【财经早餐】中共中央、国务院：“十四五”时期严格合理控制煤炭消费增长 接下来5年逐步减少;深交所拟支持跨市场股票ETF全实物申赎模式;135家险企上半年业绩比拼：人身险综合投资收益率力压财产险;大众交通：拟以5.76亿元的价格向国联证券出售所持民生证券股份;美股三大指数集体收涨，道指涨0.13%，本周累计下跌0.6%;纳指涨0.51%，本周累计下跌0.18%;标普500指数涨0.47%，本周累计下跌0.04%。

一、宏观

【国务院】中共中央 国务院印发关于加快经济社会发展全面绿色转型的意见，意见提出，加强化石能源清洁高效利用。加强能源产供储销体系建设，坚持先立后破，推进非化石能源安全可靠有序替代化石能源，持续优化能源结构，加快规划建设新型能源体系。坚决控制化石能源消费，深入推动煤炭清洁高效利用，“十四五”时期严格合理控制煤炭消费增长，接下来5年逐步减少，在保障能源安全供应的前提下，重点区域继续实施煤炭消费总量控制，积极有序推进散煤替代。加快现役煤电机组节能降碳改造、灵活性改造、供热改造“三改联动”，合理规划建设保障电力系统安全所必需的调节性、支撑性煤电。加大油气资源勘探开发和增储上产力度，加快油气勘探开发与新能源融合发展。推进二氧化碳捕集利用与封存项目建设。

【央行】中国人民银行公众号发文称，未来随着房地产市场定价趋于理性，租赁需求进一步释放，租售比持续改善回升，住房租赁企业运营能力不断提升，住房租赁市场实现商业化可持续发展是有基础的。下阶段，要继续发挥好支持政策对住房租赁产业的推动作用，完善住房租赁金融支持体系，同时，充分调动市场化机构的积极性，通过更多社会资金的投入，建立可持续发展的商业模式，支持存量商品房去库存，助力推动房地产行业转型发展。

二、股市

【深交所】深交所发布《关于做好跨市场股票ETF全实物申赎技术准备的通知》，因业务发展需要，深圳证券交易所联合上海证券交易所、中国证券登记结算有限责任公司拟支持跨市场股票ETF全实物申赎模式。本通知所指的跨市场股票ETF全实物申赎，是指投资者申赎深市跨市场股票ETF时，将使用深沪股票申赎，对于港交所、北交所等非深沪股票仍然使用现金替代。深交所要求各会员、基金公司、托管行及其他市场参与者根据要求，于2024年12月27日前做好相关业务及技术准备。

【证监会】《中共中央关于进一步全面深化改革、推进中国式现代化的决定》近日发布，对进一步深化资本市场改革进行部署，作出“健全投资和融资相协调的资本市场功能”“促进资本市场健康稳定发展”“建立增强资本市场内在稳定性长效机制”等安排。证监会市场一司司长张望军说：“‘健全投资和融资相协调的资本市场功能’在《决定》中首次提出，这体现了新形势下中央对资本市场定位、功能、作用的新期待和新要求。未来资本市场改革需要更加重视投融资两端的平衡。”

【金管局】国家金融监管总局发布关于加强和改进互联网财产保险业务监管有关事项的通知，财产保险公司开展互联网财产保险业务，应建立保险合同批改、退保、理赔和投诉处理等全流程服务体系。无法全流程线上提供服务的，财产保险公司应在签订保险合同前以显著方式告知金融消费者，并在自营网络平台或委托的保险中介机构自营网络平台予以披露;因特殊原因需暂停线上某类保险服务的，应提前5个工作日告知金融消费者，并在自营网络平台或委托的保险中介机构自营网络平台予以披露。

三、行业

【保险行业】市场大幅波动下，投资收益率表现直接影响保险公司的盈亏，因此备受关注。据统计，剔除上市险企子公司、未披露报告或数据披露不全的保险公司，此次共有135家保险公司在二季度偿付能力报告中披露了上半年投资收益率，其中包括61家人身险公司和74家财产险公司。数据显示，人身险公司综合投资收益率表现相当抢眼，平均综合投资收益率达4.10%。值得注意的是，保险公司投资收益率、综合投资收益率这两大指标“一低一高”。综合投资收益率表现抢眼，这与专注价值投资的保险公司获得较好的股票投资浮盈有关，同时也受到债券资产重新分类和新旧会计准则转换等因素影响。

