鸿蒙：从单设备体 验演进至万物互联体验的关键。OpenHarmony为开源OS，HarmonyOS 可视为前者的超集。鸿蒙具备分布式协同、自主可控等优势。鸿蒙面向5G 物联网，通过“人-设备-场景”带来智能全场景体验。

信息安全问题日益凸显，自主可控的鸿蒙将不受外部封锁的影响。研发系统易，构建生态难。23H2 开始，华为全面聚焦攻克软件生态战役。移动操作系统是“数字中国”底座，深圳、福州等地也相继发文战略扶持鸿蒙。

华为手机回归为基，2024 年HarmonyOS 有望成为中国第二大手机OS。

在2023 年华为开发者大会上，余承东透露，鸿蒙生态设备超过7 亿台，开发者数量超过220 万，API 日调用超过590 亿次。目前已有400+公司宣布接入鸿蒙，146 款鸿蒙先锋应用已上线华为应用市场。根据IDC，2023 年Q1-Q3，中国智能手机市场安卓份额71.8%，iOS 份额16.4%，鸿蒙份额11.8%。截至2023 年11 月底，华为手机在国内手机市场的份额达到了14%。即将跨过16%生死线。根据TechInsights，2024 年全球智能手机销量将同比反弹3%。华为HarmonyOS 将在2024 年超越苹果iOS，成为中国市场继谷歌安卓之后的第二大操作系统。

建议关注华为军团强相关领域+开源社区影响力，以及积极拥抱鸿蒙生态赋能现有业务的厂家。1）鸿蒙在产业端的开拓与华为军团紧密配合。

华为之前成立的十几个军团，也是鸿蒙进展比较快的领域。2022 年，包括各大ISV 在内的第三方伙伴扩展到了教育、金融、交通、政务、工业等领域。政府主导产业也相对积极。2）软件侧：生态企业在开源社区的代码贡献量决定了该企业在鸿蒙生态的影响力，高主仓代码贡献量的企业更有望受益于OpenHarmony 生态的扩张。硬件侧：软件的完善可极大提升硬件的附加值。伴随鸿蒙生态发展，接入设备量提升将有利于各细分领域硬件厂商共同成长。相关标的中，软件厂商主要包括软通动力、诚迈科技、证通电子等；硬件厂商主要包括九联科技、新国都、芯海科技、瑞芯微、全志科技、乐鑫科技等。

风险提示：下游进展不及预期，市场拓展意愿不及预期；