/16-原始取

156202420107996.5无

壹连 FPC 端子连接结构 新型 2034/01/15 得

浙江实用2023/11/29-原始取

157 一种 FPC镍片连接结构 202323276673.3 无

壹连新型2033/11/28得

浙江一种防双层镍片焊接的实用2023/11/29-原始取

158202323241562.9无

壹连 FPC 线排 新型 2033/11/28 得

宁 德 一种新型 FPC连接器固 实用 2023/11/02- 原始取

159202322960238.6无

壹连定结构新型2033/11/01得

截至本招股说明书签署日，上述专利不存在质押或其他权利限制的情形。

发行人子公司浙江壹连从其股东浙江近点受让取得专利共25项，其中发明专利5项，实用新型专利15项。根据浙江壹连与浙江近点于2021年4月7日签署的《专利权转让协议》，上述25项专利转让方式为无偿转让，转让完成后浙江壹连享有全部权利。上述专利应用于浙江壹连主要产品 FPC 组件，对发行人生产经营的贡献和作用较小，不属于发行人核心技术。

1-1-173深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

3、软件著作权

截至本招股说明书签署日，发行人及子公司共拥有软件著作权10项，具体情况如下：

序开发完成登记取得权利人软件著作权名称登记号号日期日期方式电子连接器装置性能原始

1 宁德壹连 2020SR0419615 2020/3/20 2020/5/8

控制软件 V1.0 取得电子线束设计开发管原始

2 宁德壹连 2020SR0419457 2020/1/2 2020/5/8

理平台 V1.0 取得汽车电子线束工艺分原始

3 宁德壹连 2020SR0417271 2020/1/10 2020/5/8

析设计软件 V1.0 取得汽车线束隔离板表面原始

4 宁德壹连 2020SR0417276 2020/2/5 2020/5/8

质量测试软件 V1.0 取得汽车线束隔离板装置原始

5 宁德壹连 2020SR0417667 2020/2/17 2020/5/8

电性能检测系统 V1.0 取得汽车线束生产质量综原始

6 宁德壹连 2020SR0420770 2020/4/6 2020/5/8

合检测系统 V1.0 取得线束隔离板热铆工艺原始

7 宁德壹连 2020SR0419450 2020/3/16 2020/5/8

测试系统 V1.0 取得线束隔离板自动化焊原始

8 宁德壹连 2020SR0419444 2020/3/8 2020/5/8

接控制系统 V1.0 取得线束隔离板自动化生原始

9 宁德壹连 2020SR0418147 2020/2/9 2020/5/8

产检测系统 V1.0 取得新能源汽车组件加工原始

10 宁德壹连 2020SR0419623 2020/4/3 2020/5/8

控制系统 V1.0 取得

截至本招股说明书签署日，上述软件著作权不存在质押等权利限制的情形。

（三）业务许可或资质情况

截至本招股说明书签署日，公司未拥有特许经营权。公司及子公司从事相应经营业务已取得的资质、许可和认证情况如下：

序号主体名称发证单位证书编号有效期限深圳市科技创新委

高新技术企业员会、深圳市财政2024年12月22

1 GR202144204659

证书局、国家税务总局日深圳市税务局深圳宝安对外贸易对外贸易经营

2经营者备案登记机04966240-

发行者备案登记表关人海关报关单位中华人民共和国福

3 440316978Q 长期

注册登记证书中海关广州赛宝认证中心2025年5月24

4 ISO14001 0122E20375R3L

服务有限公司日

2025年3月31

5 ISO13485 NQA 35583日

1-1-174深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号主体名称发证单位证书编号有效期限广州赛宝认证中心

6 ISO45001 01222S30408R2L 2025 年 6 月 7 日

服务有限公司

7 IATF16949 TüVSaarland CB00578-01 2027 年 3 月 3 日

8 UL 认证 美国 UL 公司 E153178 -

实验室认可证中国合格评定国家2026年10月27

9 CNASL13769

书认可委员会日东侨经济开发区对对外贸易经营

10外贸易经营者备案03489688-

者备案登记表登记机关海关报关单位中华人民共和国宁

11 35089677J3 长期

注册登记证书德海关

12 IATF16949 TüVSaarland CB00578-02 2027 年 3 月 3 日

宁德实验室认可证中国合格评定国家2028年1月11

13 壹连 CNASL15804 书 认可委员会 日

广州赛宝认证中心2025年9月22

14 ISO45001 01222S30751ROM

服务有限公司日广州赛宝认证中心2025年9月22

15 ISO14001 01222E20752ROM

服务有限公司日

能源管理体系 兴原认证中心有限 0350124En20110R 2027 年 5 月 27

16

认证证书 公司 OL 日

17 IATF16949 TüVSaarland CB00578-03 2027 年 3 月 3 日

广州赛宝认证中心2025年9月22

18 ISO45001 01222S30753R0M

溧阳服务有限公司日广州赛宝认证中心2025年9月25

19 壹连 ISO14001 01222E20754R0M

服务有限公司日

ISO/IEC27001 2025 年 10 月 30

20 TüV Rheinland 011532232448

:2013日浙江乐清对外贸易对外贸易经营

21经营者备案登记机04250917-

者备案登记表关中华人民共和国温海关报关单位

22 州海关驻乐清办事 3303960DPW 长期

注册登记证书处

91330382MA2HC 2028 年 12 月 18

23排污许可证温州市生态环境局

UK949001V 日

浙江 北京泰瑞特认证有 0482024E0012R1 2027 年 1 月 20

24 ISO14001

壹连 限责任公司 M 日

北京泰瑞特认证有 0482024Q0033R1 2027 年 1 月 20

25 ISO9001

限责任公司 M 日

ISO/IEC27001 北京泰瑞特认证有 2025 年 10 月 31

26 04823I30169R0M

:2013限责任公司日

2025年7月11

27 IATF16949 TüVSaarland DB01014日北京泰瑞特认证有2026年7月31

28 ISO45001 04823S40226R0M

限责任公司日

1-1-175深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号主体名称发证单位证书编号有效期限

IECQ 符合性 IECQ-H NQAGB 2027 年 7 月 15

29 NQA

证书21.0099日宜宾

30 IATF16949 TüVSaarland CBO0578-04 2027 年 3 月 3 日

壹连

（四）各要素与所提供产品或服务的内在联系公司主要固定资产和无形资产均与生产经营直接相关。公司及子公司拥有的房屋及建筑物系公司生产经营场所；拥有的主要机器设备系用于公司主要产

品的研发、生产、测试等活动；拥有的商标、专利等无形资产，以及业务许可或资质对公司生产经营起到支撑作用，是公司技术实力、产品品质、竞争优势等软实力的具体体现。

报告期内，公司产能利用率较高，固定资产和无形资产利用情况良好，具有充分性和适当性。公司部分租赁房屋存在瑕疵，但主要资源要素不存在纠纷或潜在纠纷，对公司持续经营不存在重大不利影响。

七、发行人技术开发和研究情况

（一）主要产品的核心技术及技术来源，相关技术所处阶段，核心技术对应取

得专利情况，核心技术在主营业务及产品或服务中的应用和贡献情况

1、主要产品的核心技术及技术来源，相关技术所处阶段，核心技术对应取

得专利情况

公司自设立以来专注于电连接组件产品技术的研究与开发，通过深度挖掘客户需求并根据下游领域发展趋势，围绕提升新能源汽车、储能等领域的电连接组件产品的性能不断进行升级和优化。公司的核心技术为综合性的电连接组件设计、制造技术，同时与部分设备供应商共同研发生产设备，在工艺技术持续优化的同时，提升生产自动化水平。经过多年行业研发制造经验积累，公司主要核心技术情况如下：

技核心技术序核心技应用术核心技术应用效果应用的工对应专利序号号术产品来与技术所处阶段艺节点源

电芯连电芯自公司通过该技术先应用于电实用新型202120789276.8电芯连接及电压和温度采集

1

接组件连接主后开发了线束、芯连接组组件、动力电池及新能源汽车

1-1-176深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

技核心技术序核心技应用术核心技术应用效果应用的工对应专利序号号术产品来与技术所处阶段艺节点源

模块化 组件 研 FPC 、 FFC 、 PCB 件的设计 实用新型 202121291861.1 快速拼接的电芯连接及电压

设计技发等采样解决方案，与开发环和温度采集组件及动力电池术以及注塑、拼接、节实用新型202121290316.0多采样的电芯连接及电压和

热压、吸塑等多种温度采集组件及动力电池集成方案。该技术 实用新型 202122196618.8 可自动化量产 FFC 采样动已运用于大批量生力电池电芯连接组件

产 实用新型 ZL201721384754.7 一种标签打印系统

实用新型201921672847.9一种连接器盲堵冲压装置

实用新型 202120067714.X 一种可拼接的塑料支架

实用新型 202222073661.X 一种抵抗动力电池电芯膨

胀的 CCS 组件

实用新型202222458114.3一种具有卡扣结构的动力电池连接组件

实用新型 202222453671.6 一种 FPC 采样连接结构及

动力电池 CCS 组件

实用新型 202222486568.1 一种具有限位结构的 CCS组件

实用新型202222779821.2一种用于动力电池的嵌件一

体注塑成型 CCS

实用新型 202223289513.8 一种新型圆柱 CTP 动力电池的温度电压采集系统

实用新型 202322960238.6 一种新型 FPC 连接器固定结构

发明专利201911246715.4一种线束隔离板的自动化生产方法

通过自动化完成激发明专利201911246612.8一种线束隔离板的自动化生

光焊接、热铆、电产设备电芯连

自 性能测试、CCD 检 应用于电 发明专利 201910420607.8 一种新能源汽车线束定位固接组件电芯

主测等工序，实现电芯连接组定装置

2自动化连接

研芯连接组件的自动件的自动发明专利201910420672.0一种新能源线束管套自动切生产技组件发化批量生产。该技化生产断装置术

术已运用于大批量 实用新型 202122196618.8 可自动化量产 FFC 采样动生产力电池电芯连接组件

实用新型 202223136624.5 一种储能电池 Busbar 固定结构通过可控的热量输激光焊自入避免薄工件的变应用于电电芯

接过程 主 形，牢固焊接的稳 芯连接组 实用新型 201922178237.X 一种线束隔离板的焊接装

3连接

设计技研定性较高，效率更件激光焊置以及设备组件术发快。该技术已运用接工序于大批量生产超声波自通过超声波焊接能应用于电

4实用新型202221519588.8一种超声波焊接训练装置

焊接过主有效提升材料件的芯连接组

1-1-177深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

技核心技术序核心技应用术核心技术应用效果应用的工对应专利序号号术产品来与技术所处阶段艺节点源

程设计研结合能力，降低两件超声波实用新型202223004190.3一种超声波焊接溢料打磨装技术发种材料结合产生的焊接工序置电芯

接触阻抗，解决传连接输过程中信号干

组件实用新型202223374639.5一种超声波焊接辅助工装扰。该技术已运用于大批量生产

包含过流能力验实用新型201922176693.0一种线束隔离板的表面质量电芯连应用于电

自证、电压采集精度检测装置以及设备接组件电芯芯连接组主等对电芯连接组件

5材料验连接件功能测

研各项指标的全面检实用新型201922177651.9一种来料线束隔离板的表面证分析组件试等检验发测技术。该技术已质量检测装置以及设备技术工序运用于大批量生产将电性能测试结果

实用新型201922176921.4一种线束隔离板的电性能检通过与对应测试项测装置以及设备

电芯连目对比，并导入专应用于电自接组件电芯用一体式测试仪器芯连接组主

6电性能连接进行测试，保证不件功能测

研

测试技 组件 良品的有效拦截， 试等检验 实用新型 202320206019.6 一种线束塑壳防退 PIN 测试发术提升检测效率。该工序治具技术已运用于大批量生产

该技术有效降低连实用新型201922177091.7一种线束隔离板的热铆装置接组件各部位的摩以及设备擦，降低人工铆接自应用于电热铆过电芯造成的不稳定性和主芯连接组

7程设计连接不良概率，有利于

研 件热铆固 实用新型 202222429260.3 一种可热铆固定 FPC 的吸

技术组件缩短制造周期，保发 定工序 塑 CCS 组件证产品质量。该技术已运用于大批量生产

发明专利 ZL201910420607.8 一种新能源汽车线束定位固定装置

通过采用气动元 发明专利 ZL201910420672.0 一种新能源线束管套自

件、伺服电机、机动切断装置

器视觉、人机界面

实用新型 ZL201721381244.4 一种线束导通测试装置

以及光幕组件，把高压线 高压线束配件装配 实用新型 ZL201721378946.7 一种热缩管定型治具自应用于动

束配件动力的开线/切割、内外

主 力传输组 实用新型 ZL201721786662.1 一种高压线压接设备

8装配自传输绝缘层处理、屏蔽

研件自动化

动化技 组件 线处理、配件组 实用新型 ZL201921135136.8 一种高压线束测量装置发生产

术装、端子压着等多

实用新型 ZL201921137691.4 一种高压线束气密检测个环节逐一解构并装置匹配自动化流程。

该技术已运用于大实用新型202223060718.9一种可利用单个传感器同时批量生产监测双根高压线束温度的结构

实用新型 202223427866.X 一种 IPT 端子密封测试夹持装置

1-1-178深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

技核心技术序核心技应用术核心技术应用效果应用的工对应专利序号号术产品来与技术所处阶段艺节点源

实用新型202223590184.0一种扎带拉力测试装置

实用新型202320043886.2一种多线材收纳周转装置

实用新型202321221328.7一种线缆装配防呆装置

通过将生产设备、发明专利201911246715.4一种线束隔离板的自动化生辅助装置与检测技产方法术，包括自动上下发明专利201911246612.8一种线束隔离板的自动化生模组采自料装置、双组快换应用于电产设备电芯样线全主校直与送线部件等芯连接组

9连接

自动加研相结合的设计方件自动化组件

工技术发式，提高作业效率生产实用新型 202223288730.5 一种 FPC 限位结构件与产品良率。该技术已运用于大批量生产

2、核心技术在主营业务及产品中的应用和贡献情况

报告期内，公司核心技术主要应用于电芯连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件的研发、生产与销售。上述产品均为公司主要产品，报告期各期上述主要产品收入分别为136374.53万元、268290.28万元、302658.98万元和

165832.17万元，占主营业务收入比重分别为96.50%、98.27%、99.49%和

99.27%。由此可见，公司核心技术在主营业务及产品中的应用普遍，贡献突出。

（二）主要核心技术的效果及先进性情况

1、电芯连接组件模块化设计技术

各类动力电池包的标定参数和使用环境决定了电芯连接组件不同的技术路线，需要不同的采样方案和材料选型，同时对具体生产工艺也有各种不同的要求。为满足客户多样性的需求，公司开发了线束、FPC、FFC、PCB 等采样解决方案，结合以上不同的技术路线公司先后开发出例如铝铝焊接、铜铝焊接、镍铝焊接等多种技术工艺。此外，为适应不同电池包对空间和重量的要求，先后开发出多种形式的组合结构，例如注塑、拼接、PET 热压膜、吸塑等多种集成方案。

通过自主开发、大量项目经验总结以及售后经验积累，公司目前已形成了一整套针对电芯连接组件和零部件的设计规范，并具有完备的方壳电芯、圆柱

1-1-179深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

电芯、软包电芯的电芯连接组件模块化设计开发能力，能有效满足各类动力电池对电芯连接组件的定制化需求。

2、电芯连接组件自动化生产技术

早期电芯连接组件的开发处于被动设计的开发模式，设计时间长，开发成本高。公司经过大量实验对比与测试，在研发活动中逐步形成了成熟的电芯连接组件设计方案及其优选零件方案，并电芯连接组件模块化设计需求，通过自主研发的设计方案向供应商采购定制化生产设备，实现 FPC 采样电芯连接组件的自动化批量生产，能够实现自动化完成激光焊接、热铆、电性能测试、CCD检测等工序。电芯连接组件自动化生产技术的掌握使得发行人成为国内较早开发并能满足多产品、多料号的客户需求下同时具备规模化供应能力的电连接组件企业。

3、激光焊接过程设计技术

公司在产品开发过程中对连接组件焊接失效模式进行分析，将焊接强度和阻抗作为两个关键性能列入工艺开发的要求中。经过过流、金相实验分析后，发现激光焊接能有效降低两种材料结合产生的接触阻抗，解决传输过程中信号干扰。鉴于电连接组件的精密性，公司通过大量实验和数据，最后选取高频低能耗脉冲光纤激光器来实现激光焊接。该设计技术通过可控的热量输入避免薄工件的变形，牢固焊接的稳定性较高，效率更快。

4、超声波焊接过程设计技术

公司在结合传统铆接方式的基础上，选取超声波作为验证工艺进行开发。

超声波焊接属于高频冷焊领域，通过分子晶键断裂重组，达到同种/异种材料结合的目的。经过强度、过流、金相等实验分析后，验证了超声波焊接能有效提升材料件的结合能力，降低两种材料结合产生的接触阻抗，解决传输过程中信号干扰，打破了传统焊接方式的壁垒。

公司基于三维建模数据进行智能制造工艺的设计，自主开发设计焊接加工工装，不断优化工艺流程，并采用试验设计验证最佳焊接参数，通过控制各种影响因素，在尽量减少对设备的依赖前提下，大幅提升焊接效率，严格控制产品质量，从而满足电芯连接组件大批量快速制造的需求。

1-1-180深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

5、电芯连接组件材料验证分析技术

为确保公司生产的电芯连接组件满足各类动力电池的性能要求，需要对动力电池包及动力电池模组的产品需求进行深度解构和分析。

公司在多年的技术积累和大量的数据分析基础上，并根据产品的特性需求，研发出了一整套针对电芯连接组件的全方面验证分析技术。该技术包含过流能力验证、电压采集精度、温度采样传感器的可靠性验证、产品在各种工况下的

可靠性及寿命以及锂离子电池的膨胀破坏测试等一系列检测，并根据实际需求向各设备厂商定制检测设备，充分具备了对电芯连接组件各项指标的全面检测技术。

6、电芯连接组件电性能测试技术

作为动力电池的核心部件，电芯的各项数据及信号的反馈尤为重要，公司根据产品的各项性能试验数据，结合前期客户的设计验证及多轮测试结果、厂家的方案沟通，采用高精度测试仪，对应电芯组件的导通、耐压、绝缘、温感等重点性能指标，开发出针对不同电芯连接组件产品的电性能测试技术。公司将电性能测试结果通过与对应测试项目对比，与实验室各项数据对应，结合外

部第三方专业公司的校验，再整合进自动化厂家的方案集中，最后导入专用一

体式测试仪器用于连接组件的测试，不仅保证不良品的有效拦截，同时也保证检测效率满足大规模生产的要求。

7、热铆过程设计技术

电芯连接组件不同机械性能和应用场景下的稳定性直接影响信号采集的稳定，要求组件各连接部分的固定需要通过可靠的方式结合。

公司通过对组件结构和应用材料的分析，自主开发热铆设备，藉由温度、压力的交叉验证以及伺服电机精准控制铆头行程，避免产品受力变形或压伤，确保热铆标的固定，不与模组上盖产生摩擦，缩短制造周期，保证在各种应用场景的稳定品质。通过一体式热铆技术可以在保证各部件在稳定可靠衔接的前提下，有效的释放异种材料接触而产生的应力，满足电芯的配套要求。此外，热铆过程设计技术还可以有效降低连接组件各部位的摩擦，降低人工铆接造成的不稳定性和不良概率，有利于缩短制造周期，保证产品质量，并为推动全线

1-1-181深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

自动化提供有力支撑。

8、高压线束配件装配自动化技术

高压线束由于其柔性特性、复杂结构以及连接器型号多样，其自动化装配和生产一直是行业内生产实践中的难题。

公司多年来持续坚持改良生产工艺和优化流程管控，不断累积制造经验和检测经验，导入精益生产模式，并在各个生产环节逐步引入自动化设备，并与传统人工生产模式相互比对和验证，以求逐步减少对人工的依赖性，并最终实现全自动化生产。

目前，公司与设备供应商共同研发，已初步形成一套高压线束配件装配自动化技术与实践体系。该体系通过大规模采用气动元件、伺服电机、机器视觉、人机界面以及光幕组件，把高压线束配件装配的开线/切割、内外绝缘层处理、屏蔽线处理、配件组装、端子压着、连接器组装以及高压、导通、绝缘、气密、

电子锁测试等多个环节逐一解构并匹配自动化流程，并采用压力传感、CCD 检测、真空除尘等辅助手段确保生产工厂稳定可靠。

9、模组采样线全自动加工技术

电芯连接组件生产过程中的开线、压接、超声波焊接、点胶保护等工艺直

接关系到产品品质和稳定性，一旦出现质量管控问题，会造成端子压着区域拉力不足、超声波焊接区域拉力不足，振动后有可能出现端子脱落、超声波焊接区域脱落等问题，导致信号、动力传输不良，影响生产效率，提升生产成本。

该技术主要应用于线束采样电芯连接组件加工领域，通过将生产设备、元器件与检测技术包括自动上下料装置、双组快换校直与送线部件、一侧摆臂、

切断组件、二侧摆手、压接装置、料头切断装置、转盘装置、超声波焊接机、

点胶机、UV 胶固化光源、CCD 检测等相结合的设计方式，提高作业效率，减少人工作业质量瑕疵，提升产品良率。

（三）研究与开发情况

1、研发中心组织架构

公司的研发部主要负责与研究开发相关的工作。公司的研究开发方向与公

1-1-182深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

司主营业务和主要产品的分类一致，分为电芯连接类与传输类，由研发总监、研发经理负责研发统筹管理，由研发主管分别组织电芯连接类与传输类的具体研发工作。公司研发项目通常由研发主管组织材料工程师、电气工程师、产品工程师和结构工程师根据研发分类对不同项目进行针对性的立项和研究开发，由研发总监和研发经理对项目的内容、进度、成果等环节进行总体把控。

2、研发模式

公司的研发模式主要为自主研发，通过客户所提出的新产品需求建立研发项目，并形成相应的产品和研发成果。

根据客户的需求，公司每年新增大量的新产品料号，因此针对上述新产品需要进行项目研发；公司自主研发活动的开展主要系为保持公司在电连接组件

行业的技术先进性，形成该领域内的技术突破或优化升级，在为行业作出技术贡献的同时提高公司的抗风险能力；公司项目开发的开展紧贴市场，来源主要为客户对于新产品、新技术和新工艺的需求，在为客户提供更优质服务的同时提升客户粘性，增强公司综合竞争力。

公司根据《研发项目管理制度》《设计和开发控制程序》《研发投入核算管理制度》等制度开展项目研发，进行项目研发的计划、立项、实验执行、验收和技术成果转化等过程。公司的主要研发项目主要来源于下游客户所提出的新产品研发需求以及原产品技术工艺升级需求。公司确定研发项目后由研发部根据客户对产品的应用场景、功能特点、技术参数等定制化需求进行深度研发

并在内部进行评审，内部评审通过后与采购、工程、品质各个部门从产品可制造性和成本控制的角度对研发的可行性进行评估，可行性评估通过后与客户共同确定最终技术规格，实验项目及测试标准，包装标准等各种技术标准后方进行样品试制，样品验证通过后提交 PPAP资料进行正式批量生产。若开发过程中存在不合格问题或需要改进的部分，则对相关程序重新执行。公司的项目研发流程如下：

1-1-183深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

3、主要在研项目情况

截至2024年6月30日，公司的主要在研项目情况如下：

项目进应用领主要研发序号项目名称技术特点及效果展情况域人员

通过工艺技术的改进，采用超声何钗、许排线采样电芯连

1在研波工艺连接排线导体和铝巴，实缙、谢松

CCS 的研发 接组件

现产能增加及成本降低的效果清、陈毓

实现了 FPC 软板和 PCB硬板结合

贺建明、软硬结合集的电芯连接组件无线采样功能。

电芯连许缙、张

2 成式 CCS 的 在研 同时通过Hotbar焊接、CMU的连

接组件震寰、林

研发接方式代替连接器对插方式，改育程

进生产工艺，减少工艺操作失误通过防电流冲击吸塑电芯连接组

防电流冲击件的开发，解决了现有电芯连接张林、许电芯连

3 吸塑 CCS 的 在研 组件模组端适配时因电流冲击对 缙、林玉

接组件

研发功能元器件造成损失的问题，提妹、陈毓高模组焊接后良率

利用现有 Busbar 上面的镂空材质

圆柱电池防孙高森、结构，将 Busbar 制成具备有 Fuse 电芯连

4短路铝巴的在研何钗、张

功能的零部件，实现防短路设计接组件研发林及功能兼容的效果创新性进行新材料新工艺的研发

车用聚酰亚和应用，将车用聚酰亚胺绝缘层吴秋阳、胺绝缘层柔柔性扁平线材组件用于采样每块

电芯连王岳、杨

5 性扁平线材 在研 电芯电压，通过 NTC 结构设计、接组件洋、叶庆

电芯连接组转接端子设计，实现电芯连接组涛

件方案开发件装配。能有效减少环境污染，实现可持续发展

一种新型热通过新型热塑性聚酯柔性电路板电芯连李宾宾、

6在研

塑性聚酯柔电芯连接组件的制备，减少工艺接组件袁瑜、刘

1-1-184深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

项目进应用领主要研发序号项目名称技术特点及效果展情况域人员

性电路板设备投入的同时省却了传统湿制腾飞、祁

CCS 组件开 程的繁杂工序且做到去 SMT 化生 振超发产，有效提高制造效率及工艺成本

通过开发 LA50 生化免疫线束， 低压信 林笋、李LA50 生化免

7在研提高应用设备的检验效率，提升号传输淑梅、陈

疫线束开发医疗质量组件华

该方案用铝排替代铜导体作为连吴金荣、储能高压铝接载体，推进储能高压连接器降动力传李胜君、

8排连接器技在研本增效，同时产品满足输组件闻荣珍、术研究

DC2500V/400A 的传输载流要求 温东阳

4、研发投入情况

报告期内，公司研发费用投入情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

研发费用6493.3110817.189226.946091.37

营业收入169223.03307455.55275794.04143387.96

占营业收入比例3.84%3.52%3.35%4.25%

5、发行人研发人员团队及核心技术人员情况

（1）研发人员的认定研发人员指直接从事研发活动的人员以及与研发活动密切相关的管理人员

和直接服务人员。发行人研发人员的认定标准系根据员工具体职责确定，主要分为研发技术人员及研发执行人员。其中研发技术人员具备研发能力，从事新项目、新工艺的研究与开发，研发执行人员主要为实验测试员、研发做样员等，负责研发活动的执行，如研发打样、工装治具改进的验证。报告期内，发行人不存在非全时的研发人员。

（2）研发人员数量及占比情况

报告期各期末，发行人研发人员数量及占比情况如下：

2024年6月2023年12月2022年12月2021年12月

项目

30日31日31日31日

研发人员数量（人）539516416268

占总人数比重9.91%10.81%9.41%12.03%

（3）研发人员学历分布情况

1-1-185深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

报告期各期末，发行人研发人员学历分布情况如下：

单位：人

2024年6月302023年12月312022年12月2021年12月31

项目日日31日日人数比例人数比例人数比例人数比例

本科及以上学历14226.35%12824.81%7518.03%4215.67%

本科以下学历39773.65%38875.19%34181.97%22684.33%

合计539100.00%516100.00%416100.00%268100.00%

（4）核心技术人员情况

公司主要研发人员田奔、曹华、谭礼旗、黄玉云作为公司核心技术人员，上述人员的基本信息及履行详见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之

“十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”之“（四）核心技术人员情况”。

发行人核心技术人员均长期从事公司主营产品的研发，均为国内电连接组件行业专业人员，具有丰富的理论基础和实践经验，是确保发行人生产工艺、产品质量、技术创新的核心力量。发行人核心技术人员主要技术资质和研发贡献等方面情况如下：

核心技术学历背景及专业从业经历在发行人处研发成果对发行人研发的具体贡献人员

英国南安普顿大学管理学现任发行人总经理，主要发明专利2项，实用田奔硕士，从事电连接组件行负责电芯连接组件产品的新型专利3项业十余年研究与开发

华东理工大学机械工程及现任发行人研发部总监，曹华自动化学士，从事电连接实用新型专利32项主要负责电芯连接组件产组件行业二十余年品的研究与开发

湖南机电职业技术学院现任发行人研发部经理，（津市校区）机电一体化实用新型专利10主要负责动力传输组件与谭礼旗专业，从事电连接组件行项，外观专利5项低压信号传输组件产品的业二十余年研究与开发

现任发行人工程部经理，苏州大学应用技术学院测主要负责动力传输组件与

黄玉云控技术与仪器学士，专注实用新型专利3项低压信号传输组件产品的电连接组件行业近十年研究与开发

公司与上述核心技术人员均签订了《劳动合同》《保密与竞业禁止协议》

等合同协议，同时公司还制定了相应的研发奖励机制，在保障核心技术人员稳定性的同时，充分调动核心技术人员的积极性。

1-1-186深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（四）发行人研发创新机制

1、完善研发管理体系

公司深谙技术发展是企业长远发展的持续动力，自设立起公司大力投入电连接组件技术与产品的研发，并逐渐形成了科学的研发管理体系。公司的研发过程主要由研发中心、运营中心制造部、销售中心、采购中心、财务中心、品

质中心及下属的实验室共同参与完成。上述部门的主要职责如下：

部门主要研发职责

研发进度控制的归口管理部门，指导组织编制各项目的阶段总结研发部报告，并对全体项目进度情况进行跟踪、统计和监督检查根据研发项目需要，安排人员参与新产品及新工艺对于设备改造制造部的研究工作；参与工艺、技术文件的完善；协助进行研发项目试

制、工艺验证

负责对接跟进研发项目新产品与客户的衔接，通过对产品后续的销售部跟踪反馈，可以提出整改建议，使研发的产品进一步满足用户需求

根据项目需要，对研发产品拟选用供应商的供应能力和质量进行采购部评审，确保供应商与研发产品有效匹配；协调研发用各类材料的采购及到货进度保障

负责研发项目的预算审核、投入产出分析、研发投入的核算等，财务部并根据项目实施情况动态跟踪

根据研发项目需要，负责研发项目涉及的各类质量检测，包括材品质部实验室料检验、过程检验、产品检验及实验室检测等，为研发产品的技术指标达成及功能实现提供相关数据支撑

在完善的部门各岗位职责设置外，公司还建立了《研发项目管理制度》《研发投入核算管理制度》等管理制度，同时依据公司的质量管理体系、知识产权管理体系和两化融合管理体系为基础开展研发工作，形成从新产品设计开发、新产品过程开发、新产品试制、新产品评审验收、生产工艺研究、专利成

果开发、质量控制计划、项目管理、研发费用归集核算、研发绩效评价、技术

推广和服务等比较完善的研发体系。明确了公司研发的近期及中长期工作目标，发展规划，确保了企业长期发展的动力和基础。公司根据研发的计划和需求投入研发资金，保障科技人员的活动经费及购置仪器设备所需资金，不断培养壮大高素质高技术高水平科研人才，增添科研仪器设备，为公司研发活动的持续开展和技术创新奠定了基础。

2、建立研发激励机制

公司高度重视技术人才的培养，目前已形成了一支技术实力强大的研发团

1-1-187深圳壹连科技股份有限公司招股说明书队，同时为了鼓励技术创新活动的开展，公司建立了与项目开发、成果转化等相关的激励制度，推行与精品研发项目评价激励相关的管理制度及技术队伍人才工程建设，大量引进各项专业技术人才，以项目为对象逐渐建立起项目激励管理机制，以各产品业务单元为主体的目标责任制，对新材料、新工艺、新结构、新方法等方面的运用和突破实施激励。

在约束措施方面，公司与核心技术人员签订了保密及竞业禁止协议，明确规定了核心技术人员应承担的保密责任、竞业禁止义务，采取合理合规措施保障公司自主知识产权的安全，从而有效保护公司的合法权益。

3、完善项目研发的模式

公司的研究开发以客户为导向，不同客户对于产品的设计、功能、质量和性能的要求均不同。而公司在充分运用核心技术的基础上，针对不同客户的不同需求单独立项，不仅能提供满足客户需求的产品，也能通过经验积累快速掌握行业内的新技术、新工艺和新动态，同时助力公司开拓新的客户与市场。未来公司将进一步针对客户形成完善的项目研发流程，与客户形成涵盖设计、生产、服务甚至研发创新的多环节深度合作。

（五）发行人技术储备情况

公司的技术储备情况详见本节“七、发行人技术开发和研究情况”之

“（三）研究与开发情况”之“3、主要在研项目情况”。

八、发行人环保和安全生产情况

（一）环保情况

公司主营业务为电连接组件产品的研发、设计、生产、销售和服务，根据环境保护部颁布的《环境保护综合名录（2021年版）》，公司生产的主要产品不属于前述名录中规定的高污染、高环境风险产品。

公司污染物污染物构成处理措施

壹连科目前，管网完善前先经化粪池处理技、宜宾后，进入由工业区管理部门统建生壹连、肇废水生活污水活污水处理装置处理达标后排放。

庆壹连、未来管网完善后经化粪池处理后经长春壹连市政污水管网排放。

1-1-188深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

公司污染物污染物构成处理措施在焊锡废气产生工位上方已设置集浸锡工序产生的少量焊锡

废气气罩，废气经收集后通过固定管道废气引至车间外高空排放。

1、废线材和塑胶外皮、废锡渣分一般工业固废（废包装材类收集后交由相关部门回收处理。料、废线材、塑胶外皮、2、油废抹布、含油废手套、废机固体废物废锡渣）、危险废物（含油等危险废物集中收集后交有具有油废抹布、含油废手套、危险废物处理资质的单位处理。

废机油）、生活垃圾3、生活垃圾收集后交环卫部门处理。

合理布局车间，平时加强设备的维修与保养，适时添加润滑油防止设噪声设备运行产生的噪声备老化产生机械摩擦，并在车间安装噪声门窗，内墙设置吸声减震材料。

生活污水采用化粪池进行预处理，废水生活污水纳入市政污水管网，进入污水处理厂统一处理后按规排放。

1、非甲烷总烃生产时，采用高品

质环保 UV 胶，减少有机废气的产电芯连接组件生产时点胶生，加强车间通风换气。

固化工序产生的少量非甲2、项目各个焊接点设置独立的集废气

烷总烃和 NTC 加工产生 气罩，焊接废气经集气罩收集后，的少量焊接烟尘在由风机引至楼顶合并为一个排气宁德壹连

筒高空排放，项目排气筒高度约为

20m。

1、生活垃圾集中收集后放进园区

垃圾收集站，由环卫部门统一清运。

生活垃圾、边角料、废焊

固体废物2、项目产生的边角料集中收集出

丝、废润滑油桶售。

3、废润滑油桶委托有资质的单位处置。

生活污水接管进污水处理厂集中处废水生活污水理，处理达标后尾水按规排放。

1、项目焊接工段采用激光焊、超声波焊，焊接过程中烟尘生产量很少，可忽略不计。

废气焊接烟尘、热铆废气

2、热铆工序涉及的材料很少，部

溧阳壹连位极小，热铆过程中产生的废气极少。

1、废胶皮和不合格品作为一般固

废胶皮、不合格品、生活固体废物体废物外售综合处理。

垃圾

2、生活垃圾交由环卫部门处理。

压接机、压力机、端子机

噪声对机器设备进行隔声、减震措施。

等生产设备

对含氰、含镍废水分别单独收集进

浙江壹连废水含氰、含镍废水行预处理后和其他废水做进一步物化处理后按规排放。

1-1-189深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

公司污染物污染物构成处理措施

1、项目产生的酸雾废气收集后，

排入一号或三号废气处理塔处理。

2、油墨废气经收集、活性炭吸附

酸雾废气、油墨废气、压处理后排气筒排放。

合设备以及压合烘箱产生

废气3、压合设备以及压合烘箱产生的

的废气、回流工艺产生的废气由排气筒直接排至室外。

焊锡烟尘

4、烟尘收集后，废气中的锡及其

化合物和铅及其化合物经由排气筒排放。

1、废线路板及边角料收集后集中出售。

2、废水处理设施产生的电镀污

废线路板及边角料、电镀

泥、蚀刻废液、废旧底片交由具有

污泥、蚀刻废液、油墨空固体废物处理资质公司处置。

桶、废旧底片、活性炭、

3、活性炭由企业收集后定点暂

生活垃圾存。

4、生活垃圾由环卫部门统一清运。

对高噪声声源采取隔声降噪处理，烤箱、冲压、空压机等设

噪声合理布局，噪声不会对周围环境产备产生的机械噪声生明显影响。

报告期内，公司及其子公司严格遵守环境保护有关法律法规，不存在因环境保护违法违规受到相关部门行政处罚的情形。

（二）安全生产情况

报告期内，公司不断加强安全生产管理，强化安全目标，预防安全责任事故，通过持续改进安全工作管理办法，确保公司安全生产工作稳定进行，并严格执行《安全生产法》《消防法》等法律法规规定内容。

公司成立了由总经理任安全生产领导小组组长，副总经理、常务副总经理、厂长为副组长的公司安全领导小组，成员由各部门负责人组成，具体负责公司的安全生产领导工作。同时，公司设立了安全办，安全办由安全主管、安全主任、安全员组成，来加强日常的安全生产管理，督促和落实相关安全生产要求、开展风险管控和安全生产隐患排查及治理工作。此外，公司制定了年度安全隐患检查计划，由安全管理部门主导，生产部门协同的方式开展安全隐患排查工作，然后由安全管理部门进行月度安全考评。

报告期内，公司及其子公司不存在因安全生产违法违规受到相关部门行政处罚的情形。

1-1-190深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

九、境外经营与境外资产状况截至本招股说明书签署日，公司境外子公司的情况详见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之“六、发行人重要子公司及参股公司情况”。

1-1-191深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

第六节财务会计信息与管理层分析本节的财务会计数据及有关分析反映了公司及子公司最近三年及一期经审

计的财务报表及附注的主要内容。本节引用的财务数据，非经特别说明，均引自容诚会计师出具的标准无保留意见《审计报告》（容诚审字[2024]518Z0531号），或根据其中相关数据计算得出，并以合并口径反映。

投资者如需详细了解公司报告期的财务会计信息，请阅读财务报告及审计报告全文，以获取全部的财务资料。

一、报告期内财务报表

（一）合并资产负债表

单位：元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

流动资产：

货币资金222976595.38130576380.0651869839.0157857419.24

应收票据92222364.4657449173.0451660049.0534064981.68

应收账款860085885.37940514314.65978475982.66496976422.17

应收款项融资90898041.93270023854.55309031489.95181801209.97

预付款项3360861.28822980.84967017.301284639.46

其他应收款17740240.3617162069.417538330.564844419.96

存货536282062.43524219059.66523011008.98321870553.90

合同资产717768.66819735.47320245.00142500.00

其他流动资产9620852.684837356.093710152.306871426.97

流动资产合计1833904672.551946424923.771926584114.811105713573.35

非流动资产：

长期股权投资27154757.4027861276.8137210073.8636498904.20

固定资产328841592.87209610735.49212703390.85110486980.83

在建工程200958985.73203955816.7019048694.2225025672.30

使用权资产161173494.56142568477.23134469764.80109551547.20

无形资产49051165.0449298852.6230358993.5211302879.99

长期待摊费用24375730.6229143201.8329126235.927829405.50

递延所得税资产65293388.2062543880.6352579278.3643655840.28

其他非流动资产37714674.173412092.203832679.565314277.48

1-1-192深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

非流动资产合计894563788.59728394333.51519329111.09349665507.78

资产合计2728468461.142674819257.282445913225.901455379081.13

流动负债：

短期借款75081147.3560956253.27161608053.6234024594.45

应付票据37579785.5657214731.35162971460.87108196417.55

应付账款1005994684.041124806190.861073606352.50586638536.93

合同负债3742236.952425673.99326080.501289704.16

应付职工薪酬53369214.9256597103.1653085845.0233537465.26

应交税费21732612.0635644817.9123481791.3519987186.46

其他应付款10253670.645887959.2714098378.4110340502.12一年内到期的非流

76728352.5771288710.8130681570.9616201060.98

动负债

其他流动负债68312.57120246.0535098.03229641.66

流动负债合计1284550016.661414941686.671519894631.26810445109.57

非流动负债：

长期借款95982722.4055098171.461308009.10-

租赁负债126232340.05110802197.60105442438.1891607803.81

递延收益6303328.046200711.164568161.693742639.57

递延所得税负债64048109.1859782206.1754096559.6831496298.51

非流动负债合计292566499.67231883286.39165415168.65126846741.89

负债合计1577116516.331646824973.061685309799.91937291851.46

所有者权益：

股本48966129.0048966129.0048966129.0048966129.00

资本公积166037488.11163229258.08159844511.70156829183.67

其他综合收益-44891.36---

专项储备14265966.509026945.87196082.16-

盈余公积91090629.0691090629.0683992924.3771775227.72

未分配利润816865900.25701574549.70448779470.39225223970.84归属于母公司股东

1137181221.561013887511.71741779117.62502794511.23

权益合计

少数股东权益14170723.2514106772.5118824308.3715292718.44

所有者权益合计1151351944.811027994284.22760603425.99518087229.67负债和所有者权益

2728468461.142674819257.282445913225.901455379081.13

合计

1-1-193深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（二）合并利润表

单位：元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

一、营业收入1692230271.333074555477.012757940377.321433879610.55

减：营业成本1418613250.132492160157.562218973099.691122803348.59

税金及附加7315062.2414251144.4810497933.757210204.68

销售费用19151258.4136841027.0629907184.6714983413.77

管理费用49707416.8078695738.0172359487.4846650387.85

研发费用64933127.26108171751.8792269437.1960913734.27

财务费用4401451.659549174.778508920.676895893.02

其中：利息费用5124500.4610734350.169278441.485970187.62

利息收入729716.281006694.92335760.10337863.87

加：其他收益13721436.4717723186.108198100.034061494.66

投资收益-3283187.58-11182790.49-4473629.01-1564572.54

信用减值损失4072467.93-1040144.36-37979589.95-12505456.09

资产减值损失-1932961.78-32269885.93-5664331.73-1706678.62

资产处置收益-178374.49330064.65-813736.56

二、营业利润140686459.88308295223.07285834927.86161893679.22

加：营业外收入597019.832867651.451410526.45355894.23

减：营业外支出642505.172716436.251331698.34966786.64

三、利润总额140640974.54308446438.27285913755.97161282786.81

减：所得税费用25390673.0253393473.2755491628.9922469668.10

四、净利润115250301.52255052965.00230422126.98138813118.71

（一）按经营持续性分类

持续经营净利润115250301.52255052965.00230422126.98138813118.71

终止经营净利润----

（二）按所有权归属分类归属于母公司所有者的净利

115291350.55259892784.00235773196.20142608460.11

润

少数股东损益-41049.03-4839819.00-5351069.22-3795341.40

五、其他综合收益的税后净

-44891.36---额归属于母公司所有者的其他

-44891.36---综合收益的税后净额

（一）不能重分类进损益的

----其他综合收益

1-1-194深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

（二）将重分类进损益的

-44891.36---其他综合收益归属于少数股东的其他综合

----收益的税后净额

六、综合收益总额115205410.16255052965.00230422126.98138813118.71归属于母公司所有者的

115246459.19259892784.00235773196.20142608460.11

综合收益总额归属于少数股东的综合收益

-41049.03-4839819.00-5351069.22-3795341.40总额

七、每股收益

（一）基本每股收益（元/

2.355.314.823.10

股）

（二）稀释每股收益（元/

2.355.314.823.10

股）

（三）合并现金流量表

单位：元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

一、经营活动产生的现金流量：

销售商品、提供劳务收到的现金890059653.731579340524.511415285782.45725887858.02

收到的税费返还142937.341405453.373963694.673431341.65

收到其他与经营活动有关的现金15392616.7626618597.0913229223.877370792.54

经营活动现金流入小计905595207.831607364574.971432478700.99736689992.21

购买商品、接受劳务支付的现金322560745.39591677221.33848582969.78370977104.14支付给职工以及为职工支付的现

256015217.87436876475.47384381764.50198185534.27

金

支付的各项税费95910340.93154133665.77110290246.3668794497.19

支付其他与经营活动有关的现金51192184.85100807259.7386218122.8348823735.11

经营活动现金流出小计725678489.041283494622.301429473103.47686780870.71

经营活动产生的现金流量净额179916718.79323869952.673005597.5249909121.50

二、投资活动产生的现金流量：

收回投资所收到的现金----

取得投资收益收到的现金385888.03487825.30104157.181055589.24

处置固定资产、无形资产和其他

3358169.36761507.20775696.151104021.91

长期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到

----的现金净额

收到其他与投资活动有关的现金360000000.00400100000.00204700204.16308818166.00

投资活动现金流入小计363744057.39401349332.50205580057.49310977777.15

1-1-195深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

购建固定资产、无形资产和其他

113842025.65238684103.17115609972.0279233485.82

长期资产支付的现金

投资支付的现金----取得子公司及其他营业单位支付

----的现金净额

支付其他与投资活动有关的现金347500000.00412600000.00199700000.00313400204.16

投资活动现金流出小计461342025.65651284103.17315309972.02392633689.98

投资活动产生的现金流量净额-97597968.26-249934770.67-109729914.53-81655912.83

三、筹资活动产生的现金流量：

吸收投资收到的现金--6770909.0097025000.00

其中：子公司吸收少数股东投资

--6770909.0049000.00收到的现金

取得借款收到的现金56646434.53185753009.36126376851.7025000000.00

收到其他与筹资活动有关的现金15247030.5626609104.7446252275.0427750977.00

筹资活动现金流入小计71893465.09212362114.10179400035.74149775977.00

偿还债务支付的现金1111883.59180857922.4225000000.0034000000.00

分配股利、利润或偿付利息支付

1498349.984448856.433157295.3415109585.96

的现金

其中：子公司支付给少数股东的

----

股利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金32774410.2543516592.0745033739.8547514423.81

