全国能源工作会议召开,计划十三五期间光热装机达千万千瓦,光热利用集热面积保有量 8 亿平方米,年度总投资额约千亿元,政策面东风已经吹来。电价方面,大概率会采取光热示范项目上报电价的期望值,这种机制能够较充分考虑光热业主收益。我们预测 2016年光热概念将会大有表现。推荐首航节能、杭锅股份。

能源局对可再生能源发电全额保障性收购征求意见。弃风弃光问题范围上和程度上的严重性,造成清洁能源大量浪费,新能源消纳问题已经引起更上层关注。这次征求意见明确对保障性收购部分限电量进行补偿,对新能源发电业主的投资热情具有积极作用,对限电不严重的地区,弃风弃光缓解作用将非常明显。相对风电来讲,光伏容量不大,消纳压力较小,在中东部内的限电不严重地区,光伏将很大可能真正全额消纳、而非获得补偿。继续推荐光伏限电不严重地区的电站运营商,推荐东方日升,关注旷达科技,中天科技,亿晶光电,中天科技,阳光电源。

2015 年共核准 8 条特高压线路,特高压建设已经进入高潮。政策层面、技术层面和现实需求多维度推动特高压全面推进。清洁能源的消纳需求、大气污染的亟需解决、国家对经济拉动的愿望、电力设备走出去 4 大因素都将是特高压走强的诱因。国网公司通过特高压实现电能替代和清洁替代,能够有效地解决东北、西北、华北弃风弃光问题;特高压项目单项直接投资 200 亿以上,能带动 GDP 和就业率上升,是国家经济拉动的一项手段;特高压技术中国领先,将成为继高铁、核电后国产技术输出的第三张名片。实际看来,特高压大戏已经进入建设高潮阶段,十三五期间成规模建设将成为常态。推荐许继电气、平高电气、国电南瑞。

风险:行业政策执行不到位