【养殖业】个地区的奶牛养殖企业均面临着原奶价格下跌、原奶动销不畅的现状。据国家奶牛产业技术体系首席科学家李胜利透露，2024年以来，牛奶原奶过剩的情况较2023年更为严重，导致其收购价持续下跌，使得奶价和成本出现了国家奶牛体系有记录以来的首次倒挂。多位业内分析师表示，乳品消费市场疲弱、原奶供应过剩、供需平衡被打破是导致近段时间原奶价格持续下行的主要原因。另有分析师认为，压缩产能、调整奶源供需配比、提振乳制品消费或为破局之道。

【房地产行业】广东省住房和城乡建设厅网站8月10日消息，8月8日上午，广东省住房和城乡建设厅、广东省高级人民法院、国家金融监督管理总局广东监管局、深圳监管局联合召开全省保交房及城市房地产融资协调机制工作调度会。会议强调，打好商品住房项目保交房攻坚战，切实做好保交房工作，对保障购房人合法权益，促进房地产市场平稳健康发展具有重要意义，要坚决完成目标任务。建立以城市为单元、以项目为载体的城市房地产融资协调机制是改变房地产开发融资方式，一视同仁满足不同所有制房地产企业合理融资需求的重要举措，要坚决贯彻落实好，确保取得更大成效。会议要求，要坚决打好打赢保交房攻坚战，切实做好保交房工作，推动城市房地产融资协调机制取得更大成效。督促房企通过资产处置变现等多种方式筹措资金自救，坚决杜绝房企“躺平摆烂”。

四、公司

【大众交通】大众交通公告，由于民生证券的审计、评估工作已完成，2024年8月8日，公司与国联证券签署《发行股份购买资产协议》，约定公司拟以57,585.41万元的价格向国联证券出售所持民生证券220,426,157股股份;国联证券以发行A股股份的方式支付对价，股份发行价格为11.17元/股，相应公司以标的资产认购国联证券新增发行的51,553,631股A股股份(发行股份数量最终以中国证监会注册的数量为准)。

【科远智慧】科远智慧披露半年报，公司上半年实现营业收入8.05亿元，同比增长16.24%;净利润1.1亿元，同比增长153.55%;基本每股收益0.46元。

【有研硅】有研硅在2024年上半年的营业收入为5.07亿元，同比下降4.42%。归属于上市公司股东的净利润为1.3亿元，同比下降19.17%。公司经营活动产生的现金流量净额为7439.69万元，同比下降41.62%。归属于上市公司股东的净资产为42.32亿元，同比增长2.02%。总资产为51.8亿元，同比增长2.71%。公司表示，经营活动产生的现金流量净额减少主要原因是本期使用银行承兑汇票结算增加，且本年二季度销售较一季度增加较多，但因销售回款存在一定信用期，因此本期销售回款较上年同期有所减少。

【中国人寿】中国人寿公告，公司2024年1月1日至2024年7月31日期间，累计原保险保费收入约为5235亿元，同比增长4.4%。上述原保险保费收入数据未经审计。

【纳芯微】纳芯微公告，公司拟收购昆腾微67.60%股份的意向协议已终止。公司于2023年7月17日与昆腾微部分股东签署了《股份收购意向协议》，计划通过现金方式收购昆腾微33.63%股份，随后又于2023年7月至8月与其他股东签署协议，拟再收购33.97%股份。由于外部市场环境变化等原因，交易各方未能达成最终共识，决定终止本次收购。该决定不会对公司的经营业绩及财务状况产生不利影响。

【山外山】山外山公告，华盖信诚医疗健康投资成都合伙企业拟通过非公开询价转让方式，转让其所持有的7,068,945股，占公司总股本的2.20%。本次询价转让不通过集中竞价交易或大宗交易方式进行，受让方需在受让后6个月内不得转让该股份。出让方截至2024年8月9日持有公司4.99996%股份，本次转让原因为自身资金需求。此次转让将由中金公司组织实施，受让方为具备相应定价能力和风险承受能力的机构投资者。

【电科芯片】电科芯片公告，2024年上半年营业收入为489,989,104.53元，比上年同期减少13.63%。归属于上市公司股东的净利润为38,375,301.33元，比上年同期减少28.95%。基本每股收益为0.0324元/股，比上年同期减少28.95%。加权平均净资产收益率为1.59%，比上年同期减少0.88个百分点。

【赛腾股份】赛腾股份披露2024年半年度报告，公司上半年实现营业收入16.31亿元，同比增长16.21%;归属于上市公司股东的净利润为1.54亿元，同比增长48.87%。