筹资活动现金流出小计35384643.82228823370.9273191035.1996624009.77

筹资活动产生的现金流量净额36508821.27-16461256.82106209000.5553151967.23

四、汇率变动对现金及现金

7950.38221771.48128846.51-462481.27

等价物的影响

五、现金及现金等价物净增加额118835522.1857695696.66-386469.9520942694.63

加：期初现金及现金等价物余额93260107.2635564410.6035950880.5515008185.92

六、期末现金及现金等价物余额212095629.4493260107.2635564410.6035950880.55

二、注册会计师审计意见和重要性水平的判断标准

（一）审计意见

容诚会计师接受公司委托，对公司报告期会计报表进行了审计，并于2024年 9 月 10 日出具了标准无保留意见的《审计报告》（容诚审字[2024]518Z0531号），认为公司财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了公司2024年6月30日、2023年12月31日、2022年12月31日、2021年12月31日的合并及母公司财务状况以及2024年1-6月、2023年度、2022年

1-1-196深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

度、2021年度的合并及母公司经营成果和现金流量。

（二）重要性水平

公司根据自身所处的行业和发展阶段，从项目的性质和金额两方面判断财务信息的重要性。在判断项目性质的重要性时，公司主要考虑该项目在性质上是否属于日常活动、是否显著影响公司的财务状况、经营成果等因素；在判断

项目金额大小的重要性时，公司选取利润总额为基准确定可接受的重要性水平，各期财务报表整体重要性水平为报告期各期利润总额的5%。

三、关键审计事项

关键审计事项是容诚会计师根据职业判断，认为对2021年度、2022年度、

2023年度、2024年1-6月财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对

财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，容诚会计师不对这些事项单独发表意见。容诚会计师识别出的关键审计事项如下：

（一）收入确认

1、事项描述

壹连科技主要从事电连接组件的研发、生产及销售，2021年度、2022年度、

2023年度和2024年1-6月壹连科技营业收入分别为143387.96万元、275794.04

万元、307455.55万元和169223.03万元。由于营业收入是壹连科技的关键业绩指标，从而存在壹连科技管理层为了达到特定目标或期望而操纵收入确认时点的固有风险，且为利润表重要组成项目，因此容诚会计师将收入确认识别为关键审计事项。

2、审计应对

容诚会计师对收入确认实施的相关程序主要包括：

（1）了解、评价和测试与收入确认相关的内部控制的设计和运行的有效性；

（2）检查销售合同，识别与风险和报酬转移或者控制权转移相关的合同条

款与条件，评价收入确认时点是否符合企业会计准则的要求；

（3）对收入和成本执行分析性程序，分析各期收入、成本、毛利率是否异

1-1-197深圳壹连科技股份有限公司招股说明书常；

（4）对营业收入、应收账款进行函证，并对主要客户进行现场走访、视频访谈等以检查收入发生的真实性；

（5）检查与收入发生的相关单据，包括销售订单、送货单、对账单、发票、出口业务提单、报关单、银行流水等单据；

（6）登录重大客户的采购系统，获取并核对客户的采购入库数据与账面数据是否一致；

（7）对收入确认进行截止性测试，检查收入的确认是否存在跨期。

（二）存货真实性与计价分摊的准确性

1、事项描述

2021年12月31日、2022年12月31日、2023年12月31日、2024年6月

30日公司的存货账面价值分别为32187.06万元、52301.10万元、52421.91万

元和53628.21万元，占流动资产的比例分别为29.11%、27.15%、26.93%和

29.24%，金额重大，容诚会计师将存货的真实性与计价分摊的准确性确定为关键审计事项。

2、审计应对

容诚会计师对存货的真实性和计价分摊的准确性实施的相关程序主要包括：

（1）了解、评价并测试对与存货管理和存货减值相关的内部控制的设计和运行的有效性；

（2）获取期末存货明细表，对比分析存货的变动情况，向公司管理层了解存货变动的原因；

（3）对存货实施监盘，检查原材料、库存商品、在产品、发出商品的数量

以及规格、状态，并关注是否存在相关残次、呆滞物料；

（4）对发出商品进行函证，并对金额重大的发出商品涉及的客户进行现场核查或视频访谈；

（5）检查发出商品对应项目的合同、发货单、签收单、物流台账、预收款

1-1-198深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

的银行回单等；

（6）对原材料、在产品、发出商品、库存商品进行减值测试；

（7）检查存货的 BOM 表，测算存货的成本归集和费用分摊，并对存货的单位成本进行计价测试。

（三）应收账款的确认及坏账准备的计提

1、事项描述

2021年12月31日、2022年12月31日、2023年12月31日、2024年6月

30日壹连科技应收账款的账面价值分别为49697.64万元、97847.60万元、

94051.43万元和86008.59万元，占流动资产的比例分别为44.95%、50.79%、

48.32%和46.90%，金额重大，容诚会计师将应收账款的确认及坏账准备的计提

确定为关键审计事项。

2、审计应对

容诚会计师对应收账款的确认及坏账准备的计提实施的相关程序主要包括：

（1）获取公司与应收账款管理相关的制度，了解公司销售与收款业务的内

部控制制度建立与实施情况，对内部控制的有效性进行测试；

（2）查阅主要客户的工商信息等公开资料，关注客户的实际控制人与公司

是否存在关联方关系，了解客户的经营状态及是否存在经营风险；

（3）获取期末应收账款明细账，检查账龄划分的准确性，并结合其他往来

项目的明细余额，检查有无同一客户多处挂账、异常余额或与销售无关的其他款项；

（4）复核应收账款借方累计发生额与主营业务收入是否配比，并检查当期应收账款借方发生额与销售收入的一致性；

（5）复核应收账款贷方累计发生额与货币资金、应收票据等科目借方发生额是否配比；

（6）对重要客户的应收账款进行函证，并对主要客户进行现场走访、视频访谈等以检查应收账款的存在性；

1-1-199深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（7）针对大额应收账款，检查资产负债表日后回款情况，核查应收账款的真实性；

（8）计算应收账款周转率、应收账款周转天数等指标，并与历史年度指标、同行业同期相关指标进行对比分析，分析是否存在重大异常；

（9）检查银行存款及银行借款等询证函的回函、借款协议和其他文件，查验应收账款是否存在被质押或出售的情形；

（10）评估报告期各期坏账政策是否一致，并复核管理层按照预期信用损

失率计提的坏账准备，评估其坏账准备计提是否充分。

四、合并财务报表的编制基础、合并范围及变化情况

（一）财务报表的编制基础

1、编制基础

公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照企业会计准则及其应用指南和准则解释的规定进行确认和计量，在此基础上编制财务报表。

此外，公司还按照中国证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号——财务报告的一般规定》（2023年修订）披露有关财务信息。

2、持续经营

公司对自报告期末起12个月的持续经营能力进行了评估，未发现影响公司持续经营能力的事项，公司以持续经营为基础编制财务报表是合理的。

（二）合并范围及变化情况

1、合并财务报表范围

截至2024年6月30日，公司纳入合并财务报表范围的子公司情况如下：

公司名称注册地成立时间注册资本持股比例

宁德壹连福建省宁德市2016年1月18日2000.00万元100%

溧阳壹连江苏省溧阳市2018年6月20日5000.00万元100%间接持股

溧阳汽电江苏省溧阳市2020年11月25日500.00万元

51%

浙江壹连浙江省乐清市2020年5月13日8463.64万元70%

宜宾壹连四川省宜宾市2021年6月28日5000.00万元100%

1-1-200深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

公司名称注册地成立时间注册资本持股比例

肇庆壹连广东省肇庆市2022年8月22日5000.00万元100%

长春壹连吉林省长春市2023年9月14日5000.00万元100%

斯洛伐克壹连斯洛伐克2024年2月27日300.00万欧元100%

2、合并财务报表范围变化情况

报告期内新纳入合并范围的子公司情况如下：

股权取得时公司名称股权取得方式股权取得时点合并期间点持股比例

2021年6月至

宜宾壹连新设2021年6月100%

2024年6月

2022年8月至

肇庆壹连新设2022年8月100%

2024年6月

2023年9月至

长春壹连新设2023年9月100%

2024年6月

2024年2月至

斯洛伐克壹连新设2024年2月100%

2024年6月

注：股权取得时点系完成工商变更登记的时点。

五、主要会计政策和会计估计

（一）遵循企业会计准则的声明

公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果、所有者权益变动和现金流量等有关信息。

（二）同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

1、同一控制下的企业合并

公司在企业合并中取得的资产和负债，在合并日按取得被合并方在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。其中，对于被合并方与公司在企业合并前采用的会计政策不同的，基于重要性原则统一会计政策，即按照公司的会计政策对被合并方资产、负债的账面价值进行调整。公司在企业合并中取得的净资产账面价值与所支付对价的账面价值之间存在差额的，首先调整资本公积（资本溢价或股本溢价），资本公积（资本溢价或股本溢价）的余额不足冲减的，依次冲减盈余公积和未分配利润。

2、非同一控制下的企业合并

公司在企业合并中取得的被购买方各项可辨认资产和负债，在购买日按其

1-1-201深圳壹连科技股份有限公司招股说明书公允价值计量。其中，对于被购买方与公司在企业合并前采用的会计政策不同的，基于重要性原则统一会计政策，即按照公司的会计政策对被购买方资产、负债的账面价值进行调整。公司在购买日的合并成本大于企业合并中取得的被购买方可辨认资产、负债公允价值的差额，确认为商誉；如果合并成本小于企业合并中取得的被购买方可辨认资产、负债公允价值的差额，首先对合并成本以及在企业合并中取得的被购买方可辨认资产、负债的公允价值进行复核，经复核后合并成本仍小于取得的被购买方可辨认资产、负债公允价值的，其差额确认为合并当期损益。

3、企业合并中有关交易费用的处理

为进行企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相

关管理费用，于发生时计入当期损益。作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用，计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。

（三）控制的判断标准和合并财务报表的编制方法

1、控制的判断标准和合并范围的确定

控制是指公司拥有对被投资方的权力，通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报，并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。控制的定义包含三项基本要素：一是投资方拥有对被投资方的权力，二是因参与被投资方的相关活动而享有可变回报，三是有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。当公司对被投资方的投资具备上述三要素时，表明公司能够控制被投资方。

合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定，不仅包括根据表决权（或类似表决权）本身或者结合其他安排确定的子公司，也包括基于一项或多项合同安排决定的结构化主体。

2、合并财务报表的编制方法

公司以自身和子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料，编制合并财务报表。

公司编制合并财务报表，将整个企业集团视为一个会计主体，依据相关企业会计准则的确认、计量和列报要求，按照统一的会计政策和会计期间，反映

1-1-202深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

企业集团整体财务状况、经营成果和现金流量。

（1）合并母公司与子公司的资产、负债、所有者权益、收入、费用和现金流等项目。

（2）抵销母公司对子公司的长期股权投资与母公司在子公司所有者权益中所享有的份额。

（3）抵销母公司与子公司、子公司相互之间发生的内部交易的影响。内部

交易表明相关资产发生减值损失的，应当全额确认该部分损失。

（4）站在企业集团角度对特殊交易事项予以调整。

3、报告期内增减子公司的处理

（1）增加子公司或业务

*同一控制下企业合并增加的子公司或业务

A.编制合并资产负债表时，调整合并资产负债表的期初数，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。

B.编制合并利润表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。

C.编制合并现金流量表时，将该子公司以及业务合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表，同时对比较报表的相关项目进行调整，视同合并后的报告主体自最终控制方开始控制时点起一直存在。

*非同一控制下企业合并增加的子公司或业务

A.编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初数。

B.编制合并利润表时，将该子公司以及业务购买日至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表。

C.编制合并现金流量表时，将该子公司购买日至报告期末的现金流量纳入合并现金流量表。

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（2）处置子公司或业务

*编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的期初数。

*编制合并利润表时，将该子公司以及业务期初至处置日的收入、费用、利润纳入合并利润表。

*编制合并现金流量表时将该子公司以及业务期初至处置日的现金流量纳入合并现金流量表。

4、合并抵销中的特殊考虑

（1）子公司持有公司的长期股权投资，应当视为公司的库存股，作为所有

者权益的减项，在合并资产负债表中所有者权益项目下以“减：库存股”项目列示。

子公司相互之间持有的长期股权投资，比照公司对子公司的股权投资的抵销方法，将长期股权投资与其对应的子公司所有者权益中所享有的份额相互抵销。

（2）“专项储备”和“一般风险准备”项目由于既不属于实收资本（或股本）、资本公积，也与留存收益、未分配利润不同，在长期股权投资与子公司所有者权益相互抵销后，按归属于母公司所有者的份额予以恢复。

（3）因抵销未实现内部销售损益导致合并资产负债表中资产、负债的账面

价值与其在所属纳税主体的计税基础之间产生暂时性差异的，在合并资产负债表中确认递延所得税资产或递延所得税负债，同时调整合并利润表中的所得税费用，但与直接计入所有者权益的交易或事项及企业合并相关的递延所得税除外。

（4）公司向子公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当全额抵销

“归属于母公司所有者的净利润”。子公司向公司出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当按照公司对该子公司的分配比例在“归属于母公司所有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。子公司之间出售资产所发生的未实现内部交易损益，应当按照公司对出售方子公司的分配比例在“归属于母公司所有者的净利润”和“少数股东损益”之间分配抵销。

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（5）子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初所有

者权益中所享有的份额的，其余额仍应当冲减少数股东权益。

（四）现金及现金等价物的确定标准现金指企业库存现金及可以随时用于支付的存款。现金等价物指持有的期

限短（一般是指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额

现金、价值变动风险很小的投资。

（五）金融工具

金融工具，是指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合同。

1、金融工具的确认和终止确认

当公司成为金融工具合同的一方时，确认相关的金融资产或金融负债。

金融资产满足下列条件之一的，终止确认：

（1）收取该金融资产现金流量的合同权利终止；

（2）该金融资产已转移，且符合下述金融资产转移的终止确认条件。

金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。公司（借入方）与借出方之间签订协议，以承担新金融负债方式替换原金融负债，且新金融负债与原金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认原金融负债，并同时确认新金融负债。公司对原金融负债（或其一部分）的合同条款作出实质性修改的，应当终止原金融负债，同时按照修改后的条款确认一项新的金融负债。

以常规方式买卖金融资产，按交易日进行会计确认和终止确认。常规方式买卖金融资产，是指按照合同条款规定，在法规或市场惯例所确定的时间安排来交付金融资产。交易日，是指公司承诺买入或卖出金融资产的日期。

2、金融资产的分类与计量

公司在初始确认时根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产分类为：以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且

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其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。除非公司改变管理金融资产的业务模式，在此情形下，所有受影响的相关金融资产在业务模式发生变更后的首个报告期间的第一天进行重分类，否则金融资产在初始确认后不得进行重分类。

金融资产在初始确认时以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，相关交易费用直接计入当期损益，其他类别的金融资产相关交易费用计入其初始确认金额。因销售商品或提供劳务而产生的、未包含或不考虑重大融资成分的应收票据及应收账款，公司则按照收入准则定义的交易价格进行初始计量。

金融资产的后续计量取决于其分类：

（1）以摊余成本计量的金融资产

金融资产同时符合下列条件的，分类为以摊余成本计量的金融资产：公司管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标；该金融资产的合同

条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。对于此类金融资产，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，其终止确认、按实际利率法摊销或减值产生的利得或损失，均计入当期损益。

（2）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产

金融资产同时符合下列条件的，分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产：公司管理该金融资产的业务模式是既以收取合同现金流

量为目标又以出售金融资产为目标；该金融资产的合同条款规定，在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。对于此类金融资产，采用公允价值进行后续计量。除减值损失或利得及汇兑损益确认为当期损益外，此类金融资产的公允价值变动作为其他综合收益确认，直到该金融资产终止确认时，其累计利得或损失转入当期损益。但是采用实际利率法计算的该金融资产的相关利息收入计入当期损益。

公司不可撤销地选择将部分非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量

且其变动计入其他综合收益的金融资产，仅将相关股利收入计入当期损益，公

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允价值变动作为其他综合收益确认，直到该金融资产终止确认时，其累计利得或损失转入留存收益。

（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产上述以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动计入其他综合

收益的金融资产之外的金融资产，分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。对于此类金融资产，采用公允价值进行后续计量，所有公允价值变动计入当期损益。

3、金融负债的分类与计量

公司金融负债均为以摊余成本计量的金融负债。初始确认后，采用实际利率法以摊余成本计量。

除特殊情况外，金融负债与权益工具按照下列原则进行区分：

（1）如果公司不能无条件地避免以交付现金或其他金融资产来履行一项合同义务，则该合同义务符合金融负债的定义。有些金融工具虽然没有明确地包含交付现金或其他金融资产义务的条款和条件，但有可能通过其他条款和条件间接地形成合同义务。

（2）如果一项金融工具须用或可用公司自身权益工具进行结算，需要考虑

用于结算该工具的公司自身权益工具，是作为现金或其他金融资产的替代品，还是为了使该工具持有方享有在发行方扣除所有负债后的资产中的剩余权益。

如果是前者，该工具是发行方的金融负债；如果是后者，该工具是发行方的权益工具。在某些情况下，一项金融工具合同规定公司须用或可用自身权益工具结算该金融工具，其中合同权利或合同义务的金额等于可获取或需交付的自身权益工具的数量乘以其结算时的公允价值，则无论该合同权利或合同义务的金额是固定的，还是完全或部分地基于除公司自身权益工具的市场价格以外变量（例如利率、某种商品的价格或某项金融工具的价格）的变动而变动，该合同分类为金融负债。

4、金融工具减值

公司对于以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他

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综合收益的金融资产等，以预期信用损失为基础确认损失准备。

（1）预期信用损失的计量

预期信用损失，是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失，是指公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。

其中，对于公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，应按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。

整个存续期预期信用损失，是指因金融工具整个预计存续期内所有可能发生的违约事件而导致的预期信用损失。

未来12个月内预期信用损失，是指因资产负债表日后12个月内（若金融工具的预计存续期少于12个月，则为预计存续期）可能发生的金融工具违约事件而导致的预期信用损失，是整个存续期预期信用损失的一部分。

于每个资产负债表日，公司对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。金融工具自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，公司按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后

信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；金融工具自初始确认后已经发生信

用减值的，处于第三阶段，公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。

对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，公司假设其信用风险自初始确认后并未显著增加，按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备。

公司对于处于第一阶段和第二阶段、以及较低信用风险的金融工具，按照其未扣除减值准备的账面余额和实际利率计算利息收入。对于处于第三阶段的金融工具，按照其账面余额减已计提减值准备后的摊余成本和实际利率计算利息收入。

对于应收票据、应收账款、应收款项融资及合同资产，无论是否存在重大融资成分，公司均按照整个存续期的预期信用损失计量损失准备。

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对于存在客观证据表明存在减值，以及其他适用于单项评估的应收票据、应收账款，其他应收款、应收款项融资及合同资产等单独进行减值测试，确认预期信用损失，计提单项减值准备。对于不存在减值客观证据的应收票据、应收账款、其他应收款、应收款项融资及合同资产或当单项金融资产无法以合理

成本评估预期信用损失的信息时，公司依据信用风险特征将应收票据、应收账款、其他应收款、应收款项融资及合同资产等划分为若干组合，在组合基础上计算预期信用损失。

对于划分为组合的应收票据、应收款项融资、合同资产，公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

对于划分为组合的应收账款，公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。

对于划分为组合的其他应收款，公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

（2）具有较低的信用风险

如果金融工具的违约风险较低，借款人在短期内履行其合同现金流量义务的能力很强，并且即便较长时期内经济形势和经营环境存在不利变化但未必一定降低借款人履行其合同现金流量义务的能力，该金融工具被视为具有较低的信用风险。

（3）信用风险显著增加公司通过比较金融工具在资产负债表日所确定的预计存续期内的违约概率

与在初始确认时所确定的预计存续期内的违约概率，以确定金融工具预计存续期内发生违约概率的相对变化，以评估金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时，公司考虑无须付出不必要的额外成本或努力即可获得的合理且有依据的信息，包括前瞻性信息。

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根据金融工具的性质，公司以单项金融工具或金融工具组合为基础评估信用风险是否显著增加。以金融工具组合为基础进行评估时，公司可基于共同信用风险特征对金融工具进行分类，例如逾期信息和信用风险评级。

通常情况下，如果逾期超过30日，公司确定金融工具的信用风险已经显著增加。除非公司无需付出过多成本或努力即可获得合理且有依据的信息，证明虽然超过合同约定的付款期限30天，但信用风险自初始确认以来并未显著增加。

（4）已发生信用减值的金融资产公司在资产负债表日评估以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资是否已发生信用减值。当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时，该金融资产成为已发生信用减值的金融资产。金融资产已发生信用减值的证据包括下列可观察信息：

发行方或债务人发生重大财务困难；债务人违反合同，如偿付利息或本金违约或逾期等；债权人出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑，给予债务人在任何其他情况下都不会做出的让步；债务人很可能破产或进行其他财务重组；发行方或债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失；以大幅折扣

购买或源生一项金融资产，该折扣反映了发生信用损失的事实。

（5）预期信用损失准备的列报

为反映金融工具的信用风险自初始确认后的变化，公司在每个资产负债表日重新计量预期信用损失，由此形成的损失准备的增加或转回金额，应当作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产，损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值；对于以公允价值计量且其变动

计入其他综合收益的债权投资，公司在其他综合收益中确认其损失准备，不抵减该金融资产的账面价值。

（6）核销

如果公司不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回，则直接减记该金融资产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。这种情况通常发生在公司确定债务人没有资产或收入来源可产生足够的现金流量以偿还将被减记的金额。

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已减记的金融资产以后又收回的，作为减值损失的转回计入收回当期的损益。

5、金融资产转移

金融资产转移是指下列两种情形：

*将收取金融资产现金流量的合同权利转移给另一方；

*将金融资产整体或部分转移给另一方，但保留收取金融资产现金流量的合同权利，并承担将收取的现金流量支付给一个或多个收款方的合同义务。

（1）终止确认所转移的金融资产

已将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，或既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，但放弃了对该金融资产控制的，终止确认该金融资产。

在判断是否已放弃对所转移金融资产的控制时，根据转入方出售该金融资产的实际能力。转入方能够单方面将转移的金融资产整体出售给不相关的第三方，且没有额外条件对此项出售加以限制的，则公司已放弃对该金融资产的控制。

公司在判断金融资产转移是否满足金融资产终止确认条件时，注重金融资产转移的实质。金融资产整体转移满足终止确认条件的，将下列两项金额的差额计入当期损益：

*所转移金融资产的账面价值；

*因转移而收到的对价，与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对于终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为根据《企业会计准则第

22号-金融工具确认和计量》第十八条分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产的情形）之和。

金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产整体的账面价值，在终止确认部分和未终止确认部分（在此种情况下，所保留的服务资产视同继续确认金融资产的一部分）之间，按照转移日各自的相对公允价值进行分摊，并将下列两项金额的差额计入当期损益：

1-1-211深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

*终止确认部分在终止确认日的账面价值；

*终止确认部分的对价，与原计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额（涉及转移的金融资产为根据《企业会计准则第22号-金融工具确认和计量》第十八条分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产的情形）之和。

（2）继续涉入所转移的金融资产

既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，且未放弃对该金融资产控制的，应当按照其继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。

继续涉入所转移金融资产的程度，是指企业承担的被转移金融资产价值变动风险或报酬的程度。

（3）继续确认所转移的金融资产

仍保留与所转移金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，应当继续确认所转移金融资产整体，并将收到的对价确认为一项金融负债。

该金融资产与确认的相关金融负债不得相互抵销。在随后的会计期间，企业应当继续确认该金融资产产生的收入（或利得）和该金融负债产生的费用（或损失）。

6、金融资产和金融负债的抵销

金融资产和金融负债应当在资产负债表内分别列示，不得相互抵销。但同时满足下列条件的，以相互抵销后的净额在资产负债表内列示：

公司具有抵销已确认金额的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的；

公司计划以净额结算，或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

不满足终止确认条件的金融资产转移，转出方不得将已转移的金融资产和相关负债进行抵销。

1-1-212深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（六）存货

1、存货的分类

存货是指公司在日常活动中持有以备出售的产成品或商品、处在生产过程

中的在产品、在生产过程或提供劳务过程中耗用的材料和物料等，包括原材料、在产品、半成品、产成品、库存商品、周转材料等。

2、发出存货的计价方法

公司存货发出时采用加权平均法计价。

3、存货的盘存制度

公司存货采用永续盘存制，每年至少盘点一次，盘盈及盘亏金额计入当年度损益。

4、存货跌价准备的计提方法

资产负债表日按成本与可变现净值孰低计量，存货成本高于其可变现净值的，计提存货跌价准备，计入当期损益。

在确定存货的可变现净值时，以取得的可靠证据为基础，并且考虑持有存货的目的、资产负债表日后事项的影响等因素。

（1）产成品、商品和用于出售的材料等直接用于出售的存货，在正常生产

经营过程中，以该存货的估计售价减去估计的销售费用和相关税费后的金额确定其可变现净值。为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货，以合同价格作为其可变现净值的计量基础；如果持有存货的数量多于销售合同订购数量，超出部分的存货可变现净值以一般销售价格为计量基础。用于出售的材料等，以市场价格作为其可变现净值的计量基础。

（2）需要经过加工的材料存货，在正常生产经营过程中，以所生产的产成

品的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用和相关税费

后的金额确定其可变现净值。如果用其生产的产成品的可变现净值高于成本，则该材料按成本计量；如果材料价格的下降表明产成品的可变现净值低于成本，则该材料按可变现净值计量，按其差额计提存货跌价准备。

（3）存货跌价准备一般按单个存货项目计提；对于数量繁多、单价较低的

1-1-213深圳壹连科技股份有限公司招股说明书存货，按存货类别计提。

（4）资产负债表日如果以前减记存货价值的影响因素已经消失，则减记的

金额予以恢复，并在原已计提的存货跌价准备的金额内转回，转回的金额计入当期损益。

5、周转材料的摊销方法

（1）低值易耗品摊销方法：在领用时采用一次转销法。

（2）包装物的摊销方法：在领用时采用一次转销法。

（七）合同资产及合同负债公司根据履行履约义务与客户付款之间的关系在资产负债表中列示合同资产或合同负债。公司已向客户转让商品或提供服务而有权收取的对价（且该权利取决于时间流逝之外的其他因素）列示为合同资产。公司已收或应收客户对价而应向客户转让商品或提供服务的义务列示为合同负债。

合同资产和合同负债在资产负债表中单独列示。同一合同下的合同资产和合同负债以净额列示，净额为借方余额的，根据其流动性在“合同资产”或“其他非流动资产”项目中列示；净额为贷方余额的，根据其流动性在“合同负债”或“其他非流动负债”项目中列示。不同合同下的合同资产和合同负债不能相互抵销。

（八）合同成本合同成本分为合同履约成本与合同取得成本。

公司为履行合同而发生的成本，在同时满足下列条件时作为合同履约成本确认为一项资产：

（1）该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关，包括直接人工、直接

材料、制造费用（或类似费用）、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本。

（2）该成本增加了公司未来用于履行履约义务的资源。

（3）该成本预期能够收回。

1-1-214深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

公司为取得合同发生的增量成本预期能够收回的，作为合同取得成本确认为一项资产。

与合同成本有关的资产采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基

础进行摊销；但是对于合同取得成本摊销期限未超过一年的，公司将其在发生时计入当期损益。

与合同成本有关的资产，其账面价值高于下列两项的差额的，公司将对于超出部分计提减值准备，并确认为资产减值损失，并进一步考虑是否应计提亏损合同有关的预计负债：

（1）因转让与该资产相关的商品或服务预期能够取得的剩余对价；

（2）为转让该相关商品或服务估计将要发生的成本。

上述资产减值准备后续发生转回的，转回后的资产账面价值不超过假定不计提减值准备情况下该资产在转回日的账面价值。

确认为资产的合同履约成本，初始确认时摊销期限不超过一年或一个正常营业周期，在“存货”项目中列示，初始确认时摊销期限超过一年或一个正常营业周期，在“其他非流动资产”项目中列示。

确认为资产的合同取得成本，初始确认时摊销期限不超过一年或一个正常营业周期，在“其他流动资产”项目中列示，初始确认时摊销期限超过一年或一个正常营业周期，在“其他非流动资产”项目中列示。

（九）长期股权投资

公司长期股权投资包括对被投资单位实施控制、重大影响的权益性投资。

公司能够对被投资单位施加重大影响的，为公司的联营企业。

1、确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据

共同控制，是指按照相关约定对某项安排所共有的控制，并且该安排的相关活动必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。在判断是否存在共同控制时，首先判断所有参与方或参与方组合是否集体控制该安排，如果所有参与方或一组参与方必须一致行动才能决定某项安排的相关活动，则认为所有参与方或一组参与方集体控制该安排。其次再判断该安排相关活动的决策是否

1-1-215深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

必须经过这些集体控制该安排的参与方一致同意。如果存在两个或两个以上的参与方组合能够集体控制某项安排的，不构成共同控制。判断是否存在共同控制时，不考虑享有的保护性权利。

重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。在确定能否对被投资单位施加重大影响时，考虑投资方直接或间接持有被投资单位的表决权股份以及投资方及其他方持有的当期可执行潜在表决权在假定转换为对被投资方

单位的股权后产生的影响，包括被投资单位发行的当期可转换的认股权证、股份期权及可转换公司债券等的影响。

当公司直接或通过子公司间接拥有被投资单位20%（含20%）以上但低于

50%的表决权股份时，一般认为对被投资单位具有重大影响，除非有明确证据

表明该种情况下不能参与被投资单位的生产经营决策，不形成重大影响。

2、初始投资成本确定

（1）企业合并形成的长期股权投资，按照下列规定确定其投资成本：

*同一控制下的企业合并，合并方以支付现金、转让非现金资产或承担债务方式作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付的现金、转让的非现金资产以及所承担债务账面价值之

间的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益；

*同一控制下的企业合并，合并方以发行权益性证券作为合并对价的，在合并日按照被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份

额作为长期股权投资的初始投资成本。按照发行股份的面值总额作为股本，长期股权投资初始投资成本与所发行股份面值总额之间的差额，调整资本公积；

资本公积不足冲减的，调整留存收益；

*非同一控制下的企业合并，以购买日为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值确定为合并成本

作为长期股权投资的初始投资成本。合并方为企业合并发生的审计、法律服务、评估咨询等中介费用以及其他相关管理费用，于发生时计入当期损益。

1-1-216深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（2）除企业合并形成的长期股权投资以外，其他方式取得的长期股权投资，按照下列规定确定其投资成本：

*以支付现金取得的长期股权投资，按照实际支付的购买价款作为投资成本。初始投资成本包括与取得长期股权投资直接相关的费用、税金及其他必要支出；

*以发行权益性证券取得的长期股权投资，按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本；

*通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，如果该项交换具有商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能可靠计量，则以换出资产的公允价值和相关税费作为初始投资成本，换出资产的公允价值与账面价值之间的差额计入当期损益；若非货币资产交换不同时具备上述两个条件，则按换出资产的账面价值和相关税费作为初始投资成本。

*通过债务重组取得的长期股权投资，以所放弃债权的公允价值和可直接归属于该资产的税金等其他成本确定其入账价值，并将所放弃债权的公允价值与账面价值之间的差额，计入当期损益。

3、后续计量及损益确认方法

公司能够对被投资单位实施控制的长期股权投资采用成本法核算；对联营企业和合营企业的长期股权投资采用权益法核算。

（1）成本法

采用成本法核算的长期股权投资，追加或收回投资时调整长期股权投资的成本；被投资单位宣告分派的现金股利或利润，确认为当期投资收益。

（2）权益法

按照权益法核算的长期股权投资，一般会计处理为：

公司长期股权投资的投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产

公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。

1-1-217深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

公司按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额，分别确认投资收益和其他综合收益，同时调整长期股权投资的账面价值；

公司按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应享有的部分，相应减少长期股权投资的账面价值；被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以

外所有者权益的其他变动，调整长期股权投资的账面价值并计入所有者权益。

在确认应享有被投资单位净损益的份额时，以取得投资时被投资单位可辨认净资产的公允价值为基础，对被投资单位的净利润进行调整后确认。被投资单位采用的会计政策及会计期间与公司不一致的，应按照公司的会计政策及会计期间对被投资单位的财务报表进行调整，并据以确认投资收益和其他综合收益等。

公司与联营企业及合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照享有的比例计

算归属于公司的部分予以抵销，在此基础上确认投资损益。公司与被投资单位发生的未实现内部交易损失属于资产减值损失的，应全额确认。

（十）固定资产

固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的使用寿命超过一年的单位价值较高的有形资产。

1、确认条件

固定资产在同时满足下列条件时，按取得时的实际成本予以确认：

*与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业。

*该固定资产的成本能够可靠地计量。

固定资产发生的后续支出，符合固定资产确认条件的计入固定资产成本；

不符合固定资产确认条件的在发生时计入当期损益。

2、各类固定资产的折旧方法

公司从固定资产达到预定可使用状态的次月起按年限平均法计提折旧，按固定资产的类别、估计的经济使用年限和预计的净残值率分别确定折旧年限和

年折旧率如下：

折旧年限年折旧率

类别折旧方法残值率（%）

（年）（%）

房屋及建筑物年限平均法205.004.75

1-1-218深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

折旧年限年折旧率

类别折旧方法残值率（%）

（年）（%）

机器设备年限平均法3-105.009.50-31.67

运输工具年限平均法4-55.0019.00-23.75电子设备及其

年限平均法3-105.009.50-31.67他

对于已经计提减值准备的固定资产，在计提折旧时扣除已计提的固定资产减值准备。

每年年度终了，公司对固定资产的使用寿命、预计净残值和折旧方法进行复核。使用寿命预计数与原先估计数有差异的，调整固定资产使用寿命。

（十一）在建工程

1、在建工程以立项项目分类核算。

2、在建工程结转为固定资产的标准和时点

在建工程项目按建造该项资产达到预定可使用状态前所发生的全部支出，作为固定资产的入账价值。包括建筑费用、机器设备原价、其他为使在建工程达到预定可使用状态所发生的必要支出以及在资产达到预定可使用状态之前为该项目专门借款所发生的借款费用及占用的一般借款发生的借款费用。公司在工程安装或建设完成达到预定可使用状态时将在建工程转入固定资产。所建造的已达到预定可使用状态、但尚未办理竣工决算的固定资产，自达到预定可使用状态之日起，根据工程预算、造价或者工程实际成本等，按估计的价值转入固定资产，并按公司固定资产折旧政策计提固定资产的折旧，待办理竣工决算后，再按实际成本调整原来的暂估价值，但不调整原已计提的折旧额。

公司各类别在建工程具体转固标准和时点：

类别转固标准和时点

（1）主体建设工程及配套工程已实质上完工；

（2）建造工程在达到预定设计要求，经勘察、设计、施

工、监理等单位完成验收；

房屋及建筑物（3）经消防、国土、规划等外部部门验收；

（4）建设工程达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的，自达到预定可使用状态之日起，根据工程实际造价按预估价值转入固定资产。

1-1-219深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

类别转固标准和时点

（1）相关设备及其他配套设施已安装完毕；

（2）设备经过调试可在一段时间内保持正常稳定运行；

需安装调试的机器设备

（3）生产设备能够在一段时间内稳定的产出合格产品；

（4）设备经过资产管理人员和使用人员验收。

（十二）无形资产

1、无形资产的计价方法

按取得时的实际成本入账。

2、无形资产使用寿命及摊销

（1）使用寿命有限的无形资产的使用寿命估计情况：

项目预计使用寿命依据

土地使用权30-50年法定使用权

计算机软件3-10年参考能为公司带来经济利益的期限确定使用寿命

每年年度终了，公司对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。经复核，本期末无形资产的使用寿命及摊销方法与以前估计未有不同。

（2）无法预见无形资产为企业带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产。对于使用寿命不确定的无形资产，公司在每年年度终了对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核，如果重新复核后仍为不确定的，于资产负债表日进行减值测试。

（3）无形资产的摊销

对于使用寿命有限的无形资产，公司在取得时确定其使用寿命，在使用寿命内采用直线法系统合理摊销，摊销金额按受益项目计入当期损益。具体应摊销金额为其成本扣除预计残值后的金额。已计提减值准备的无形资产，还应扣除已计提的无形资产减值准备累计金额。使用寿命有限的无形资产，其残值视为零，但下列情况除外：有第三方承诺在无形资产使用寿命结束时购买该无形资产或可以根据活跃市场得到预计残值信息，并且该市场在无形资产使用寿命结束时很可能存在。

对使用寿命不确定的无形资产，不予摊销。每年年度终了对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核，如果有证据表明无形资产的使用寿命是有

1-1-220深圳壹连科技股份有限公司招股说明书限的，估计其使用寿命并在预计使用年限内系统合理摊销。

3、研发支出归集范围

公司将与开展研发活动直接相关的各项费用归集为研发支出，包括研发人员职工薪酬、材料及模具费用、维修及鉴定费用、折旧摊销费用及其他费用等。

（十三）长期资产减值

对子公司、联营企业和合营企业的长期股权投资、固定资产、在建工程、

使用权资产、无形资产等（存货、递延所得税资产、金融资产除外）的资产减值，按以下方法确定：

于资产负债表日判断资产是否存在可能发生减值的迹象，存在减值迹象的，公司将估计其可收回金额，进行减值测试。对因企业合并所形成的商誉、使用寿命不确定的无形资产和尚未达到可使用状态的无形资产无论是否存在减值迹象，每年都进行减值测试。

可收回金额根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。公司以单项资产为基础估计其可收回金额；

难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组为基础确定资产组的可收回金额。资产组的认定，以资产组产生的主要现金流入是否独立于其他资产或者资产组的现金流入为依据。

当资产或资产组的可收回金额低于其账面价值时，公司将其账面价值减记至可收回金额，减记的金额计入当期损益，同时计提相应的资产减值准备。

资产减值损失一经确认，在以后会计期间不再转回。

（十四）长期待摊费用长期待摊费用核算公司已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在一年以上的各项费用。公司长期待摊费用在受益期内平均摊销。

（十五）股份支付

1、股份支付的种类

公司股份支付为以权益结算的股份支付。

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2、权益工具公允价值的确定方法

对于授予职工的股份，其公允价值按公司股份的市场价格计量，同时考虑授予股份所依据的条款和条件（不包括市场条件之外的可行权条件）进行调整。

3、确认可行权权益工具最佳估计的依据

在等待期内每个资产负债表日，公司根据最新取得的可行权职工人数变动等后续信息作出最佳估计，修正预计可行权的权益工具数量，以作出可行权权益工具的最佳估计。

4、股份支付计划实施的会计处理

以权益结算的股份支付：

（1）授予后立即可行权的换取职工服务的以权益结算的股份支付，在授予

日以权益工具的公允价值计入相关成本或费用，相应增加资本公积。

（2）完成等待期内的服务或达到规定业绩条件以后才可行权换取职工服务

的以权益结算的股份支付，在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计为基础，按权益工具授予日的公允价值，将当期取得的服务计入成本或费用和资本公积。

