2+8 行业持续渗透，信创产业进入关键时期

近年来，国家全面指导并要求国央企落实信息化系统的国产化改造。我国关键核心技术展开自主研发从而实现国产替代，各种软硬件设施在党政、金融等重点行业和领域已经实现规模化落地，并逐步向电信、能源、交通、航空航天、教育、医疗等关系国计民生行业领域拓展。根据艾媒咨询的统计数据，2023 年中国信创产业规模已达20961.9 亿元，2027 年有望达到37011.3 亿元。

2024 年5 月，中央网信办等多部门联合印发《信息化标准建设行动计划（2024—2027 年）》，强调2027 年的关键时间节点：到2027年，信息化标准工作协调机制更加健全，信息化标准体系布局更加完善，标准研制、服务等基础能力进一步夯实。从信创“2+8”的发展阶段来看，2024 年信创替换已进入关键时期，我们认为相关政策有望陆续出台，保障替换完成的时间节奏。2024 年6 月26 日，国资委党委召开扩大会议，会议强调，要切实发挥中央企业在新型举国体制中的骨干支撑作用，围绕破解卡点堵点，加快关键核心技术攻关，着眼产业链整体突破，压紧压实责任，加速攻关突破；抓好攻关成果应用推广，使更多科技成果从样品变成产品、形成产业。

订单呈量升价稳趋势，信创产业或迎采购高峰目前信创从政党机关试点逐渐向国计民生行业加速渗透，体现在中石化、中交集团、中国稀土、中储粮等央国企及行业信创大单频现，信创产品及解决方案持续落地，产品采购步入常态化阶段。我们认为，2024 年有望成为信创采购高峰期。

国测目录2.0 发布，国产桌面操作系统和服务操作系统不断更新迭代，安全性和效率性都有显著提升。2024 年5 月20 日，《安全可靠测评结果公告（2024 年第1 号）》发布，新增方德、统信、银河麒麟共3 款桌面操作系统；新增华为云欧拉、阿里云、银河麒麟、腾讯云、新支点、凝思、麒麟信安共7 款服务器操作系统，以上操作系统安全可靠等级均为I 级。从近期招投标情况看，2024 年6 月14 日，网联清算有限公司2024 年操作系统采购项目成交公告公布，购买麒麟OS 操作系统25289 套，成交单价为2713 元/套，总金额约2800 万元。与以往的量升价降的商业趋势对比有所改变。2024 年6 月25 日，华为成功中标中广核智能科技（深圳）有限责任公司新一代ERP 产品预研技术支持服务项目，成交价2000 万元。华为正式切入ERP 市场，降低了对外部ERP 系统的依赖，有力推动了国产ERP 软件的发展。

国产IT 咨询服务厂商迎来发展机遇

随着信创产业政策的引导、信息化建设的快速推进，我国IT 咨询服务行业迎来了良好的发展契机。IDC 最新发布的《中国IT 服务市场（2023 下半年）跟踪报告》显示，2023 下半年中国IT 服务市场整　　体规模达到176.6 亿美元（约合1487.4 亿元人民币），同比增长基本符合上期4.6%的预测数据。其中项目类服务市场同比增长4.6%，管理类服务市场同比增长5.9%，支持类服务市场同比增长2.4%。国内IT 咨询市场较为分散，市场参与者包括系统集成公司、技术公司、传统咨询公司等，目前海外厂商仍占有较大份额。以ERP 市场为例，2021 年SAP 占我国高端ERP 市场的33%，Oracle 占20%，两者合计占50%以上，相关实施及咨询服务仍由海外厂商主导。伴随核心软硬件的国产化替换步伐加快，国内IT 咨询服务企业有望凭借本地化等优势加速抢占市场。

产业链相关个股

1） 操作系统：中国软件、麒麟信安

2） 数据库：达梦数据、太极股份

3） 中间件：东方通、宝兰德、中创股份

4） ERP 产品及咨询：普联软件、用友网络、金蝶国际5） 华为ERP 伙伴：赛意信息、能科科技、汉得信息6） 办公软件：金山办公

7） 打印机：纳思达

8） IT 服务：中亦科技

风险提示：

后续政策出台低于预期；技术迭代不及预期；需求不及预期等。