【*ST威创】*ST威创公告，截至2024年8月9日，公司股票收盘价已连续11个交易日均低于1元，存在可能因股价低于面值被终止上市的风险。根据深交所规定，若公司股票收盘价连续20个交易日均低于1元，将被终止上市交易，且不进入退市整理期。公司正积极推进整改，争取尽快披露2023年年度报告和2024年第一季度报告。

【索菲亚】索菲亚公告，公司全资子公司广州索菲亚投资有限公司(简称“索菲亚投资”)与国联证券签署《发行股份购买资产协议》，拟以7.68亿元的价格向国联证券出售所持民生证券2.94亿股股份，并接受国联证券向索菲亚投资发行6873.82万股A股股份作为对价。通过此次交易，索菲亚投资将持有的民生证券股份置换为国联证券A股股份。

【豪恩汽电】豪恩汽电公告，公司近日收到某全球汽车品牌(海外市场)的标清摄像系统产品定点信、某全球汽车品牌(海外市场)的APA自动泊车系统产品定点信和某全球汽车品牌(海外市场)的前视300万摄像系统产品定点信，合计预估生命周期内总营业额约7.81亿元。

【浩瀚深度】浩瀚深度公告，公司拟与苏长君、国瑞数智及其他现有股东签署《股权转让协议》，以现金1.26亿元收购国瑞数智35%的股权，同时通过受托行使转让方苏长君持有或控制的表决权等方式合计控制国瑞数智74.6288%的表决权并取得其控制权。本次交易不构成关联交易，也不构成重大资产重组。公司表示，本次交易是其聚焦主业、增强持续经营能力、提升产业协同效应的重要战略举措。

【片仔癀】片仔癀公告，全资子公司片仔癀投资拟以自有或自筹资金2.54亿元，向国投公司收购明源香料100%股权。本次交易构成关联交易，但未构成重大资产重组。交易完成后，明源香料将成为片仔癀投资的全资子公司，纳入公司合并报表范围。收购完成后，可发挥协同效应，提高双方的销售收入和市场占有率。

【中金公司】中金公司公告，股东海尔金盈计划自公告披露之日起3个交易日结束后的3个月内(即2024年8月15日至2024年11月14日期间)，通过大宗交易方式或集中竞价交易方式，减持合计不超过106,026,300股公司A股股份，占不超过公司总股本的2.1964%。截至本公告披露日，海尔金盈持有106,026,300股公司A股股份，占公司总股本的2.1964%，均为在公司首次公开发行A股股票并上市前取得的股份。

【东风股份】东风股份公告，7月汽车产量合计8903辆，销量为10080辆。新能源汽车的产量为540辆，销量为1543辆。本年累计汽车销量为94066辆，同比增长12.76%。

【佳华科技】佳华科技发布2024年半年度报告，报告期内，公司实现营业收入1.79亿元，同比增长32.87%;净亏损2950.62万元。

【第一创业】第一创业发布2024年半年度业绩快报，报告期内，公司实现营业总收入15.24亿元，较上年同期增加5.47%，实现归属于上市公司股东的净利润4亿元，较上年同期增加26.56%。

【东宏股份】东宏股份公告，公司近日与中国二冶集团有限公司山东区域分公司签订了《中国二冶集团有限公司物资采购合同》，合同金额为3.41亿元。合同标的为3PE防腐螺旋缝埋弧焊管、3PE防腐直缝埋弧焊管，用于烟台市烟台港西港区LNG长输管道工程项目。

【大智慧】大智慧发布2024年半年度报告，报告期内，公司实现营业收入3.35亿元，同比下降7.62%;净亏损1.38亿元。

【北京利尔】北京利尔公告，全资子公司洛阳利尔与国联证券签署《发行股份购买资产协议》，洛阳利尔以3.84亿元的价格向国联证券出售所持民生证券股份有限公司1.47亿股股份，并以标的资产认购国联证券新增发行的3436.91万股A股股份。

【赛力斯】赛力斯公告，公司拟收购控股子公司赛力斯汽车有限公司(简称“赛力斯汽车”)少数股东重庆金新股权投资基金合伙企业(有限合伙)持有的赛力斯汽车19.355%股权，交易金额约13.29亿元。交易完成后，公司对赛力斯汽车的持股比例由80.645%增加至100%。

【金龙汽车】金龙汽车公告，公司2024年上半年实现营业收入97.63亿元，同比增长4.19%;归属于上市公司股东的净利润6639.61万元，同比增长41.7%。小财注：Q1净利1765.95万元，据此计算，Q2净利4873.65万元，环比增长176%。

【比依股份】比依股份发布2024年半年度报告，报告期内，公司实现营业收入8.60亿元，同比增长1.08%，归属于上市公司股东的净利润为6802.32万元，同比下降46.46%。