5、股份支付计划修改的会计处理

公司对股份支付计划进行修改时，若修改增加了所授予权益工具的公允价值，按照权益工具公允价值的增加相应地确认取得服务的增加；若修改增加了所授予权益工具的数量，则将增加的权益工具的公允价值相应地确认为取得服务的增加。权益工具公允价值的增加是指修改前后的权益工具在修改日的公允价值之间的差额。若修改减少了股份支付公允价值总额或采用了其他不利于职工的方式修改股份支付计划的条款和条件，则仍继续对取得的服务进行会计处理，视同该变更从未发生，除非公司取消了部分或全部已授予的权益工具。

6、股份支付计划终止的会计处理如果在等待期内取消了所授予的权益工具或结算了所授予的权益工具（因未满足可行权条件而被取消的除外），公司：

（1）将取消或结算作为加速可行权处理，立即确认原本应在剩余等待期内

1-1-222深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

确认的金额；

（2）在取消或结算时支付给职工的所有款项均作为权益的回购处理，回购

支付的金额高于该权益工具在回购日公允价值的部分，计入当期费用。

公司如果回购其职工已可行权的权益工具，冲减企业的所有者权益；回购支付的款项高于该权益工具在回购日公允价值的部分，计入当期损益。

（十六）收入确认原则和计量方法

1、一般原则

收入是公司在日常活动中形成的、会导致股东权益增加且与股东投入资本无关的经济利益的总流入。

公司在履行了合同中的履约义务，即在客户取得相关商品控制权时确认收入。取得相关商品控制权，是指能够主导该商品的使用并从中获得几乎全部的经济利益。

合同中包含两项或多项履约义务的，公司在合同开始日，按照各单项履约义务所承诺商品或服务的单独售价的相对比例，将交易价格分摊至各单项履约义务，按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。

交易价格是公司因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额，不包括代第三方收取的款项。在确定合同交易价格时，如果存在可变对价，公司按照期望值或最可能发生金额确定可变对价的最佳估计数，并以不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额计入交易价格。

合同中如果存在重大融资成分，公司将根据客户在取得商品控制权时即以现金支付的应付金额确定交易价格，该交易价格与合同对价之间的差额，在合同期间内采用实际利率法摊销，对于控制权转移与客户支付价款间隔未超过一年的，公司不考虑其中的融资成分。

满足下列条件之一的，属于在某一时段内履行履约义务；否则，属于在某一时点履行履约义务：

（1）客户在公司履约的同时即取得并消耗公司履约所带来的经济利益；

（2）客户能够控制公司履约过程中在建的商品；

1-1-223深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（3）公司履约过程中所产出的商品具有不可替代用途，且公司在整个合同期间内有权就累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务，公司在该段时间内按照履约进度确认收入，但是，履约进度不能合理确定的除外。公司按照投入法（或产出法）确定提供服务的履约进度。当履约进度不能合理确定时，公司已经发生的成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的成本金额确认收入，直到履约进度能够合理确定为止。

对于在某一时点履行的履约义务，公司在客户取得相关商品控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品或服务控制权时，公司会考虑下列迹象：

（1）公司就该商品或服务享有现时收款权利，即客户就该商品负有现时付款义务；

（2）公司已将该商品的法定所有权转移给客户，即客户已拥有了该商品的法定所有权；

（3）公司已将该商品的实物转移给客户，即客户已实物占有该商品；

（4）公司已将该商品所有权上的主要风险和报酬转移给客户，即客户已取得该商品所有权上的主要风险和报酬；

（5）客户已接受该商品。

2、具体方法

公司收入确认的具体方法如下：

内销非寄售模式：根据约定，发行人产品移交客户后，客户按照约定的标准实际领用或验收产品后，发行人通过查询客户的供应商系统或者通过纸质/电子邮件等方式与客户核对达到验收标准的产品数据，核对无误后确认收入。

内销寄售模式：发行人发货至寄售仓库，并由客户或第三方代为保管。客户从寄售仓库领用货物后，发行人通过查询客户的供应商系统或者通过纸质/电子邮件等方式与客户核对领用情况，双方核对无误后确认收入。

外销出口：发行人按照合同约定安排产品发运，完成报关出口并取得报关单据后，确认收入实现。

1-1-224深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

3、同行业可比上市公司收入确认方法及对比

同行业可比上市公司销售商品收入确认方法及对比情况如下：

公司名称内销收入确认具体方法外销收入确认具体方法

（1）内销 VMI 模式：发货至

（1）EXW（工厂交货）：根据与客户

VMI 仓库，并由客户代为保管；

签订的销售合同或订单发货，客户指定客户根据生产情况领用产品，通承运人提取货物装车，出于谨慎性原过查询客户的供应商系统或者通则，在货物装船并获取经海关审验的产过电子邮件方式与客户核对领用

品出口报关单后，确认销售收入。

情况，核对无误后确认收入。

（2）FOB（装运港船上交货）：根据与

（2）内销非VMI模式：产品发货

瑞可达客户签订的销售合同或订单发货，在货至客户指定地点并经客户签收，物装船并获取经海关审验的产品出口报客户按照协议中约定的“接收标关单后，确认销售收入。

准”检验及测试产品，通过查询客

（3）CIF（成本、保险费加运费）：根户的供应商系统或者通过邮件等

据与客户签订的销售合同或订单发货，方式与客户核对达到“接收标准”在货物装船并获取经海关审验的产品出

产品数据，核对无误后确认收口报关单后，确认销售收入。

入。

根据合同约定将产品运至交货地

点且经客户验收，不再对售出的根据合同约定将产品报关、离港，取得产品实施有效控制及管理，产品提单，产品销售收入金额已确定，已经销售收入金额已确定，已经收回收回货款或取得了收款凭证且相关的经徕木股份

货款或取得了收款凭证且相关的济利益很可能流入，商品所有权上的主经济利益很可能流入，商品所有要风险和报酬已转移，商品的法定所有权上的主要风险和报酬已转移，权已转移。

商品的法定所有权已转移。

（1）外销非 VMI 模式：根据不同的贸易模式，收入确认具体原则如下：*FCA：将货物交给客户指定的承运人，待货物结关、承运人接收后确认收入，以承运人签收单、出口货物报关单作为

（1）内销非VMI模式：将产品运

收入确认的依据；* DDU：履行海关备

送到客户指定的地点，或由客户案手续后，将货物交到客户指定地点，在公司仓库自提，待客户验收后待客户签收后确认收入，以客户签收确认收入。

单、海关备案手续作为收入确认的依

（2）内销VMI模式：按客户要求据；* FOB：将货物运送至保税区或码

胜蓝股份 将货物运送至客户设立的 VMI 仓头，待货物结关装船后确认收入，以货库，当客户根据实际需要领用公运提单、出口货物报关单作为收入确认司产品，并经双方对账无误后，的依据。

确认销售收入。以每月汇总的领

（2）外销 VMI 模式：根据不同的贸易用单及双方对账单作为收入确认

方式交货，客户将货物存放于其设立的的依据，按月结算收入。

VMI 仓库，当客户根据实际需要领用公司产品，并经双方对账无误后，确认销售收入。以每月汇总的领用单及双方对账单作为收入确认的依据，按月结算收入。

（1）一般销售：产品交付客户并 （1）直接出口： * 在 FCA 结算方式

西典新能取得客户签收单或者通过查询客下，将产品在指定的地点交给买方指定户的供应商系统与客户核对签收的承运人，即完成交货，在取得承运人

1-1-225深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

公司名称内销收入确认具体方法外销收入确认具体方法

的产品数据，核对无误后确认收 签收凭证时确认收入；* 在 FOB、CIF入。结算方式下，根据合同或者订单约定，

（2）VMI 模式：将产品运送至客 在将产品发出并向海关办理报关出口并

户指定的仓库，客户根据生产情取得提单时确认收入。

况领用产品，通过查询客户供应 （2）VMI 模式：将产品运送至客户指商系统发布的领用数据核对领用定的国外第三方仓库，在客户从国外第情况，双方核对无误后确认收三方仓库领用产品后，取得领用清单或入。相关领用凭证，双方核对无误后确认收入。

（1）汽车线束销售收入的确认：*领用确认：按照客户订单组织生产，将

产品送至客户或其指定地点，客户实际领用后，定期出具确认单；根据双方确认的数量及约定的单价确认销售收入；*收货确认：按照客户订单要求备货，将产品送至客户或其指定地点，或交由客户指定的第一承运人，经对方沪光股份签收后，根据签收确认的数量及约定的单价确认销售收入。

（2）汽车配件销售收入的确认：按照客户订单要求备货，将产品送至客户

或其指定地点，或交由客户指定的第一承运人，经对方签收后，根据签收确认的数量及约定的单价确认销售收入。

（1）家电与消费类电子销售业务：属于在某一时点履行的履约义务，在将

产品交付至客户指定地点并经客户签收确认或已领用、已收取价款或取得收款权利且相关的经济利益很可能流入时确认收入。

（2）汽车电气系统销售业务、汽车电子及新能源销售业务：汽车电气系统

销售业务与汽车电子及新能源销售业务属于在某一时点履行的履约义务，根得润电子

据客户的交货需求将产品交付至客户指定地点，在客户实际使用、已收取价款或取得收款权利且相关的经济利益很可能流入时确认收入。

（3）技术服务及资产让渡使用权：属于某一时段履行的履约义务按履约进

度确认收入，属于某一时点履行的履约义务在客户已取得服务控制权时，确认销售收入的实现。

由上表可知，公司与同行业可比公司同类业务收入确认时点无重大差异。

（十七）政府补助

1、政府补助的确认

政府补助同时满足下列条件的，才能予以确认：

（1）公司能够满足政府补助所附条件；

（2）公司能够收到政府补助。

2、政府补助的计量

政府补助为货币性资产的，按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的，按照公允价值计量；公允价值不能可靠取得的，按照名义金额1元计量。

1-1-226深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

3、政府补助的会计处理

（1）与资产相关的政府补助

公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助划分为与资

产相关的政府补助。与资产相关的政府补助确认为递延收益，在相关资产使用期限内按照合理、系统的方法分期计入损益。按照名义金额计量的政府补助，直接计入当期损益。相关资产在使用寿命结束前被出售、转让、报废或发生毁损的，将尚未分配的相关递延收益余额转入资产处置当期的损益。

（2）与收益相关的政府补助除与资产相关的政府补助之外的政府补助划分为与收益相关的政府补助。

与收益相关的政府补助，分情况按照以下规定进行会计处理：

用于补偿公司以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益；

用于补偿公司已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益。

对于同时包含与资产相关部分和与收益相关部分的政府补助，区分不同部分分别进行会计处理；难以区分的，整体归类为与收益相关的政府补助。

与公司日常活动相关的政府补助，按照经济业务实质，计入其他收益。与公司日常活动无关的政府补助，计入营业外收支。

（十八）递延所得税资产和递延所得税负债公司通常根据资产与负债在资产负债表日的账面价值与计税基础之间的暂

时性差异，采用资产负债表债务法将应纳税暂时性差异或可抵扣暂时性差异对所得税的影响额确认和计量为递延所得税负债或递延所得税资产。公司不对递延所得税资产和递延所得税负债进行折现。

1、递延所得税资产的确认

对于可抵扣暂时性差异、能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减，其对所得税的影响额按预计转回期间的所得税税率计算，并将该影响额确认为递延所得税资产，但是以公司很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异、可抵扣亏损和税款抵减的未来应纳税所得额为限。

1-1-227深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

同时具有下列特征的交易或事项中因资产或负债的初始确认所产生的可抵

扣暂时性差异对所得税的影响额不确认为递延所得税资产：

（1）该项交易不是企业合并；

（2）交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额（或可抵扣亏损）。

公司对与子公司、联营公司及合营企业投资相关的可抵扣暂时性差异，同时满足下列两项条件的，其对所得税的影响额（才能）确认为递延所得税资产：

（1）暂时性差异在可预见的未来很可能转回；

（2）未来很可能获得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额；

资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前期间未确认的递延所得税资产。

在资产负债表日，公司对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，减记的金额予以转回。

2、递延所得税负债的确认

公司所有应纳税暂时性差异均按预计转回期间的所得税税率计量对所得税的影响，并将该影响额确认为递延所得税负债，但下列情况的除外：

（1）因下列交易或事项中产生的应纳税暂时性差异对所得税的影响不确认

为递延所得税负债：

*商誉的初始确认；

*具有以下特征的交易中产生的资产或负债的初始确认：该交易不是企业合并，并且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额或可抵扣亏损。

（2）公司对与子公司、合营企业及联营企业投资相关的应纳税暂时性差异，其对所得税的影响额一般确认为递延所得税负债，但同时满足以下两项条件的除外：

1-1-228深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

*公司能够控制暂时性差异转回的时间；

*该暂时性差异在可预见的未来很可能不会转回。

3、特定交易或事项所涉及的递延所得税负债或资产的确认

（1）直接计入所有者权益的项目

与直接计入所有者权益的交易或者事项相关的当期所得税和递延所得税，计入所有者权益。暂时性差异对所得税的影响计入所有者权益的交易或事项包括：其他债权投资公允价值变动等形成的其他综合收益、会计政策变更采用追

溯调整法或对前期（重要）会计差错更正差异追溯重述法调整期初留存收益、同时包含负债成分及权益成分的混合金融工具在初始确认时计入所有者权益等。

（2）公司自身经营产生的可弥补亏损以及税款抵减可抵扣亏损是指按照税法规定计算确定的准予用以后年度的应纳税所得额弥补的亏损。对于按照税法规定可以结转以后年度的未弥补亏损（可抵扣亏损）和税款抵减，视同可抵扣暂时性差异处理。在预计可利用可弥补亏损或税款抵减的未来期间内很可能取得足够的应纳税所得额时，以很可能取得的应纳税所得额为限，确认相应的递延所得税资产，同时减少当期利润表中的所得税费用。

（3）合并抵销形成的暂时性差异

公司在编制合并财务报表时，因抵销未实现内部销售损益导致合并资产负债表中资产、负债的账面价值与其在所属纳税主体的计税基础之间产生暂时性差异的，在合并资产负债表中确认递延所得税资产或递延所得税负债，同时调整合并利润表中的所得税费用，但与直接计入所有者权益的交易或事项及企业合并相关的递延所得税除外。

（4）以权益结算的股份支付

如果税法规定与股份支付相关的支出允许税前扣除，在按照会计准则规定确认成本费用的期间内，公司根据会计期末取得信息估计可税前扣除的金额计算确定其计税基础及由此产生的暂时性差异，符合确认条件的情况下确认相关的递延所得税。其中预计未来期间可税前扣除的金额超过按照会计准则规定确认的与股份支付相关的成本费用，超过部分的所得税影响应直接计入所有者权

1-1-229深圳壹连科技股份有限公司招股说明书益。

（十九）租赁

1、租赁的识别

在合同开始日，公司评估合同是否为租赁或者包含租赁，如果合同中一方让渡了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以换取对价，则该合同为租赁或者包含租赁。为确定合同是否让渡了在一定期间内控制已识别资产使用的权利，公司评估合同中的客户是否有权获得在使用期间内因使用已识别资产所产生的几乎全部经济利益，并有权在该使用期间主导已识别资产的使用。

2、单独租赁的识别

合同中同时包含多项单独租赁的，公司将合同予以分拆，并分别各项单独租赁进行会计处理。同时符合下列条件的，使用已识别资产的权利构成合同中的一项单独租赁：*承租人可从单独使用该资产或将其与易于获得的其他资源

一起使用中获利；*该资产与合同中的其他资产不存在高度依赖或高度关联关系。

3、公司作为承租人的会计处理方法

在租赁期开始日，公司将租赁期不超过12个月，且不包含购买选择权的租赁认定为短期租赁；将单项租赁资产为全新资产时价值较低的租赁认定为低价值资产租赁。公司转租或预期转租租赁资产的，原租赁不认定为低价值资产租赁。

对于所有短期租赁和低价值资产租赁，公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁付款额计入相关资产成本或当期损益。

除上述采用简化处理的短期租赁和低价值资产租赁外，在租赁期开始日，公司对租赁确认使用权资产和租赁负债。

（1）使用权资产

使用权资产，是指承租人可在租赁期内使用租赁资产的权利。

在租赁期开始日，使用权资产按照成本进行初始计量。该成本包括：

1-1-230深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

*租赁负债的初始计量金额；

*在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额，存在租赁激励的，扣除已享受的租赁激励相关金额；

*承租人发生的初始直接费用；

*承租人为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。公司按照预计负债的确认标准和计量方法对该成本进行确认和计量。

使用权资产折旧采用年限平均法分类计提。对于能合理确定租赁期届满时将会取得租赁资产所有权的，在租赁资产预计剩余使用寿命内，根据使用权资产类别和预计净残值率确定折旧率；对于无法合理确定租赁期届满时将会取得

租赁资产所有权的，在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内，根据使用权资产类别确定折旧率。

各类使用权资产折旧方法、折旧年限、残值率和年折旧率如下：

折旧年限年折旧率

类别折旧方法残值率（%）

（年）（%）

房屋及建筑物年限平均法1.17-10.00—10.00-85.47

（2）租赁负债租赁负债应当按照租赁期开始日尚未支付的租赁付款额的现值进行初始计量。租赁付款额包括以下五项内容：

*固定付款额及实质固定付款额，存在租赁激励的，扣除租赁激励相关金额；

*取决于指数或比率的可变租赁付款额；

*购买选择权的行权价格，前提是承租人合理确定将行使该选择权；

*行使终止租赁选择权需支付的款项，前提是租赁期反映出承租人将行使终止租赁选择权；

*根据承租人提供的担保余值预计应支付的款项。

计算租赁付款额现值时采用租赁内含利率作为折现率，无法确定租赁内含

1-1-231深圳壹连科技股份有限公司招股说明书利率的，采用公司增量借款利率作为折现率。租赁付款额与其现值之间的差额作为未确认融资费用，在租赁期各个期间内按照确认租赁付款额现值的折现率确认利息费用，并计入当期损益。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额于实际发生时计入当期损益。

租赁期开始日后，当实质固定付款额发生变动、担保余值预计的应付金额发生变化、用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动、购买选择权、续租选

择权或终止选择权的评估结果或实际行权情况发生变化时，公司按照变动后的租赁付款额的现值重新计量租赁负债，并相应调整使用权资产的账面价值。

4、公司作为出租人的会计处理方法

在租赁开始日，公司将实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁划分为融资租赁，除此之外的均为经营租赁。

（1）经营租赁

公司在租赁期内各个期间按照直线法将租赁收款额确认为租金收入，发生的初始直接费用予以资本化并按照与租金收入确认相同的基础进行分摊，分期计入当期损益。公司取得的与经营租赁有关的未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

（2）融资租赁在租赁开始日，公司按照租赁投资净额（未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和）确认应收融资租赁款，并终止确认融资租赁资产。在租赁期的各个期间，公司按照租赁内含利率计算并确认利息收入。

公司取得的未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

5、租赁变更的会计处理

（1）租赁变更作为一项单独租赁

租赁发生变更且同时符合下列条件的，公司将该租赁变更作为一项单独租赁进行会计处理：A.该租赁变更通过增加一项或多项租赁资产的使用权而扩大

1-1-232深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

了租赁范围；B.增加的对价与租赁范围扩大部分的单独价格按该合同情况调整后的金额相当。

（2）租赁变更未作为一项单独租赁

*公司作为承租人

在租赁变更生效日，公司重新确定租赁期，并采用修订后的折现率对变更后的租赁付款额进行折现，以重新计量租赁负债。在计算变更后租赁付款额的现值时，采用剩余租赁期间的租赁内含利率作为折现率；无法确定剩余租赁期间的租赁内含利率的，采用租赁变更生效日的增量借款利率作为折现率。

就上述租赁负债调整的影响，区分以下情形进行会计处理：

A.租赁变更导致租赁范围缩小或租赁期缩短的，调减使用权资产的账面价值，并将部分终止或完全终止租赁的相关利得或损失计入当期损益；

B.其他租赁变更，相应调整使用权资产的账面价值。

*公司作为出租人

经营租赁发生变更的，公司自变更生效日起将其作为一项新租赁进行会计处理，与变更前租赁有关的预收或应收租赁收款额视为新租赁的收款额。

融资租赁的变更未作为一项单独租赁进行会计处理的，公司分别下列情形对变更后的租赁进行处理：如果租赁变更在租赁开始日生效，该租赁会被分类为经营租赁的，公司自租赁变更生效日开始将其作为一项新租赁进行会计处理，并以租赁变更生效日前的租赁投资净额作为租赁资产的账面价值；如果租赁变

更在租赁开始日生效，该租赁会被分类为融资租赁的，公司按照关于修改或重新议定合同的规定进行会计处理。

（二十）重要会计政策和会计估计变更

1、重要会计政策变更

（1）执行《企业会计准则解释第14号》2021年1月26日，财政部发布了《企业会计准则解释第14号》（财会[2021]1号）（以下简称“解释14号”），自公布之日起施行，公司自2021年

1-1-233深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

1月26日起执行该解释，执行解释14号对公司报告期内财务报表无重大影响。

（2）执行《企业会计准则解释第15号》2021年12月30日，财政部发布了《企业会计准则解释第15号》（财会[2021]35号）（以下简称“解释15号”），其中“关于资金集中管理相关列报”内容自公布之日起施行，“关于企业将固定资产达到预定可使用状态前或者研发过程中产出的产品或副产品对外销售的会计处理”和“关于亏损合同的判断”内容自2022年1月1日起施行。公司执行解释15号的相关规定对公司报告期内财务报表无重大影响。

（3）执行《企业会计准则解释第16号》2022年11月30日，财政部发布了《企业会计准则解释第16号》（财会[2022]31号，以下简称解释16号），“关于单项交易产生的资产和负债相关的递延所得税不适用初始确认豁免的会计处理”内容自2023年1月1日起施行，允许企业自发布年度提前执行；“关于发行方分类为权益工具的金融工具相关股利的所得税影响的会计处理”、“关于企业将以现金结算的股份支付修改为以权益结算的股份支付的会计处理”内容自公布之日起施行。

*“关于单项交易产生的资产和负债相关的递延所得税不适用初始确认豁免的会计处理”

公司于2023年1月1日执行解释16号的该项规定，对于在首次施行解释

16号的财务报表列报最早期间的期初至2023年1月1日之间发生的适用解释16

号的单项交易，公司按照解释16号的规定进行调整。

因执行该项会计处理规定，公司对2021年度、2022年度合并比较财务报表的相关项目追溯调整如下：

2022年12月31日2021年12月31日

受影响的报表项目/2022年度（合并）/2021年度（合并）调整前调整后调整前调整后

资产负债表项目：

递延所得税资产27440677.2452579278.3623975027.9843655840.28

应交税费23836341.1423481791.3520120772.9019987186.46

1-1-234深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

递延所得税负债28080870.9954096559.6811681899.7731496298.51

未分配利润449154979.12448779470.39--

少数股东权益18971337.4218824308.37--

利润表项目：

所得税费用54969091.2155491628.99--

公司母公司2021年度、2022年度比较财务报表的相关项目追溯调整如下：

2022年12月31日2021年12月31日

受影响的报表项目/2022年度（母公司）/2021年度（母公司）调整前调整后调整前调整后

资产负债表项目：

递延所得税资产7878121.7719405710.705198585.3316572944.42

应交税费4197804.654322764.804522907.764537034.74

递延所得税负债6537534.0217940162.802562869.6413923101.75*“关于发行方分类为权益工具的金融工具相关股利的所得税影响的会计处理”以及“关于企业将以现金结算的股份支付修改为以权益结算的股份支付的会计处理”执行上述两项相关规定对公司报告期内财务报表无重大影响。

（4）执行《企业会计准则解释第17号》2023年10月25日，财政部发布了《企业会计准则解释第17号》（财会〔2023〕21号，以下简称解释17号），自2024年1月1日起施行。公司于2024年1月1日起执行解释17号的规定。执行解释17号的相关规定对公司报告期内财务报表无重大影响。

（5）执行《企业数据资源相关会计处理暂行规定》

2023年8月1日，财政部发布了《企业数据资源相关会计处理暂行规定》（财会〔2023〕11号），自2024年1月1日起施行，公司采用未来适用法执行该规定，该规定施行前已经费用化计入损益的数据资源相关支出不再调整。

（6）保证类质保费用重分类

财政部于2024年3月发布了《企业会计准则应用指南汇编2024》，规定保

1-1-235深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

证类质保费用应计入营业成本。执行该规定未对公司财务状况和经营成果产生重大影响。

2、重要会计估计变更

报告期内，公司无重大会计估计变更。

六、主要税收政策、缴纳的主要税种及其法定税率

1、主要税种及税率

税种计税依据税率销售货物或提供应税劳务过程中产生的增

增值税13%、6%值额城市维护建设

应缴流转税税额7%、5%税

教育费附加应缴流转税税额3%

地方教育附加应缴流转税税额2%

企业所得税应纳税所得额15%、20%、25%、21%

注：企业所得税税率包含了公司及子公司的税率。

2、公司各主体企业所得税税率

纳税主体名称所得税税率

壹连科技15%

宁德壹连25%

溧阳壹连25%

宜宾壹连25%

浙江壹连25%、15%

溧阳汽电20%

肇庆壹连25%、20%

长春壹连25%、20%

斯洛伐克壹连21%

3、税收优惠

（1）公司于2021年12月23日通过高新技术企业复审认定，取得深圳市科

技创新委员会、深圳市财政局、国家税务总局深圳市税务局核发的高新技术企业证书，证书号 GR202144204659，有效期三年。目前公司正在申请新的高新技术企业资质认定。依据《中华人民共和国企业所得税法》第二十八条、《中华

1-1-236深圳壹连科技股份有限公司招股说明书人民共和国企业所得税法实施条例》第九十三条规定，报告期内公司企业所得税税率为15%。

公司子公司浙江壹连于2023年12月8日被认定为高新技术企业，取得浙江省科学技术厅、浙江省财政厅、国家税务总局浙江省税务局核发的高新技术企业证书，证书号 GR202333012601，有效期三年。依据《中华人民共和国企业所得税法》第二十八条、《中华人民共和国企业所得税法实施条例》第九十三条规定，2023年度浙江壹连企业所得税税率为15%。

（2）根据《国家税务总局关于落实支持小型微利企业和个体工商户发展所得税优惠政策有关事项的公告》（国家税务总局公告2021年第8号）、《财政部税务总局关于实施小微企业和个体工商户所得税优惠政策的公告》（财政部税务总局公告2021年第12号）的规定，自2021年1月1日至2022年12月31日，企业所得税在年应纳税所得额不超过100万元的部分减按12.5%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税；对年应纳税所得额超过100万元但不超过300万元的部分，减按50%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。根据《财政部税务总局关于进一步实施小微企业所得税优惠政策的公告》

（2022年第13号）的规定，自2022年1月1日至2024年12月31日，对小型

微利企业年应纳税所得额超过100万元但不超过300万元的部分，减按25%计入应纳税所得额，按20%的税率缴纳企业所得税。溧阳汽电、肇庆壹连、长春壹连在报告期内（或报告期内部分年度）被认定为小型微利企业，可享受小型微利企业所得税税收优惠。

（3）根据《中华人民共和国企业所得税法》第二十六条规定，符合条件的

居民企业之间的股息、红利等权益性投资收益免税，报告期内公司享受权益性投资收益免税政策。

（4）2021年3月31日，财政部、税务总局联合发布《关于进一步完善研发费用税前加计扣除政策的公告》（财政部税务总局公告2021年第13号）规定，制造业企业开展研发活动中实际发生的研发费用，未形成无形资产计入当期损益的，在按规定据实扣除的基础上，自2021年1月1日起，再按照实际发生额的100%在税前加计扣除。2023年3月26日，财政部、税务总局联合发布《关于进一步完善研发费用税前加计扣除政策的公告》（财政部税务总局公告

1-1-237深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2023年第7号）规定，企业开展研发活动中实际发生的研发费用，未形成无形

资产计入当期损益的，在按规定据实扣除的基础上，自2023年1月1日起，再按照实际发生额的100%在税前加计扣除。报告期内公司及子公司可享受研发费用加计扣除税收优惠。

（5）根据《中华人民共和国企业所得税法》第三十条规定、《中华人民共和国企业所得税法实施条例》第九十六条规定，企业安置残疾人员的，在按照支付给残疾职工工资据实扣除的基础上，按照支付给残疾职工工资的100%加计扣除。报告期内公司及子公司可享受安置残疾人员所支付的工资加计扣除政策。

（6）根据《财政部税务总局关于延长部分税收优惠政策执行期限的公告》（2021年第6号）、《财政部税务总局关于设备器具扣除有关企业所得税政策的通知》（财税[2018]54号）、《财政部税务总局关于设备、器具扣除有关企业所得税政策的公告》（2023年第37号），企业在2018年1月1日至2023年12月31日、2024年1月1日至2027年12月31日期间新购进的设备、器具，

单位价值不超过500万元的，允许一次性计入当期成本费用在计算应纳税所得额时扣除，不再分年度计算折旧。报告期内公司及子公司可享受固定资产成本费用一次性税前扣除政策。

（7）根据《财政部税务总局科技部关于加大支持科技创新税前扣除力度的公告》（2022年第28号）的相关规定，高新技术企业在2022年10月1日至

2022年12月31日期间新购置的设备、器具，允许当年一次性全额在计算应纳

税所得额时扣除，并允许在税前实行100%加计扣除。公司根据上述政策将2022年10月1日至2022年12月31日期间新购置机器设备等固定资产支出进行税前

100%加计扣除。

（8）根据《财政部税务总局关于先进制造业企业增值税加计抵减政策的公告》（财政部税务总局公告2023年第43号）的相关规定，自2023年1月1日至2027年12月31日，允许先进制造业企业按照当期可抵扣进项税额加计5%抵减应纳增值税税额。2023年度公司可享受增值税加计抵减政策，2024年度公司及子公司浙江壹连可享受增值税加计抵减政策。

1-1-238深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

4、税收优惠对公司经营成果的影响

报告期内，公司享受的企业所得税税收优惠符合《企业所得税法》及财政部、国家税务总局的相关规定，税收优惠对公司经营成果的影响分析如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度研发费用加计扣除对

企业所得税的影响金1153.612034.021592.68960.92额优惠所得税率对企业

17.53808.30625.53534.22

所得税的影响金额固定资产加计扣除对

企业所得税的影响金--137.77-额

所得税优惠金额合计1171.142842.322355.981495.13

利润总额14064.1030844.6428591.3816128.28所得税优惠占利润总

8.33%9.21%8.24%9.27%

额比重

注：研发费用加计扣除对企业所得税的影响金额系对当期所得税费用的优惠金额。

报告期内，公司享受所得税优惠金额占利润总额的比例分别为9.27%、

8.24%、9.21%和8.33%。公司对税收优惠不存在严重依赖。

七、非经常性损益

容诚会计师对公司报告期内的非经常性损益进行了专项审核，并出具了《关于深圳壹连科技股份有限公司非经常性损益的鉴证报告》（容诚专字[2024]

518Z0504 号）。公司报告期内的非经常性损益发生额明细情况如下：

单位：万元

2024年

项目2023年度2022年度2021年度

1-6月

非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲-17.8433.01-81.37销部分

计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关、符合国家政策规定、按照确定的标准享有、对公904.181300.78792.96406.15司损益产生持续影响的政府补助除外除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外非

金融企业持有金融资产和金融负债产生的公允价值变动35.8448.7810.42105.56损益以及处置金融资产和金融负债产生的损益

计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费---12.12

单独进行减值测试的应收款项减值准备转回--836.93133.27

1-1-239深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2024年

项目2023年度2022年度2021年度

1-6月

除上述各项之外的其他营业外收入和支出-4.75-185.5855.95-61.09

其他符合非经常性损益定义的损益项目----160.18

非经常性损益合计935.271181.821729.26354.46

减：非经常性损益的所得税影响数196.52238.20177.0733.12

非经常性损益净额738.75943.611552.19321.34

减：归属于少数股东的非经常性损益净额-7.06-36.10-16.87-16.91

归属于母公司股东的非经常性损益净额745.81979.711569.06338.25

归属于母公司股东的净利润11529.1425989.2823577.3214260.85

归属于母公司股东扣除非经常性损益后的净利润10783.3225009.5722008.2613922.60

归属于母公司股东的非经常性损益占净利润的比例6.47%3.77%6.65%2.37%

八、分部信息

报告期内，公司无经营分部信息。公司按产品构成、按地区类别列示的主营业务收入情况详见本节“十一、经营成果分析”之“（二）营业收入构成及变动分析”。

九、主要财务指标

（一）最近三年及一期主要财务指标

2024年6月2023年122022年122021年12

项目30日/2024月31日/月31日/月31日/

年1-6月2023年度2022年度2021年度

流动比率（倍）1.431.381.271.36

速动比率（倍）1.011.010.920.97

资产负债率（母公司）（%）45.3847.1253.6849.60

应收账款周转率（次）1.752.983.493.56

存货周转率（次）2.454.475.054.22

息税折旧摊销前利润（万元）19421.9840469.6134875.6019779.86

归属于母公司股东的净利润（万元）11529.1425989.2823577.3214260.85归属于母公司股东扣除非经常性损益后的

10783.3225009.5722008.2613922.60

净利润（万元）

利息保障倍数（倍）33.0032.7132.9729.64

研发投入占营业收入的比例（%）3.843.523.354.25每股经营活动产生的现金流量净额（元/

3.676.610.061.02

股）

1-1-240深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2024年6月2023年122022年122021年12

项目30日/2024月31日/月31日/月31日/

年1-6月2023年度2022年度2021年度

每股净现金流量（元/股）2.431.18-0.010.43

归属于母公司股东的每股净资产（元/股）23.2220.7115.1510.27

指标计算公式如下：

1、流动比率=流动资产/流动负债；

2、速动比率=（流动资产-存货）/流动负债；

3、资产负债率=总负债/总资产*100%；

4、应收账款周转率＝营业收入/应收账款平均余额；

5、存货周转率=营业成本/平均存货余额；

6、息税折旧摊销前利润=净利润＋企业所得税＋利息费用＋折旧费用＋摊销费用；

7、利息保障倍数=（税前利润+利息支出）/利息支出；

8、研发投入占营业收入的比例=研发费用/营业收入

9、每股经营活动现金流量净额=经营活动产生的现金流量净额/期末总股本；

10、每股净现金流量=现金及现金等价物净增加额/期末总股本；

11、归属于母公司股东的每股净资产=期末归属于母公司股东的净资产/期末总股本。

（二）最近三年及一期净资产收益率及每股收益根据中国证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）的规定，公司加权平均净资产收益率及每股收益如下表所示：

加权平均净资产每股收益（元）报告期利润报告期间

收益率（%）基本每股收益稀释每股收益

2024年1-6月10.722.352.35

归属于公司普通股2023年度29.605.315.31

股东的净利润2022年度37.874.824.82

2021年度37.863.103.10

2024年1-6月10.032.202.20

扣除非经常性损益2023年度28.485.115.11后归属于公司普通

股股东的净利润2022年度35.354.494.49

2021年度36.963.023.02

注：上述加权平均净资产收益率和每股收益的具体计算公式如下：

加权平均净资产收益率=P0/（E0＋NP÷2＋Ei×Mi÷M0–Ej×Mj÷M0±Ek×Mk÷M0）。

其中：P0 分别对应于归属于公司普通股股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于公

1-1-241深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

司普通股股东的净利润；NP 为归属于公司普通股股东的净利润；E0 为归属于公司普通股

股东的期初净资产；Ei 为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于公司普通股股东的净资产；Ej为报告期回购或现金分红等减少的、归属于公司普通股股东的净资产；M0为报告

期月份数；Mi为新增净资产次月起至报告期期末的累计月数；Mj为减少净资产次月起至报

告期期末的累计月数；Ek 为因其他交易或事项引起的、归属于公司普通股股东的净资产增

减变动；Mk 为发生其他净资产增减变动次月起至报告期期末的累计月数。

基本每股收益=P0÷S，S=S0＋S1＋Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0-Sk。

其中：P0 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于普通股股东

的净利润；S 为发行在外的普通股加权平均数；S0 为期初股份总数；S1 为报告期因公积金

转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si 为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；

Sj 为报告期因回购等减少股份数；Sk 为报告期缩股数；M0 报告期月份数；Mi 为增加股份

次月起至报告期期末的累计月数；Mj 为减少股份次月起至报告期期末的累计月数。

稀释每股收益=P1/（S0＋S1＋Si×Mi÷M0–Sj×Mj÷M0–Sk+认股权证、股份期权、可转换债券等增加的普通股加权平均数）。

其中：P1 为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润。

十、对公司经营前景具有核心意义或其对业绩变动具有较强预示作用的财务或非财务指标

根据公司所处的行业状况及自身特点，公司的主营业务收入增长率、主营业务毛利率以及公司在手订单的变动情况及产能扩张速度等指标对公司业绩变动具有较强的预示作用。

1、公司主营业务收入增长率、主营业务毛利率

公司业务收入主要来源于主营业务收入，是公司利润的主要来源。报告期内公司产销规模呈现扩大趋势，2021年度至2023年度主营业务收入年均复合增长率为46.72%，2024年1-6月营业收入为169223.03万元，较上年同期增长

33.18%。公司主营业务市场前景良好，主营业务成长性较好。

报告期内，公司综合毛利率主要取决于主营业务毛利率，报告期各期公司主营业务毛利率分别为21.70%、19.48%、18.89%和16.02%，受新能源汽车领域部分产品售价下降、产品结构变化及材料采购价格波动等不同程度的影响，公司报告期内主营业务毛利率有所下降，但利润总额及净利润则持续上涨。

主营业务收入增长率分析详见本节“十一、经营成果分析”之“（二）营业收入构成及变动分析”，主营业务毛利率分析详见本节之“十一、经营成果分析”之“（四）毛利率分析”。

1-1-242深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2、公司在手订单变动情况及产能扩张

公司在手订单的变化对公司的业绩变动具有一定的预示作用，而公司的交货能力受产能的影响较大。报告期内，公司凭借较为先进的产品技术、稳定的客户合作关系，良好的业内口碑等优势，订单较为充足。随着产能的进一步扩大，报告期内公司主营业务收入呈现增长趋势。预计在未来经营环境未发生重大变化的前提下，公司仍将具有较强持续经营能力与市场竞争力。

十一、经营成果分析

（一）报告期内经营情况概览及分析

1、报告期内经营情况概览

报告期内，公司的经营业绩及变动趋势如下表所示单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

营业收入169223.03307455.55275794.04143387.96

营业利润14068.6530829.5228583.4916189.37

利润总额14064.1030844.6428591.3816128.28

净利润11525.0325505.3023042.2113881.31

报告期内，公司营业收入由2021年度的143387.96万元，增长至2023年度的307455.55万元，年均复合增长率为46.43%，2024年1-6月营业收入为

169223.03万元，较上年同期增长33.18%；净利润由2021年度的13881.31万元，增长至2023年度的25505.30万元，年均复合增长率为35.55%，2024年1-

6月净利润为11525.03万元，较上年同期增长7.50%。产业政策的支持、持续

增长的客户需求、逐步优化的经营管理能力使得公司销售规模和盈利能力稳步增长。

2、报告期内经营成果逻辑分析

报告期内，随着国家产业政策对于电连接组件及其下游行业加大支持力度，新能源汽车、储能等下游新兴行业的快速发展为电连接组件市场提供强力驱动，国际产业转移从供应端和需求端为电连接组件行业提供良好的发展机遇，电连接组件及其下游行业的市场规模不断扩大，电连接组件产品的应用范围和市场

1-1-243深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

需求也不断拓展。

在国家产业政策支持新能源产业快速发展的背景下，报告期内，公司发展战略持续向新能源行业转型，为拓展新能源行业客户奠定了基础，下游客户的订单量也随之持续增长。报告期内，公司新能源产品销售收入分别为114801.87万元、243849.14万元、283293.85万元和155042.66万元，应用于新能源领域的电连接组件产品销售规模不断扩大并已成为公司收入的主要贡献来源。2022年、2023年和2024年1-6月公司前五大客户主要为新能源领域企业，因终端市场需求旺盛，新能源汽车整车及上游动力电池配套厂商的业绩规模大幅增长，从而促进了新能源汽车产业链的快速发展。公司的经营业绩也随着主要客户采购需求的增加而呈现较大幅度上涨。

公司深耕电连接组件行业多年，在电连接组件产品生产制造领域已积累起丰富经验，目前已形成以新能源车为发展主轴，储能、工业设备、医疗设备、消费电子等多个应用领域齐头并进的产业发展格局。公司已在技术及研发能力、质量管控能力、客户资源优势、供应链管理能力、信息化运营能力、产品种类

等方面形成较强竞争优势，是行业内少数覆盖多个应用领域的电连接组件产品供应商，获得了下游各行业内客户的广泛认可，市场份额稳步扩大。

综上，受益于新能源、储能等行业的快速发展，电连接组件产品需求的大幅提升以及自身在产品品牌、产品质量和技术、公司管理等方面的较强竞争优势，报告期内公司电连接组件产品销售数量呈现上涨趋势，营业收入规模及盈利水平也得以提升。

（二）营业收入构成及变动分析

1、营业收入构成分析

报告期内，公司营业收入构成情况如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

主营业务收入167056.3798.72304210.7798.94273012.7398.99141320.4698.56

其他业务收入2166.661.283244.781.062781.301.012067.501.44

1-1-244深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

合计169223.03100.00307455.55100.00275794.04100.00143387.96100.00

公司主营电芯连接组件、动力传输组件以及低压信号传输组件等各类电连

接组件的研发、设计、生产和销售。报告期内公司主营业务收入的金额分别为

141320.46万元、273012.73万元、304210.77万元和167056.37万元，占当期

营业收入的比例分别为98.56%、98.99%、98.94%和98.72%，占比均在98%以上，主营业务突出。其他业务收入主要为废品废料及部分原材料的销售收入，占营业收入的比重以及对公司业绩影响均较小。

