本期(2024.5.25——2024.5.31)机构共调研388家上市公司(上周调研555家)，环比大幅下降且集中度不高。
聚焦本周机构调研的公司，调研总数居首的公司为微导纳米，有118家机构参与；随后为国能日新、远光软件，均有超60家机构参与调研。
微导纳米在5月30号披露《投资者关系活动记录表》，机构关注重点在于其半导体和光伏新技术相关设备，公司ALD产品已连续多年在营收规模、订单总量和市场占有率方面位居国内同类企业第一。
2023年度，公司新增订单总额约64.69亿元，是去年同期新增订单的2.96倍。截止至2024年3月31日，公司在手订单81.91亿元（含Demo订单），其中光伏在手订单70.26亿元，半导体在手订单11.15亿元，产业化中心新兴应用领域在手订单0.50亿元。
另外，伴随电改政策及重视力度的增加，作为虚拟电厂龙头的国能日新、远光软件也受到多家机构关注。梳理两家上市公司的《投资者关系活动记录表》，总结如下：
截至2023年底，国能日新服务的新能源电站数量为3590家。存量客户续费率方面，根据公司统计，截至2023年底公司统计的功率预测业务续费率维持在95%以上。积极开展数据产品研发及优化工作，将工商业储能、微电网与虚拟电厂业务有机结合并逐步开展需求侧响应、虚拟电厂、电力交易等增值运营服务。
远光软件表示，新规出台后，公司电力市场交易业务及产品将可能向多级电力市场方向进行扩展延伸；新规有利于促进全国各省级电力市场的建设，公司现有电力市场相关业务的市场空间范围会进一步扩大；新规涉及的新型市场主体与商业模式将进一步提升对电力市场的电能量交易、辅助服务交易、需求响应等业务场景的市场需求。
从行业分布来看，本期电子行业调研量高居首位，有51家上市公司接受调研；随后为机械设备行业，有43家上市公司接受调研。整体集中度较上周有所下降。
本周市场围绕电力和AIPC展开，后半周回调较为明显。政策方面，国务院关于印发《2024—2025年节能降碳行动方案》，推进新能源开发和消纳等，具体内容如下：
政策提出新能源开发和消纳，推进大型风电光伏基地、海上风电、大型水电、核电、氢能，积极发展抽水蓄能、新型储能。大力发展微电网、虚拟电厂、车网互动等新技术新模式。
加快钢铁行业节能降碳改造。推进余热综合利用，加强氢冶金等低碳冶炼技术示范应用。
加快石化化工行业节能降碳改造,推进石化化工工艺流程再造。
推广高效稳定铝电解、铜锍连续吹炼、竖式还原炼镁、大型矿热炉制硅等先进技术，加快有色金属行业节能降碳改造。
推进建材行业节能降碳，到2025年底大气污染防治重点区域50%左右水泥熟料产能完成超低排放改造。
本周哪些上市公司被首次覆盖？
最新机构首次关注股票方面，近5日共有55份研报对上市公司进行首次覆盖，其中，8家获得明确的目标价格。
在所有给出明确目标价的公司中，参考周五最新收盘价，同飞股份距离目标价有63.7%空间；卧龙电驱、高测股份、乐歌股份、国科军工距离目标价均有超40%空间。
同飞股份获得浙商证券54.16元/股的目标价格，主要基于其国内工业温控设备龙头的行业地位，受益于储能温控+工业装备温控+数据中心温控等多领域驱动，看好后市向上动能。
具体来看：
① 公司是国内工业温控设备龙头，已形成液体恒温设备、电气箱恒温装置、纯水冷却单元、特种换热器四大产品系列。2019-2023年，公司归母净利润从0.74亿元快速增长至1.82亿元，四年CAGR为25.27%。2024Q1，公司经历销售淡季，叠加团队人数增长费用增加，实现营业收入2.74亿元，同比增长0.57%；归母净利润0.05亿元，同比下降81.88%。
② 公司工业液冷温控技术起家，在储能液冷温控领域具备先发优势。2023年公司储能业务营收达9.04亿元，占比达49.0%，深度受益于储能行业快速发展。在储能温控领域，公司通过精准控温、高可靠性、高安全性、温度均匀性等综合优势，成功拓展了宁德时代、阳光电源、中国中车、中创新航、科陆电子、南都电源、天合储能等业内优质客户。
③ 公司已形成高精度、宽广度和智能化等优势，在数控机床和激光设备领域积累深厚，公司德国全资子公司ATF立足德国面向世界，积极拓展海外业务，2023年，公司海外业务收入为0.86亿元，同比增长41.51%。
④ 公司通过液冷技术创新和产品研发，为中国的IDC产业提供高效、可靠、智能的温控解决方案。公司在数据中心产品领域推出板式液冷及浸没式液冷全链条解决方案，可满足高功率密度换热需求，综合PUE可达1.04。
近5日有16家公司获得券商调高评级，同和药业、银轮股份、三只松鼠获得强推评级；淮河能源、科远智慧、宝丰能源、陕鼓动力获证券给出明确目标价格。
参考研报：
20240527-浙商证券-同飞股份-深度报告：多业同源，蓄势腾飞
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