【*ST亚星】*ST亚星公告，拟撤回公司股票在上海证券交易所交易，现金选择权的行权价格为6.42元/股。

【聚辰股份】聚辰股份公告，公司2024年上半年实现营业收入5.15亿元，同比增长62.37%;归属于上市公司股东的净利润1.43亿元，同比增长124.93%。公司SPD产品、NOR Flash产品以及汽车级EEPROM产品于报告期内的出货量同比实现高速增长，带动公司上半年营业收入创出历史同期最好成绩。小财注：Q1净利5109.06万元，据此计算，Q2净利9186.98万元，环比增长80%。

【博汇股份】博汇股份公告，公司对照现行税收政策，已于2024年8月9日申报消费税4.28亿元及附加税费5137.84万元，共计4.8亿元，并将于近日尽快安排缴纳。同日发布异动公告，目前公司正积极进行复工复产前期准备工作。截至本公告披露日，公司尚未复产。

五、商品

【原油】WTI原油期货结算价涨0.85%，报76.84美元/桶，本周累计上涨4.5%;布伦特原油期货结算价涨0.63%，报79.66美元/桶，本周累计上涨4.7%。

【黄金】COMEX黄金期货收涨0.3%，报2470.6美元/盎司;COMEX白银期货收跌0.24%，报27.54美元/盎司。

【期货夜盘】上期所原油期货夜盘收涨0.75%，报563.5元/桶。沪金主力合约收涨0.32%，报562元/克，沪银主力合约收涨0.34%，报7092元/千克。恒指期货夜盘收跌0.1%，报17062点，低水28点。

六、债券

【国债】近日，债市上演逆转行情，10年期国债收益率在向下突破至历史新低后大幅反转。业内人士认为，这背后折射出多空双方激烈“交战”，出于止盈需求，基金等机构主动卖出。业内人士分析，卖出行为是阶段性的，一旦债券价格调整到具有吸引力的水平，机构仍会择机进行配置和交易。

【绿色金融债】鼓励银行在合理评估风险基础上引导信贷资源绿色化配置，有条件的地方可通过政府性融资担保机构支持绿色信贷发展。鼓励地方政府通过多种方式降低绿色债券融资成本。积极发展绿色股权融资、绿色融资租赁、绿色信托等金融工具，有序推进碳金融产品和衍生工具创新。发展绿色保险，探索建立差别化保险费率机制。

【地方债】深圳市2024年离岸人民币地方政府债券8月8日晚在香港成功定价并发行。这是深圳第四次在香港发行离岸地方债。本次发行的债券规模为70亿元，峰值订单规模达480亿元，订单倍数高达6.9倍，创历史新高，投资者认购踊跃。

七、外汇

【人民币】在岸人民币兑美元收盘报7.1746，较上一交易日下跌117点。

八、全球股市

【美股】美股三大指数集体收涨，道指涨0.13%，本周累计下跌0.6%;纳指涨0.51%，本周累计下跌0.18%;标普500指数涨0.47%，本周累计下跌0.04%。热门科技股多数上涨，苹果、Meta涨超1%。药品制造、旅游服务、电脑硬件涨幅居前，礼来涨超5%，诺和诺德涨超4%，美国网存涨超2%，戴尔科技、惠普、嘉年华邮轮涨超1%。太阳能、汽车零件、运输股跌幅居前，联合太平洋跌超1%，阳光动力跌超3%，阿特斯太阳能跌超2%。

【欧股】欧股主要指数收盘普涨，德国DAX30指数涨0.26%，英国富时100指数涨0.3%，法国CAC40指数涨0.3%。

九、国际要闻

【日本】日本央行前理事樱井诚表示，日本央行今年无法再次加息;可能在明年3月前再次加息。

【德国】德国5月份破产企业数量较上年同期增长近三分之一，目前有望突破2017年的水平。德国统计局周五公布的数据显示，本月的结果显示，当地法院报告了1934家公司破产，索赔金额约为34亿欧元(37亿美元)。这一数字较上年同期增长30.9%，初步数据显示，6月和7月的增幅分别为6.3%和13.5%。

【澳大利亚】澳大利亚联邦政府将提供36亿澳元的资金给幼托行业员工加薪。该措施将在两年内分阶段实施，从今年12月起，幼托机构和课后看管工作人员将加薪10%，从2025年12月起，将进一步加薪5%。这意味着从12月起，领取平均工资的幼儿教育和保育工作者，每周将加薪至少103澳元;2025年12月之后，每周将加薪至少155澳元。