2、主营业务收入分产品情况分析

报告期内，公司主营业务收入按产品类别的构成情况如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

电芯连接组件101088.8160.51181018.6159.50142172.4052.0864522.4645.66低压信号传输组

49254.9129.4885650.9928.1690145.7733.0252740.6637.32

件

动力传输组件15488.459.2735989.3811.8335972.1213.1819111.4113.52

其他 FPC组件 1224.20 0.73 1551.79 0.51 4722.45 1.73 4945.93 3.50

合计167056.37100.00304210.77100.00273012.73100.00141320.46100.00

报告期内，公司的主要产品包括电芯连接组件、动力传输组件以及低压信号传输组件等，其中电芯连接组件、低压信号传输组件这两类产品在报告期内占主营业务收入的比重分别为82.98%、85.10%、87.66%和90.00%，是公司主要收入构成。报告期内主要产品及应用领域介绍详见“第五节业务与技术”之“一、发行人主营业务、主要产品及变化情况”之“（二）主营产品及用途介绍”。

（1）电芯连接组件公司生产的电芯连接组件产品主要应用于新能源汽车的动力电池和储能电池模组等。报告期内，电芯连接组件产品销售收入分别为64522.46万元、

142172.40万元、181018.61万元和101088.81万元，呈逐年增长的态势；该产

1-1-245深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

品收入占主营业务收入的比重分别为45.66%、52.08%、59.50%和60.51%，收入占比逐年提升。公司电芯连接组件产品销售收入增长主要得益于：

*2019年以来公司核心客户宁德时代及其子公司江苏时代、时代上汽等对

电芯连接组件的采购需求增加，公司为进一步巩固合作关系持续加大对其产品的销售力度，于2019年开始通过溧阳生产基地进行批量供应。报告期内，随着全球新能源车、储能系统的渗透率提升，宁德时代的订单需求进一步增长，其中，公司2021年、2022年、2023年向宁德时代及其子公司销售电芯连接组件产品的金额分别为61560.58万元、121580.10万元和147493.12万元，年均复合增长率为54.79%；2024年1-6月向宁德时代及其子公司销售电芯连接组件产品

的金额为81788.50万元，较上年同比增长26.52%。

*近几年尤其是2021年以来在国家政策的大力推动下，我国新能源汽车行业快速发展，新能源汽车渗透率不断提高，进而推动新能源汽车电连接组件的需求增长；同时，因下游新能源汽车行业轻量化的结构要求，上游重要电子零部件呈现“轻量化、精密化、集成化”的发展趋势，而电芯连接组件高度适配行业发展趋势和技术发展要求，凭借优异性能以及自动化生产带来的降本增效优势，已成为众多新能源电池主流电连接解决方案。

*公司自设立以来专注于电连接组件产品的研发与制造，在电连接组件产品生产制造领域已积累起丰富经验，建立了涵盖产品设计、核心工艺、设备设计、测试验证全流程的技术研发体系和完备的供应链管理体系，形成了长期稳定合作的大客户群体，具有较强的竞争优势。

（2）低压信号传输组件

低压信号传输组件主要应用于新能源汽车、医疗器械、消费电子、工业控

制等产品，按下游应用领域可进一步细分如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额（%（%）（%）（%）

）

新能源类38465.4078.0966285.8677.3965704.6272.8931168.0059.10

工业设备类6103.8112.3910466.2312.2216114.5317.8812526.2923.75

1-1-246深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额（%（%）（%）（%）

）

消费电子类3107.256.315895.006.885524.106.135492.9410.41

医疗设备类1299.172.642435.912.842170.712.411758.593.33

游戏机设备类279.280.57568.000.66631.800.701794.833.40

合计49254.91100.0085650.99100.0090145.77100.0052740.66100.00

2021年、2022年，公司低压信号传输组件的销售额主要随着新能源类产品

收入的增加而增长，但2023年低压信号传输组件的销售收入较上年同期下降了

4.99%；2024年1-6月低压信号传输组件的销售收入较上年同期增长了40.57%。

2021年、2022年新能源类低压信号传输组件销售收入同比增长较多，主要

原因系随着宏观经济环境变化，新能源汽车渗透率不断提高，公司主要客户宁德时代及其子公司在宁德、溧阳新产线及四川新基地的生产效率大幅提升，产品下游市场需求增加。2021年公司向宁德时代、小鹏汽车（均为合并口径）销售低压信号传输组件的金额分别为18402.55万元和2413.11万元；2022年公司

向宁德时代、小鹏汽车（均为合并口径）销售低压信号传输组件的金额分别为

39010.16万元和7277.64万元，新能源汽车行业整体向上及叠加储能需求加持

导致公司2021年、2022年新能源类低压信号传输组件销量增长较多。2023年公司电芯连接组件的销售订单增长较快，导致低压信号传输组件的生产、销售规模相应有所减少；同时，部分新能源整车客户受年初行业短期波动的影响，向公司采购新能源类低压信号传输组件的金额也有所减少，导致公司2023年低压信号传输组件的销售收入较上年同期下降了4.99%。2024年1-6月低压信号传输组件的销售收入较上年同期有所增长，主要系宁德时代、威睿电动等客户对新能源类低压信号传输组件的采购需求较上年同期有所增加。

此外，2022年因部分客户采购需求增加，如东莞嘉丰机电设备有限公司向公司采购工业设备类低压信号传输组件的金额较上年增长了218.25%，导致该年度工业设备类产品销售额较上年增长了28.65%。2023年，随着公司电芯连接组件销售订单的快速增长，工业设备类产品的生产、销售规模有所减少，部分客户的订单需求也有所下降，导致2023年工业设备类低压信号传输组件的销售收入较上年同期下降了35.05%。

1-1-247深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（3）动力传输组件

动力传输组件主要应用于新能源汽车高压大电流回路，通过该组件实现整车内各模块设备间大电流传输。报告期内，公司动力传输组件的销售收入分别为19111.41万元、35972.12万元、35989.38万元和15488.45万元。

与其他主要产品类似，随着新能源汽车及储能市场渗透率提升，核心客户宁德时代新建产能释放，对动力传输组件的采购需求也得以增长，2021年、

2022年其向公司采购动力传输组件的金额分别为12425.71万元和26602.12万元。与此同时，随着小鹏汽车、零跑汽车等优质国内外新能源车品牌市场份额不断扩大，公司不断深化与此类新能源整车客户之间的合作，持续开拓相关产品市场，2022年公司向小鹏汽车销售动力传输组件的金额为8420.22万元，较上年同期增长了52.75%。2023年、2024年1-6月在公司电芯连接组件销售订单快速增长的情形下，公司根据市场需求对生产资源进行了合理配置，动力传输组件的销售收入较上年同期变动较小。

（4）其他 FPC 组件

公司主营业务中的其他 FPC 组件主要为控股子公司浙江壹连生产并销售的

动力电池板 FPC、电容屏 FPC、电阻屏 FPC 等。浙江壹连系 2020 年 5 月设立并于 2020 年 9 月纳入公司报表合并范围，主营 FPC 组件生产和销售，从行业划分上属于发行人主营产品电芯连接组件的上游领域，报告期内其经营业务逐步开展。2021年收入增长较多主要系浙江壹连2020年9月开始实际经营并纳入公司报表合并范围。根据公司战略规划，浙江壹连业务重心逐步往新能源类 FPC 组件方向调整，以进一步保障公司电芯连接组件产品原材料的供应，2023年浙江壹连生产的 FPC 组件用于公司电芯连接组件产品生产的比例提升，导致该类FPC 组件对外销售收入有所下降。

3、主营业务收入地区结构

报告期内，公司主营业务收入内销、外销的具体情况如下：

1-1-248深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

地区比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

内销163386.7497.80296883.1897.59263126.5496.38133572.9794.52

外销3669.632.207327.592.419886.193.627747.495.48

合计167056.37100.00304210.77100.00273012.73100.00141320.46100.00

20世纪90年代以来全球高端制造业向中国转移，从供应端和需求端为电连

接组件行业提供了良好的发展机遇，目前中国已成为全球重要的新能源汽车及动力电池、储能设备、消费电子制造基地。公司深耕电连接组件领域，以境内销售为主，境外销售占比较小且相对稳定。报告期内，公司境内销售收入占主营业务收入的比例分别为94.52%、96.38%、97.59%和97.80%，境外销售收入占主营业务收入比例分别为5.48%、3.62%、2.41%和2.20%。

报告期内，公司境外销售的主要产品构成情况如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

低压信号传输组件2892.2278.815272.2371.958556.0486.557377.3995.22

其中：工业设备类2546.0769.384802.8865.557117.2971.996443.4683.17

电芯连接组件664.3418.101966.3226.831263.4012.78226.722.93

动力传输组件113.073.0889.041.2244.530.457.010.09

其他 FPC 产品 - - - - 22.22 0.22 136.38 1.76

合计3669.63100.007327.59100.009886.19100.007747.49100.00

由上表可知，报告期内公司境外收入主要来源于低压信号传输组件产品的销售，其中工业设备线束是出口份额最多的产品。2023年度电芯连接组件的境外销售占比有所提升。

4、主营业务收入的季节性分析

报告期内，公司主营业务收入按照季节构成情况如下：

1-1-249深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

地区比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

第一季度77148.1046.1858603.9319.2644247.1316.2127197.7419.25

第二季度89908.2753.8267410.9422.1660130.5422.0228297.6420.02

第三季度--79610.5626.1775734.6827.7436258.8625.66

第四季度--98585.3332.4192900.3934.0349566.2235.07

合计167056.37100.00304210.77100.00273012.73100.00141320.46100.00

整体来看，公司的销售具有一定的季节性，下半年的销售占比相对较高，主要原因系下半年或年底普遍是下游新能源汽车市场的消费旺季，因此产品销售高峰也多集中在下半年。通常公司第一季度生产销售较少，一般为春节假期影响，因而第一季度对客户的销量略低于平均水平。

（三）营业成本变化趋势、构成及原因分析

1、营业成本构成

报告期内，公司营业成本构成如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

主营业务成本140297.5398.90246739.0799.01219832.0399.07110656.0198.55

其他业务成本1563.801.102476.940.992065.280.931624.331.45

合计141861.33100.00249216.02100.00221897.31100.00112280.33100.00

报告期内，公司营业成本结构基本保持稳定，主营业务成本占营业成本的比例分别为98.55%、99.07%、99.01%和98.90%，其他业务成本占比较小，与营业收入构成相匹配。

2、主营业务成本按产品构成分析

报告期内，公司主营业务成本按产品构成如下：

1-1-250深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

电芯连接组件83209.8959.31143812.6858.29112015.0750.9549463.3544.70

低压信号传输组件41899.2429.8669625.7128.2272223.2332.8540826.0536.89

动力传输组件13996.569.9831765.3412.8730544.0013.8915657.5214.15

其他 FPC 组件 1191.84 0.85 1535.34 0.62 5049.72 2.30 4709.08 4.26

合计140297.53100.00246739.07100.00219832.03100.00110656.01100.00

报告期内，公司电芯连接组件、低压信号传输组件的合计主营业务成本占当期主营业务成本的比例分别为81.59%、83.81%、86.50%和89.17%，与公司主营业务收入产品构成一致。

3、主营业务成本按成本要素构成分析

报告期内，公司主营业务成本按成本要素划分如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

直接材料114741.4081.78199645.4280.91174942.5279.5885811.0577.55

直接人工17698.6012.6234940.3014.1632825.8014.9317904.1316.18

制造费用7857.535.6012153.364.9312063.705.496940.836.27

合计140297.53100.00246739.07100.00219832.03100.00110656.01100.00

由上表可见，公司主营业务成本结构较稳定，原材料等直接材料成本是主营业务成本的主要组成部分。报告期内，直接材料占主营业务成本的比例分别为77.55%、79.58%、80.91%和81.78%，主要随着部分原材料采购价格上涨以及生产自动化水平相对较高的电芯连接组件产品销售占比提升而呈现上涨趋势。

公司积极关注原材料价格走势，一般会对原材料的价格走势形成预期并综合考虑供应商资质、质量、供应和服务等因素，与供应商协商确定原材料的采购价格，将采购成本控制在合理范围内。此外，公司的生产管理模式亦未有明显变化，保证了公司主营业务成本构成的稳定性。

报告期内，公司直接人工成本和制造费用占主营业务成本的比例有所下降。

公司制造费用主要由制造产品而发生的间接员工薪酬、设备折旧费、水电费、

1-1-251深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

厂房租赁费、低值易耗品摊销费等构成，报告期内占主营业务成本的比例分别为6.27%、5.49%、4.93%和5.60%；直接人工成本主要为生产人员的薪酬，占当期主营业务成本的比例分别为16.18%、14.93%、14.16%和12.62%。公司制造费用与直接人工成本占主营业务成本比例变动的主要原因系：（1）报告期内电芯

连接组件产品的订单需求快速增长，电芯连接组件销售收入占主营业务收入的比重从2021年的45.66%上升至2024年1-6月的60.51%，该产品生产自动化水平相对较高，直接人工成本占比较低，其销售占比的提升导致公司报告期内主营业务成本中的直接人工成本占比有所下降；（2）因报告期内电芯连接组件的

主要原材料 FPC 组件、铜铝巴的采购价格有所提升，电芯连接组件的单位直接材料成本有所增长，且增长幅度高于单位直接人工成本和单位制造费用，从而导致报告期内电芯连接组件单位成本中的直接人工成本、制造费用占比有所下

降；（3）2021年以来随着新能源汽车电连接组件的需求增长，公司产销规模不断扩大，生产规模效应得以体现，2021年至2023年单位制造费用占主营业务成本的比例呈现下降趋势。2024年1-6月制造费用占主营业务成本的比例略有上升主要系机器设备投入增大导致设备折旧费占比有所提升。

（四）毛利率分析

1、综合毛利及毛利率情况

报告期内，公司综合毛利和综合毛利率如下表所示：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

营业收入169223.03307455.55275794.04143387.96

营业成本141861.33249216.02221897.31112280.33

综合毛利27361.7058239.5353896.7331107.63

其中主营业务毛利26758.8457471.7053180.7130664.45

综合毛利率16.17%18.94%19.54%21.69%

主营业务毛利率16.02%18.89%19.48%21.70%

剔除运杂费影响的综合毛利率17.00%19.78%20.30%22.24%剔除运杂费影响的主营业务毛利

16.86%19.74%20.24%22.25%

率

报告期各期，公司的综合毛利分别为31107.63万元、53896.73万元、

58239.53万元和27361.70万元。公司的综合毛利主要来源于主营业务毛利，报

1-1-252深圳壹连科技股份有限公司招股说明书告期内，公司主营业务毛利占比均在98%以上。2020年起，公司执行新收入准则，将销售相关运杂费确认营业成本，剔除运杂费影响后，报告期内公司主营业务毛利率分别为22.25%、20.24%、19.74%和16.86%，主营业务毛利率有所下降的主要原因系：（1）2021 年、2022 年 FPC 组件、铜铝巴等主要原材料采购

单价上升，2023 年、2024 年 1-6 月 FPC 组件采购单价进一步提升，导致主要产品的单位材料成本有所上涨；（2）新能源汽车产业的产品售价会受到市场竞争

加剧、产业政策变化等因素影响，公司作为原材料供应商，产品售价亦受到一定的降价压力，从而影响毛利率水平；（3）终端市场需求变化导致不同毛利率产品收入占比的变动是影响公司主营业务毛利率的重要因素。

2、主营业务毛利构成情况分析

报告期内，公司主营业务毛利按产品类别构成情况如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

电芯连接组件17878.9266.8237205.9364.7430157.3356.7115059.1149.11

低压信号传输组件7355.6727.4916025.2727.8817922.5433.7011914.6138.85

动力传输组件1491.905.584224.047.355428.1210.213453.8911.26

其他 FPC 组件 32.36 0.12 16.45 0.03 -327.27 -0.62 236.85 0.77

合计26758.84100.0057471.70100.0053180.71100.0030664.45100.00

报告期内，公司各产品毛利占比与销售收入占比基本保持一致。报告期内，公司的主营业务毛利分别为30664.45万元、53180.71万元、57471.70万元和

26758.84万元，其中电芯连接组件、低压信号传输组件的合计毛利占比分别为

87.96%、90.41%、92.62%和94.30%。

3、分产品毛利率分析

报告期内，公司主要产品的毛利率及其收入占比情况如下表所示：

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目比例收入收入收入毛利率毛利率毛利率毛利率

（%）占比占比占比

电芯连接组件17.69%60.51%20.55%59.50%21.21%52.08%23.34%45.66%

低压信号传输组件14.93%29.48%18.71%28.16%19.88%33.02%22.59%37.32%

1-1-253深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

动力传输组件9.63%9.27%11.74%11.83%15.09%13.18%18.07%13.52%

其他 FPC 组件 2.64% 0.73% 1.06% 0.51% -6.93% 1.73% 4.79% 3.50%

合计16.02%100.00%18.89%100.00%19.48%100.00%21.70%100.00%

公司产品主要包括电芯连接组件、低压信号传输组件和动力传输组件，各类产品毛利率存在一定差异。不同毛利率的产品收入占比的变动是影响公司主营业务毛利率的重要因素。报告期内，公司各类产品的毛利率及其主营业务收入占比对主营业务毛利率的影响情况如下：

2024年1-6月较2023年度2023年度较2022年度2022年度较2021年度

项目毛利率收入占毛利率收入占毛利率变收入占比小计变动影比变动小计变动影比变动小计动影响变动影响响影响响影响

电芯连接组件-1.72%0.19%-1.53%-0.37%1.55%1.18%-1.04%1.43%0.39%低压信号传输

-1.09%0.22%-0.86%-0.36%-0.94%-1.30%-0.95%-0.91%-1.87%组件

动力传输组件-0.22%-0.27%-0.50%-0.42%-0.18%-0.60%-0.40%-0.06%-0.46%

其他 FPC 组件 0.01% 0.00% 0.01% 0.09% 0.04% 0.13% -0.31% 0.02% -0.29%

合计-2.87%--2.87%-0.59%--0.59%-2.22%--2.22%

注：毛利率变动影响=（本期毛利率-上期毛利率）×平均收入占比；收入占比变动影响=（本期收入占比-上期收入占比）×平均毛利率。

2022年公司主营业务毛利率较上年减少2.22个百分点（剔除运杂费调整影响后为2.01个百分点），2023年公司主营业务毛利率较上年减少0.59个百分点（剔除运杂费调整影响后为0.50个百分点），2024年1-6月公司主营业务毛利率较上年减少2.87个百分点（剔除运杂费调整影响后为2.88个百分点），主要系电芯连接组件、低压信号传输组件和动力传输组件的毛利率持续下降所致，其中低压信号传输组件毛利率下降及收入占比减少使得2022年、2023年主营业

务毛利率分别较上年减少了1.87个百分点和1.30个百分点，2024年1-6月电芯连接组件毛利率下降导致主营业务毛利率较上年减少了1.53个百分点。

近几年在新能源汽车市场竞争有所加剧的背景下，新能源汽车产业的产品售价及材料供应均受到不同程度的影响。公司作为新能源汽车动力电池系统相关的原材料供应商，产品售价亦受到影响，毛利率呈现一定的下降趋势。公司近几年通过不断改进生产工艺、改善生产管理流程等方式降低成本，并通过拓展新客户及推广新产品等举措提升企业竞争力及抗风险能力。面对主要原材料采购价格上涨等情况时，发行人也会积极与客户协商调整产品售价，从而一定

1-1-254深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

程度上发挥价格传导机制的作用。结合国家2021年以来的新能源发展政策与方向，新能源汽车已是国家未来发展的重点行业，报告期内公司毛利率虽呈现下降趋势，但利润总额及净利润持续上涨。长远来看，随着新能源汽车行业的不断发展及阶段性价格战导致的售价下降的结束，公司未来发展空间可期，能够实现持续稳定的盈利。

报告期内，公司各产品的毛利率变动情况分析如下：

（1）电芯连接组件

报告期内，公司电芯连接组件的单位售价、单位成本以及毛利率情况如下表所示：

单位：元/件

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目变动变动变动金额金额金额金额

（%）（%）（%）

单位售价118.5830.9490.5623.5673.3016.1363.11

单位成本97.6135.6671.9524.5957.7519.3648.38

毛利率17.69%-2.8720.55%-0.6621.21%-2.1323.34%因单位售价变动影响毛利率

18.77-15.02-10.65--

（%）因单位成本变动影响毛利率

-21.64--15.68--12.78--

（%）

公司报告期内电芯连接组件单位售价和单位成本变动趋势较为一致，毛利率有所下降。该类产品毛利率2022年较2021年下降2.13个百分点，2023年较

2022年下降0.66个百分点，2024年1-6月较2023年下降2.87个百分点。报告

期内电芯连接组件平均单位售价和平均单位成本均上涨但单位成本上涨幅度相对更大导致毛利率有所下降。

报告期内电芯连接组件的平均售价上涨主要原因包括：*随着动力电池包

集成度不断提高，电芯连接组件尺寸增大，公司近几年多种尺寸规格较大的新产品逐步实现量产销售，所对应的主要原材料 FPC 组件、铜铝巴的单耗也有所提升，从而提高了电芯连接组件的整体平均价格；2024年1-6月电芯连接组件平均单价和平均单位成本提高即主要受上述产品结构变动影响所致：2024年1-

6月发行人销售电芯连接组件的前五大收入型号产品的平均单价为177.22元/件，

与2023年前五大收入型号产品的平均单价93.38元/件相比较高，其中规格、单

1-1-255深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

价较高的产品型号如1010****012、1010****480的销售金额及数量占比较2023年大幅提高，上述尺寸规格较大的产品销售占比提升导致电芯连接组件的整体平均单价有所上升。* 报告期内公司销售电芯连接组件主要包括 FPC 采样电芯连接组件和线束采样电芯连接组件，FPC 采样电芯连接组件的平均售价相对更高，如 2023 年 FPC 采样电芯连接组件的平均售价为 118.06 元/件，线束采样电芯连接组件平均售价为 43.63元/件；2021年至 2023年，公司销售 FPC采样电芯连接组件的收入占电芯连接组件收入比重分别为74.65%、77.91%和82.20%，逐年提升，从而导致电芯连接组件产品的平均单位售价上涨。

同时，受新能源汽车市场竞争加剧的影响，虽然大类产品的平均售价因细分产品结构变化而有所上涨，但针对同一规格型号产品，报告期内公司存在与部分客户协商降价的情形。公司部分产品售价下降主要系当客户的最终产品因市场环境变动或其他因素出现降价或降价趋势时，客户会凭借自身较强的议价能力向其供应商争取调低采购价，尽管公司也有部分的成本传导能力，但在客户采取降价措施时，同类产品仍可能会存在毛利率下滑的现象，符合行业惯例。

报告期内电芯连接组件平均单位成本也因新产品的量产销售以及产品销售

结构的变化得以提升。此外，在市场竞争加剧的环境下，公司电芯连接组件的主要原材料 FPC 组件、铜铝巴等的采购价格也有所提升。报告期内，电芯连接组件的主要原材料 FPC 组件、铜铝巴采购价格变动情况如下：

单位：元/件、元/米

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

类别均价变动均价变动均价变动均价

FPC 组件 52.26 13.19% 46.17 7.90% 42.79 30.38% 32.82

铜铝巴1.485.71%1.40-4.11%1.4612.31%1.30

直接材料成本是主营业务成本的主要组成部分，公司原材料主要根据生产需求进行采购，采购及生产周期相对较短，因此材料采购价格的变动会对当期产品成本的波动有较大影响。报告期内电芯连接组件材料成本中占比较大的FPC 组件采购均价持续上涨，导致电芯连接组件平均单位成本的上涨幅度略高于单位售价，毛利率有所下降。

（2）低压信号传输组件

1-1-256深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

报告期内，公司低压信号传输组件的单位售价、单位成本以及毛利率情况如下表所示：

单位：元/件

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目变动变动变动金额金额金额金额

（%）（%）（%）

单位售价19.231.9318.87-0.2918.92107.399.12

单位成本16.366.6715.341.1715.16114.657.06

毛利率14.93%-3.7818.71%-1.1719.88%-2.7122.59%因单位售价变动影

1.54--0.23-40.08--

响毛利率（%）因单位成本变动影

-5.32--0.94--42.79--

响毛利率（%）

公司报告期内低压信号传输组件的平均单位售价和单位成本呈现增长趋势，但单位成本涨幅相对更大，导致毛利率整体呈现下降趋势。该产品毛利率2022年较2021年下降2.71个百分点，2023年较2022年下降1.17个百分点，2024年

1-6月较2023年下降3.78个百分点。其中2022年该产品平均单位售价和平均单

位成本均因产品结构变化而大幅提升，且平均单位成本涨幅较大导致毛利率有所下降；2023年、2024年1-6月该产品平均单位售价变动较小但平均单位成本上涨幅度相对较大导致毛利率进一步下降。

低压信号传输组件包含的产品种类较多，按应用领域主要可分为新能源类和其他医疗设备、消费电子、工业设备等非新能源领域的产品。按新能源类和其他领域分类产品毛利率情形如下：

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目毛利率收入占比毛利率收入占比毛利率收入占比毛利率收入占比

新能源类12.55%78.09%17.45%77.39%18.18%72.89%21.23%59.10%

非新能源类产品23.45%21.91%23.04%22.61%24.45%27.11%24.56%40.90%

其中：工业设备类28.51%12.39%28.04%12.22%27.38%17.88%26.20%23.75%

消费电子类10.14%6.31%9.44%6.88%12.50%6.13%16.14%10.41%

合计14.93%100.00%18.71%100.00%19.88%100.00%22.59%100.00%

注：上表中收入占比指各细分领域产品收入占低压信号传输组件收入的比重。

由上表可知，与非新能源领域产品的平均毛利率相比，新能源类产品的毛利率相对较低，随着报告期内新能源类产品收入占比的大幅提升，低压信号传

1-1-257深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

输组件的毛利率有所下降。

*新能源类低压信号传输组件

报告期内，新能源类低压信号传输组件的单位售价、单位成本以及毛利率情况如下表所示：

单位：元/件

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目变动变动变动金额金额金额金额

（%）（%）（%）

单位售价55.64-15.6865.995.0762.80-1.8363.98

单位成本48.66-10.6854.486.0251.381.9650.39

毛利率12.55%-4.9017.45%-0.7418.18%-3.0421.23%因单位售价变

动影响毛利率-15.35-3.95--1.47--

（%）因单位成本变

动影响毛利率10.45--4.69--1.57--

（%）

2022年，公司新能源类低压信号传输组件的单位售价较上年略有下降，主

要原因系：A.零跑汽车 2022 年新成为公司销售额前五大客户，由于公司向其销售的定制化新能源类低压信号传输组件平均单价相对较低，导致公司2022年新能源类低压信号传输组件的平均单位售价略有下降；B.公司 2022 年向主要客户

小鹏汽车销售的部分产品存在协商降价的情形。同时，受连接器采购价格上涨影响，新能源类低压信号传输组件2022年单位成本有小幅上涨。上述情形导致

2022年新能源类低压信号传输组件的毛利率较上年度有所下降。

2023年，因产品细分品类有所变化，公司新能源类低压信号传输组件的平

均单位售价和平均单位成本均有所增长，平均单位成本涨幅相对较大，导致新能源类低压信号传输组件的毛利率较上年度略有下降，但变动较小。2024年1-

6月新能源类低压信号传输组件的平均单位售价和平均单位成本均有所下降主要

系不同型号产品销售收入、数量占比因客户需求变动而有所变化，单位售价、毛利率相对较低的产品型号占比有所增加导致新能源类低压信号传输组件的毛利率较上年度进一步下降。

随着新能源汽车渗透率的不断提高，公司持续增加新能源类产品的研发投入，实现了部分新品的量产销售，工艺的改进和产品的迭代更新都在一定程度

1-1-258深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

上减少了部分产品受客户价格调整需求的影响，有助于提高新能源类产品的平均单位售价，也一定程度上减少了新能源类产品受材料价格上涨所导致的单位成本增加的影响。公司未来也将通过不断研发，开发新产品、开拓新客户以保障公司主要产品的毛利率水平。

*其他非新能源类低压信号传输组件

其他领域低压信号传输组件主要细分品类为消费电子类和工业设备类，其中工业设备类产品存在较多用于出口销售的情形。消费电子类产品存在外购成品进行销售的情形，该部分产品销售毛利率相对较低，报告期内此类外购产品的销售金额分别为2011.77万元、2423.75万元、3191.29万元和1769.84万元，外购消费电子类产品的销售占比从2021年的36.62%提升至2024年1-6月的

56.96%，导致消费电子类低压信号传输组件的毛利率有所下降。报告期内，非

新能源类低压信号传输组件的毛利率水平整体较为稳定。

（3）动力传输组件

报告期内，公司动力传输组件的单位售价、单位成本以及毛利率情况如下表所示：

单位：元/件

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目变动变动变动金额金额金额金额

（%）（%）（%）

单位售价93.9610.7584.8420.6270.34-2.5972.21

单位成本84.9113.3974.8825.3859.720.9559.16

毛利率9.63%-2.1011.74%-3.3515.09%-2.9818.07%因单位售价变

动影响毛利率8.57-14.51--2.18--

（%）因单位成本变

动影响毛利率-10.67--17.87--0.80--

（%）

2022年动力传输组件的毛利率较2021年下降了2.98个百分点；2023年该

产品毛利率较2022年下降了3.35个百分点，2024年1-6月该产品毛利率较2023年下降了2.10个百分点。2022年，动力传输组件平均单位售价因产品销售结构变化以及部分产品与客户协商降价而略有下降，但平均单位成本因主要原材料连接器采购价格上涨而略有增加，导致毛利率水平有所下降；2023年、2024年

1-1-259深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

1-6月该产品平均单位售价和平均单位成本均较上年上涨且平均单位成本上涨幅

度相对较大，毛利率水平进一步下降。

动力传输组件不同规格、细分品类的产品售价差异较大，且在报告期内销售结构变动较大，导致报告期内平均单位售价和单位成本变动幅度相对较大，具体以部分细分品类产品举例说明如下：

单位：元/件

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目收入收入收入收入单价单价单价单价占比占比占比占比

高压盒内高压线束16.134.85%15.065.61%14.087.76%14.758.16%

电柜高压线束144.1519.66%140.6622.37%144.8422.83%147.5719.60%

后电机线束374.947.63%371.9612.66%362.547.15%362.8311.66%

注：表中收入占比指各细分品类产品收入占动力传输组件收入的比重。

由上表可知，高压盒内高压线束产品售价较低，报告期内该细分品类产品销售份额减少，其他量产销售的产品如电柜高压线束等销售占比有所提升且售价相对较高，导致报告期内动力传输组件的平均单位售价和单位成本均有所增长。

4、与同行业可比公司毛利率比较

公司自创立起一直专注于电连接组件产品的研发、生产及销售，主要产品包括电芯连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件等。电连接组件产品应用领域广泛、市场广阔，在多个细分应用领域中，国内已涌现出一些技术水平高、自主研发能力强的本土企业。公司是行业内少数覆盖多个应用领域且以新能源汽车为发展主轴的电连接组件产品供应商。同行业可比上市公司业务主要集中于连接器业务（连接器属于公司上游产品）或传统线束业务，随着近年来国家对于新能源行业的大力扶持及终端市场的需求增长，多家可比上市公司也在新能源领域进行了延伸布局，在保持其传统消费电子、手机通讯、燃油车及轨道交通等领域业务基础上拓展了新能源电连接组件或线束业务。该部分业务与发行人主要产品在应用领域、产品功能和客户群体上存在重合或相似的情形，具备一定可比性，但与公司以新能源汽车为发展主轴的业务发展格局有所差异。

2024年1月上市的西典新能主要产品为复合母排和电池连接系统。在电池连接

系统领域，其主要提供热压集成方案的电池连接系统，虽然在技术路线上与发

1-1-260深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

行人存在差异，但与发行人电芯连接组件产品功能相同，属于类似产品，且主要向宁德时代进行供应。

非上市公司东莞硅翔主要产品包括动力电池热管理产品（加热膜、隔热棉、缓冲垫）和新能源汽车电子制造产品（柔性电路板 FPC、CCS 母排），其中，CCS 母排主要应用于新能源汽车电池模组，能实时监测温度、电压、电流状态，实现信号采集、电芯保护和电池间的动力传输，与发行人主要产品电芯连接组件属于同类产品，其主要客户为中创新航、国轩高科、亿纬锂能、蜂巢能源等。

国内鲜有在各细分产品领域与公司均具备较高可比性的上市公司。因此考虑行业相关性、产品应用领域、经营规模相似性、技术水平以及信息能否从公

开渠道获取等因素，选取了瑞可达、得润电子、徕木股份、胜蓝股份、沪光股份、西典新能六家上市公司以及东莞硅翔作为公司的同行业可比公司。上述可比公司的详细情况及可比分析详见本招股说明书“第五节业务与技术”之“三、行业竞争情况及发行人所处行业地位”之“（四）行业内主要企业，以及与发行人的对比情况”。

报告期内，公司与同行业可比公司综合毛利率情况比较如下：

财务指标公司名称2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

瑞可达22.8125.0727.0924.49

得润电子16.6817.7714.2913.19

徕木股份23.8626.4225.7426.28

胜蓝股份24.6322.9921.2221.66综合毛利

沪光股份15.3712.8911.269.53率（%）

西典新能17.7118.3517.8019.26

东莞硅翔未披露未披露未披露23.82

平均值20.1820.5819.5719.75

发行人16.1718.9419.5421.69

注：可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料；对于部分可比公司未披

露相应财务数据的情形，在计算该年度平均值时将其剔除。

2021年、2022年，公司毛利率与行业可比公司平均水平较为相近，且整体有所下降。2023年部分可比公司因客户、业务结构调整导致毛利率水平略有增长，但整体变动较小，与发行人不存在重大差异。2024年1-6月，瑞可达、得润电子、徕木股份、西典新能等多家可比公司与发行人的综合毛利率均有所下

1-1-261深圳壹连科技股份有限公司招股说明书降；胜蓝股份虽然综合毛利率有所提升，但其新能源汽车连接器及组件（与公司新能源类产品较为接近）的毛利率从2023年的21.06%下降至17.77%。公司

2024年1-6月毛利率有所下降符合行业实际情况。部分可比上市公司主营连接

器或传统线束业务，并在新能源领域拓展了与发行人业务类似的新能源电连接组件或线束业务，但业务占比相对较小或未公开披露类似业务的相关数据，其中，瑞可达、胜蓝股份披露的部分产品分类口径与发行人的主要产品相对较为接近；可比上市公司西典新能的电池连接系统和东莞硅翔新能源汽车电子制造

产品中的 CCS 母排属于发行人电芯连接组件的同类产品，但产品技术路线和对应的终端客户项目仍存在较大差异。发行人与可比公司细分产品的毛利率对比的具体情况如下：

公司名称产品名称2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

瑞可达新能源连接器产品22.56%25.10%27.50%24.67%消费类电子连接器

23.85%23.58%22.66%22.55%

及组件胜蓝股份新能源汽车连接器

17.77%21.06%17.19%17.44%

及组件

西典新能电池连接系统未披露15.98%14.23%15.88%新能源汽车电子制

东莞硅翔未披露未披露未披露27.69%造产品

电芯连接组件17.69%20.55%21.21%23.34%

发行人低压信号传输组件14.93%18.71%19.88%22.59%

动力传输组件9.63%11.74%15.09%18.07%

注：西典新能2024年半年报仅披露综合毛利率17.71%，较2023年18.35%有所下降，未披露电池连接系统的毛利率数据。

2024年1-6月，在新能源汽车市场竞争有所加剧的背景下，新能源汽车产

业链相关的原材料供应商产品售价受下游客户协商降价的影响，毛利率呈现一定的下降趋势。瑞可达、胜蓝股份的新能源汽车相关产品毛利率均有不同程度下降，西典新能虽未披露公司可比产品电池连接系统的毛利率数据，但其综合毛利率也较2023年有所下降。

上表所列可比上市公司瑞可达、胜蓝股份的部分产品在应用领域、产品功

能和客户群体等方面与发行人较为接近，以瑞可达的新能源连接器产品为例，该产品与其他应用领域产品做了区分，在终端产品上所能实现功能与发行人产品较为接近，且宁德时代也是瑞可达新能源连接器产品的客户，但是该类产品

1-1-262深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

仍包含发行人上游新能源连接器，导致毛利率的变动情况与其他可比公司同类产品存在一定差异。同时，由于电连接组件产品为高度定制化产品，产品型号众多，终端客户项目和应用场景广泛，同一大类产品中的不同型号产品会因为规格尺寸、工艺路线、产能规模、客户结构等方面不同而存在差异，与可比公司同类或相似产品也会受到上述因素以及具体项目议价方面的影响，导致产品毛利率水平仍有所差异，符合行业特征。西典新能电池连接系统毛利率较低主要系其与宁德时代合作时间较晚，有意采取了较低的报价策略，以相对较低的毛利率水平入围宁德时代 T 项目。

公司与可比公司之间毛利率水平存在差异的具体原因分析如下：

（1）主营业务、主要产品和产品具体应用领域有所不同名称主营业务主要产品应用领域应用于新能源汽

集电连接组件研发、

电芯连接组件、动力传输组件车、储能、工业

设计、生产、销售、

公司以及低压信号传输组件等各类设备、消费电服务于一体的产品及

电连接组件子、医疗设备等解决方案提供商领域主要应用于新能

从事连接系统产品的源汽车领域，通产品包括连接器件、连接器组

瑞可达研发、生产、销售和信领域以及轨道件以及连接器模块等

售后服务交通、电力设备等工业领域

（1）消费电子领域：主要包

括家电连接器及线束、电脑连主要应用于家用

接器、LED 连接器、通讯连接 电器、计算机及

主营电子连接器和精器等；外围设备、通

得润电子密组件的研发、制造（2）汽车领域：主要包括汽讯、智能手机、

和销售 车连接器及线束、新能源汽车 LED照明、智能

车载电源管理模块、车联网、汽车、新能源汽

安全和告警传感器、汽车电子车等各个领域等

专业从事以连接器和汽车精密连接器及配件、组主要应用在手

屏蔽罩为主的精密电件，汽车精密屏蔽罩及结构徕木股份机、通讯和汽车

子元件研发、生产和件，手机精密连接器，手机精领域销售密屏蔽罩及结构件

专注于电子连接器及消费类电子连接器及组件、新主要应用于消费

胜蓝股份精密零组件的研发、能源汽车连接器及组件、光学类电子、新能源生产及销售透镜等汽车等领域

成套线束、发动机线束及其他主要应用在整车致力于汽车高低压线线束；产品主要涵盖：整车客制造领域，下游沪光股份束的研发、生产与销

户定制化线束、新能源汽车高客户主要为汽车售

压线束、发动机线束、仪表板整车制造商

1-1-263深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

名称主营业务主要产品应用领域

线束、车身线束、门线束、顶棚线束及尾部线束等。

主要应用于新能主营业务为电连接产

源汽车、电化学

西典新能品的研发、设计、生电池连接系统和复合母排

储能、轨道交产和销售

通、工业变频主要从事新能源汽车动力电池热管理产品（加热新能源汽车电子动力电池加热、隔膜、隔热棉、缓冲垫）和新能制造产品应用于

东莞硅翔热、散热及汽车电子源汽车电子制造产品（柔性电新能源汽车电池产品的研发、生产、路板 FPC、CCS 母排） 模组销售虽然公司与同行业可比公司的主要产品在应用领域上存在重合或相似的情形，如应用于新能源汽车、消费电子等领域，但由于可比上市公司较多属于连接器生产厂商或传统线束生产厂商，其与公司业务类似的新能源电连接组件、线束业务的占比相对较小或未公开披露相关数据，且对于新能源领域，因客户定制化需求和终端客户项目存在差异，导致公司与可比公司生产所需材料、产品规格尺寸、工艺路线、产能规模等方面存在差异，项目议价方面也会受客户合作年限和合作规模的影响，从而对同领域相似产品的毛利率水平造成不同程度的影响。

目前公司产品重点应用于新能源汽车领域，同时在储能、工业设备、消费电子、医疗设备等多个应用领域取得发展。在上述同行业可比上市公司中，胜蓝股份、瑞可达的产品虽然以公司上游产品连接器为主，但也包含部分动力传输连接器组件、高压线束产品等在应用领域和产品功能上与公司新能源类电连

接组件相似的产品，只是各类产品收入构成与公司存在较大差异；得润电子上市较早、经营规模较大，消费电子类产品占比较高且汽车领域产品以传统汽车线束为主，新能源汽车线束产品占比较小，其新能源产品还包括与发行人产品形态、功能差异较大的新能源汽车车载电源管理模块、车联网、安全和告警传

感器等；沪光股份线束产品主要应用在传统燃油车和新能源汽车，与发行人主要产品聚焦新能源汽车领域有所区别，发动机线束、仪表板线束、车身线束、门线束、顶棚线束及尾部线束等沪光股份的传统汽车线束产品规格及在整车上的应用与公司新能源类产品差异较大；徕木股份的汽车类产品业务以公司的上

游产品汽车精密连接器为主，且未细分披露新能源类产品数据，通讯领域的产品形态也与公司产品存在较大差异。西典新能电池连接系统和东莞硅翔的 CCS

1-1-264深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

母排产品与公司电芯连接组件属于同类产品，均应用于新能源汽车动力电池模组，但因西典新能为入围宁德时代 T 项目，有意采取了较低的报价策略，其电池连接系统毛利率水平相对较低；东莞硅翔的 CCS 母排未单独披露相关数据，按其产品分类口径，新能源汽车电子制造产品还包含柔性电路板 FPC，不属于发行人电连接组件的同类产品。

综上，上述可比公司的主要产品应用领域和主营业务构成与公司存在不同程度差异，仅部分业务具备可比性，相似业务的毛利率变动趋势与发行人不存在重大差异。

（2）订单定制化的影响

凭借先进的技术和优质的产品及服务，公司已与宁德时代、小鹏汽车、北汽新能源、威睿电动、零跑汽车、欣旺达等各领域知名企业建立了长期稳定的合作关系。公司的主要合作伙伴均有鲜明的市场战略定位和较为个性的市场细分产品，购买的公司产品均为定制化产品，对生产工艺、技术、材料均有定制化的要求，定制化的产品之间不具有通用性，毛利率差异可能会较大。因此在与同行业可比公司进行比较时，也会存在因定制化产品的不同而导致的主营业务毛利率的差异，符合行业惯例。以西典新能的电池连接系统和东莞硅翔的CCS 母排产品为例，虽然两类产品均属于公司电芯连接组件的同类产品，但是因为西典新能的电池连接系统主要供应宁德时代的 T 项目，而东莞硅翔主要向中创新航、国轩高科、亿纬锂能、蜂巢能源等客户销售，客户的定制化需求以及产品的技术路线存在较大区别，也导致报告期内两家可比公司的同类产品毛利率差异较大。

