本月机械设备行业领先沪深300指数。本月各指数均为跌幅。其中上证指数跌幅为2.95%，深证成指跌幅为2.43%，创业板指跌幅为1.78%。恒生指数跌幅为3.91%，沪深300 跌幅为3.17%。申万一级子行业中，4 个子行业录得涨幅，27 个子行业录得跌幅。其中电子行业涨幅最高，为4.43%，机械设备行业跌幅为5.91%，落后沪深300 指数2.74 个pct，在申万行业指数里机械设备行业跌幅排名靠后，排名25/31。国家统计局日前发布的数据显示，10 月份，中国制造业采购经理指数（PMI）为49.5%，比上月下降0.7 个百分点，降至收缩区间，受“十一”节日休假和节前部分需求提前释放等因素影响，制造业PMI 景气水平有所回落。机械概念板块中，13 个行业均录得跌幅，其中金属制品行业跌幅为2.63%，领先沪深300 指数0.54 个pct。机械设备行业个股方面，部分个股本月表现持续强势，文一科技涨幅达62.69%，排行前十的个股涨幅均超过20%。本月机械设备行业部分个股进行了不同幅度的调整。其中德恩精工跌幅达29.50%。

本月行业动态及要闻。1）光伏设备：2021 年我国集中式光伏新增装机2560万千瓦，分布式光伏新增装机2928 万千瓦，分布式装机首次超过集中式。

截止至2023 年二季度，我国分布式光伏装机达4.7 亿千瓦，集中式光伏装机达2.72 亿千瓦。2）锂电设备：根据中国汽车协会行业信息部统计，7 月新能源汽车产销87.9 万辆和90.4 万辆，同比变动分别为+16.42%和+27.68%。

3）核电设备：据中国核能行业协会，我国大陆在运核电机组有54 台，装机容量为55805.74MWe；我国大陆地区在建核电机组数为23 台，在建装机容量约为18741MWe。在建机组中有一大半采用三代核电技术，霞浦和石岛湾核电站采用四代核电技术，石岛湾1 号反应堆已于2021 年12 月20 日首次并网成功。截至2023 年9 月，我国核电发电新增装机容量为119 万千瓦。4）碳纤维：根据海关总署数据，我国碳纤维当月进口金额为0.09 亿美元，环比减少28.36%，累计进口1.20 美元，较上月累计值增7.64%。5）半导体设备：据美国半导体产业协会统计，截止至2022 年末，全球半导体销售额为5808.29 亿美元，同比增长4.28%。我国半导体市场销售额发展趋势基本与全球总额涨跌规律相近，2021 年全国共实现半导体销售额1877.40 亿美元，同比增长24.84%。按份额来说，我国半导体市场销售额在全球总额的比重近五年内处于31%-35%之间，截止至2023 年8 月，我国半导体销售份额为29.62%。6）机器人：根据中国电子学会发布的《中国机器人产业发展报告（2022）》，其中预测2024 年全球工业机器人和特种机器人市场规模将达到230 亿美元及140 亿美元，对应我国市场分别为115 亿美元及34 亿美元。

根据国家统计局数据，截止至2023 年9 月，我国工业机器人单月生产36096台，同比减少16.07%；累计产量为320478 台，同比减少0.64%。7）检测行业：根据国家市场监管总局的数据显示，2021 年我国检验检测市场的规模为3853 亿元，同比增长11.9%。我们认为，未来随着如新能源汽车等的新兴领域的需求不断增加，大大提升了产品检测的相关需求，也成为了检测行业发展的源动力。

本月相关公司公告。

【时代新材】公司于10 月28 日发布公告，截止至2023 年三季度，公司实现营业总收入126.02 亿元，同比+19.45%；归母净利润共计2.74 亿元，同比+31.97%。

【杰瑞股份】公司10 月28 日发布三季度报告，截止至2023 年三季度，公司共实现营业总收入87.56 亿元，同比+23.10%；归母净利润15.64 亿元，同比+4.59%。

【双环传动】10 月30 日，公司发布三季度报告，截止至2023 年三季度，公司实现营业总收入共计58.72 亿元，同比+21.69%；归母净利润5.89 亿元，同比+43.94%。

本月机械行业投资建议：

锂电设备行业：推荐科达利、先导智能，国安达，欧克科技。

光伏设备行业：推荐奥特维，东威科技，东方电热，建议关注罗博特科。

核电设备行业：推荐江苏神通，景业智能；建议关注科新机电。

工控及机器人相关产业：建议关注绿的谐波；建议关注埃斯顿、汇川技术、雷赛智能、江苏雷利、中大力德、鼎智科技。

检测行业：推荐东华测试、奕瑞科技、广电计量。

碳纤维行业：推荐吉林化纤，中航高科、精工科技，中复神鹰；建议关注中简科技。

风险提示：宏观经济下行风险；全球疫情持续影响；原材料价格波动；下游需求低迷；国际地缘政治冲突；贸易争端持续；产业政策调整。