（3）产品降价因素与核心客户需求

因公司核心客户体量较大、对供应链的控制较为严格，当客户的最终产品出现降价或降价趋势时，客户会凭借自身较强的议价能力向中间产品制造商压低采购价，尽管公司也有部分的成本传导能力，但在客户采取降价措施时，同一项目的产品仍可能会存在毛利率下滑的现象，因此造成某一项目产品的毛利率在年度间发生波动。由于行业内不同公司的客户体量及需求均有所不同，主要产品的议价场景和成本传导能力也各不相同，所以可能会导致可比公司的主

1-1-265深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

营业务毛利率存在差异。

（五）期间费用分析

报告期内，公司期间费用及其占营业收入的比例变动情况如下：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目占营业收占营业收占营业收占营业收金额金额金额金额入比例入比例入比例入比例

销售费用1915.131.13%3684.101.20%2990.721.08%1498.341.04%

管理费用4970.742.94%7869.572.56%7235.952.62%4665.043.25%

研发费用6493.313.84%10817.183.52%9226.943.35%6091.374.25%

财务费用440.150.26%954.920.31%850.890.31%689.590.48%

合计13819.338.17%23325.777.59%20304.507.36%12944.349.03%

报告期各期，公司期间费用合计金额分别为12944.34万元、20304.50万元、

23325.77万元和13819.33万元，占营业收入的比例分别为9.03%、7.36%、7.59%和8.17%。

1、销售费用

（1）销售费用的构成及变动情况

报告期内，公司各期销售费用明细项目如下表所示：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

职工薪酬715.7337.37%1362.6436.99%1340.3744.82%960.7064.12%

仓储物流费706.7536.90%1319.6135.82%993.4733.22%--

业务招待费245.2712.81%363.269.86%162.205.42%92.726.19%

销售服务费47.892.50%108.352.94%136.704.57%113.207.55%

折旧摊销费49.102.56%94.822.57%100.703.37%77.105.15%

质保费--196.375.33%90.373.02%109.087.28%

差旅费105.075.49%155.934.23%88.942.97%66.484.44%

广告宣传费29.631.55%42.011.14%17.510.59%44.622.98%

维修费0.100.01%6.730.18%5.030.17%8.650.58%

其他15.590.81%34.380.93%55.411.85%25.791.72%

合计1915.13100.00%3684.10100.00%2990.72100.00%1498.34100.00%

1-1-266深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

公司的销售费用主要包括职工薪酬、质保费、销售服务费和业务招待费等。

报告期内，公司销售费用分别为1498.34万元、2990.72万元、3684.10万元和

1915.13万元，销售费用率分别为1.04%、1.08%、1.20%和1.13%，公司报告期

内销售费用主要随着收入规模的扩大而有所增长。

*职工薪酬

报告期内，公司销售费用中职工薪酬分别为960.70万元、1340.37万元、

1362.64万元和715.73万元，呈现逐年上涨的趋势，销售费用中职工薪酬变化

情况如下：

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

职工薪酬（万元）715.731362.641340.37960.70

平均人数（人）82746357

人均薪酬（万元/人）8.7318.4121.2816.85

公司2022年销售费用中职工薪酬增加的主要原因系随着营业收入增加，公司销售人员的平均人数从2021年的57人增加至2022年的63人，且人均工资有所增加；2023年销售人员平均人数有所增加，但行业短期波动导致销售人员人均工资有所减少，销售费用中职工薪酬较2022年变动较小。销售人员职工薪酬占销售收入的比例分别为0.67%、0.49%、0.44%和0.42%，比例下降的主要原因为公司坚持自主研发，产品能快速投入市场，且最大程度满足客户的定制化需求。基于研发技术的支持，原有客户对公司产品的满意度较高，使得公司收入增量主要来源于战略客户销售金额的增长，因此销售人员的主要工作为跟踪和维护订单，人员及薪酬增加幅度小于收入增长幅度。

*仓储物流费

因子公司宁德壹连的业务量增加，原厂区仓库已无法满足所有订单存货的存放和管理需求，因此2022年开始宁德壹连委托青云众创（武汉）供应链管理有限公司、宁德福禄物流有限公司、湖北安捷物流有限公司等供应链管理公司

对公司产品的仓储、物流提供运营服务。2022年、2023年、2024年1-6月上述仓储物流费合计分别为993.47万元、1319.61万元和706.75万元。

*销售服务费

1-1-267深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

报告期内，公司支付的销售服务费分别为113.20万元、136.70万元、108.35万元和47.89万元，占销售收入的比例有所减少，主要系公司客户拓展取得一定成效，成为宁德时代、小鹏汽车、欣旺达等多家优质客户的供应商；近几年公司在开拓新客户的同时，主要围绕核心客户或重点客户展开维护工作，如贴近客户建设生产基地、及时响应客户定制化需求进行研发创新等，与主要客户建立了稳定的合作关系，销售规模增长也主要来自于存量客户的订单增长，因此在拓展业务过程中发生的销售服务费用占销售收入比例呈现减少趋势。

*质保费

报告期内，公司的质保费金额分别为109.08万元、90.37万元、196.37万元和0.00万元，占营业收入的比重分别为0.08%、0.03%、0.06%和0.00%，占比很小，主要为销售过程中产生的售后质保费用。其中，2023年质保费增加主要系收入增长所致。公司制定有完善的售后服务政策，能快速响应客户的售后服务需求，从而加强与客户之间的合作关系。因财政部于2024年3月发布了《企业会计准则应用指南汇编2024》，规定保证类质保费用应计入营业成本，2024年1-6月公司质保费不计入销售费用。

*业务招待费

报告期内，公司的业务招待费金额分别为92.72万元、162.20万元、363.26万元和245.27万元，占营业收入的比重分别为0.06%、0.06%、0.12%和0.14%，业务招待费金额主要随着收入规模及客户数量的增加而有所增长，2023年业务招待费增加主要系公司业务拜访和招待客户的活动增加所致。

（2）与同行业公司比较

报告期内，公司销售费用占营业收入的比例与同行业可比公司对比如下：

销售费用率（%）公司名称

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

瑞可达2.392.471.652.06

得润电子2.502.291.822.53

徕木股份2.592.862.532.51

胜蓝股份3.503.273.231.69

沪光股份0.540.480.370.40

1-1-268深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

销售费用率（%）公司名称

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

西典新能0.540.460.360.57

东莞硅翔未披露未披露1.010.89

平均值2.011.971.571.52

发行人1.131.201.081.04

注：可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料；对于部分可比公司未披

露相应财务数据的情形，在计算该年度平均值时将其剔除。

报告期内，公司销售费用率整体较为稳定，与同行业可比公司平均值有所差异，主要系徕木股份销售费用率较高且2022年胜蓝股份销售人员薪酬和服务费大幅增长导致其销售费用率显著高于其他可比公司，从而导致可比公司平均值较高。公司凭借较强的技术研发实力、可靠的产品质量等优势，与宁德时代、小鹏汽车、欣旺达等优质客户保持着良好的合作关系，客户维护成本相对较低，业务拓展效率较高，销售费用的增长幅度相对较小，该情形与西典新能较为相似，其报告期内销售费用率较低，主要系收入规模快速增长，但销售模式和销售团队均未发生显著变化，因而产生规模效应所致。整体而言，因客户类型及产品类别存在一定差异，公司与可比公司的销售费用率存在一定差异，符合行业特征。

2、管理费用

（1）管理费用的构成及变动情况

报告期内，公司各期管理费用明细项目如下表所示：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

职工薪酬2868.3057.70%4599.4958.45%3826.5552.88%2491.0553.40%

中介服务费456.329.18%608.107.73%851.4511.77%352.727.56%

折旧摊销费524.6310.55%779.289.90%604.208.35%430.049.22%

办公费352.477.09%530.606.74%543.067.51%305.616.55%

股权激励280.825.65%338.474.30%512.717.09%631.3713.53%

业务招待费179.543.61%267.373.40%370.315.12%149.463.20%

租赁水电费90.411.82%198.362.52%188.962.61%63.241.36%

1-1-269深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

差旅费121.762.45%157.152.00%115.821.60%60.441.30%

残疾人保障金25.460.51%222.312.82%109.331.51%62.591.34%

其他71.031.43%168.442.14%113.551.57%118.512.54%

合计4970.74100.00%7869.57100.00%7235.95100.00%4665.04100.00%

公司管理费用主要由职工薪酬、股权激励、折旧摊销费、中介服务费等项目构成。报告期各期，公司管理费用分别为4665.04万元、7235.95万元、

7869.57万元和4970.74万元，管理费用率分别为3.25%、2.62%、2.56%和

2.94%。2021年开始按照新租赁准则，公司租赁费不在管理费用-租赁水电费中列示，而是相应增加了使用权资产的折旧摊销费。随着近几年公司下游客户订单需求增加，收入增长较快，公司加强费用管控，提高了运营效率，从而降低了管理费用率。

*职工薪酬

报告期内，公司管理费用中职工薪酬分别为2491.05万元、3826.55万元、

4599.49万元和2868.30万元，逐年上涨，管理费用中职工薪酬变化情况如下：

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

职工薪酬（万元）2868.304599.493826.552491.05

平均人数（人）354300226179

人均薪酬（万元/人）8.1015.3316.9313.92其中2022年管理费用中职工薪酬增加的主要原因系公司管理人员平均人数

从2021年的179人增加至2022年的226人，且人均薪酬有所增加；2023年职工薪酬增加主要系相关员工平均人数进一步增加至300人，且人均薪酬变动较小。综合考虑股权激励费用等因素，公司报告期内管理费用相关人员薪酬水平较为合理，随着公司经营规模的扩大而有所上涨。

*股权激励

2019年12月16日，公司股东大会审议同意公司新增注册资本339.8247万元，由公司董事程青峰、卓祥宇和员工持股平台深圳侨友分别认缴100.6717万元、23.1530万元和216.00万元，增资价格为5.50元/单位注册资本；2021年6月23日，公司股东大会审议同意公司制定第二次员工股权激励方案，公司员工持股平台厦门奔友以现金出资方式认缴公司本次新增注册资本102.00万元，增

1-1-270深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

资价格为8.80元/单位注册资本。因程青峰、卓祥宇、深圳侨友和厦门奔友取得股份的成本低于同期公允价值，故从授予日开始确认以权益结算的股份支付，并将自授予日起至发行人在中国境内证券交易所首次公开发行股票并上市后三

年之日止作为服务期，将股份支付费用进行分摊。

报告期内以权益结算的股份支付情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

授予日同期，熟悉授予日权益工具公允情况并按公平原则

---价值的确定方法自愿交易的外部股东入股价格对增资前后各股东

穿透至自然人，各可行权权益工具数量

---自然人股东获得的的确定依据超过其原有持股比例对应的股份数以权益结算的股份支

付计入资本公积的累2363.902083.081744.601231.90计金额本期以权益结算的股

份支付确认的费用总280.82338.47512.71631.37额综上，公司报告期内的股权激励费用为各期确认的以权益结算的股份支付费用，相关会计处理符合《企业会计准则第11号——股份支付》的要求。

*中介服务费

报告期各期，中介服务费金额分别为352.72万元、851.45万元、608.10万元和456.32万元，主要为支付给律师事务所、会计师事务所等机构的服务费，

2022 年出现上升主要系企业 IPO 上市导致专业服务费增加。

（2）与同行业公司比较

报告期内，公司管理费用占营业收入的比例，与同行业可比公司对比如下：

管理费用率（%）公司名称

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

瑞可达5.885.562.463.26

得润电子12.338.867.487.45

徕木股份4.815.714.985.16

1-1-271深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

管理费用率（%）公司名称

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

胜蓝股份6.616.406.515.37

沪光股份2.433.643.793.48

西典新能1.801.571.631.35

东莞硅翔未披露未披露3.974.83

平均值5.645.294.404.41

发行人2.942.562.623.25

注：可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料；对于部分可比公司未披

露相应财务数据的情形，在计算该年度平均值时将其剔除。

报告期内，公司管理费用率随着营业收入的快速增长整体呈现下降趋势，与西典新能的变动情形较为一致。2022年、2023年、2024年1-6月公司管理费用率与同行业可比公司平均值差异较大，主要系瑞可达、胜蓝股份等可比公司管理人员薪酬和折旧费增长导致其管理费用率增加，导致可比公司平均值相对较高；得润电子因其近期产业布局和新产业基地效益未达预期等问题导致收入

未见增长，从而使得管理费用率与行业水平不太一致；西典新能管理费用率较低，主要系其报告期内营业收入增长较快，管理费用率趋于下降且因其管理架构精简，管理人员数量偏少，经营场所集中在苏州地区，管理成本相对较低。

公司报告期内管理费用率变动趋势符合实际经营情况。

3、研发费用

（1）研发费用的构成及变动情况

报告期内，公司各期研发费用明细项目如下表所示：

单位：万元

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

项目金额占比金额占比金额占比金额占比

职工薪酬3640.0356.06%6097.3856.37%4550.3049.32%3083.8350.63%

材料及模具费2289.3435.26%3498.8032.34%3715.0640.26%2331.2438.27%

维修及鉴定费109.361.68%468.234.33%522.065.66%183.953.02%

折旧摊销费326.115.02%551.635.10%347.423.77%415.306.82%

其他128.471.98%201.131.86%92.101.00%77.061.27%

合计6493.31100.00%10817.18100.00%9226.94100.00%6091.37100.00%

报告期内，公司研发投入不存在资本化开发支出。研发投入的计算口径均

1-1-272深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

为各期费用化的研发费用，主要由职工薪酬、材料及模具费、折旧摊销等费用构成。报告期内，公司研发费用分别为6091.37万元、9226.94万元、10817.18万元和6493.31万元，占营业收入的比重分别为4.25%、3.35%、3.52%和3.84%；

2021年至2023年，公司累计研发投入金额为26135.49万元，占最近三年累计

营业收入的比例为3.60%，研发投入复合增长率达到33.26%，与公司营业收入增长趋势较为匹配。2022年公司销售收入大幅增长，导致研发费用占比有所下降。公司2022年研发投入金额较上年增长了51.48%，其中维修及鉴定费增长幅度较大主要系部分研发项目根据客户要求增加了相应的检测鉴定程序从而增加了相应的研发支出。

（2）与同行业公司比较

报告期内，公司研发费用占营业收入的比例，与同行业可比公司对比如下：

研发费用率（%）公司名称

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

瑞可达7.397.455.425.13

得润电子4.775.403.904.15

徕木股份5.586.036.046.02

胜蓝股份6.167.276.545.22

沪光股份3.835.224.935.01

西典新能3.412.823.013.38

东莞硅翔未披露未披露4.495.01

平均值5.195.704.904.85

发行人3.843.523.354.25

注：可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料；对于部分可比公司未披

露相应财务数据的情形，在计算该年度平均值时将其剔除。

公司2021年研发费用率与同行业可比公司平均水平较为接近，2022年、

2023年相对较低主要系公司营业收入增长幅度较大所致，与西典新能的情况较为相似。报告期内，公司研发投入金额不断增加。未来公司将根据行业和市场发展趋势，积极进行前瞻性布局，不断加大研发投入，本次募集资金也将投向研发中心建设项目。

（3）研发项目整体预算、费用支出金额及实施进度

报告期内，公司研发费用对应的研发项目的整体预算、费用支出金额、实

1-1-273深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

施进度（结项时间）情况如下：

单元：万元支出金额序整体预算项目名称结项时间号金额2024年202320222021

1-6月年度年度年度

1切螺纹管收料线槽装置的研发2021年6月150.00---154.41

新能源汽车烤管定位装置的研

22021年7月210.00---233.03

发新能源汽车高压线束超声波焊

32021年7月225.00---239.00

接焊头及夹具的研发高性能生化医疗设备线束的研

42021年8月240.00---211.43

发高性能免疫医疗设备线束的研

52021年8月270.00---224.99

发智能网联汽车高速以太网线束

62021年8月300.00---262.93

的研发

7线缆端子接线指示装置的研发2021年11月222.00---189.92

8 智能网联汽车 Fakra 线束的研发 2021 年 11 月 330.00 - - - 272.94

9线缆线束接线防呆装置的研发2021年11月188.00---139.02

10千分尺专用放置架的研发2021年12月180.00---139.62

新能源汽车防水塞预送装置的

112021年12月190.00---138.87

研发

12汽车连接器压卡扣装置的研发2022年2月180.00--65.92102.94

新能源汽车管状保险丝装配装

132022年2月130.00--81.5261.66

置的研发新能源汽车高压线端子封堵装

142022年3月180.00--106.3364.75

置的研发新能源汽车线缆流转架装置的

152022年4月150.00--126.4222.06

研发

16一种线束标签打印系统的研发2021年2月119.00---15.06

17 一种线束 CCS 测试设备的研发 2021 年 6 月 80.00 - - - 86.97

一种半自动化升降电测装置的

182021年6月70.00---60.50

研发

19一种外观自动检验设备的研发2021年6月100.00---90.53

20一种单压产线装置的研发2021年8月180.00---204.63

21一种线束贴标设备的研发2021年11月100.00---100.60

一种线束 CCS 自动点胶设备的

222021年12月150.00---130.61

研发一种探测焊接可靠性设备的研

232022年2月247.00--101.06127.74

发

24带缓冲结构的柔性线路板2021年12月66.00---66.04

25铝基采集用柔性线路板2021年12月64.00---69.66

1-1-274深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

支出金额序整体预算项目名称结项时间号金额2024年202320222021

1-6月年度年度年度

26软硬结合动力电池线路板2021年12月59.00---68.65

27电子显微镜用柔性线路板2021年12月62.00---62.35

28触摸屏用柔性线路板2021年12月62.00---60.49

29指纹模组用柔性线路板2021年12月63.00---64.61

使用 PET 膜热压工艺替代传统

302021年1月207.00---20.34

隔离板固定铝巴及 FPC 的研发拼接隔离板方案在大尺寸模组

312021年5月285.00---141.36

设计中应用的研发

NTC 铝端子焊接温度采样方案

322021年8月300.00---284.23

研发一种电芯连接及电压和温度采

332021年9月270.00---255.41

集组件的研发一种多采样的电芯连接及电压

342021年9月250.00---245.58

和温度采集组件设计研发

35低压线气密测试系统研发2021年7月150.00---131.61

FPC 组件卡扣固定方案设计研

362021年9月200.00---224.00

发联赢激光机双工位焊接改为单

372021年6月60.00---51.27

工位焊接研发

38塑料支架拼接结构的研发2021年12月400.00---362.31

一种动力电池的电芯温度直采

392022年1月410.00--116.81353.04

装置的研发

一种动力电池上的 FPC 采集装

402022年2月480.00--159.75356.24

置的研发超高压的国标动力传输组件技

412023年5月1000.00-369.76914.75-

术研究

42 mini fuse 高压连接器的技术研究 2023 年 4 月 900.00 - 262.65 839.65 -

43车载导航用柔性线路板2022年12月130.00--126.51-

44 手持 PDA 用柔性线路板 2022 年 12 月 124.00 - - 117.84 -

CTP/CTC FFC 采集方案电芯连

452022年9月1200.00--785.24-

接组件技术研究拼板方案电芯连接组件技术研

462022年7月900.00--536.15-

究吸塑方案电芯连接组件技术研

472023年12月1500.00-1060.78437.22-

究

48一种激光焊接固定装置的研发2022年7月150.00--169.23-

49 Fakar 自动化组装连接技术研究 2022 年 12 月 500.00 - - 644.52 -

护套多芯 Cable 线自动化组装连

502023年1月600.00-48.14592.28-

接技术研究

51智能家居平板用柔性线路板2022年12月133.00--127.47-

1-1-275深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

支出金额序整体预算项目名称结项时间号金额2024年202320222021

1-6月年度年度年度

52 圆柱电芯 CTP-CCS 的研发 2022 年 4 月 250.00 - - 92.13 -

53 FFC 连接器装配方案的研发 2022 年 11 月 600.00 - - 657.20 -

动力传输组件绝缘层和屏蔽层

542022年9月400.00--330.89-

自动化切割整理技术研究

55 FFC 激光机的研发 2022 年 10 月 360.00 - - 395.26 -

56 12V 一体注塑 CCS 方案的研发 2022 年 12 月 400.00 - - 464.35 -

铝排高压动力传输组件技术研

572023年6月500.00-335.66200.54-

究

58 刀片电池电芯 CTP-CCS 的研发 2023 年 4 月 660.00 - 123.34 529.96 -

无镍片电压采样 CTP-CCS 的研

592023年2月500.00-102.53390.50-

发

60一种溢料打磨机的研发2023年3月220.00-89.48117.43-

61 FDC 电压采样 CTP-CCS 的研发 2023 年 8 月 700.00 - 679.47 - -

62镍片激光焊接无损探测的研发2023年9月650.00-630.16--

FFC 接枝 FPC 电压采样 CTP-

632023年10月800.00-778.61--

CCS 的研发

镍片改铝片电压采样 CTP-CCS

642023年10月800.00-825.75--

的研发

65刀片电池用柔性线路板2023年12月140.00-140.26--

66防电芯膨胀结构的柔性线路板2023年12月156.00-182.18--

67安全防爆结构的柔性线路板2023年12月144.00-143.83--

68单面双接触结构的柔性线路板2023年12月145.00-132.20--

一种新能源高压线缆动力传输

692023年9月600.00-573.39--

自动一体化技术研究

小平方电线在 PACK 中应用技

702023年12月520.00-560.96--

术研究

GB 国标快充高压铝导线传输组

712024年3月650.00191.69533.86--

件技术研究储能超高压铝导体传输组件技

722024年4月1000.00335.25627.51--

术研究一种传输线束自动热收缩技术

732023年11月260.00-245.65--

研究

74 一种平台 BDU 高低压线束研发 2023 年 12 月 350.00 - 424.76 - -

新能源汽车低压线束的通用研

752023年12月100.00-116.08--

发

76 快插式 NTC 方案的研发 2023 年 12 月 400.00 - 337.87 - -

77 快换式 NTC 方案的研发 2024 年 3 月 650.00 272.02 273.59 - -

FPC 采用纯镍端子压接方案的

782024年4月660.00394.13150.27--

研发

1-1-276深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

支出金额序整体预算项目名称结项时间号金额2024年202320222021

1-6月年度年度年度

Busbar 平插置入隔离板方案的

792024年4月700.00378.55193.38--

研发一种大尺寸多铆点热铆设备的

802024年4月300.0090.81229.98--

开发

81一种装有电连接片的隔离板2024年5月200.00142.3779.89--

82储能超高压连接器技术研究2024年1月300.0061.94290.20--

83 BA3K&BA43 生化项目 2024 年 5 月 500.00 314.21 181.21 - -

843207血球项目开发2024年8月400.00280.7393.77--

85 排线采样 CCS 的研发 2024 年 8 月 720.00 458.02 - - -

86 软硬结合集成式 CCS 的研发 2024 年 10 月 600.00 276.36 - - -

87 防电流冲击吸塑 CCS 的研发 2024 年 10 月 570.00 166.07 - - -

88圆柱电池防短路铝巴的研发2024年12月730.00190.57---

车用聚酰亚胺绝缘层柔性扁平

892024年10月650.00429.10---

线材电芯连接组件方案开发

超厚（2盎司）铜箔直焊连接技

902024年7月220.00204.04---

术开发

一种具有新型 NTC 固定方式的

912024年8月230.00173.55---

CCS 组件的开发一种新型热塑性聚酯柔性电路

922025年1月550.0094.41---

板 CCS 组件开发一种固定温度传感器新型结构

932024年11月200.0066.33---

的开发一种快速穿扁平网管手持针铜

942024年10月200.0063.13---

治具的研发

95 铝导线在 PACK 中应用技术研究 2024 年 5 月 100.00 65.17 - - -

新能源汽车电芯组件连接的开

962024年9月100.0066.15---

发技术研究小平方线在电池间箱体线束的

972024年8月100.0066.36---

应用技术研究

98一种方向盘加热柔性线路板2024年12月85.0082.48---

一种动力电池等电位铝基柔性

992024年12月100.0096.40---

线路板一种与电芯连直接焊接的柔性

1002024年12月110.0083.73---

线路板

一种单面 FPC 跳线连接结构柔性

1012024年12月90.0086.35---

线路板

0.22mm^2 电线与镍片超声波焊接

1022024年8月450.00362.22---

应用研究

103 LA50 生化免疫线束开发 2024 年 10 月 550.00 323.45 - - -

104铝合金导线应用研究2024年10月450.00244.02---

1-1-277深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

支出金额序整体预算项目名称结项时间号金额2024年202320222021

1-6月年度年度年度

105储能高压铝排连接器技术研究2025年6月800.00206.27---

106小平方铜包钢导线应用研究2024年11月260.00156.50---

107机器人线束开发2025年1月400.0070.94---

合计37996.006493.3110817.189226.946091.37

4、财务费用

（1）财务费用的构成及变动情况

报告期内，公司各期财务费用明细项目如下表所示：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

利息支出512.451073.44927.84597.02

其中：租赁负债利息

361.14635.54555.58363.80

支出

减：利息收入72.97100.6733.5833.79

利息净支出439.48972.77894.27563.23

汇兑损失7.0291.64139.74167.26

减：汇兑收益13.34133.17302.1876.89

汇兑净损失-6.32-41.53-162.4390.37

手续费支出6.9823.68119.0635.98

合计440.15954.92850.89689.59

公司的财务费用主要由利息支出、汇兑损益、手续费支出等项目构成。报告期各期，公司财务费用分别为689.59万元、850.89万元、954.92万元和440.15万元，变动主要受利息支出波动影响。

（2）与同行业公司比较

报告期内，公司财务费用占营业收入的比例，与同行业上市公司对比如下：

财务费用率（%）公司名称

2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

瑞可达0.83-0.52-0.59-0.01

得润电子3.281.360.763.70

徕木股份2.312.102.334.76

1-1-278深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

胜蓝股份-0.170.45-0.610.17

沪光股份0.871.441.491.06

西典新能-1.070.14-0.070.23

东莞硅翔未披露未披露1.811.61

平均值1.010.830.731.65

发行人0.260.310.310.48

注：可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料；对于部分可比公司未披

露相应财务数据的情形，在计算该年度平均值时将其剔除。

公司财务费用率低于同行业可比公司平均水平，主要受到贷款规模和汇兑损益的影响。

（六）经营成果其他重要项目分析

1、其他收益

报告期内，公司其他收益具体情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

与收益相关的政府补助903.981100.08682.10274.75

与资产相关的政府补助67.87108.0378.26125.10

进项税加计抵减331.49429.68--代扣个人所得税手续费返

7.836.435.856.30

还

其他60.97128.1153.60-

合计1372.141772.32819.81406.15

报告期内，公司其他收益核算的主要系与公司日常活动相关的政府补助。

（1）与资产相关的政府补助

单位：万元计入当期损益的金额序补助项目金额号2024年202320222021

1-6月年度年度年度

东侨经济技术开发区经济发展局2017-

154.783.426.856.856.85

2018年度技改省级奖励

东侨经济技术开发区经济发展局2019

252.132.615.215.215.21年度技改省级奖励深圳市工业和信息化局技改倍增专项技

358.003.096.196.198.60

术装备及管理智能化项目款深圳市工业和信息化局技改倍增技术改

433.001.693.383.384.36

造项目款

1-1-279深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

宝安区工业和信息化局2019年技术改

5185.9410.9621.9321.9340.17

造项目补贴

2021年工业互联网发展扶持计划项目资

6134.0010.0720.1513.9856.87

助款

72021年企业技术改造扶持计划项目补贴9.000.380.771.323.04

82019年度工业企业技术改造奖励资金120.6410.4920.9815.74-

9“先进制造经济”专项资金项目40.172.315.383.67-

东侨经济技术开发区经济发展局2022

1070.833.835.74--

年省级企业技术改造项目设备投资补助

东侨经济技术开发区经济发展局2018-

1190.686.899.18--

2019工业技术改造奖励金

东侨经发局2023年省级企业技术改造

1261.303.07---

项目设备投资补助奖励东侨经发局2023年省级企业技术改造

1348.472.722.26--

项目完工投产奖励金

142022年设备投入补助资金78.136.33---

合计1037.0767.87108.0378.26125.10

（2）与收益相关的政府补助

*2024年1-6月单位：万元序号补助项目计入当期损益的金额

1提质增效奖励金506.41

2入驻标准厂房奖励金129.53

3重点龙头企业扩大排产奖励96.48

4厂房租金奖励89.00

5研发投入补贴32.72

6纳税先进奖金10.00

7小升规奖励10.00

8生育津贴9.21

9吸纳脱贫人口社保补贴和岗位补贴8.54

10吸纳农村人口就业奖励7.00

11用电用气补贴3.50

12扩岗补助1.00

13高价值发明专利补助0.40

14就业补贴0.10

15招用劳动力补贴0.10

合计903.98

1-1-280深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

*2023年度

单位：万元序号补助项目计入当期损益的金额

12022年提质增效奖励金301.43

2工业企业扩产增效奖励项目196.00

3经济贡献奖励金149.30

4规模以上工业企业健康发展奖励项目105.07

5产业扶持奖励65.51

6一次性稳就业奖补45.90

7发展能级提升奖励30.00

8研发投入补贴24.12

9吸纳脱贫人口及宜宾籍农民工就业补贴23.79

102022年稳增长奖励金20.00

11稳岗补贴及扩岗补贴19.76

12春节返岗交通补助17.56

13就业补助资金13.50

14增产增效奖励金13.13

15高新技术企业培育资助12.00

16春节期间用工补贴10.36

17市级小升规补助10.00

182022年度企业成长奖8.00

19生育津贴7.49

20出口稳增长及出口量奖励金7.44

21用气用电补贴6.50

22中西部脱贫人员跨省务工就业奖补3.70

23稳工稳产奖励金3.33

24水利建设基金减免1.85

25首次在深就业补贴1.80

26科技型企业奖励及科技创新券补助1.60

27外出招聘补贴0.60

28城镇土地使用补贴0.33

合计1100.08

*2022年度

1-1-281深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元序号补助项目计入当期损益的金额

12022年工业企业纾困发展补贴161.00

2一次性留工培训补贴97.94

32021年工业企业稳增长奖励89.62

42022年厂房考核奖励金64.77

5稳岗补贴及扩岗补贴33.57

6高新区财政局两化融合奖30.00

72022年春节一次性稳就业奖补25.20

82022年高新技术企业培育资助20.00

92021年度东侨开发区扶持工业发展奖励资金20.00

10助企纾困补贴20.00

112022年一季度省级增产增效奖励资金19.43

12企业一次性留工培训补助15.50

13失业保险稳岗返还10.34

14深圳市工业企业防疫消杀支出补贴项目10.00

15“以工引工”奖补9.25

16两化融合补助8.00

172022年第三批次职业院校实习补贴7.47

18小微企业“六税两费”政策7.33

19工会经费返还6.80

20社保局生育保险津贴6.08

21清洁生产奖金5.00

22翠屏区企业吸纳脱贫人员就业稳岗补贴3.84

23国内市场开拓资助项目经费3.36

242021年度高新区“企业成长奖”3.00

25吸纳中西部脱贫户跨省务工就业奖补2.52

26人才个税奖励2.09

合计682.10

*2021年度

单位：万元计入当期损益的金序号补助项目额

12020年度东侨开发区扶持工业发展奖励资金149.39

22020年度企业研究开发资助计划41.70

1-1-282深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

计入当期损益的金序号补助项目额

32021年宝安区企业研发投入补贴项目20.00

4东侨经济技术开发区第二批春节当月一次性稳就业补助18.35

5春节前后稳岗促产支持企业开展线上职业技能培训补贴10.88

6小微企业工会经费返还10.62

7稳岗补贴7.03

8工商业用电资助5.89

92020年度中央外经贸发展专项资金4.50

10乐清市知识产权专项资金补助3.00

11社保局生育保险津贴1.51

12以工代训补贴1.20

13企业吸纳跨省务工脱贫户就业奖补0.67

14增值税附加税费减免0.01

合计274.75

2、信用减值损失和资产减值损失

报告期内，公司信用减值损失和资产减值损失（损失以“-”列示）情况如下：

单位：万元财务指

公司名称2024年1-6月2023年度2022年度2021年度标

应收票据坏账损失-8.87-45.22--

应收账款坏账损失392.1154.34-3686.88-1351.04信用减

值损失其他应收款坏账损24.01-113.13-111.08100.50失

合计407.25-104.01-3797.96-1250.55

存货跌价损失-192.06-2809.36-565.50-169.92

合同资产减值损失-1.24-3.70-0.94-0.75资产减

值损失长期股权投资减值--413.93--准备

合计-193.30-3226.99-566.43-170.67

报告期内，公司信用减值损失金额分别为-1250.55万元、-3797.96万元、-104.01万元和407.25万元，主要系根据《企业会计准则第22号一金融工具确认和计量》核算的应收账款坏账损失，2023年末应收账款余额较2022年末减少导致2023年度应收账款坏账损失变动较大；资产减值损失金额分别为-170.67万

1-1-283深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

元、-566.43万元、-3226.99万元和-193.30万元，主要为存货跌价损失。

关于坏账准备、存货跌价准备的分析详见本节“十二、资产质量分析”之

“（二）流动资产构成及其变动分析”，关于2023年计提长期股权投资减值准

备的情况详见本节“十二、资产质量分析”之“（三）非流动资产构成及其变动分析”之“1、长期股权投资”。

3、投资收益

报告期内，公司投资收益具体情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度权益法核算的长期股权

41.35-520.9571.1239.22

投资收益交易性金融资产持有期

35.8448.7810.42105.56

间取得的投资收益以摊余成本计量的应收

-405.51-646.11-342.02-223.25票据终止确认收益以摊余成本计量的应收

---186.88-77.99账款终止确认收益

合计-328.32-1118.28-447.36-156.46

报告期内，公司投资收益金额分别为-156.46万元、-447.36万元、-1118.28万元和-328.32万元，主要为对联营企业的投资收益、理财产品的投资收益以及满足终止确认条件的应收票据贴现而产生的利息支出等。2022年度公司投资收益减少主要系以摊余成本计量的应收账款终止确认收益减少所致；

2023年度以摊余成本计量的应收票据终止确认收益减少且权益法核算的长期股

权投资收益减少导致公司投资收益进一步下降。

4、资产处置收益

报告期内，公司资产处置收益构成情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度固定资产处置利得或损

--49.6333.01-81.37失无形资产处置利得或损

-58.70--失使用权资产的处置利得

-8.76--或损失

合计-17.8433.01-81.37

1-1-284深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

报告期内，公司资产处置收益分别为-81.37万元、33.01万元、17.84万元和

0.00万元，主要为固定资产、无形资产和使用权资产的处置损益。

5、营业外收支

报告期内，公司营业外收支具体构成如下：

单位：万元

2024年1-6

项目2023年度2022年度2021年度月

营业外收入59.70286.77141.0535.59

营业外支出64.25271.64133.1796.68

其中：捐赠支出13.06117.2315.8678.82

非流动资产毁损报废损失48.51133.7297.419.70

其他2.6820.7019.908.16

营业外收支净额-4.5515.127.88-61.09

报告期各期，公司营业外收支净额分别为-61.09万元、7.88万元、15.12万和-4.55万元，占当期利润总额的比例分别为-0.38%、0.03%、0.05%和-0.03%。

公司报告期内不存在因行政处罚涉及罚款的事项。2022年、2023年非流动资产毁损报废损失增加主要系使用年限较长的全自动压着机、真空压机等设备老化报废所致。

（七）主要税种纳税情况

1、增值税

报告期内，公司增值税缴纳情况如下：

单位：万元期间年初未交数本期应交数本期已交数期末未交数

2024年1-6月897.124748.654861.80783.97

2023年度526.999375.339005.20897.12

2022年度-105.526283.965651.45526.99

2021年度647.483267.554020.56-105.52

2、企业所得税

报告期内，公司企业所得税缴纳情况如下：

1-1-285深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元期间年初未交数本期应交数本期已交数期末未交数

2024年1-6月2099.922387.353886.11601.15

2023年度1445.165767.245112.482099.92

2022年度1436.714388.424379.981445.16

2021年度167.213431.512162.011436.71

3、所得税费用

报告期内，公司的所得税费用情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

当期所得税费用2387.355767.244181.483111.20

递延所得税费用151.72-427.901367.68-864.23

合计2539.075339.355549.162246.97

4、所得税费用与会计利润的关系

报告期内，公司所得税费用与会计利润的关系如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

利润总额14064.1030844.6428591.3816128.28

按法定/适用税率计

2109.614626.704288.712419.24

算的所得税费用子公司适用不同税率

1162.162410.331779.19952.25

的影响

非应税收入的影响-6.2078.14-10.67-5.88

不可抵扣的成本、费

208.50293.05130.44138.21

用和损失的影响使用前期未确认递延

所得税资产的可抵扣-87.87-245.61--亏损的影响本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时

465.68339.901387.67-

性差异或可抵扣亏损的影响

研发费用加计扣除-1312.82-2152.27-1888.41-1256.85

其他--10.88-137.77-

所得税费用2539.075339.355549.162246.97

报告期内，公司所得税费用与会计利润相匹配。

1-1-286深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

报告期内，公司适用的税收政策无重大变化，不存在面临即将实施的重大税收政策调整的风险。

十二、资产质量分析

（一）资产总体构成情况及其变动分析

报告期各期末，公司资产总体构成情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

流动资产合计183390.4767.21194642.4972.77192658.4178.77110571.3675.97

非流动资产合计89456.3832.7972839.4327.2351932.9121.2334966.5524.03

资产总计272846.85100.00267481.93100.00244591.32100.00145537.91100.00

报告期各期末，公司资产总额分别为145537.91万元、244591.32万元、

267481.93万元和272846.85万元。随着公司经营规模不断扩大，公司营业收入

从2021年度的143387.96万元上涨至2023年度的307455.55万元，经营性资产和负债相应增加，公司期末资产总额也逐年增长。

报告期各期末，公司的流动资产占总资产的比例分别为75.97%、78.77%、

72.77%和67.21%，流动资产占总资产的比例较高且相对稳定，公司的资产构成

情况与公司业务经营情况相符。

（二）流动资产构成及其变动分析

报告期各期末，公司流动资产构成情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

货币资金22297.6612.1613057.646.715186.982.695785.745.23

应收票据9222.245.035744.922.955166.002.683406.503.08

应收账款86008.5946.9094051.4348.3297847.6050.7949697.6444.95

应收款项融资9089.804.9627002.3913.8730903.1516.0418180.1216.44

预付款项336.090.1882.300.0496.700.05128.460.12

其他应收款1774.020.971716.210.88753.830.39484.440.44

1-1-287深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

存货53628.2129.2452421.9126.9352301.1027.1532187.0629.11

合同资产71.780.0481.970.0432.020.0214.250.01

其他流动资产962.090.52483.740.25371.020.19687.140.62

流动资产合计183390.47100.00194642.49100.00192658.41100.00110571.36100.00

公司流动资产主要由货币资金、应收票据、应收账款、应收款项融资及存货构成，报告期各期末，上述流动资产合计占流动资产的比重分别为98.81%、

99.35%、98.79%和98.29%。

1、货币资金

报告期各期末，公司货币资金明细情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

现金4.3813.478.203.05

银行存款21205.189312.543548.243592.04

其他货币资金1088.103731.631630.542190.65

合计22297.6613057.645186.985785.74

占流动资产比例12.16%6.71%2.69%5.23%公司的货币资金主要是银行存款和其他货币资金。其他货币资金主要为银行承兑汇票保证金，也包括少量通知存款、在途资金、ETC 保证金等。除此之外，公司期末货币资金中无其他因抵押、质押或冻结等对使用有限制、有潜在回收风险的款项。

报告期各期末，公司货币资金余额分别为5785.74万元、5186.98万元、

13057.64万元和22297.66万元，占流动资产的比例分别为5.23%、2.69%、6.71%

和12.16%，2023年末、2024年6月末货币资金余额占流动资产比例较高主要系银行承兑汇票贴现增加所致。

2、应收票据

报告期各期末，公司应收票据的具体情况如下：

1-1-288深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

银行承兑汇票8194.454885.715166.003406.50

商业承兑汇票1027.78859.21--

合计9222.245744.925166.003406.50

占流动资产比例5.03%2.95%2.68%3.08%

报告期各期末，公司应收票据账面价值分别为3406.50万元、5166.00万元、

5744.92万元和9222.24万元，主要为银行承兑汇票金额。公司应收票据科目主

要核算商业承兑汇票与信用等级一般的银行承兑汇票，应收款项融资科目核算信用等级较高的银行承兑汇票。

由于银行承兑汇票的承兑人为商业银行，通常商业银行具有较高的信用，银行承兑汇票到期不获支付的可能性较低，且公司报告期内银行承兑汇票不存在到期无法兑付的情况，因此，公司未对银行承兑汇票计提坏账准备。公司对商业承兑汇票计提坏账准备，2023年末、2024年6月末公司商业承兑汇票坏账准备金额分别为45.22万元和54.09万元。

报告期各期末，公司质押的应收票据金额分别为1900.00万元、498.64万元、0.00万元和0.00万元，主要是公司收到客户的大额银行承兑汇票后，质押给银行，以开具小面额的银行承兑汇票方便用于公司向外支付款项。

截至各报告期末，公司已背书或贴现且未到期的应收票据情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目期末未终期末终期末未终期末终期末未期末终期末未期末终止止确认金止确认止确认金止确认终止确止确认终止确确认金额额金额额金额认金额金额认金额

银行承兑汇票-7711.85-3280.58-2300.06-2060.52

商业承兑汇票30399.82-20088.69-----

合计30399.827711.8520088.693280.58-2300.06-2060.52

2023年末、2024年6月末终止确认金额的商业承兑汇票均为宁德时代开出的融单，根据融单转让协议，融单项下债权的转让为无追索权转让，因此发行人在融单背书转让时已经将相关资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移，将该部分票据终止确认。

1-1-289深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

3、应收款项融资

报告期各期末，公司应收款项融资金额分别为18180.12万元、30903.15万元、27002.39万元和9089.80万元，均为应收票据，主要核算信用等级较高的银行承兑汇票，具体情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

银行承兑汇票9089.8027002.3930903.1518180.12

商业承兑汇票----

合计9089.8027002.3930903.1518180.12

财政部于2017年度修订了《企业会计准则第22号-金融工具确认和计量》

《企业会计准则第23号-金融资产转移》《企业会计准则第24号-套期会计》和

《企业会计准则第37号-金融工具列报》。公司按新准则自2019年1月1日起将“以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的应收票据”通过“应收款项融资”科目核算。

应收款项融资2021年末余额较上年末增加了313.04%，2022年末余额较上年末增加了69.98%，主要系公司2021年度、2022年度销售规模扩大，以银行承兑汇票为结算方式收到的货款大幅增加所致。2023年末、2024年6月末应收款项融资有所减少主要系信用等级较高的银行承兑汇票贴现增加所致。

4、应收账款

报告期各期末，公司应收账款情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月2021年12月31

项目

/2024年1-6月/2023年度31日/2022年度日/2021年度

应收账款账面余额92651.64101096.59105029.5253195.18

减：坏账准备6643.067045.167181.933497.54

应收账款账面价值86008.5994051.4397847.6049697.64应收账款账面价值占

46.90%48.32%50.79%44.95%

流动资产的比例应收账款账面余额占

54.75%32.88%38.08%37.10%

营业收入的比例

报告期各期末，公司应收账款账面价值分别为49697.64万元、97847.60万元、94051.43万元和86008.59万元，占流动资产的比例分别为44.95%、50.79%、

1-1-290深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

48.32%和46.90%；应收账款账面余额占当期营业收入的比例分别为37.10%、38.08%、32.88%和54.75%，2024年1-6月比例较高系营业收入为半年度数据，

应收账款账面余额整体随着营业收入的增长而相应增加。

（1）应收账款账龄结构分析

报告期各期末，公司按账龄组合的应收账款账龄结构情况如下：

单位：万元

2024年6月30日

类别账龄账面余额坏账准备计提比例账面价值按单项计提坏账准

-2106.812106.81100.00%-备的应收账款

1年以内90366.884518.345.00%85848.54

按组合计提坏账准

1-2年177.4317.7410.00%159.69

备的应收账款

2-3年0.520.1630.00%0.36

合计92651.646643.067.17%86008.59

2023年12月31日

类别账龄账面余额坏账准备计提比例账面价值按单项计提坏账准

-2070.362070.36100.00%-备的应收账款

1年以内98655.964932.805.00%93723.17

按组合计提坏账准

1-2年345.4134.5410.00%310.87

备的应收账款

2-3年24.867.4630.00%17.40

合计101096.597045.166.97%94051.43

2022年12月31日

类别账龄账面余额坏账准备计提比例账面价值按单项计提坏账准

-2008.392008.39100.00%-备的应收账款

1年以内102846.875142.345.00%97704.52

按组合计提坏账准1-2年130.9013.0910.00%117.81

备的应收账款2-3年17.915.3730.00%12.54

3-4年25.4612.7350.00%12.73

合计105029.527181.936.84%97847.60

2021年12月31日

类别账龄账面余额坏账准备计提比例账面价值按单项计提坏账准

-871.70871.70100.00%-备的应收账款

1-1-291深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

1年以内52232.202611.615.00%49620.59

按组合计提坏账准

1-2年65.796.5810.00%59.21

备的应收账款

2-3年25.497.6530.00%17.84

合计53195.183497.546.57%49697.64

报告期内，公司遵循行业惯例，给予长期合作、信誉良好的客户一定信用期，主要采取月结60-90天的货款结算模式。报告期各期末，按组合计提坏账准备的1年以内的应收账款余额的占比分别为98.19%、97.92%、97.59%和97.53%，公司1年以内应收账款比例均在95%以上，账龄较长的应收账款金额较小，账龄结构较为合理，应收账款情况良好。

因公司部分客户出现经营困难的情形，导致相应应收账款收回难度较大，按照组合计提坏账准备不能反映其风险特征。公司基于谨慎性角度，对该部分客户的应收账款全额计提坏账准备。报告期各期末，公司单项计提的坏账准备余额分别为871.70万元、2008.39万元、2070.36万元和2106.81万元，占应收账款余额的比例分别为1.64%、1.91%、2.05%和2.27%，占比较小。2021年末，公司单项计提坏账准备的应收账款主要系应收比克动力电池有限公司货款

804.96万元，2022年经与对方签订执行和解协议，公司已收回比克动力电池有

限公司拖欠的全部货款和相应利息，相应冲回了该部分应收款项坏账准备。

2022年末、2023年末和2024年6月末，公司单项计提坏账准备的应收账款主要

系应收威马汽车的货款1678.03万元，占应收账款余额比例较小。公司已与对方积极沟通争取收回账款，但基于客户回款能力、经济状况等综合认定账款收回难度较大，从谨慎性角度对相应应收账款全额计提了坏账准备。上述事项不会对公司流动性和持续经营能力造成重大影响。公司未来也会持续提升产品质量、技术能力，加强开拓优质客户，对客户信用状况做出谨慎判断，不断改善公司主要客户结构。

（2）坏账准备的计提政策分析

报告期内，公司与同行业上市公司坏账准备计提比例对比如下：

瑞可徕木西典新东莞账龄公司得润电子胜蓝股份沪光股份达股份能硅翔

1年以内5%5%0.30%-5.09%5%5.03%-6.98%未逾期，5%5%

1-2年10%10%23.65%-79.68%10%48.70%-50.96%1%；逾期110%10%

1-1-292深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2-3年30%30%48.83%-86.27%25%68.60%-80%年以内，30%20%

5%；逾期1-

3-4年50%50%100%50%82.75%-100%2年，20%；100%30%

4-5年80%80%100%70%100%逾期2-3100%50%年，50%；

5年以上100%100%100%100%100%逾期3年及100%100%以上，100%注：上表所列公司坏账准备计提比例系按组合计提坏账准备的应收账款各账龄段所计

提的坏账准备比例；可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料。

与同行业及相近行业的上市公司相比，公司目前的坏账准备计提比例不存在重大差异，公司坏账准备的计提政策符合行业特点及公司客户结构情况，整体较为合理、谨慎。

公司按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》，使用“预期信用损失法”测算理论预期信用损失率，计算过程如下：

*应收账款迁徙率迁徙率是指在一个时间段内没有收回而迁徙至下一个时间段的应收账款的比例。因单项计提坏账准备的应收账款均已全额计提坏账准备，故仅对报告期内按组合计提坏账准备的应收账款迁徙率进行计算，具体情况如下：

项目1年以内1-2年2-3年3-4年4-5年5年以上

2021年迁徙率0.25%14.59%0.00%50.00%80.00%100.00%

2022年迁徙率0.25%27.22%99.90%50.00%80.00%100.00%

2023年迁徙率0.34%18.99%0.00%50.00%80.00%100.00%

平均迁徙率0.28%20.27%33.30%50.00%80.00%100.00%

注1：公司按组合计提坏账准备的应收账款中，仅2022年末存在账龄3-4年的应收账款25.46万元，基于谨慎性考虑，公司3-4年的应收账款平均迁徙率直接认定为50%，4-5年的应收账款平均迁徙率直接认定为80%，5年以上应收账款平均迁徙率直接认定为100%；

注2：2021年1年以内应收账款迁徙率=2021年1-2年应收账款余额/2020年1年以内应

收账款余额，以此类推，平均迁徙率=（2021年迁徙率+2022年迁徙率+2023年迁徙率）/3。

*预期信用损失率

发行人根据与客户的合作时间、资信情况、历史信用损失经验以及前瞻信

息计算预期信用损失率，低于坏账计提比例，具体如下：

项目1年以内1-2年2-3年3-4年4-5年5年以上

平均迁徙率0.28%20.27%33.30%50.00%80.00%100.00%

历史损失率（a） 0.01% 2.70% 13.32% 40.00% 80.00% 100.00%

1-1-293深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

前瞻信息调整（b） 5.00% 5.00% 5.00% 5.00% - -理论预期损失率

0.01%2.83%13.99%42.00%80.00%100.00%

（a）*（1+b）

发行人坏账计提比例5.00%10.00%30.00%50.00%80.00%100.00%

注：基于谨慎性考虑，5年以上应收账款历史损失率直接认定为100%。

由上表，根据迁徙率、历史损失率、前瞻信息调整后，除4-5年、5年以上账龄区间因缺少历史数据导致理论预期信用损失率较高外，其余区间理论预期损失率均低于实际坏账计提比例，发行人坏账计提充分。

（3）应收账款对应的主要客户情况

报告期各期末，公司应收账款前五名客户情况如下：

单位：万元占比已计提时间客户名称金额

（%）坏账准备

宁德时代新能源科技股份有限公司23993.3525.901199.67

江苏时代新能源科技有限公司9554.3410.31477.72

2024年6四川时代新能源科技有限公司7587.578.19379.38月30日威睿电动汽车技术（宁波）有限公司5771.486.23288.57

福鼎时代新能源科技有限公司4324.794.67216.24

合计51231.5355.292561.58

宁德时代新能源科技股份有限公司19824.4119.61991.22

江苏时代新能源科技有限公司15871.2315.70793.56

2023年四川时代新能源科技有限公司8391.218.30419.56

12月31日时代上汽动力电池有限公司6826.086.75341.30

武汉小鹏智能制造有限公司5588.715.53279.44

合计56501.6455.892825.08

宁德时代新能源科技股份有限公司44141.7242.032207.09

江苏时代新能源科技有限公司13251.5412.62662.58

2022年四川时代新能源科技有限公司8036.137.65401.81

12月31日广东瑞庆时代新能源科技有限公司4993.194.75249.66

威睿电动汽车技术（宁波）有限公司3402.543.24170.13

合计73825.1370.293691.26

宁德时代新能源科技股份有限公司22350.7142.021117.54

2021年

12月31江苏时代新能源科技有限公司8781.0116.51439.05日

肇庆小鹏新能源投资有限公司2260.834.25113.04

1-1-294深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

占比已计提时间客户名称金额

（%）坏账准备

四川时代新能源科技有限公司2002.313.76100.12

威睿电动汽车技术（宁波）有限公司1626.173.0681.31

合计37021.0469.601851.05

报告期各期末，公司应收账款前五名的账面余额合计分别为37021.04万元、

73825.13万元、56501.64万元和51231.53万元，在应收账款账面余额中的占比

分别为69.60%、70.29%、55.89%和55.29%，占比较高系公司主要客户销售收入较为集中所致。核心客户宁德时代及其子公司为全球新能源电池领域的龙头企业，与公司保持长年合作，报告期内订单需求较为稳定，回款情况良好，应收账款无法回收的可能性很小。

报告期内，公司主营业务收入稳中有升，公司应收账款的变化符合公司业务的实际情况，具有合理性。

（4）应收账款期后回款情况

报告期各期末应收账款金额及截至2024年8月31日的期后回款金额、回款

比例具体情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

应收账款余额 A 92651.64 101096.59 105029.52 53195.18截至2024年8

67573.5698620.12102686.9452958.37月 31 日回款 B

回款比例 C=B/A 72.93% 97.55% 97.77% 99.55%

截至2024年8月31日，报告期各期末应收账款回款比例分别为99.55%、

97.77%、97.55%和72.93%，期后回款情况良好。

5、预付款项

报告期各期末，公司预付款项余额分别128.46万元、96.70万元、82.30万元和336.09万元，占流动资产的比例分别为0.12%、0.05%、0.04%和0.18%，主要为预付的材料款和其他费用款。

报告期各期末，公司预付款项账面余额及账龄情况如下：

1-1-295深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

1年以内315.7993.9671.6187.0195.8299.09123.1195.84

1-2年15.984.7510.6912.990.880.915.354.16

2-3年4.321.29------

合计336.09100.0082.30100.0096.70100.00128.46100.00

报告期内，公司的预付款项账龄主要在一年以内，预付款项余额规模较小。

截至报告期末，公司预付款项余额中无持有公司5%（含）以上表决权股份的股东单位欠款。

6、其他应收款

报告期各期末，公司其他应收款账面价值分别为484.44万元、753.83万元、

1716.21万元和1774.02万元，占流动资产的比例分别为0.44%、0.39%、0.88%和0.97%。

报告期内，公司其他应收款的账龄结构情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

1年以内1483.1575.951415.1873.75533.5363.25366.9568.84

1-2年257.4313.18282.5314.72215.2725.52103.0619.33

2-3年167.198.56128.066.6732.903.9060.6711.38

3至4年25.471.3031.801.6660.217.140.500.09

4至5年17.890.9259.853.120.500.061.860.35

5年以上1.690.091.590.081.090.13--

账面余额1952.82100.001919.01100.00843.50100.00533.03100.00

坏账准备178.80-202.80-89.67-48.59-

账面价值1774.02-1716.21-753.83-484.44-

公司其他应收款主要包括保证金、押金、备用金和往来款等，相关业务进展情况正常。报告期各期末，公司其他应收款坏账准备余额分别为48.59万元、

89.67万元、202.80万元和178.80万元，其中2023年末坏账准备金额较大主要

系新增应收政府退还土地款导致1年以内其他应收款较上年末有所增加。

1-1-296深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

截至2024年6月30日，公司其他应收款期末余额前五名单位情况如下：

单位：万元占其他应收序号单位名称内容余额账龄款余额的比例（%）宜宾市自然资源和规划局三江政府退还土地

1613.001年以内31.39

新区分局款备用金及代垫

2社保及住房公积金271.261年以内13.89

款

3宁德东投开发建设有限公司保证金及押金165.001年以内8.45

CTP INVEST HONGKONG

4保证金及押金114.881年以内5.88

LIMITED中北（广东）产业园运营管理

5保证金及押金107.641至2年5.51

有限公司

合计-1271.78-65.13

注：因长江工业园空间规划和产业布局调整，宜宾三江新区管理委员会与公司签订了关于收回公司位于宜宾三江新区 SJ-D-02-01（a）地块国有建设用地使用权的补偿协议，该地块与公司募集资金投资项目无关，公司也未在上述地块进行项目建设。截至2024年6月末，公司应收上述政府退还土地款（土地出让金、契税等）余额合计613.00万元。

7、存货

报告期内，公司存货及占营业成本比例变动情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月312022年12月2021年12月

项目

/2024年1-6月日/2023年度31日/2022年度31日/2021年度

存货账面余额58633.1857234.8254304.6633649.76

跌价准备5004.984812.922003.561462.70

存货账面价值53628.2152421.9152301.1032187.06

存货余额占营业成本比例41.33%22.97%24.47%29.97%

公司存货金额随着公司业务规模的不断扩大而相应增加。报告期各期末，公司存货账面价值分别为32187.06万元、52301.10万元、52421.91万元和

53628.21万元，占各期末流动资产总额的比例分别为29.11%、27.15%、26.93%

和29.24%。公司存货账面余额占营业成本的比例分别为29.97%、24.47%、

22.97%和41.33%，随着业务规模的快速发展，公司各期末存货金额虽相应增加

但占营业成本比例有所下降。2024年6月末存货账面余额占营业成本的比例较高系营业成本为半年度数据。

（1）存货构成及变动分析

报告期各期末，公司存货构成情况如下：

1-1-297深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

原材料12222.1322.7911191.7621.3515077.3928.838973.8427.88

低值易耗品212.200.40171.260.3399.630.19261.120.81

在产品2569.504.791980.123.781550.162.962774.678.62委托加工物

172.300.32630.071.20138.900.2773.970.23

资

半成品271.370.51249.290.48369.360.71253.820.79

库存商品11161.5620.8111216.7321.4011839.5522.645353.6216.63

发出商品26949.8150.2526938.1551.3923132.9244.2314496.0245.04合同履约成

69.340.1344.530.0893.200.18--

本

合计53628.21100.0052421.91100.0052301.10100.0032187.06100.00

公司的存货主要包括原材料、在产品、库存商品和发出商品。

*原材料

报告期各期末，公司原材料的账面价值分别为8973.84万元、15077.39万元、11191.76 万元和 12222.13 万元。公司原材料主要为连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等，因公司产品高度定制化，所需原材料采购一般根据客户订单需求量，同时为保证连续生产和提高采购效率，在考虑库存状况、材料采购周期和经济订货量等因素的影响下，公司需准备一定的原材料安全库存，导致原材料期末账面价值较大。报告期各期末，公司原材料的账面余额分别为9887.65万元、15943.77万元、13557.23万元和14369.35万元，分类明细如下：

单位：万元

2024年6月302023年12月312022年12月312021年12月31

项目类别日日日日连接器（含塑

7735.627779.379771.795876.13壳、端子）

电线1337.331343.651748.331171.69

FPC 组件 733.06 654.65 917.14 571.02原材料

铜铝巴164.13207.54199.26411.98

其他4399.213572.023307.261856.84

合计14369.3513557.2315943.779887.65

公司期末的原材料主要为生产所需而采购，符合公司的生产经营情况，不

1-1-298深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

存在大量积压、无法使用的情形。其中连接器库存余额相对较高主要原因系连接器采购存在最小起订量且标准较高，同时连接器涉及国外品牌材料，采购周期较长、品类较多，因此备货量较大，期末库存余额也相对较高。

*库存商品

公司产品主要采用“以销定产”的生产方式，根据客户个性化需求进行订单式生产。报告期各期末，公司库存商品的账面价值分别为5353.62万元、

11839.55万元、11216.73万元和11161.56万元，占存货比例分别为16.63%、

22.64%、21.40%和20.81%，2022年末占比有所增加主要系公司销售规模增长较快，且2023年春节假期较早，增加了年末相应订单的存货生产和完工结存。期末库存商品金额同公司整体业务规模相比较小，主要因为公司产品一般可以在加工完成后按交期送货。

*在产品

报告期各期末，公司在产品的账面价值分别为2774.67万元、1550.16万元、

1980.12万元和2569.50万元，2022年末因完工产品金额增加而有所下降。公司

产品主要为定制化产品，在承接客户订单后，公司依据客户订单交期情况合理安排生产，相应形成一定数量的在产品。各期末时点在产品余额变动主要受相应时点公司的库存情况及订单发货情况影响。

*发出商品

公司发出商品主要为已发货但尚未完成对账确认的产成品。报告期各期末，公司发出商品的金额分别为14496.02万元、23132.92万元、26938.15万元和

26949.81万元，占存货比例分别为45.04%、44.23%、51.39%和50.25%，占比较高，主要原因系：A.受客户确认收货的时间和方式影响，发行人销售产品时，通常情况下为当月发货，经客户领用或验收后于次月对账确认，从发出商品到客户对账确认收货的平均时间相对较长，导致发出商品占存货结构比例较高；

B.发行人的产品销售有一定的季节性，通常第四季度的销量要高于其他三个季度，且发行人采用“以销定产”的生产模式，生产周期也较短，导致期末存货结构中的库存商品占比相对较小，发出商品的占比相对较高。

（2）存货跌价准备或合同履约成本减值准备

1-1-299深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

报告期内，公司执行了合理谨慎的存货跌价准备或合同履约成本减值准备计提政策，具体计提方法详见本节“五、主要会计政策和会计估计”之“（六）存货”。

报告期各期末，公司存货跌价准备计提情况如下：

单位：万元项目账面余额跌价准备计提比例账面价值

原材料14369.352147.2214.94%12222.13

低值易耗品212.20--212.20

在产品2569.50--2569.50

委托加工物资172.30--172.30

2024年

6月30半成品301.2329.879.91%271.37日

库存商品13723.592562.0318.67%11161.56

发出商品27215.67265.860.98%26949.81

合同履约成本69.34--69.34

合计58633.185004.988.54%53628.21

原材料13557.232365.4717.45%11191.76

低值易耗品171.26--171.26

在产品1980.12--1980.12

委托加工物资630.07--630.07

2023年

12月31半成品289.5140.2213.89%249.29日

库存商品13387.732171.0016.22%11216.73

发出商品27174.38236.230.87%26938.15

合同履约成本44.53--44.53

合计57234.824812.928.41%52421.91

原材料15943.77866.385.43%15077.39

低值易耗品99.63--99.63

在产品1550.16--1550.16

委托加工物资138.90--138.90

2022年

12月31半成品388.4019.054.90%369.36日

库存商品12840.241000.697.79%11839.55

发出商品23250.36117.450.51%23132.92

合同履约成本93.20--93.20

合计54304.662003.563.69%52301.10

1-1-300深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

项目账面余额跌价准备计提比例账面价值

原材料9887.65913.819.24%8973.84

低值易耗品261.12--261.12

在产品2774.67--2774.67

2021年委托加工物资73.97--73.97

12月31日半成品256.853.031.18%253.82

库存商品5840.82487.218.34%5353.62

发出商品14554.6858.660.40%14496.02

合计33649.761462.704.35%32187.06

报告期各期末，公司存货跌价准备余额分别为1462.70万元、2003.56万元、

4812.92万元和5004.98万元，占存货账面余额的比例分别为4.35%、3.69%、

8.41%和8.54%。其中，2023年末、2024年6月末存货跌价准备余额较大主要系

受2023年市场环境变化影响，部分客户的订单存在不同程度的延期情形，导致对应的库存商品及原材料周转速度放缓，库龄有所延长。出于谨慎性原则，公司对该部分库存商品、原材料进行重点关注并结合库龄、订单延期时长等因素

足额计提了相应的跌价准备，导致公司2023年末、2024年6月末存货跌价准备金额增加。公司定期进行存货盘点并检查存货库龄情况，针对存在减值风险的存货评估减值风险并合理计提了存货跌价准备。

发行人存货跌价准备计提比例与同行业可比公司对比如下：

财务指2024年6月302023年12月2022年12月2021年12月公司名称标日31日31日31日

瑞可达4.07%5.90%4.91%5.36%

得润电子9.52%8.80%8.17%7.15%

徕木股份1.17%1.19%1.15%1.16%

存货跌胜蓝股份7.96%7.39%5.82%5.19%价准备

沪光股份7.59%8.19%3.22%4.28%计提比

例西典新能5.66%5.39%4.48%4.57%

东莞硅翔未披露未披露未披露1.22%

平均值5.99%6.14%4.63%4.13%

发行人8.54%8.41%3.69%4.35%

注：可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料；对于部分可比公司未披

露相应财务数据的情形，在计算该年度平均值时将其剔除。

由上表可见，公司存货跌价准备计提比例及变动趋势与可比公司沪光股份、

1-1-301深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

西典新能较为接近，与可比公司整体平均水平不存在重大差异；2023年度，公司部分库存商品、原材料的库龄有所延长，存货跌价准备计提比例也相应增加。

报告期内，公司基于谨慎性原则，充分考虑产品库龄、历史周转及订单需求情况计提存货跌价准备，各期末公司存货跌价准备计提充分。同行业可比公司之间存货跌价准备计提比例存在差异主要系不同可比公司的规模、具体产品类型

以及生产、采购、库存管理模式有所区别。发行人存货跌价准备计提充分、谨慎。

8、合同资产

报告期内，公司合同资产为未到期质保金，按照整个存续期预期信用损失率5%计提坏账准备，具体情况如下：

单位：万元

2024年6月302023年12月2022年122021年12

项目日31日月31日月31日

未到期质保金余额78.4087.3633.7115.00

减：坏账准备6.625.381.690.75

账面价值71.7881.9732.0214.25

9、其他流动资产

报告期内，公司其他流动资产主要由增值税留抵税额、待认证/待抵扣进项税等构成，具体情况如下：

单位：万元

2024年6月2023年12月2022年12月2021年12月

项目

30日31日31日31日

待认证/待抵扣增值税365.96201.4999.57153.65

增值税留抵税额153.64178.36149.84480.02

待摊销费用75.15103.89121.6023.48

预缴企业所得税367.33--30.00

合计962.09483.74371.02687.14

报告期各期末，公司其他流动资产金额分别为687.14万元、371.02万元、

483.74万元和962.09万元，占流动资产的比例分别为0.62%、0.19%、0.25%和

0.52%，金额及占比均相对较小。

1-1-302深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

（三）非流动资产构成及其变动分析

报告期各期末，公司非流动资产构成情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

长期股权投资2715.483.042786.133.833721.017.173649.8910.44

固定资产32884.1636.7620961.0728.7821270.3440.9611048.7031.60

在建工程20095.9022.4620395.5828.001904.873.672502.577.16

使用权资产16117.3518.0214256.8519.5713446.9825.8910955.1531.33

无形资产4905.125.484929.896.773035.905.851130.293.23

长期待摊费用2437.572.722914.324.002912.625.61782.942.24

递延所得税资产6529.347.306254.398.595257.9310.124365.5812.49

其他非流动资产3771.474.22341.210.47383.270.74531.431.52

合计89456.38100.0072839.43100.0051932.91100.0034966.55100.00

报告期内，公司非流动资产主要由长期股权投资、固定资产、在建工程和使用权资产构成。报告期各期末，上述资产合计占非流动资产的比重分别为

80.52%、77.68%、80.18%和80.28%，整体保持相对稳定。

1、长期股权投资

报告期各期末，公司长期股权投资构成情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

海普锐1385.2451.011455.4152.241434.7338.561332.1336.50

芜湖侨云----958.0525.75987.9727.07

芜湖云达1330.2448.991330.7247.761328.2335.701329.7936.43

合计2715.48100.002786.13100.003721.01100.003649.89100.00

截至报告期末，公司分别持有海普锐、芜湖侨云和芜湖云达9.37%、49.00%和49.00%的股权，均为权益法核算的长期股权投资。其中，公司持有海普锐20%以下表决权但具有重大影响的原因系公司在被投资单位董事会派有一名董事，并享有相应的实质性的参与决策权，公司可以通过该代表参与被投资单位经营政策的制定，从而对被投资单位施加重大影响。

1-1-303深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2023年度，芜湖侨云经营亏损，截至2023年末芜湖侨云净资产为负数，公

司该项长期股权投资存在减值迹象。公司采用公允价值减去处置费用后的净额作为可收回金额，预计对芜湖侨云的长期股权投资可收回金额为零，基于谨慎性原则公司对其账面价值高于可收回金额的部分计提长期股权投资减值准备

413.93万元，占2023年度净利润的比重为1.62%，不构成重大影响。

2、固定资产

（1）报告期各期末，公司固定资产明细情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例净值净值净值净值

（%）（%）（%）（%）

房屋及建筑物11749.8735.731503.527.171588.427.471673.3215.14

机器设备19439.0159.1117721.9684.5517918.3084.248666.4578.44

运输工具399.051.21279.611.33321.161.51196.921.78

电子设备及其他1296.233.941455.986.951442.466.78512.024.63

合计32884.16100.0020961.07100.0021270.34100.0011048.70100.00

报告期各期末，公司固定资产账面价值分别为11048.70万元、21270.34万元、20961.07万元和32884.16万元，占非流动资产的比例分别为31.60%、

40.96%、28.78%和36.76%，为非流动资产的主要构成部分。

公司固定资产由与生产经营密切相关的房屋及建筑物、机器设备、电子设

备及其他、运输工具构成，其中机器设备为公司固定资产的主要构成部分。

随着业务规模的增长，为了满足生产需要，公司相应增加了厂房和机器设备的投入，因此报告期内的固定资产账面价值也有所上升。2022年末，公司机器设备、电子设备及其他账面价值较上年末分别增加9251.85万元和930.45万元，主要系公司产能需求扩张导致机器设备投入增加以及子公司宜宾壹连起步阶段购置较多的机器设备和电子设备所致。2024年6月末，公司固定资产账面价值较2023年末增长56.88%，主要系溧阳厂区自建的房屋及建筑物部分达到预定可使用状态由在建工程结转至固定资产所致。

截至报告期末，各类固定资产详细情况如下：

1-1-304深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

单位：万元折旧年限类别固定资产原值累计折旧固定资产净值成新率

（年）

房屋及建筑物2012076.09326.2211749.8797.30%

机器设备3-1027606.188167.1719439.0170.42%

运输工具4-5895.45496.39399.0544.56%

电子设备及其他3-103430.142133.911296.2337.79%

合计44007.8611123.7032884.1674.72%

公司按固定资产的类别、估计的经济使用年限来确定折旧年限。截至报告期末，公司固定资产累计折旧金额合计11123.70万元，综合成新率为74.72%。

公司固定资产状况良好，不存在减值迹象，未计提减值准备。

（2）报告期内，公司与同行业可比公司主要固定资产折旧年限情况如下：

房屋及建筑物机器设备运输工具电子设备及其他公司名称折旧折旧折旧折旧残值率残值率残值率残值率年限年限年限年限

（%）（%）（%）（%）

（年）（年）（年）（年）

瑞可达2055-105553-55

得润电子2051055-10555

徕木股份2053-1055555

胜蓝股份2055-1055-1055-105

沪光股份205105453-55

西典新能2053-1054535

东莞硅翔未披露未披露3-1053-5535

同行业区间2053-1053-1053-105

发行人2053-1054-553-105

注：数据来源于可比公司的定期报告、招股说明书等公开披露信息。

公司房屋及建筑物折旧年限为20年，机器设备为3-10年，主要固定资产折旧年限与同行业可比公司基本保持一致，折旧年限较为合理。

3、在建工程

报告期各期末，公司在建工程明细情况如下：

单位：万元

2024年6月2023年12月2022年12月2021年12月

项目

30日31日31日31日

电连接组件系列产品

11195.8915925.92880.80-

生产溧阳建设项目

1-1-305深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

待安装验收设备5508.922807.23661.01676.06宁德新能源电连接组

2400.21889.89--

件生产建设项目宁德电连接组件系列

400.00547.918.85-

产品生产建设项目肇庆厂房宿舍装修施

--227.54-工工程新能源电池模组采集

---865.18及热压组件生产线

智能数字化生产设备---561.31

宜宾 C7 厂房装修工程 - - - 310.11

其他590.87224.63126.6789.91

合计20095.9020395.581904.872502.57

报告期各期末，公司在建工程金额分别为2502.57万元、1904.87万元、

20395.58万元和20095.90万元，占非流动资产的比例分别为7.16%、3.67%、

28.00%和22.46%。

2021年末，公司在建工程主要包括新能源电池模组采集及热压组件生产线、智能数字化生产设备和待安装验收设备等项目；2022年末，公司在建工程主要包括电连接组件系列产品生产溧阳建设项目、肇庆厂房宿舍装修施工工程和待

安装验收设备等项目；2023年末、2024年6月末，公司在建工程主要包括电连接组件系列产品生产溧阳建设项目、宁德新能源电连接组件生产建设项目、宁德电连接组件系列产品生产建设项目和待安装验收设备等项目。电连接组件系列产品生产溧阳建设项目总投资预算为54811.44万元，公司根据项目实际进度需要，于2023年、2024年1-6月主要增加了土建工程投入，导致2023年末、

2024年6月末公司在建工程金额大幅增加。公司在建工程情况良好，不存在重大减值因素。

公司在工程安装或建设完成达到预定可使用状态时将在建工程转入固定资产，并附上该工程的验收单据。报告期内，公司大额在建工程转入固定资产的情况如下：

单位：万元年度项目预算金额建设进度转固金额期末余额

2024电连接组件系列产品54811.4440.00%10288.8011195.89年1-6生产溧阳建设项目

月待安装验收设备--902.445508.92

1-1-306深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

宁德新能源电连接组

66500.455.00%950.522400.21

件生产建设项目

合计-12141.7619105.03

待安装验收设备--768.202807.23宁德新能源电连接组

66500.451.50%234.80889.89

2023件生产建设项目

年度宁德电连接组件系列

14230.8840.00%987.32547.91

产品生产建设项目

合计-1990.324245.03

待安装设备--4440.37661.01宁德电连接组件系列

14230.8829.38%3506.858.85

产品生产建设项目

2022新能源电池模组采集

年度3260.0098.97%1903.21-及热压组件生产线

智能数字化生产设备740.0090.32%379.90-

合计-10230.33669.86新能源电池模组采集

2860.0075.00%1278.96865.18

及热压组件生产线

2021年度待安装设备--1202.45676.06

合计-2481.411541.24

报告期内，公司上述大额在建工程转入固定资产的合计金额分别为2481.41万元、10230.33万元、1990.32万元和12141.76万元，主要为构建车间、生产线购进的设备款项以及2024年溧阳厂区部分自建厂房达到预定可使用状态。公司在建工程建设进度情况符合公司生产经营需求，不存在延迟转入固定资产的情况。

4、使用权资产

报告期各期末，公司使用权资产金额分别为10955.15万元、13446.98万元、14256.85万元和16117.35万元，主要系公司自2021年1月1日起按照新的《企业会计准则第21号——租赁》将经营租赁的资产通过“使用权资产”科目核算。

截至2024年6月30日，公司使用权资产情况如下：

单位：万元项目账面原值累计折旧减值准备账面价值房屋及建筑

24962.118844.76-16117.35

物

1-1-307深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

5、无形资产

公司无形资产主要为土地使用权和软件，报告期各期末，公司无形资产账面价值分别为1130.29万元、3035.90万元、4929.89万元和4905.12万元。报告期各期末，公司无形资产账面价值情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

土地使用权4058.934058.932442.18935.59

软件1965.931822.251334.65781.81

账面原值合计6024.875881.193776.831717.39

土地使用权77.4936.9038.895.20

软件1042.26914.40702.03581.91

累计摊销合计1119.75951.30740.93587.10

土地使用权----

软件----

减值准备合计----

土地使用权3981.444022.032403.28930.39

软件923.67907.85632.62199.90

账面价值合计4905.124929.893035.901130.29

报告期内，公司的无形资产均为日常生产经营所需，2022年、2023年公司新增无形资产的主要原因分别系电连接组件系列产品生产溧阳建设项目和宁德新能源电连接组件生产建设项目购置土地使用权，具体内容详见“第五节业务与技术”之“六、公司的主要固定资产和无形资产”之“（一）固定资产”之

“1、房屋建筑物和土地使用权”。截至2024年6月30日，公司无形资产不存在减值情形。

6、长期待摊费用

报告期各期末，公司长期待摊费用明细情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

装修费2306.7694.632816.3296.642774.2995.25782.94100.00

其他130.825.3798.003.36138.344.75--

1-1-308深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

合计2437.57100.002914.32100.002912.62100.00782.94100.00

公司长期待摊费用主要为厂房的装修费用，报告期各期末，公司长期待摊费用金额分别为782.94万元、2912.62万元、2914.32万元和2437.57万元，占非流动资产的比例分别为2.24%、5.61%、4.00%和2.72%，2022年末长期待摊费用金额增加主要系宜宾 C7厂房装修工程、肇庆厂房 C栋装修工程以及宁德壹连的厂房装修增加了装修费支出。

7、递延所得税资产

报告期各期末，公司递延所得税资产明细情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

租赁负债3270.2450.092815.9645.022567.2448.831924.6644.09

信用减值准备1365.6120.921447.3723.141494.4928.42728.9016.70

资产减值准备811.7312.43851.6513.62295.575.62251.245.76未实现内部销售

594.029.10591.119.45445.838.48246.125.64

收益

预收款纳税金额199.903.06200.133.20244.664.65488.9911.20

递延收益115.721.77135.692.1780.511.5364.321.47

销售折扣80.581.23109.491.758.850.17--

应付职工薪酬91.541.40103.001.65120.782.3092.202.11

可抵扣亏损------569.1613.04

合计6529.34100.006254.39100.005257.93100.004365.58100.00

报告期各期末，公司递延所得税资产分别为4365.58万元、5257.93万元、

6254.39万元和6529.34万元，占非流动资产比例为12.49%、10.12%、8.59%和

7.30%，主要为公司计提资产/信用减值准备、未实现内部销售收益、预收款纳

税金额和租赁负债等形成的可抵扣暂时性差异。公司于2023年1月1日执行《企业会计准则解释第16号》“关于单项交易产生的资产和负债相关的递延所得税不适用初始确认豁免的会计处理”的规定，对递延所得税资产及相关科目进行了追溯调整，具体内容详见本节“五、主要会计政策和会计估计”之

“（二十）重要会计政策和会计估计变更”之“1、重要会计政策变更”。

1-1-309深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

8、其他非流动资产

报告期各期末，公司其他非流动资产分别为531.43万元、383.27万元、

341.21万元和3771.47万元，占非流动资产比例为1.52%、0.74%、0.47%和

4.22%，主要为公司预付设备及工程款。公司其他非流动资产2024年6月末余

额较2023年末大幅增长，主要系长春壹连新能源电连接组件生产项目预付设备款增加所致。

十三、偿债能力、流动性与持续经营能力分析

（一）负债总体构成情况分析

报告期各期末，公司负债总体构成情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

流动负债合计128455.0081.45141494.1785.92151989.4690.1881044.5186.47

非流动负债合计29256.6518.5523188.3314.0816541.529.8212684.6713.53

负债合计157711.65100.00164682.50100.00168530.98100.0093729.19100.00

报告期各期末，公司负债总额分别为93729.19万元、168530.98万元、

164682.50万元和157711.65万元。随着业务规模的增长，公司的负债总额整体呈增长趋势。

报告期内，公司的负债以流动负债为主，主要由应付账款、应付票据、短期借款、一年内到期的非流动负债和应付职工薪酬等构成。

（二）流动负债构成及其变动分析

报告期各期末，公司流动负债构成情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

短期借款7508.115.846095.634.3116160.8110.633402.464.20

应付票据3757.982.935721.474.0416297.1510.7210819.6413.35

应付账款100599.4778.31112480.6279.49107360.6470.6458663.8572.38

合同负债374.220.29242.570.1732.610.02128.970.16

1-1-310深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

应付职工薪酬5336.924.155659.714.005308.583.493353.754.14

应交税费2173.261.693564.482.522348.181.541998.722.47

其他应付款1025.370.80588.800.421409.840.931034.051.28一年内到期的

7672.845.977128.875.043068.162.021620.112.00

非流动负债

其他流动负债6.830.0112.020.013.510.0022.960.03

流动负债合计128455.00100.00141494.17100.00151989.46100.0081044.51100.00

公司流动负债主要由应付账款、应付票据、短期借款、一年内到期的非流

动负债、应付职工薪酬和其他应付款等构成，报告期各期末上述项目合计占公司流动负债的比例不低于95%。

1、短期借款

报告期各期末，公司短期借款明细情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

保证借款4720.003220.007420.00420.00

质押及保证借款--4600.001500.00

抵押及保证借款1000.001000.003500.00-

抵押借款580.00580.00580.00580.00

质押借款1202.511291.7446.26900.00

借款利息5.603.8914.552.46

合计7508.116095.6316160.813402.46

公司因规模扩大、营运资金需求增加而向银行进行融资，2021年、2022年公司业务规模快速增长，融资需求增加，导致短期借款金额有所增加；2023年末因偿还到期债务较多导致短期借款余额较上年末有所减少。截至2024年6月

30日，公司账面保证借款4720.00万元，主要包括田王星、田奔等人和王星实

业、宁德壹连为壹连科技借款提供保证担保，以及壹连科技、浙江近点分别为浙江壹连借款提供保证担保等情形；质押借款1202.51万元，主要系已贴现未到期应收票据不终止确认还原至短期借款；抵押及保证借款余额1000万元，主要系浙江壹连以其自有机器设备为其自身借款提供抵押担保，同时壹连科技及卓祥宇为该项借款提供保证担保。

报告期内，公司与借款银行合作情况良好，借款本息均按时偿还，不存在

1-1-311深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

逾期、无法偿还等情形。

2、应付票据

报告期各期末，公司应付票据明细情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

银行承兑汇票3757.985721.4716297.1510819.64

商业承兑汇票----

合计3757.985721.4716297.1510819.64

报告期内，公司应付票据主要系向供应商开具的银行承兑汇票。基于公司在银行系统良好的资信状况，公司报告期内通过使用银行承兑汇票等支付手段支付采购货款，以提高资金使用效率。报告期内，公司不存在应付票据到期未支付的情形。

3、应付账款

报告期各期末，公司应付账款明细情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目比例比例比例比例金额金额金额金额

（%）（%）（%）（%）

货款87138.3986.62104371.0992.79102339.1995.3255955.9995.38

设备、装修、

12623.0012.557298.376.493849.453.591509.192.57

工程款

其他838.080.83811.150.721171.991.091198.682.04

合计100599.47100.00112480.62100.00107360.64100.0058663.85100.00

报告期各期末，公司应付账款金额分别为58663.85万元、107360.64万元、

112480.62万元和100599.47万元，占流动负债的比例分别为72.38%、70.64%、

79.49%和78.31%，为流动负债的主要构成部分。

公司应付账款以未到结算期的采购货款为主，主要为采购连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等原材料和外购成品的款项，公司已与主要供应商形成了较为稳定的合作关系。报告期内，随着公司业务规模的扩大，公司应付账款余额逐年增长。报告期各期末，公司应付账款账龄基本在1年以内，符合发行人与供应商之间的结算特点。

1-1-312深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

截至2024年6月30日，公司前五名应付账款情况如下：

单位：万元

单位名称金额占比（%）账龄

苏州紫翔电子科技有限公司10238.7910.181年以内

东莞市达瑞新能源科技有限公司5993.125.961年以内

江苏溧阳城建集团有限公司4804.704.781年以内

深圳市景旺电子股份有限公司3671.333.651年以内

江苏亨通电子线缆科技有限公司3427.623.411年以内

合计28135.5527.97-

截至2024年6月30日，公司应付账款余额中无持有公司5%以上（含）表决权股份的股东单位款项。

4、合同负债

报告期各期末，公司合同负债构成情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日预收商品

374.22242.5732.61128.97

及服务款

合计374.22242.5732.61128.97

报告期各期末，公司合同负债余额分别为128.97万元、32.61万元、242.57万元和374.22万元，占流动负债总额比例分别为0.16%、0.02%、0.17%和0.29%，金额和占比均较低，主要为预收商品及服务款。

5、应付职工薪酬

报告期各期末，公司应付职工薪酬金额明细情况如下：

单位：万元

2024年6月302023年12月312022年12月2021年12月31

项目日日31日日

短期薪酬5311.405634.995301.413348.93

离职后福利-设定提

25.5224.727.184.82

存计划

合计5336.925659.715308.583353.75

报告期各期末，公司应付职工薪酬金额分别为3353.75万元、5308.58万元、

5659.71万元和5336.92万元，占流动负债的比例分别为4.14%、3.49%、4.00%和4.15%。公司应付职工薪酬主要为已计提尚未发放的工资及奖金等，随着公

1-1-313深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

司业务及人员规模不断扩大，应付职工薪酬相应增加。

6、应交税费

报告期各期末，公司应交税费明细情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

企业所得税968.482099.921445.161466.71

应交增值税937.611075.48676.83374.49

个人所得税78.3088.8253.5030.60

印花税72.6982.9371.5849.89

城市维护建设税48.0562.5752.0725.50

教育费附加25.4931.6625.9011.23

地方教育附加17.0021.1117.277.49

土地使用税9.917.710.250.25

环保税9.7412.980.010.02

房产税3.753.753.753.75

水利基金2.243.231.851.80

契税-74.34-26.98

合计2173.263564.482348.181998.72

报告期各期末，公司应交税费金额分别为1998.72万元、2348.18万元、

3564.48万元和2173.26万元，占流动负债的比例分别为2.47%、1.54%、2.52%和1.69%。公司应交税费主要为应交增值税和企业所得税。

7、其他应付款

报告期各期末，公司其他应付款明细情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

应付利息----

应付股利----

其他应付款1025.37588.801409.841034.05

其中：往来款897.60471.041335.751000.68

报销款83.1347.047.5311.27

其他44.6470.7166.5622.10

合计1025.37588.801409.841034.05

1-1-314深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

报告期各期末，公司其他应付款金额分别为1034.05万元、1409.84万元、

588.80万元和1025.37万元，占流动负债的比例分别为1.28%、0.93%、0.42%和

0.80%。

公司2021年末往来款主要系控股子公司浙江壹连因经营需要向少数股东浙

江近点借入了675.10万元，该笔往来款已于2022年4月归还；2022年末往来款余额较大主要系子公司溧阳壹连因购置土地所需支付的剩余50%土地款和契税

等合计775.59万元，该笔款项已于2023年1月完成支付。

8、一年内到期的非流动负债

报告期各期末，公司一年内到期的非流动负债构成情况如下：

单位：万元项目2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日一年内到期

4079.023503.443061.141620.11

的租赁负债一年内到期

3593.823625.437.02-

的长期借款

合计7672.847128.873068.161620.11公司一年内到期的非流动负债主要由合同约定付款期限在一年内的租赁负债及一年内到期的长期借款构成。公司根据2021年1月1日起执行的新租赁准则，将租赁的资产计入使用权资产科目核算。

（三）非流动负债构成及其变动分析

报告期各期末，公司非流动负债构成情况如下：

单位：万元

2024年6月30日2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目占比占比占比占比金额金额（%金额金额（%）（%）（%）

）

长期借款9598.2732.815509.8223.76130.800.79--

租赁负债12623.2343.1511080.2247.7810544.2463.749160.7872.22

递延收益630.332.15620.072.67456.822.76374.262.95递延所得税负

6404.8121.895978.2225.785409.6632.703149.6324.83

债非流动负债合

29256.65100.0023188.33100.0016541.52100.0012684.67100.00

计

报告期各期末，公司长期借款余额分别为0.00万元、130.80万元、5509.82

1-1-315深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

万元和9598.27万元，2023年末、2024年6月末长期借款余额较大主要系公司业务增长、建设项目投入增大、融资需求增加所致。

公司自2021年1月1日起按照新的《企业会计准则第21号——租赁》对租

赁负债进行确认。截至2024年6月30日，租赁负债金额为12623.23万元。

公司报告期内的递延收益主要是与资产相关政府补助，包括东侨经济技术开发区经济发展局2017-2018年度技改省级奖励、东侨经济技术开发区经济发展

局2019年度技改省级奖励、深圳市工业和信息化局技改倍增专项技术装备及管

理智能化项目款等，涉及的政府补助项目情况详见本节“十一、经营成果分析”之“（六）经营成果其他重要项目分析”之“1、其他收益”。报告期各期末，递延收益金额分别为374.26万元、456.82万元、620.07万元和630.33万元。

（四）偿债能力分析

1、主要偿债能力指标分析

报告期内，公司主要偿债能力指标如下：

2024年6月30日2023年12月312022年12月312021年12月31

财务指标

/2024年1-6月日/2023年度日/2022年度日/2021年度

流动比率（倍）1.431.381.271.36

速动比率（倍）1.011.010.920.97资产负债率（母

45.3847.1253.6849.60

公司）（%）

报告期各期末，公司流动比率和速动比率较为稳定，2022年末相对较低；

资产负债率（母公司）分别为49.60%、53.68%、47.12%和45.38%，2022年末有所上升，主要系随着公司销售规模的不断扩大，融资需求增加，2022年公司因生产经营需要向银行借款融资的金额较2021年有所增加，导致2022年末短期借款余额较上年末增加了12758.35万元。此外，公司2020年之后开具银行承兑汇票用于支付采购货款的金额增大，在提高资金使用效率的同时也会导致公司期末应付票据金额增大，一定程度上提高了资产负债率。2023年度因期末短期借款余额减少导致流动比率、速动比率有所上升，资产负债率有所下降。

2、与同行业上市公司对比分析

报告期各期末，公司与同行业可比公司主要偿债能力指标对比情况如下：

1-1-316深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

2024年6月2023年12月2022年12月2021年12月

项目公司名称

30日31日31日31日

瑞可达1.751.822.352.42

得润电子1.111.211.321.40

徕木股份1.481.621.711.20

胜蓝股份2.271.962.381.84流动比率

沪光股份1.021.011.091.03

（倍）

西典新能3.081.561.261.35东莞硅翔未披露未披露未披露未披露

平均值1.791.531.691.54

发行人1.431.381.271.36

瑞可达1.381.512.001.93

得润电子0.850.940.971.02

徕木股份0.941.011.110.59

胜蓝股份2.001.732.111.57速动比率

沪光股份0.820.800.780.81

（倍）

西典新能2.841.341.091.09东莞硅翔未披露未披露未披露未披露

平均值1.471.221.341.17

发行人1.011.010.920.97

瑞可达43.02%35.64%31.99%32.78%

得润电子47.56%42.64%43.36%64.66%

徕木股份42.45%37.97%35.41%43.09%

胜蓝股份47.83%52.25%48.45%39.51%资产负债率

沪光股份67.53%62.82%60.28%67.91%（母公司）

西典新能9.24%22.05%58.28%65.81%

东莞硅翔未披露未披露未披露53.29%

平均值42.94%42.23%46.30%52.44%

发行人45.38%47.12%53.68%49.60%

注：可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料；对于部分可比公司未披

露相应财务数据的情形，在计算该年度平均值时将其剔除。

报告期内，公司的流动比率、速动比率略低于可比公司的平均水平。2020年，可比公司胜蓝股份、沪光股份相继上市并通过股权融资增加了现金储备；

2021年，可比公司瑞可达实现上市导致其流动比率、速动比率有所增加。2024

1-1-317深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

年1-6月，西典新能实现上市融资导致其流动比率、速动比率显著提升。与同行业可比上市公司相比，公司融资途径相对较少，以短期债务融资为主，因此流动比率和速动比率相对较低。

公司资产负债率（母公司）与同行业可比公司的平均水平相近。公司处于快速发展期，购建产线、实现产销规模扩张需要大量的资金；此外，随着生产规模的扩大，应收款项、存货需占用更多的流动资金。为满足公司生产规模以及业务快速发展的资金需求，公司主要通过经营性负债、银行借款等方式进行资金周转。随着公司业务的发展、长期负债的清偿和资产负债结构的优化，公司偿债能力将得以增强。报告期内，公司不存在到期未偿还债务的情形，偿债能力良好。同时，公司不存在表外融资及或有负债等情况。

（五）资产周转能力分析

1、主要资产周转能力指标

报告期内，公司主要资产周转能力指标如下：

财务指标2024年1-6月2023年度2022年度2021年度应收账款周转率

1.752.983.493.56

（次）

存货周转率（次）2.454.475.054.22

报告期内，公司应收账款周转率和存货周转率较为稳定，整体符合公司与客户的信用期以及交货期的约定。2022年存货周转率较高主要系2022年下游客户需求旺盛导致公司销售规模快速增长，且2023年春节假期较早，年末存货流转速度有所提升。2023年应收账款周转率略低，主要原因系随着2022年公司销售规模的快速增长，2022年末应收账款余额较2021年末增加较多，导致2023年应收账款平均余额的增长幅度高于营业收入的增长幅度。2024年1-6月指标偏低系营业收入、营业成本均为半年度数据所致。

2、与同行业上市公司对比分析

报告期各期，公司与同行业上市公司主要资产周转能力指标对比情况如下：

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项目公司名称2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

瑞可达1.612.503.213.15

得润电子1.623.554.624.53

徕木股份1.132.052.262.16

胜蓝股份1.352.842.472.67应收账款

周转率沪光股份1.682.612.822.84

（次）

西典新能1.552.722.562.68

东莞硅翔未披露未披露未披露2.31

平均值1.492.712.992.91

发行人1.752.983.493.56

瑞可达1.533.033.823.60

得润电子2.434.044.214.15

徕木股份0.701.241.331.21

胜蓝股份2.976.326.127.24存货周

转率沪光股份3.794.745.026.77

（次）

西典新能4.359.018.056.55东莞硅翔未披露未披露未披露未披露

平均值2.634.734.764.92

发行人2.454.475.054.22

注：可比公司数据来源于定期报告、招股说明书等公开资料；对于部分可比公司未披

露相应财务数据的情形，在计算该年度平均值时将其剔除。

报告期内，公司的应收账款周转率分别为3.56次、3.49次、2.98次和1.75次，相对可比公司平均值较高，主要系不同企业间的产品结构及细分市场、客户类型及终端应用领域、业务模式及与客户的结算约定等不尽相同，因此各企业间的应收账款周转率存在差异，整体差异较小。2021年、2022年公司应收账款周转率较高主要系销售收入快速增长所致。报告期内公司经营稳健，与客户之间的信用政策稳定且得到有效执行。

报告期内，公司存货周转率分别为4.22次、5.05次、4.47次和2.45次，与同行业可比公司同期均值较为接近，差异主要系各可比公司生产和销售的产品在形态、结构和客户定制化需求等方面存在一定区别而导致各自产品的生产周

期和销售周期仍存在一定差异。整体而言，公司存货周转较快。

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（六）现金流量分析

报告期内，公司现金流量状况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

经营活动产生的现金流量净额17991.6732387.00300.564990.91

投资活动产生的现金流量净额-9759.80-24993.48-10972.99-8165.59

筹资活动产生的现金流量净额3650.88-1646.1310620.905315.20汇率变动对现金及现金等价物的

0.8022.1812.88-46.25

影响

现金及现金等价物净增加额11883.555769.57-38.652094.27

期初现金及现金等价物余额9326.013556.443595.091500.82

期末现金及现金等价物余额21209.569326.013556.443595.09

2021年度、2022年度、2023年度和2024年1-6月，公司的现金及现金等价

物净增加额分别为2094.27万元、-38.65万元、5769.57万元和11883.55万元。

各期期末现金及现金等价物余额分别为3595.09万元、3556.44万元、9326.01

万元和21209.56万元。

1、经营活动现金流量分析

报告期内，公司经营活动现金流量情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

销售商品、提供劳务收到的现金89005.97157934.05141528.5872588.79

收到的税费返还14.29140.55396.37343.13

收到其他与经营活动有关的现金1539.262661.861322.92737.08

经营活动现金流入小计90559.52160736.46143247.8773669.00

购买商品、接受劳务支付的现金32256.0759167.7284858.3037097.71

支付给职工以及为职工支付的现金25601.5243687.6538438.1819818.55

支付的各项税费9591.0315413.3711029.026879.45

支付其他与经营活动有关的现金5119.2210080.738621.814882.37

经营活动现金流出小计72567.85128349.46142947.3168678.09

经营活动产生的现金流量净额17991.6732387.00300.564990.91

净利润11525.0325505.3023042.2113881.31

经营活动产生的现金流量净额/净

156.11%126.98%1.30%35.95%

利润

1-1-320深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

报告期内，公司经营活动现金流入主要为销售商品、提供劳务收到的现金。

随着公司规模的增长和营业收入的扩大，公司经营活动现金流入呈现增长趋势。

报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额分别为4990.91万元、300.56万元、32387.00万元和17991.67万元，占净利润的比例分别为35.95%、1.30%、

126.98%和156.11%，将净利润调整到经营活动产生的现金流量净额的各项具体

明细如下：

单位：万元

将净利润调节为经营活动现金流量：2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

净利润11525.0325505.3023042.2113881.31

加：资产减值准备193.303226.99566.43170.67

信用减值损失-407.25104.013797.961250.55

固定资产折旧、投资性房地产折旧、油气资

1983.583519.522259.711417.18

产折耗、生产性生物资产折旧

使用权资产折旧2080.873604.762502.351347.45

无形资产摊销136.37247.81151.31101.38

长期待摊费用摊销717.591280.11476.58222.33

处置固定资产、无形资产和其他长期资产的

--17.84-33.0181.37损失（收益以“－”号填列）

固定资产报废损失（收益以“－”号填列）44.14128.4591.53-

公允价值变动损失（收益以“－”号填列）----

财务费用（收益以“－”号填列）505.881060.851055.24679.25

投资损失（收益以“－”号填列）-77.19472.17-81.53-144.77递延所得税资产减少（增加以“－”号填-278.88-996.46-892.34-3257.21

列）递延所得税负债增加（减少以“－”号填

430.60568.562260.032392.97

列）

存货的减少（增加以“－”号填列）-1398.36-2930.17-20679.54-14052.20经营性应收项目的减少（增加以“－”号填

15882.98-30754.86-69101.75-41256.46

列）经营性应付项目的增加（减少以“－”号填-14162.2026134.0054353.0741523.07

列）

其他815.231233.79532.32634.02

经营活动产生的现金流量净额17991.6732387.00300.564990.91

注：2022年“存货的减少（增加以“－”号填列）”包含24.64万元存货跌价准备的转销。

2021年度，公司经营活动产生的现金流量净额较净利润低8890.40万元，

2022年度，公司经营活动产生的现金流量净额较净利润低22741.65万元，主要

1-1-321深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

原因系：（1）因电连接组件的订单需求不断增加，公司材料采购及存货备货金额也相应增长，营运资金需求增加，其中存货余额2021年末较2020年末增加

14052.20万元，2022年末较2021年末增加20679.54万元；（2）公司所处行业

报告期内收付货款以票据形式为主，随着销售额快速增长，公司收到客户支付的未到期的应收票据显著增加，其中公司应收票据账面余额2021年末较2020年末增加1216.78万元，2022年末较2021年末增加1759.51万元；应收款项融资账面余额2021年末较2020年末增加13778.55万元，2022年末较2021年末增加12723.03万元，以致公司销售收到的部分相应票据并未在当年产生经营活动现金流入，减少了经营活动产生的现金流量净额。同时，随着公司销售规模扩大，期末各项应收款有所增加，导致经营性应收项目2021年末较2020年末增长了41256.46万元，2022年末较2021年末增长了69101.75万元，2022年末增长较多也加剧了公司净利润与经营活动产生的现金流量净额的差异。

2023年度，公司经营活动产生的现金流量净额较净利润高6881.70万元，

2024年1-6月，公司经营活动产生的现金流量净额较净利润高6466.64万元，

主要原因系：（1）随着产能需求扩张，公司新购置不动产和机器设备，导致相应折旧费用增加；同时，公司使用权资产折旧费用也有所增加；（2）受市场环境变化影响，公司2023年末存货跌价准备金额增加，2023年度计提资产减值损失金额相对较大；（3）公司持续加强货款回收，并增加了银行承兑汇票贴现，且采购备料的增长速度有所放缓，存货余额变动较小。

2、投资活动现金流量分析

报告期内，公司经营活动现金流量情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

收回投资收到的现金----

取得投资收益收到的现金38.5948.7810.42105.56

处置固定资产、无形资产和其

335.8276.1577.57110.40

他长期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收

----到的现金净额收到其他与投资活动有关的现

36000.0040010.0020470.0230881.82

金

投资活动现金流入小计36374.4140134.9320558.0131097.78

1-1-322深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

购建固定资产、无形资产和其

11384.2023868.4111561.007923.35

他长期资产支付的现金

投资支付的现金----取得子公司及其他营业单位支

----付的现金净额支付其他与投资活动有关的现

34750.0041260.0019970.0031340.02

金

投资活动现金流出小计46134.2065128.4131531.0039263.37

投资活动产生的现金流量净额-9759.80-24993.48-10972.99-8165.59

报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额分别为-8165.59万元、-10972.99万元、-24993.48万元和-9759.80万元，主要为购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金，其中2022年、2023年金额较大主要系公司为应对订单需求增长，扩大产线规模，新购置土地使用权、机器设备并增加在建项目投入所致。公司收到其他与投资活动有关的现金和支付的其他与投资活动有关的现金主要系公司银行短期理财产品的购买及赎回。

3、筹资活动现金流量分析

报告期内，公司筹资活动现金流量情况如下：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

吸收投资收到的现金--677.099702.50

其中：子公司吸收少数股东投资收到

--677.094.90的现金

取得借款收到的现金5664.6418575.3012637.692500.00

收到其他与筹资活动有关的现金1524.702660.914625.232775.10

筹资活动现金流入小计7189.3521236.2117940.0014977.60

偿还债务支付的现金111.1918085.792500.003400.00

分配股利、利润或偿付利息支付的现

149.83444.89315.731510.96

金

其中：子公司支付给少数股东的股

----

利、利润

支付其他与筹资活动有关的现金3277.444351.664503.374751.44

筹资活动现金流出小计3538.4622882.347319.109662.40

筹资活动产生的现金流量净额3650.88-1646.1310620.905315.20

报告期内，公司筹资活动现金流量的变动主要有以下几个原因：（1）公司

1-1-323深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

向银行借款与还款产生，其中2023年公司偿还到期债务相对较多；（2）报告期内，公司采用银行承兑汇票的方式向供应商支付货款，产生相应的汇票保证金收支；（3）向关联方借入及偿还资金；（4）公司2021年6月收到股东投资

款9697.60万元，2022年4月、11月分别收到控股子公司浙江壹连少数股东用于增资的投资款450.11万元和226.98万元；报告期内，公司分配股利、利润或偿付利息支付的现金分别为1510.96万元、315.73万元、444.89万元和149.83万元，其中2021年金额较大主要系根据2020年6月召开的2019年年度股东大会审议通过的《关于公司2019年度利润分配预案的议案》，公司根据上述决议在2020年和2021年支付较多现金。

（七）报告期股利分配的具体实施情况

报告期内，公司无利润分配事项。

（八）发行人持续经营能力分析

公司财务状况良好，主营业务突出，持续盈利能力较强，报告期内收入保持较快增长。2021年至2023年，公司营业收入分别为143387.96万元、

275794.04万元和307455.55万元，年均复合增长率为46.43%，2024年1-6月

营业收入为169223.03万元，较上年同期增长33.18%。公司凭借多年的发展，已积累了领先的核心技术与客户资源，募投项目的实施也会进一步扩大公司业务规模，为公司未来发展提供新的业绩增长点。

综上，公司预计未来业务具有可持续性，不存在对公司持续经营能力造成重大不利影响的变化或风险。公司将在未来发展中将继续发挥自身优势，不断为客户创造价值。此外，公司已在本招股说明书“第三节风险因素”中披露公司未来可能面临的主要风险，公司特别提醒投资者仔细阅读本招股说明书中的上述内容。

十四、重大投资或资本性支出、重大资产业务重组、股权收购合并

（一）资本性支出分析

1、报告期内资本性支出情况

报告期内，随着业务规模扩大，公司资本性支出主要为购建固定资产、无

1-1-324深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

形资产和装修工程等。报告期内购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金分别为7923.35万元、11561.00万元、23868.41万元和11384.20万元，上述资本性支出均为与公司主营业务相关的支出，是为了保证公司日常生产经营正常开展的必要投入；2022年度、2023年度和2024年1-6月支出金额较大主

要系公司为增加产能，新购置土地使用权、机器设备并增加在建项目投入所致，其中2022年末机器设备账面价值较上年末增加9251.85万元，2023年末在建工程金额较上年末增加了18490.71万元，2024年6月末固定资产账面价值较上年末增加了11923.09万元。

2、未来可预见的重大资本性支出

截至本招股说明书签署日，公司未来可预见的重大资本性支出计划主要为本次发行募集资金投资项目以及在宁德、长春、斯洛伐克等多地新建的投资项目。关于本次发行募集资金主要用途，具体情况可详见本招股说明书“第七节募集资金运用与未来发展规划”。

除募投项目外，公司已经在宁德、长春、斯洛伐克等多地新建投资项目用以缓解产能不足的情况，主要投资项目情况如下：

序总投资额项目名称项目地备案情况号（万元）宁德新能源电连接

1福建省宁德市66500.45闽工信备[2023]100040号

组件生产建设项目壹连新能源电连接

2吉林省长春市16000.002310-220184-04-01-868508

组件生产项目斯洛伐克壹连科技有限公司搭建电芯境外投资证第

3斯洛伐克7740.65

连接组件生产线建 N4403202400196 号设业务平台项目

注：宁德新能源电连接组件生产建设项目工程进度已在在建工程科目进行核算。

（二）重大资产业务重组、股权收购合并

公司报告期内发生的重大资产业务重组、股权收购合并情况详见本招股说

明书“第四节发行人基本情况”之“三、发行人成立以来重要事件”相关内容。

十五、盈利预测报告公司未编制盈利预测报告。

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十六、资产负债表日后事项、或有事项、其他重要事项及重大担保、诉讼等事项

（一）资产负债表日后事项

截至本招股说明书签署日，公司不存在应披露的重大资产负债表日后事项。

（二）承诺及或有事项

1、承诺事项

2022年10月22日，子公司溧阳壹连与江苏溧阳城建集团有限公司签订建

设工程施工合同，合同含税总价款（不含暂估部分）为13287.41万元。截至

2024年6月30日，前述工程已开工，工程进度已在在建工程科目进行核算。

截至2024年6月30日，公司不存在其他应披露的重大承诺事项。

2、或有事项

截至2024年6月30日，公司不存在应披露的重大或有事项。

（三）其他重要事项以及重大担保、诉讼等事项

截至本招股说明书签署日，公司及其控股子公司存在的尚未了结的主要诉讼案件情况详见“第十节其他重要事项”之“三、重大诉讼或仲裁事项”；公

司不存在其他重要事项以及重大担保、诉讼等事项。

十七、财务报告审计截止日后主要经营状况及财务信息

（一）审计截止日后主要经营状况

自财务报告审计截止日至本招股说明书签署日期间，公司的整体经营环境未发生重大变化，各项业务正常开展，经营状况良好；公司经营模式、核心技术人员、税收政策以及其他可能影响投资者判断的重大事项均未发生重大变化，亦未发生其他可能影响投资者判断的重大事项。

（二）2024年度经营业绩预计情况

结合当前市场环境、行业的发展动态以及公司的实际经营状况，公司预计

2024年度的营业收入为366300.00万元至403300.00万元，同比变动比例为

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19.14%至31.17%；预计2024年度归属于母公司股东的净利润为26221.68万元

至28870.33万元，同比变动比例为0.89%至11.09%。客户订单需求的增长使得公司2024年度销售规模和盈利能力稳步增长，预计在市场竞争加剧以及人工成本上涨的情形下净利润增速相对较缓。

上述2024年度财务数据系公司管理层预计数据，且未经发行人会计师审计或审阅，不构成发行人所做的盈利预测或业绩承诺。

1-1-327深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

第七节募集资金运用与未来发展规划

一、募集资金运用基本情况

（一）募集资金投资项目

经2022年5月12日召开的公司2022年第五次临时股东大会、2024年5月

10日召开的公司2024年第一次临时股东大会审议通过，公司本次拟向社会公开

发行不超过 1633 万股人民币普通股（A 股）。公司本次发行募集资金围绕主营业务进行投资安排，募集资金投向经股东大会审议确定，本次公开发行拟募集资金扣除发行费用后，公司将在全面统筹的前提下，结合轻重缓急投资于以下项目：

拟投入募集资总投资额序号项目名称金金额（万备案情况（万元）

元）电连接组件系列产品

154811.4454811.44溧中行审备[2022]41号

生产溧阳建设项目宁德电连接组件系列

2 14230.88 14230.88 闽工信备[2022]J100003 号

产品生产建设项目

新能源电连接组件系川投资备[2108-511502-04-

313860.7013860.70

列产品生产建设项目 01-981056]FGQB-0157 号

4研发中心建设项目6425.796425.79溧中行审备[2022]42号

5补充流动资金30000.0030000.00-

合计119328.81119328.81-

若发行人本次公开发行实际募集资金净额不能满足上述项目的投资需要，不足部分将由发行人通过自筹资金解决。若募集资金满足上述项目投资后尚有剩余，则剩余资金将用于与发行人主营业务相关的项目及营运资金。本次募集资金到位前，发行人将根据募集资金投资项目的实际进度需要，以自筹资金先行投入，待本次发行募集资金到位后予以置换。

（二）募集资金专户存储制度及执行情况

为了规范募集资金的管理和使用，最大限度保护投资者权益，公司根据《公司法》《证券法》《深圳证券交易所创业板股票上市规则（2023年修订）》

《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》等

有关法律、法规和规范性文件的规定，制定了《募集资金管理制度》。该制度经公司2022年第五次临时股东大会审议通过，明确了募集资金使用的分级审批

1-1-328深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

权限、决策程序、风险控制措施及信息披露程序，对募集资金存储、使用、变更、管理与监督等内容进行了明确规定。

本次发行募集资金将存放于公司董事会审议通过的专项账户中，严格按照《募集资金管理制度》的要求使用募集资金，专款专用，并接受保荐机构、开户银行、证券交易所和其他有权部门的监督，切实维护公司募集资金的安全、防范相关风险，保障中小股东的权益。

（三）募集资金对发行人主营业务的关系、对主营业务发展的贡献及其对发行人未来经营战略的影响

公司自设立以来一直从事电连接组件产品的研发、设计、生产、销售和服务。本次募集资金运用均围绕公司主营业务进行，将用于电连接组件系列产品生产溧阳建设项目、宁德电连接组件系列产品生产建设项目、新能源电连接组

件系列产品生产建设项目、研发中心建设项目和补充流动资金，上述募集资金投资项目的实施将对公司的经营业务产生积极影响，有利于公司解决产能瓶颈，提升公司的业务能力、管理能力、服务能力和研发能力，优化公司财务结构，提高公司的持续盈利能力、综合竞争力和抗风险能力，符合公司未来战略发展规划及全体股东的利益。

（四）募集资金对发行人业务创新创造创意性的支持作用

近年来随着国家一系列扶持政策的出台，以及对于“碳中和”、“碳达峰”的重要任务指示，新能源、储能等成为我国发展战略性新兴产业的重点领域。

公司本次的募集资金投资项目包括电连接组件系列产品生产溧阳建设项目、宁

德电连接组件系列产品生产建设项目、新能源电连接组件系列产品生产建设项目，产品将应用于新能源汽车、储能等领域，保障公司紧跟新能源汽车产业链发展趋势，助力公司掌握新能源行业前沿技术的变革和深入发展，为客户提供符合客户与市场需求的电连接组件产品。

此外，公司本次的研发中心建设项目，系为了更好应对电连接组件产品“轻量化、精密化、集成化”的技术和工艺更新趋势，将通过增加先进实验及检测仪器设备的投入，吸纳高端研发人才，进一步提高公司科研开发、试验及产品检测能力，提高产品质量水平，将技术软实力主动转化为产品竞争力，确

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保公司电连接组件产品保持先进性，为公司的业务扩展和产品创新打下更坚实的技术基础，为公司发展战略目标的实现提供可靠保障。

（五）募集资金投资项目不产生同业竞争且对发行人的独立性不产生影响

本次募集资金投资项目拟全部围绕公司主营业务进行，实施主体均为发行人或发行人全资子公司。本次募集资金投资项目的实施将有利于提高公司产能、提升公司研发实力和技术水平，进而提高公司盈利能力和综合竞争力。本次募集资金投资项目的实施不会导致公司与控股股东、实际控制人及其投资的其他

企业之间产生同业竞争，也不会对公司的独立性产生不利影响。

二、募集资金运用具体情况

（一）募投项目概述

1、电连接组件系列产品生产溧阳建设项目

实施主体：溧阳壹连

建设期及投资金额：建设期24个月，总投资共计54811.44万元拟通过在溧阳市扩建生产场地、购买生产设备增加生产线来扩大电芯连接

组件、动力传输组件和低压信号传输组件等产品的产能，解决现有产能瓶颈，从而进一步提升公司整体产品的市场占有率，提升整体盈利水平。本项目建成达产后将形成年产1567.49万套电连接组件的生产能力，缓解公司现有产能不足的问题。

2、宁德电连接组件系列产品生产建设项目

实施主体：宁德壹连

建设期及投资金额：建设期20个月，总投资共计14230.88万元拟通过在宁德市扩建生产场地、购买生产设备增加生产线来扩大包括电芯

连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件等产品的产能，解决现有产能瓶颈，从而进一步提升公司整体产品的市场占有率，提升整体盈利水平。本项目建成达产后将形成年产589.00万套电连接组件的生产能力，缓解公司现有产能不足的问题。

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3、新能源电连接组件系列产品生产建设项目

实施主体：宜宾壹连

建设期及投资金额：建设期24个月，总投资共计13860.70万元本项目主要用于生产新能源相关的电连接组件系列产品，拟通过在宜宾租赁土地构建新的厂房和生产线，建成现代、智能化工厂，进一步加强客户服务，降低服务过程中的运维成本，发展壮大新能源电连接组件业务板块，保持主要产品在新能源领域的领先地位。本项目建成达产后将形成年产854.88万套新能源电连接组件的生产能力，缓解公司现有产能不足的问题。

4、研发中心建设项目

实施主体：溧阳壹连

建设期及投资金额：建设期12个月，总投资6425.79万元本项目将增加先进实验及检测仪器设备的投入，吸纳高端研发人才，充实科研队伍，规划注塑一体化成型、动力电池热失控检测等技术，对材料机械性能和电气性能进行研究。研发中心将提高公司科研开发、试验及产品检测能力，进一步提高产品质量水平，将技术软实力转化为产品竞争力，增强公司整体竞争实力，为公司未来市场拓展打下更坚实的技术基础。

5、补充流动资金

本项目拟使用30000万元募集资金用于补充流动资金，此次补充流动资金可有效缓解公司较快成长阶段的资金周转压力，提高自身核心竞争力，并保持市场领先地位。

由于公司下游新能源、储能等行业市场需求旺盛，公司目前生产场地规模已经无法满足可预见的未来定点项目快速增长，除募投项目外，公司已经在宁德、长春、斯洛伐克等多地新建投资项目用以缓解目前产能不足的情况，主要投资项目情况如下：

序总投资额项目名称项目地备案情况号（万元）宁德新能源电连接

1福建省宁德市66500.45闽工信备[2023]100040号

组件生产建设项目

1-1-331深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序总投资额项目名称项目地备案情况号（万元）壹连新能源电连接

2吉林省长春市16000.002310-220184-04-01-868508

组件生产项目斯洛伐克壹连科技有限公司搭建电芯境外投资证第

3斯洛伐克7740.65

连接组件生产线建 N4403202400196 号设业务平台项目

流动资金到位后，可以为公司新建项目、原材料采购、市场开拓、客户维护等方面提供流动资金支持，避免因流动资金不足等导致的采购、供货、管理等方面的营运困难。补充流动资金有利于公司优化资产结构，降低利息支出和财务费用，从而提升公司盈利能力，缓解公司较快成长阶段的资金周转压力，有利于公司业务持续快速健康发展。

（二）项目实施的必要性分析

1、扩大产能规模，满足客户供应需求近年来，由于公司下游的新能源、储能等行业市场需求旺盛，使得发行人所在的电连接组件细分行业需求也持续增长。在生产规模快速扩张，而融资渠道有限的局面下，公司目前所使用的生产场地规模较小，产能已无法进一步满足可预见的未来行业市场的快速增长，而产能受限将可能会导致公司的未来发展错过行业快速发展的黄金期。近年来发行人及其子公司主要客户订单量持续增长，目前的产能已充分释放，接近满负荷生产状态，届时产能不足的情况将更为明显。因此，公司现有的生产能力已成为制约公司发展的重要瓶颈，是公司目前亟待解决的问题之一。

从长远来看，产能不足导致的供给有限将直接影响客户对公司产品的需求数量和客户的满意程度，以及新客户的开发和公司在下游市场营销网络的布局，甚至可能会造成现有客户的流失；其次，公司产能跟不上下游市场需求和订单量的增长也会直接影响公司的营业收益以及利润率，制约在研发、营销等方面的投入。因此，产能产量不足会直接影响公司未来发展战略的实施和前进的步伐，限制公司快速发展和扩张的进程。

本次募集资金投资项目中的电连接组件系列产品生产溧阳建设项目、宁德

电连接组件系列产品生产建设项目、新能源电连接组件系列产品生产建设项目

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将通过在溧阳、宁德和宜宾新增生产厂房，并配备多条主营产品生产线，合理构建空间布局，进一步提高公司现有主要产品的产能，在保证公司产品质量的前提下增加公司的供货能力，从而增强客户满意度以及提高市场占有率，满足不断增长的市场需求。

2、引进优质的人才和劳动力

公司所处的电连接组件细分行业属于电子元器件制造行业，随着公司总体规模的不断扩大，对优质人才和劳动力的需求也越来越大。壹连科技总部位于的深圳地区，人力成本相对高昂，产能受生产面积限制，急需通过向其他地区扩张提高产能，方能降低成本。随着公司产品供需问题的进一步凸显，未来产品供应不足将可能成为公司发展过程中的重要瓶颈之一。此外，随着新能源、储能等行业技术发展的日新月异，发行人必须持续进行产品创新、工艺升级和管理控制能力提升，以保障公司产品符合不断变化的市场和客户需求。在此情形下，优秀的人才团队是实现上述发展和提升的坚实基础，人才引进已成为公司管理层整体关注的焦点。

因此，为了降低公司所生产产品的生产成本，提高毛利率，公司在扩大生产产能的同时，更多的将目光聚焦在人才和劳动力的引进上。本次募投项目所选择的建设地点分别为江苏省溧阳市、福建省宁德市和四川省宜宾市，相较于公司总部深圳而言，上述地区劳动力资源相对充沛，成本相对低廉。同时，由于项目所在地更接近主要客户，也能吸引到一批优秀的技术人才。持续优秀的人才引进将降低项目运行过程中由人力不足导致的人力成本，为公司的产品供给、技术创新、市场竞争和长期发展提供坚实的保证。

3、提升快速响应能力，保障客户服务质量

目前全球新能源行业呈现集中度较高的局面，公司的主要客户均为行业中的龙头企业或知名企业。在新能源配套领域，公司客户涵盖宁德时代、欣旺达、孚能科技、亿纬锂能、威睿电动等多家国内知名企业，其中全球动力电池装机量排名中宁德时代稳居第一；整车领域，凭借着自身的实力获得了众多知名汽车厂商的认可，如小鹏汽车、零跑汽车等。为了更好地为客户提供更加优质、及时和全面的服务，确保合作的进一步深入，公司拟通过本次募投项目的建设

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在客户附近设立生产厂区，从时间和空间两方面大大降低沟通和供货成本，提升服务质量和效率，满足市场和客户不断变化的需求。

本次的电连接组件系列产品溧阳生产建设项目建设选址溧阳市，公司主要客户宁德时代在溧阳设立江苏时代作为其研发与生产中心；本次的宁德电连接

组件系列产品生产建设项目选址宁德市，靠近宁德时代总部所在地；本次的新能源电连接组件系列产品生产建设项目选址宜宾市，宁德时代在宜宾设立四川时代作为其生产中心。此外，公司的其他主要客户如小鹏汽车、欣旺达、威睿电动、零跑汽车等也位于本次募集资金投资项目所在的珠三角、长三角等地区。

因此，本项目建立后，公司的生产场地将更加贴近大客户，降低公司的运输成本，同时也能更加便捷和高效率地为客户提供产品和服务，提升客户响应速度，增强客户粘性。

4、增强公司研发技术水平

研发创新是企业发展的长远之道。公司自设立以来，通过项目研发与自主研发逐渐形成了一套针对各应用领域的产品体系，同时也通过经验积累掌握了电连接组件的核心技术和关键工艺，在产品质量、稳定性、一致性等方面取得了市场和客户的认可，在生产自动化方面通过方案设计与定制化设备结合，促使电连接组件行业传统的人工作业方式逐步向自动化生产转型。

同时，电连接组件行业由于产品细分种类多样、应用领域广泛以及客户定制化需求的差异等因素，产品更迭和技术升级的速度较快，因此公司需不断进行新产品的研发、新技术的创新、新工艺的升级和新设备的设计与引进，通过增强研究开发与创新能力紧跟市场和客户对于产品和技术需求的不断变化。而随着发行人规模的不断扩大，现有的研发场地、设备、人员等条件已无法满足未来日益增长的研发需求。

通过本次募集资金投资项目的研发中心的建设，公司将新建产品开发研究室、分析检测中心等实验室，同时引进先进的震动测试仪、激光焊接机、ROHS 测试仪、快速温变试验箱等研发和测试设备。通过研发中心的建设将进一步加强公司在产品优化、工艺升级和技术创新方面的实力，促使公司紧跟行业前沿技术的发展和市场需求的变动，提升公司的抗风险能力和综合竞争力。

1-1-334深圳壹连科技股份有限公司招股说明书此外，研发环境的改善和设备性能的提升也将为公司吸引更多行业内的优质人才，进一步壮大公司研发团队。

5、补充流动资金缺口，优化财务结构

公司主要从事电连接组件研发、设计、生产、销售、服务，在采购、生产、研发等环节均需要大量流动资金的支持以保障公司日常运行。随着行业的发展和市场的变动，在客户订单量大量增长的同时，客户对公司的产品质量、生产工艺、核心技术、研发能力等均提出更高的要求，需要公司在上述方面投入更多的资源。同时，随着公司规模的快速扩张，应收账款和存货逐步增加，资金问题将成为制约公司快速发展的瓶颈，未来，随着公司下游新能源等行业持续发展以及募集资金投资项目的实施，公司营业收入将继续保持稳步增长态势，预计应收账款等经营性流动资产所占用的资金也会同步增长，流动资金需求将进一步扩大。此外，补充流动资金有利于公司优化资产结构，降低资产负债率，增强公司整体抗风险能力。

（三）项目实施的可行性分析

1、国家政策对行业的扶持引导电连接组件行业发展

电连接组件作为电路系统中电气连接必备的重要组成部分，广泛应用于新能源汽车、工业设备、医疗设备、消费电子、储能等领域，而国家政策对于电连接组件及其下游行业的大力支持为其健康发展提供了强大动力。国务院在《中国制造2025》计划中明确提出，针对汽车、大型成套技术设备、工程机械、基础零部件、电子元器件等重点行业实施产品质量提升计划，旨在严格把控质量，提升产品竞争力；国务院办公厅印发的《国家标准体系建设发展规划

（2016-2020年）》中提到，围绕集成电路、高性能电子元器件等领域，研究制

定关键技术和共性基础标准，推动优势标准转化成为国际标准，提高国际竞争力。此外，近年来国家还陆续颁布了《关于扩大战略性新兴产业投资培育壮大新增长点增长极的指导意见》《基础电子元器件产业发展行动计划（2021—

2023年）》等政策，为电连接组件产品的研发和制造提供了前所未有的发展契机，国家相关产业政策的颁布为行业内企业指明了技术基础、实施任务的发展方向，有助于行业内企业集中力量突破技术和业务瓶颈，实现快速发展。同时，

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相关扶持政策的出台也促进了下游新能源、储能等市场需求的增长，为电连接组件行业提供了广阔的发展空间和大量的业务机会。

2、完善的管理体系和突出的成本管控能力为项目的顺利实施夯实基础

公司在设立与发展的过程中，通过自身长期实践的摸索总结以及向国内外优秀管理模式案例的不断学习，逐渐建立并完善了一系列有助于提升内部控制管理、主要业务流程、适应行业与市场发展的管理体系，贯穿其采购、生产、销售等各个环节，对其总体的机构设置、用工制度、薪资制度、财务制度、销售制度等进行了科学的规定，对提升公司管理水平、降低运营成本、提升产品质量起到了重要的作用。此外，公司建立了严格的责任体系和科学合理的组织架构，各部门职责分工明确，机构设置合理。

公司采用科学的信息化管理模式，执行高效的业务事项流程体系，对供应商的开发与选择、员工绩效管理和客户开发维护等相关事项做出明确的规划与管理，对公司各业务单元进行有效管控与协调，发挥出高水平的精细化管理能力，提升了运营效率，更有针对性地完成公司整体的业务部署。

公司所处的电连接组件行业对于成本管控能力的要求较高。在原材料采购方面，公司的主要产品电连接组件所涉及的连接器、FPC 组件、电线、铜铝巴等原材料种类繁多，同一种类下又有多种型号、规格的不同产品，对于公司在原材料采购、物流、仓储、领用等环节的管理能力提出了苛刻的要求；在劳动

力引进与管理方面，虽然公司在生产自动化方面通过技术研发和设备定制走在了行业前列，但在生产中的部分环节仍需要大量人工作业，这促使公司需要通过完善的管理体系和严格的管控执行来控制人力成本。

公司经过多年的发展，积累了大量的运营和管理经验，并已建立起一套完备的供应链管理体系，公司依据重要程度将复杂多样的原材料进行多级分类，实行严格的分级管理，并每月定期跟踪在途、在库原材料的数量变化，确保原材料的及时供应。此外，近年来公司也陆续完成了 ERP 信息管理系统、SRM 供应商信息系统、BPM流程系统、EHR人事管理系统、MES生产制造执行系统的建设，完善的管理体系和信息化的管理流程大幅提升了公司生产成本和人力成本方面的管理能力。

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3、强大的客户服务和响应能力为项目产能消化提供了支撑近年来，公司下游的新能源、储能等行业市场发展繁荣，对于电连接组件产品的种类、规格、性能等不断提出新的挑战。以公司主要产品电芯连接组件为例，随着公司大客户宁德时代产品的更新迭代，其产品的外观、性能、大小、参数等都随着其技术进步等因素的变化而发生变化，其合适的电连接组件系列产品型号以及要求的功能也日益提升，而不同型号、不同种类和参数的电连接系列产品多数仅仅只适合一种或少量几种使用场景。在此局面下，公司通过多年来的行业经验、强大的技术研发实力和稳定的生产质量管控，针对不同客户研发并生产了满足其要求的不同类型的点连接组件产品，并在此基础上，通过双方合作的不断深入，对生产工艺、产品性能等方面进行持续升级，并根据其需求研发生产符合市场和行业发展的新产品，这使得公司在客户服务和响应方面具备强大的优势，反应到需求端则表现为近年来公司主要客户如宁德时代、小鹏汽车等订单量持续稳定增长。

公司在发展过程中一直注重市场方面的投入以保证公司在行业的竞争优势，及时的市场反应速度给公司新型产品的开发、生产与营销带来了广阔的市场空间。近年来，公司的新型号产品开发稳步推进，同时提供定制化服务和定制化的产品开发，使产品更贴近市场和客户的要求，采取以用户为第一的宗旨，严格遵守交期约定。其次，公司采取多部门协作的方式，联合销售、研发和生产部门协作从多角度完成客户对产品的要求，并对产品进行严格的工序检查和品质管控，提高产品质量，最大化地提高客户对产品的满意程度。此外，近年来公司陆续在福建宁德、江苏溧阳、浙江乐清、四川宜宾等地设立工厂，从空间和时间两方面贴近客户，在有效降低成本的基础上，保证了客户服务的全面性、及时性和持续性。

贴近的客户服务和灵敏的市场反应程度给公司带来了巨大的竞争优势，也有助于维护并拓展客户群体，加速业务发展，为公司产能消化起到积极的促进作用。

4、丰富的客户资源为项目的顺利实施提供了有力保障近年来，随着公司产品体系的丰富、质量和稳定性的持续提升、研发实力

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的不断增长，公司拓展了丰富的客户资源，下游客户涉及新能源、工业设备、医疗设备、消费电子、储能等行业的国内外知名企业。新能源配套领域，公司客户涵盖宁德时代、欣旺达、亿纬锂能、威睿电动、孚能科技等多家国内外优

质企业；整车领域，凭借着自身的实力获得了众多知名汽车厂商的认可，如小鹏汽车、零跑汽车等；储能领域，公司供应的电连接组件产品已应用于宁德时代下游的储能系统，同时已和国内知名储能厂商蜂巢能源、瑞浦能源等建立合作并开始批量供货。此外，在工业设备、医疗设备、消费电子等领域，公司还与迈瑞医疗、尼得科、多美达等国内外知名企业建立了稳定的合作关系。

行业涉及广泛、规模实力强大的客户资源有力地推动了公司市场推广和营

销网络的布局，为公司未来的产业规划奠定了坚实的基础。高质量的客户极大促进了公司产品销售业务的发展和业绩水平的增长，为公司未来扩大的产能消化提供了有力的支撑。公司在不断增加客户粘性的同时也将高质量的客户资源转化为公司的实力标志和营销优势，为本次募投项目的顺利实施提供了有利条件。

5、强大的研发实力为项目实施提供了持续动力目前，公司具有一支强大的研发人员团队。截至2024年6月30日，公司研发人员为539人，其中核心技术人员田奔、曹华、谭礼旗、黄玉云作为研发团队的领导核心，具有丰富的机械自动化、电子测控等方面专业知识以及电连接组件行业的多年从业经验。同时，报告期内公司进行了大量的研发投入，逐步掌握了行业内的关键核心技术，包括电芯连接组件模块化设计技术、激光焊接过程设计技术、超声波焊接过程设计技术、高压线束配件装配自动化技术、模

组采样线全自动加工技术。上述核心技术公司主要产品电连接组件中充分运用，不仅提升了电连接组件产品的耐久性、稳定性等性能，也提升了产品生产的自动化水平，实现了降本增效。其次，公司建立了一套完善的研究开发流程管理体系，严格依据《产品质量先期策划控制程序（APQP）》《生产件批准程序（PPAP）》《设计和开发控制程序》等制度开展项目研发，进行项目研发的立项、实验、验收和技术成果转化等过程。此外，公司的实验室通过 CNAS 评定认可，测试结果具有权威性和准确性，并配备电压降测试仪、剖面分析仪、温升测试仪、Rosh 测试仪、垂直燃烧测试机、盐雾测试仪等多种先进检验设备，

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产品的质量和稳定性获得了行业和客户的一致认可。

公司多年来在加强产品和技术开发的同时，也不断增强自主创新能力，努力探索客户要求的不同产品在不同应用场景上适用的产品种类、型号和参数，确保公司的研发产品质量，顺应市场发展及客户的需求不断开发新的产品。强大的研发实力也为募投项目的实施和公司的长远发展提供了持续动力。

（四）募集资金投资项目备案及环评批复情况

公司各募集资金投资项目备案及环评批复情况如下：

序项目名称备案情况环评批复情况号电连接组件系列产品

1溧中行审备[2022]41号常溧环审[2022]61号

生产溧阳建设项目宁德电连接组件系列

2 闽工信备[2022]J100003 号 宁东侨环评[2022]6 号

产品生产建设项目

新能源电连接组件系川投资备[2108-511502-04-

3翠环审批[2021]46号

列产品生产建设项目 01-981056]FGQB-0157 号

4研发中心建设项目溧中行审备[2022]42号常溧环审[2022]62号

5补充流动资金--

（五）募集资金运用与他人合作情况公司本次公开发行募集资金投资项目不涉及与他人合作的情形。

（六）募集资金用于收购资产、其他企业股份或向其他企业增资情况

公司本次公开发行募集资金不涉及用于收购资产、其他企业股份或向其他企业增资的情形。

（七）募集资金用于偿还债务的具体情况公司本次公开发行募集资金不涉及用于偿还债务的情形。

三、公司未来发展规划

（一）公司发展战略近年来，国家政策对于电连接组件及其下游行业的大力支持为其健康发展提供了强大动力。国务院在《中国制造2025》计划中明确提出，针对汽车、大型成套技术设备、工程机械、基础零部件、电子元器件等重点行业实施产品质

量提升计划，旨在严格把控质量，提升产品竞争力。自设立以来，公司的整体

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战略一直符合国家相关政策的要求，并紧跟市场与客户对于新产品、新技术、新工艺的变动需求。

总体战略上，公司将牢牢把握新能源汽车、储能、工业设备、医疗设备、消费电子等行业发展的重大机遇，依托公司多年积累的技术优势和人才优势，巩固和发展在该市场领域的优势地位和市场份额，深入挖掘新兴市场的潜在需求，继续加大研发投入，持续推进产线建设，全面提升团队能力，推动公司产品线的扩展和客户资源的累积。未来公司将继续秉承“质量第一、用户第一、

服务第一”的理念，立志成为全球领先的电连接组件产品生产和解决方案提供商。为新能源车中国引领战略、碳达峰和碳中和战略、可再生能源为主体能源等国家战略提供技术支持和基础服务。

发展战略上，公司通过多年行业内的经验积累，始终把“打好内功、夯实基础”作为企业的立身之本，将技术创新作为企业的长远之道，以公司内生式发展作为基本驱动力，保持行业内的技术领先优势和成本领先优势，用高质量的产品和高效率的服务来提高市场渗透率。同时，公司也将根据行业的发展情况，在公司自身能力范围之内，适当采用前向一体化和横向一体化战略，将产业向部分核心零部件延伸，整合行业内优秀资产，确保公司产能能够适应和匹配下游行业的高速发展。

竞争战略上，公司始终专注于电连接组件研发、设计、生产、销售、服务。

一方面，公司不断改良生产工艺，通过自动化设计方案的实施和定制化设备的配备，降低人工作业的弊端，持续提升生产效率，逐步实现公司产品的成本领先战略；另一方面，公司凭借强大的研发设计能力和全套研发、测试设备，以客户需求为出发点，不断丰富电连接组件产品线，通过质量稳定、技术先进、应用灵活、贴近客户需求的新产品持续提升客户粘性，提升客户和市场同类产品的占有率。

发展方向上，未来公司将以新能源汽车和储能行业等国家重点支持的新兴行业作为重点发展方向，同时兼顾工业设备、医疗设备、消费电子等多个领域的协同发展，合理借鉴国内外同行的发展线路和技术路径，逐步扩展产品的应用场景与领域，提升公司的综合竞争力。

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（二）公司的发展目标

公司的未来三年的短期发展目标是：实现宁德、溧阳、宜宾新生产基地的

有效投产，加快公司研发中心的全面升级，提升公司的自动化、信息化和智能化水平，完善供应链管理和供应商评级体系，进一步开发新能源和储能行业的优秀客户，提升公司产品的市场占有率，助力公司成为国内电连接组件细分行业领军企业。

公司未来三十年的长期发展目标是：紧跟国家产业发展大局，在新兴产业崛起中实现公司价值，同时响应国家“一带一路”、“碳中和”、“碳达峰”战略和重要指示，形成完善的电连接组件产品和解决方案体系，打造全球知名的中国企业，为《中国制造2025》的实现贡献力量。

（三）发行人报告期内为实现战略目标已采取的措施及实施效果

1、建立高素质的人才团队及培养体系

公司建立了生产和研发配套结合并高效运转的研发体系，针对客户和市场需求针对性地对产品、工艺和技术进行研发创新和优化升级，同时通过主动研发创新引领行业前沿技术的发展和产品的更新。自设立以来，公司一直重视高质量人才团队的建设和培养，目前已拥有一支具备专业知识和行业经验的研发和技术队伍以及一批操作经验丰富的一线工作人员。截至2024年6月30日，公司研发人员为539人。公司不断完善内外部人才引进和培养机制，设置了一系列新员工培训课程及实践体验活动，同时通过以老带新的方式将公司多年积攒的行业和技术经验不断传承，使得公司建立了与公司发展战略相适应的人才梯队。

2、持续加大针对性的研发投入

公司自设立以来，深谙技术创新乃企业长远发展之本，一直高度重视研发创新和工艺改进。公司产品作为需求量巨大的定制化电子元器件，产品稳定性、良品率和质量品质是电连接组件产品的产业竞争核心。因此，公司紧跟行业与市场需求的变化，并针对性对主要生产技术和工艺进行创新和升级，对符合市场和客户需求的产品进行研究开发，逐步形成了以电芯连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件为主要的产品体系。通过持续投入研发是公司实现成为

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电连接组件行业领先企业战略目标的重要措施。

报告期内，公司研发费用分别为6091.37万元、9226.94万元、10817.18万元和6493.31万元，同时，公司的研发投入实现了有效的成果转化。截至本招股说明书签署日，公司及其子公司已取得159项授权专利，其中发明专利9项。

3、不断加强新能源市场开拓

报告期内，公司在保持与主要客户良好合作关系的同时不断加强市场布局与新客户开拓，完善市场布局。对于原有客户，公司通过供应符合不同客户要求的定制化产品，深入参与客户新产品开发的方式不断强化合作关系，持续深化合作内容。同时，公司紧跟国家关于新能源、储能等新兴产业的发展战略，继续在新能源市场深入开拓，报告期内，公司逐步开拓了小鹏汽车、欣旺达、孚能科技、威睿电动、零跑汽车、蜂巢能源、亿纬锂能、瑞浦能源等多家知名

新能源配套企业和整车厂商并建立了稳定良好的合作关系，目前公司已进入多家新能源配套企业、储能系统、整车厂商的样品试制或产品验证阶段，未来仍将不断开拓多家优质企业成为公司合作伙伴。

4、提升内部控制管理水平

公司的主要产品电连接组件型号众多，因此在生产过程中涉及的原材料采购呈现多品种、小批量、定制化的特点，对公司内部控制管理能力以及各业务部门的执行落实有极高要求。报告期内，公司通过建立科学有效的决策机制和管理机制，不断完善内部控制管理制度，提升内部管理水平。目前已形成符合公司发展战略和上市公司规范运作要求的管理体制与结构，以应对下游市场及客户对于供应能力、产品质量、响应速度等方面的高标准要求。通过一系列内部控制管理制度的实施，公司的内部治理结构日趋完善，管理水平得到了显著提升。

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第八节公司治理与独立性

一、报告期内发行人公司治理存在的缺陷及改进情况

报告期内，发行人严格按照《公司法》《证券法》《上市公司章程指引》等相关法律法规的要求，制定和完善了《公司章程》和公司治理相关的规章制度，逐步建立健全了股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度以及专门委员会制度。公司治理结构相关制度制定以来，公司股东大会、董事会、监事会、独立董事和董事会秘书依法规范运作、履行职责，保障了公司经营管理的有序进行，公司治理结构不断健全和完善。

二、发行人内部控制制度情况

（一）报告期内公司存在的内部控制缺陷及整改情况

公司报告期内无新增转贷行为，曾存在关联方资金拆借、通过关联方代付款项、利用个人账户收付款、票据找零等不规范情形，具体情况如下：

1、转贷情况

2018年至2019年，公司为满足贷款银行受托支付要求存在通过供应商等取

得银行贷款的情况，转贷行为涉及的银行借款最终均实际用于公司生产经营支出，未用于国家禁止生产、经营的领域和用途。截至2021年12月末上述转贷涉及的商业银行贷款均已经偿还完毕。公司相关贷款合同均正常履行，公司已经根据贷款合同约定足额偿还本金及利息，未有逾期不还的情形。通过整改规范，报告期内公司无新增转贷情况。

公司转贷涉及的平安银行股份有限公司深圳分行已出具确认函，明确公司上述贷款发放符合贷款行政策规定。发行人取得了中国人民银行深圳市中心支行的证明，确认发行人报告期内未因违反中国人民银行相关法律法规、规章及规范性文件而受到行政处罚。同时，公司已按照相关法律、法规和规范性文件的规定，建立健全了公司治理结构，完善内部控制制度，进一步加强了公司在资金管理、融资管理等方面的内部控制力度与规范运作程度。

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2、关联资金拆借情况

*资金拆出

2020年，发行人参股公司芜湖云达因运营需要向发行人借款41.82万元，

约定借款年利率为4.65%，截至2021年6月末芜湖云达已偿还完毕。

*资金拆入

发行人因生产经营所需向王星实业借款，2021年度，发行人向王星实业借款1200.00万元，约定借款利率4.25%，并于2021年4月末偿还完毕；2021年，发行人控股子公司浙江壹连因经营需要向关联方浙江近点借款675.10万元，借款利息4.35%，截至2022年4月末，浙江壹连已偿还前述拆借资金。

公司与关联方之间的资金往来均系生产经营所需，占用时间较短，报告期内公司与关联方资金往来情况已经履行相应审议程序。为进一步规范公司与关联方的资金拆借情况，发行人制定了《关联交易管理制度》《防范控股股东及关联方占用公司资金制度》，对公司关联交易决策审批权限和关联方资金拆借进行了规范。截至本招股说明书签署日，公司严格按照规定执行，未再发生其他与关联方之间进行资金拆借的情况。

3、通过关联方代付款项情况

报告期内，发行人存在通过实控人田王星在香港地区设立的香港侨云电子代为支付境外款项的情况。报告期内，香港侨云电子代发行人支付境外款项分别为0.72万元、0.00万元、0.00万元和0.00万元。

上述代付款项发生的原因系香港地区外资银行资源丰富，方便办理银行结算、境外采购款支付等手续；香港侨云电子已于2021年5月31日结束营业，自香港侨云电子结束营业后发行人未通过关联方代付款项，截至报告期末，发行人与香港侨云电子之间资金往来均已结清。同时，公司制定了《关联交易管理制度》，完善了《货币资金控制制度》，进一步加强公司在关联交易、资金管理等方面的内部控制力度与规范运作程度。

4、个人卡收付款情况

报告期内，发行人资金收付存在不规范的情形，发行人及子公司存在利用

1-1-344深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

个人卡代收废料处置收入、代付费用等情况，其中涉及本次审计调整入账的具体情况如下表所示：

单位：万元

项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度

收入端合计---0.86

营业总收入169223.03307455.55275794.04143387.96

占比---0.00%

支出端合计---3.50

营业总成本156412.16273966.90243251.61125945.70

占比---0.00%

注：营业总成本包括营业成本、管理费用、销售费用、财务费用、税金及附加。

截至2021年末，上述个人卡代为收付款项均已调整入账，个人卡收取收废料款等涉及的相关税费，公司已进行税务申报和缴纳，公司未因上述行为受到过行政处罚。公司个人卡收付公司相关业务资金所占公司营业总收入及营业总成本的比例很小，对公司营业无实质影响，且审计调整后均已入账，不存在转移公司利润或为公司承担费用、成本的情况。

公司管理层已认识到内部控制建设对企业长期发展的重要性，截至2021年

9月末公司已主动终止上述所有不规范行为，包括杜绝使用个人卡作为现金卡和备用卡，严格规范员工代收代付款项，相关个人卡已全部注销。公司进一步完善了内部控制制度，制定了《废品处理管理制度》，要求由财务部牵头各部门对废料销售进行严格管控，坚决杜绝个人卡收取废料款情形。

5、票据找零情况

报告期内，公司因票据收支的票面金额不匹配，存在与供应商进行票据找零的情形，公司与客户之间不存在票据找零情形。票据找零系公司以较大面额票据支付供应商采购款，支付的票据票面金额超过当时应结算金额，供应商以自身小额票据进行差额找回所形成。该等票据找零的行为均为公司与供应商在采购业务中发生交易所导致。

报告期各期，供应商找回票据金额分别为3676.14万元、0.00万元、0.00万元和0.00万元，占报告期内公司营业收入金额的比例分别为2.56%、0.00%、

0.00%和0.00%，占比较小且自2021年8月以来公司未再发生向供应商找零票据

1-1-345深圳壹连科技股份有限公司招股说明书的情形。

报告期内，公司不存在自开票据进行找零的情形，公司与涉及票据找零的供应商具备真实的交易背景和债权债务关系，公司与供应商不存在因票据找零发生纠纷的情形。中国人民银行深圳市中心支行出具证明，确认报告期内公司不存在因违反人民银行相关法律法规、规章及规范性文件而受到行政处罚的记录。针对票据找零事项，公司进一步完善了内控管理制度，并建立《票据管理制度》进行规范。

6、其他财务内控不规范情形

根据《深圳证券交易所创业板股票首次公开发行上市审核问答》第25条关

于财务内控不规范的相关规定：部分首发企业在提交申报材料的审计截止日前

存在财务内控不规范情形，如为满足贷款银行受托支付要求，在无真实业务支持情况下，通过供应商等取得银行贷款或为客户提供银行贷款资金走账通道（简称“转贷”行为）；向关联方或供应商开具无真实交易背景的商业票据，通过票据贴现后获取银行融资；与关联方或第三方直接进行资金拆借；通过关联方

或第三方代收货款；利用个人账户对外收付款项；出借公司账户为他人收付款项；违反内部资金管理规定对外支付大额款项、大额现金借支和还款、挪用资

金等重大不规范情形等；第26条关于第三方回款的规定：首发企业收到的销售

回款通常是来自签订经济合同的往来客户，实务中，发行人可能存在部分销售回款由第三方代客户支付的情形，该情形是否影响销售确认的真实性。公司关于报告期内是否存在上述财务内控不规范的情形具体如下：

序号财务内控不规范情形报告期内是否存在

2018年至2019年，为了满足贷款银

为满足贷款银行受托支付要求，在无真实行受托支付要求，公司存在通过供

1业务支持情况下，通过供应商等取得银行应商取得银行贷款情况；通过整改

贷款或为客户提供银行贷款资金走账通道规范，报告期内公司不存在新增转贷情况向关联方或供应商开具无真实交易背景的

2不存在

商业票据，通过票据贴现后获取银行融资存在，公司存在与关联方直接进行

3与关联方或第三方直接进行资金拆借

资金拆借的情况存在，公司存在利用个人账户对外

4利用个人账户对外收付款项

收付款情况

5通过关联方或第三方代收货款不存在

6出借公司账户为他人收付款项不存在

1-1-346深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

违反内部资金管理规定对外支付大额款

7不存在

项、大额现金借支和还款、挪用资金

8部分销售回款由第三方代客户支付不存在综上，报告期内，除招股说明书已披露的与关联方进行资金拆借、利用个人账户对外收付款项、通过关联方代付款项、票据找零外，发行人不存在向关联方或供应商开具无真实交易背景的商业票据，通过票据贴现后获取银行融资的情形；不存在通过关联方或第三方代收货款的情形；不存在出借公司账户为

他人收付款项的情形；不存在违反内部资金管理规定对外支付大额款项、大额

现金借支和还款、挪用资金的情形；不存在部分销售回款由第三方客户支付的情形。报告期内，发行人财务内控不规范相关信息披露完整、准确。

（二）公司管理层对内部控制完整性、合理性及有效性的自我评价

公司建立了较为完善、健全、有效的内部控制制度体系，并能得到有效实行。公司已按《企业内部控制基本规范》的要求在所有重大方面有效保持了与财务报告相关的内部控制，不存在财务报告内部控制重大缺陷。此外，根据公司非财务报告内部控制缺陷的认定标准，公司不存在非财务报告内部控制重大缺陷。

（三）注册会计师对发行人内部控制的鉴证意见根据容诚会计师事务所（特殊普通合伙）出具的容诚专字 518Z0503 号《内部控制鉴证报告》，认为公司于2024年6月30日按照《企业内部控制基本规范》和相关规定在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制。

三、发行人报告期内违法违规行为及处罚情况

报告期内，发行人不存在重大违法违规行为，不存在受到处罚、监督管理措施、纪律处分或自律监管措施的情况。

四、发行人报告期内资金占用和对外担保的情况

（一）资金占用情况

1、报告期内的关联方资金拆借情况

发行人报告期内不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业

以借款、代偿债务、代垫款项或其他方式占用的情形。在报告期内，公司与关

1-1-347深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

联方之间的资金往来详情详见本节“七、关联方及关联交易”之“（二）关联交易”。

2、公司控股股东、实际控制人出具承诺函

（1）控股股东的承诺公司控股股东王星实业出具了《关于不占用深圳壹连科技股份有限公司资金的承诺函》，承诺：

“本企业及本企业控制的企业承诺严格遵守法律、法规及公司规范性文件，不以任何直接或间接的形式占用公司资金，不与公司发生非经营性资金往来。

如果本企业及本企业控制的企业违反上述承诺，与公司发生非经营性资金往来，本企业愿意承担由此产生的全部责任，充分赔偿或补偿由此给公司造成的所有直接或间接损失。”

（2）实际控制人的承诺公司实际控制人田王星、田奔出具了《关于不占用深圳壹连科技股份有限公司资金的承诺函》，承诺：

“本人及本人控制的企业承诺严格遵守法律、法规及公司规范性文件，不以任何直接或间接的形式占用公司资金，不与公司发生非经营性资金往来。

如果本人及本人控制的企业违反上述承诺，与公司发生非经营性资金往来，本人愿意承担由此产生的全部责任，充分赔偿或补偿由此给公司造成的所有直接或间接损失。”

（二）对外担保情况

公司已在《公司章程》和《对外担保管理制度》中明确对外担保的审批权

限和审议程序，报告期内不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业进行担保的情况。

五、发行人独立运营情况

公司在资产、人员、财务、机构和业务等方面与控股股东、实际控制人及

其控制的其他企业相互独立，拥有完整的业务体系，具有直接面向市场进行经

1-1-348深圳壹连科技股份有限公司招股说明书营的能力。

（一）资产完整

公司具备与生产经营有关的业务体系和配套设施，合法拥有与经营有关的土地、厂房、机器设备及商标、专利、非专利技术的所有权和使用权，具有独立的采购、生产和销售系统。发行人不存在资产被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业控制或占用的情况。

（二）人员独立

公司董事、监事和高级管理人员均系按照《公司法》《公司章程》等规定的程序产生。截至报告期末，公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监均与公司签订《劳动合同》并专职在本公司工作、领取薪酬，未在公司控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中担任除董事、监事以外的职务，未在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业领薪，公司财务人员未在控股股东、实际控制人及其控制的其他企业中兼职。

（三）财务独立

公司设立了独立的财务部门，配备专职财务人员，建立了独立、完整的会计核算体系和财务管理制度，能够独立作出财务决策，具有规范的财务会计制度和对子公司的财务管理制度。

公司独立开设银行账户，不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业共用银行账户的情形。公司作为独立纳税人，依法独立进行纳税申报并履行纳税义务，不存在与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业混合纳税的情况。

（四）机构独立

按照建立规范法人治理结构的要求，公司设立了股东大会、董事会和监事会等决策经营管理机构，明确了各机构的职权范围，建立了规范、有效的法人治理结构和适合自身业务特点及业务发展需要的组织架构。公司根据生产经营的需要设置了完整的内部组织机构，各部门职责明确、工作流程清晰。公司组织机构独立，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业不存在合署办公、

1-1-349深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

混合经营等机构混同的情形。

（五）业务独立

公司主要从事电连接组件研发、生产和销售业务，具有独立的采购、生产、销售部门，健全的内部组织结构，能够独立获取业务收入和利润，具有独立自主的经营体系和直接面向市场独立经营的能力。公司的业务独立于控股股东、实际控制人及其控制的其他企业，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业不存在同业竞争或显失公允的关联交易。

（六）发行人主营业务、控制权、管理团队稳定

发行人主营业务、控制权、管理团队稳定，最近两年内主营业务和董事、高级管理人员均未发生重大不利变化；发行人的股份权属清晰，发行人最近两年实际控制人没有发生变更，不存在导致控制权可能变更的重大权属纠纷。

（七）发行人持续经营能力未受重大影响

截至报告期末，发行人不存在主要资产、核心技术、商标的重大权属纠纷，重大偿债风险，重大担保、诉讼、仲裁等或有事项，经营环境已经或将要发生的重大变化等对持续经营有重大影响的事项。

六、同业竞争

公司主要从事电连接组件产品与解决方案，主营电芯连接组件、动力传输组件、低压信号传输组件等电连接组件产品。

（一）本公司与控股股东、实际控制人及其直系亲属控制的其他企业不存在同业竞争

公司控股股东为王星实业，公司实际控制人为田王星、田奔。截至本招股说明书签署日，公司控股股东、实际控制人及其直系亲属直接或间接控制的其他企业包括：

与发行人是否存序注册资本公司名称关联关系主营业务在相同或相似的号（万元）业务田王星持股

1深圳奔云2000.0050%，田奔持股股权投资否

35%

1-1-350深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

田奔任执行事务

2深圳侨友1188.00股权投资否

合伙人田奔任执行事务

3厦门奔友897.60股权投资否

合伙人

公司控股股东、实际控制人及其直系亲属控制的其他企业未从事与发行人

相同或相似的业务，因此，控股股东、实际控制人及其直系亲属控制的其他企业与发行人不存在同业竞争。

（二）公司与实际控制人其他亲属控制的企业间相互独立不构成重大影响截至本招股说明书签署日，公司实际控制人其他亲属（子女的配偶、配偶的父母、兄弟姐妹及其配偶、配偶的兄弟姐妹、子女配偶的父母）控制的公司

基本情况如下：

是否从事与公司序号关联方名称股权结构主营业务相同或相似业务

上海侨云电黄献川持股90%；物业租赁、线束

1否

子朱华华持股10%；原材料买卖

黄献川持股45%；

上海侨云电

2黄献川配偶田海平持股物业租赁否

器

55%；

黄献川持股38.64%；

连接器、五金件

3乐清诚和黄献川配偶田海平持股否

等贸易、加工

61.36%；

电源线、家电线

4江苏侨云黄献川持股100%是

束生产、销售

黄献川持股15%；医疗、工业、家上海侨云科

5黄献川之子黄田持股电等领域低压线是

技

85%；束生产、销售

侨云（江上海侨云科技持股40%；6苏）科技有黄田持股32%；暂未开展经营否

限公司黄献川持股28%；

广州晟峰建张长春、李令安合计持股

7建筑工程施工否

设有限公司100%广州畅灵贸

8易有限责任李令安持股100%商品批发贸易否

公司

注：黄献川系壹连科技实际控制人之一田王星胞妹田海平之配偶；张长春、李令安系壹连科技实际控制人之一田奔配偶张莉玭之父母。

上述公司中，江苏侨云、上海侨云科技的产品主要为应用在医疗、家电、工业等行业的低压线束产品，与发行人及其子公司的低压信号传输组件业务板块中非新能源类产品重叠，除此之外其他公司均未进行与发行人相同、相似业务的生产经营活动，与发行人不存在竞争关系。其中，江苏侨云、上海侨云科

1-1-351深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

技为黄献川所控制的公司。

黄献川不属于发行人实际控制人的直系亲属，属于中国证监会规定的其他亲属关系，其控制的企业不属于中国证监会规定的“应认定为构成同业竞争”范畴；黄献川控制的企业与发行人相互独立运作，在历史沿革、资产、人员、业务、技术、财务等方面不影响发行人的独立性，不存在通过关联交易、资金往来以及重叠客户、供应商进行利益输送的情况，不会对发行人的经营构成重大不利影响。

（三）拟投资项目的同业竞争情况

本次募集资金投资项目均围绕公司主营业务开展，公司实际控制人及其控制的其他企业均不从事与公司拟投资项目相同、相近的业务。因此，公司拟投资项目与实际控制人及其控制的其他企业不存在潜在的同业竞争关系。

（四）控股股东、实际控制人控制的报告期内与发行人发生重大关联交易的其他企业基本情况

报告期内，控股股东、实际控制人控制的其他企业不存在与发行人发生重大关联交易的情况。

七、关联方及关联交易

（一）关联方及关联关系

根据《公司法》、企业会计准则、《深圳证券交易所创业板股票上市规则

（2023年修订）》以及中国证监会有关规定，发行人的关联方、关联关系和关

联交易情况如下：

1、发行人控股股东、实际控制人及其控制的除本公司及本公司控股子公司

以外的其他企业

截至本招股说明书签署日，发行人控股股东为王星实业，实际控制人为田王星、田奔；公司控股股东和实际控制人除了控制发行人及其子公司外，控制的其他企业包括：

序号公司名称控制关系

1深圳奔云田王星持股50%，

1-1-352深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

田奔持股35%

2深圳侨友田奔任执行事务合伙人

3厦门奔友田奔任执行事务合伙人

公司控股股东和实际控制人所控制的其他企业的情况详见本招股说明书

“第四节发行人基本情况”之“七、持有发行人百分之五以上股份的主要股东及实际控制人情况”之“（四）控股股东、实际控制人控制的其他企业”。

2、持有公司5%以上股份的股东

序号股东名称直接持股比例间接持股比例合计持股比例

1长江晨道9.01%-9.01%

2卓祥宇4.56%4.02%8.58%

合计13.57%4.02%17.59%公司持股5%以上股东的具体情况详见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之“七、持有发行人百分之五以上股份的主要股东及实际控制人情况”之

“（三）公司持股5%以上的其他主要股东情况”。

3、发行人子公司、参股公司

截至本招股说明书签署日，公司子公司、参股公司如下表所示：

序号关联方名称主营业务关联关系

全资子公司，公司持有其

1宁德壹连电连接组件生产、销售

100%的股权

全资子公司，公司持有其

2溧阳壹连电连接组件生产、销售

100%的股权

全资子公司，公司持有其

3宜宾壹连电连接组件生产、销售

100%的股权

全资子公司，公司持有其

4肇庆壹连电连接组件生产、销售

100%的股权

全资子公司，公司持有其

5长春壹连暂未开展经营

100%的股权

全资子公司，公司持有其

6斯洛伐克壹连暂未开展经营

100%的股权

控股子公司，公司持有其

7 浙江壹连 FPC 组件生产、销售

70%的股权溧阳汽电（已注电连接组件原材料贸易（溧阳控股孙公司，溧阳壹连持

8销）汽电于2024年8月注销）有其51%股权

参股子公司，公司持有其

9芜湖侨云低压线束生产、销售49%的股权；田奔于2018年11月24日至2020年5

1-1-353深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号关联方名称主营业务关联关系月7日担任该公司执行董事

参股子公司，公司持有其

10芜湖云达物业租赁

49%的股权

参股子公司，公司持有其线束加工自动化设备制造及方

11海普锐9.37%的股权；田奔担任其

案解决董事

上述公司的详细情况见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之“六、发行人重要子公司及参股公司情况”。

4、发行人董事、监事、高级管理人员

本公司的董事、监事、高级管理人员为本公司的关联自然人。上述人员具体情况详见本招股说明书“第四节发行人基本情况”之“十二、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员的简要情况”相关内容。

5、其他关联自然人

发行人其他关联自然人包括直接或间接持有公司5%以上股份的自然人股东

及公司董事、监事、高级管理人员关系密切的家庭成员，王星实业的董事、监事、高级管理人员，以及其前述人员关系密切的家庭成员。关系密切的家庭成员包括前述人员的配偶、父母、配偶的父母、兄弟姐妹及其配偶、年满18周岁

的子女及其配偶、配偶的兄弟姐妹和子女配偶的父母。

6、其他主要关联企业

本公司的其他关联企业包括持有公司5%以上股份股东、董事、监事、高级

管理人员、其他核心人员及其他关联自然人直接或间接控制的，或担任董事、高级管理人员，或施加重要影响的其他企业。

序号关联企业关联关系发行人实际控制人之一田王星胞妹田海平之配偶黄

1上海侨云电子献川持股90%，并任执行董事；田王星曾担任董事，于2021年5月辞任发行人实际控制人之一田王星胞妹田海平及其配偶

2上海侨云电器

黄献川持股100%，并由田海平任执行董事发行人实际控制人之一田王星胞妹田海平之配偶黄

献川及其子黄田持股100%，并由黄献川任执行董

3上海侨云科技事；田王星、田海平曾担任董事，于2021年1月辞任

1-1-354深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号关联企业关联关系发行人实际控制人之一田王星胞妹田海平之配偶黄侨云（江苏）科技有限公

4献川及其子黄田以及上海侨云科技合计持股100%

司的企业，并由黄献川任执行董事，黄田任总经理发行人实际控制人之一田王星胞妹田海平之配偶黄

5江苏侨云

献川持股100%，并任执行董事、总经理发行人实际控制人之一田王星胞妹田海平及其配偶

黄献川持股100%并由黄献川任总经理；田王星报

6乐清诚和

告期内曾持有其38.64%股权，于2020年12月转让该等股权深圳市侨云通讯科技有限

7发行人实际控制人之一田王星持股40%并任监事

公司深圳酒一搜文化传媒有限

8发行人实际控制人之一田王星持股30%并任监事

公司深圳市中深同德信息技术

9发行人实际控制人之一田王星持股20%

有限公司深圳市金泰科环保线缆有

10发行人实际控制人之一田王星持股17.6%并任董事

限公司

11深圳会买酒贸易有限公司发行人实际控制人之一田奔持股49%并任监事

发行人实际控制人之一田奔配偶之父母合计持股

12广州晟峰建设有限公司

100%

益阳金弘电子科技有限公发行人实际控制人之一田奔配偶之父张长春持股

13

司43%广州畅灵贸易有限责任公发行人实际控制人之一田奔配偶之母李令安持股

14

司100%并任执行董事、总经理

发行人董事卓祥宇配偶之弟陈甦持股100%任执行

15深圳市日拓科技有限公司

董事、总经理深圳市今巨热传股份有限

16发行人董事卓祥宇持股20%并任董事

公司

安徽惠园酒店集团股份有发行人董事程青峰胞姐之配偶胡华持股96%并任董

17

限公司事长程青峰胞姐程其玉之配偶胡华通过安徽惠园酒店集

18安徽惠园大酒店有限公司

团股份有限公司持有其96%股权程青峰胞姐程其玉之配偶胡华通过安徽惠园酒店集安庆温州国际大酒店股份

19团股份有限公司和安庆中庆投资有限公司间接持有

有限公司

其66.96%股权，并担任董事长安庆市宜之味酒店有限公程青峰胞姐程其玉之配偶胡华通过安徽惠园酒店集

20

司团股份有限公司持有其96%股权程青峰胞姐程其玉之配偶胡华通过安徽惠园酒店集

21安庆市宜锦酒店有限公司

团股份有限公司持有其96%股权安庆华晖机电物资有限责发行人董事程青峰胞姐程其玉之配偶胡华持有其

22

任公司31.75%股权，并担任董事长兼总经理安庆市协诚咨询担保投资发行人董事程青峰胞姐程其玉之配偶胡华间接持有

23

有限公司其2%股权，并担任董事

24广州中海电信有限公司发行人董事范伟雄配偶之兄邬春雷担任执行董事

重庆清研智联科技有限公发行人独立董事褚文博持有其99%股权，并担任其

25

司执行董事兼经理

1-1-355深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号关联企业关联关系

重庆清研智联科技服务中发行人独立董事褚文博持有其99.58%股权，并担

26心（有限合伙）任执行事务合伙人委派代表西部科学城智能网联汽车

27创新中心（重庆）有限公发行人独立董事褚文博担任其董事、经理

司重庆清研智联汽车科技中发行人独立董事褚文博担任其执行事务合伙人委派

28心（有限合伙）代表西部智联数字科技（重

29发行人独立董事褚文博担任其董事

庆）有限公司西部智联私募股权投资基

30发行人独立董事褚文博担任其执行董事兼经理

金管理（重庆）有限公司

西部精准（重庆）汽车科

31发行人独立董事褚文博担任其董事长

技有限公司

西部智联君诚（重庆）科褚文博担任其执行事务合伙人委派代表，褚文博间

32

技中心（有限合伙）接持有其0.99%股权

西部智联君合（重庆）科褚文博担任其执行事务合伙人委派代表，褚文博直

33

技中心（有限合伙）接及间接持有其22.65%股权

西部智联君御（重庆）科褚文博担任其执行事务合伙人委派代表；褚文博直

34

技中心（有限合伙）接或间接合计持有21.57%股权

褚文博间接持有其29.05%股权，西部科学城智能智联汇创（重庆）科技有

35网联汽车创新中心（重庆）有限公司持有其100%

限公司股权深圳中电知识产权服务有发行人独立董事段林光配偶刘柳及其弟分别持有其

36

限公司99.99%、0.01%股权，并担任其执行董事、总经理乐清永安会计师事务所有

37发行人独立董事黄晓亚持股19%并担任董事

限公司

发行人独立董事黄晓亚之兄黄旭晓持股60%并担任

38云南永兴祥茶叶有限公司执行董事兼总经理，黄旭晓配偶南琼霞持股40%并

任监事英祥（中山）包装制品有发行人财务总监邹侨远妹妹之配偶李毅祥持股49%

39

限公司并任监事

深圳市早知道科技有限公发行人董事会秘书郑梦远之配偶宋丽持股4.02%并

40

司担任董事

深圳市前海奇点财富资产发行人董事会秘书郑梦远之配偶宋丽持股80%并担

41

管理有限公司任总经理、执行董事

深圳前海雨后投资合伙企发行人董事会秘书郑梦远之配偶宋丽持股10%并担

42业（有限合伙）任执行事务合伙人

持有发行人控股子公司浙江壹连22%股权的其他股

43浙江近点

东发行人监事龙沁配偶杨正午及龙沁兄弟姐妹龙文分深圳市联众广发网络科技

44别持有其50%股权，杨正午担任其总经理、执行董

有限公司事

7、报告期内曾与公司存在关联关系的企业和自然人

（1）报告期内曾为实际控制人控制或施加重大影响的企业序关联方名称关联关系号

1-1-356深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

发行人实际控制人之一田王星曾持股28%；田王星

1扬州红同电子科技有限公司

于2020年5月转让股权

发行人实际控制人之一田王星曾持股90%并任执行

2侨云商贸董事；侨云商贸于2021年4月注销发行人实际控制人之一田王星于香港设立的个人业

3香港侨云电子务实体（非法人）；香港侨云电子于2021年5月结

业

深圳嗨先生餐饮管理有限公发行人实际控制人之一田王星曾持股80%；田王星

4

司于2022年9月转让股权

注：侨云商贸系田王星代其他人持有，本招股说明书视同其曾为实际控制人控制或施加重大影响的企业。

（2）报告期内其他曾为关联方的企业和自然人序号关联方名称关联关系状态

发行人报告期内原董事，于2020年4月辞

1董熙离职

去董事职务

发行人报告期内原监事，于2020年8月辞

2郑周在职

去监事职务

发行人报告期内原监事，于2020年8月辞

3伍勇明在职

去监事职务

发行人报告期内原独立董事，于2022年1

4张晗辞任

月辞去独立董事职务

发行人报告期内原监事，于2023年8月辞

5廖桂香在职

去监事职务

发行人报告期内原独立董事，于2024年8

6刘善敏辞任

月辞去独立董事职务深圳市九雅天商贸发行人报告期内的离任董事董熙持有其

7存续

有限公司51%股权，并担任执行董事、总经理发行人实际控制人之一田奔配偶之父母张

广州昶晟装饰设计长春、李令安曾分别持有其51%、49%股

8注销

有限公司权；张长春曾担任其执行董事兼总经理；

公司于2021年6月注销发行人实际控制人之一田王星胞妹之配偶

苏州侨云泰鼎电子黄献川控制的上海侨云电子持有其50%股

9注销

科技有限公司权，并担任其副董事长；公司于2021年3月注销发行人实际控制人之一田王星胞妹田海平乐清市乐美发展有

10之配偶黄献川曾持股33%并任监事；公司注销

限公司于2020年10月注销发行人董事程青峰胞兄配偶吴林枝曾持股苏州无尘谷电子商

1140%并任执行董事、总经理；公司于2020注销

务有限公司年3月注销发行人董事贺映红及其配偶刘伟曾分别持

深圳市三韦科技有有其49%、51%股权，分别担任执行董事兼

12存续

限公司总经理、监事，2021年10月转让股权并辞任职务发行人董事贺映红胞姐贺秀红之配偶袁建深圳市迈山电子有

13伟曾持有其100%股权，并担任总经理，于存续

限公司

2019年12月辞任，2021年9月转让股权

1-1-357深圳壹连科技股份有限公司招股说明书

序号关联方名称关联关系状态浙江鹏粤科技有限

14发行人原独立董事张晗曾持有60%股权注销

公司深圳市元宇智科技

15发行人原独立董事张晗担任董事存续

有限公司深光慧科技（深

16发行人原独立董事张晗曾担任董事注销

圳）有限公司深圳创智光电科技发行人原独立董事张晗胞妹张家宜持有其

17存续

有限公司48%股权山东淄特新材料科

18发行人原独立董事张晗持有51%股权存续

技有限公司台州同合激光科技

19发行人原独立董事张晗持有60%股权存续

有限公司