上汽集团:普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）关于对上海汽车集团股份有限公司2023年年度报告信息披露监管工作函回复的专项说明

上海汽车集团股份有限公司

关于上海证券交易所对公司2023年年度报告的信息披露监管工作函

的回复的说明附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

1.关于应收账款。公司2023年度对应收账款计提减值准备14.45亿元，较

上年同期增长65.52%，其中按单项计提坏账准备的应收账款坏账计提比例由上年36.95%增长至本年度60.60%。公司称大额减值原因系上汽红岩等子公司计提相关减值准备。剔除动力新科已披露的上汽红岩减值影响后，合并范围内其他公司合计计提应收账款减值准备仍余约5亿元，同比增幅达497.62%。按欠款方来看，报告期末第一、二、五名欠款方应收账款期末余额合计117.46亿元，占比

16.15%，但公司未对上述账款计提减值准备，上年同期公司对前五名欠款方均计提减值准备。

请公司：(1)列示涉及上述应收账款减值的子公司相关情况，包括各子公司的前5名欠款方名称、交易背景、交易时间、交易金额、应收金额、账龄、坏账计

提金额、关联关系、资信情况、履约能力等，对照同行业可比公司，说明报告期计提减值准备金额同比大幅增长的原因及合理性，单项计提坏账准备比例增加的原因，前期计提是否充分；(2)结合合并口径前5名欠款方较去年同期的变化情况，说明期末未对前述客户计提坏账准备的原因及合理性，自查是否还存在对其他客户应计提未计提应收款坏账准备的情形。

一、公司回复

(1)列示涉及上述应收账款减值的子公司相关情况，包括各子公司的前5名欠

款方名称、交易背景、交易时间、交易金额、应收金额、账龄、坏账计提金额、

关联关系、资信情况、履约能力等，对照同行业可比公司，说明报告期计提减值准备金额同比大幅增长的原因及合理性，单项计提坏账准备比例增加的原因，前期计提是否充分；

(a) 上海汽车集团股份有限公司(以下简称“集团”)涉及上述应收账款减值的子公

司计提(含转回)减值的情况如下表：

单位：亿元公司2023年计提2022年计提变动金

(含转回)减值(含转回)减值额金额金额上海新动力汽车科技股份有限公司

(以下简称“动力新科”)9.437.511.92

上海汽车国际商贸有限公司2.270.132.14

上汽安吉物流股份有限公司(以下简

称“安吉物流”)1.650.551.10

上汽(常州)创新发展投资基金有限公

司0.950.440.51

其他0.150.100.05

合计14.458.735.72

1附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明公司大额减值原因系动力新科之子公司上汽红岩汽车有限公司(以下简称“上汽红岩”)等子公司计提相关减值准备，剔除动力新科已披露的上汽红岩减值影响后，合并范围内其他公司合计计提(含转回)应收账款减值准备仍余约5亿元，主要系子公司上海汽车国际商贸有限公司、安吉物流和上汽(常州)创新发展投资基金有限公

司分别计提(含转回)约2.27亿元、1.65亿元和0.95亿元。

2附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

(b) 2023 年，集团涉及上述应收账款减值的子公司的前 5 名欠款方名称、交易背景、交易时间、交易金额、应收金额、账龄、坏账计提金额、关联关系、资信情况、履约能力等情况如下表：

除动力新科外，2023年集团计提应收账款减值金额较大的子公司的前5名欠款方情况列示如下。

2023年12月31日，上海汽车国际商贸有限公司其前5名欠款方情况如下：

单位：万元单位名称关联关系应收账款余额坏账准备交易金额交易时间账龄交易背景资信情况及履约能力

JIAD MODERN 信用状况良好，过往交易执行MOTORS CO. 第三方 69732.00 (1965.50) 215302.00 2023 年一年以内整车销售款情况良好，具备履约能力ALI & SONS

HOLDING 信用状况良好，过往交易执行LLC 第三方 68269.45 (1924.28) 172720.00 2023 年一年以内整车销售款情况良好，具备履约能力INTERNATION

AL GROUP 信用状况良好，过往交易执行OF AU 第三方 50556.28 (1425.01) 111157.13 2023 年一年以内整车销售款情况良好，具备履约能力CAR ONE 信用状况良好，过往交易执行MONTERREY 第三方 43974.89 (1239.50) 95685.23 2023 年一年以内整车销售款情况良好，具备履约能力ALGHANIM 信用状况良好，过往交易执行SONS GROUP 第三方 22921.83 (646.09) 78298.98 2023 年一年以内整车销售款情况良好，具备履约能力合计255454.45(7200.38)673163.34

注：本专项说明中的应收账款余额均包含税金。

对于上海汽车国际商贸有限公司，2023年度信用减值损失计提(含转回)2.27亿元。2022年以及2023年其信用减值损失均产生于对应收账款组合计提坏账准备时，根据信用减值迁徙模型计算所得的相关结果，无单项计提坏账准备的应收账款，相关客户应收账款的坏账准备率没有重大差异。

3附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

2023年12月31日，安吉物流其前5名欠款方情况如下：

单位：万元单位名称关联关系应收账款余额坏账准备交易金额交易时间账龄交易背景资信情况及履约能力

特斯拉(上海)有限一年物流仓储服信用状况良好，过往交易执行

公司第三方13581.57(67.91)40125.802023年以内务费情况良好，具备履约能力

华晨宝马汽车有限一年物流仓储运信用状况良好，过往交易执行

公司第三方12960.54(64.80)41426.442023年以内输服务费情况良好，具备履约能力

上海延诚运输有限一年信用状况良好，过往交易执行

公司第三方8264.30(194.86)18489.862023年以内运输费用情况良好，具备履约能力

威马新能源汽车销2021年至一到物流仓储服资金链断裂，经营异常，2023售(上海)有限公司第三方7302.78(7302.78)13468.492023年三年务费年起未有回款，全额计提坏账轿铁物流(上海)有一年信用状况良好，过往交易执行限公司第三方5607.48(28.04)15827.642023年以内运输费用情况良好，具备履约能力合计47716.67(7658.39)129338.23

2023年安吉物流计提坏账损失1.65亿元，其中当年计提2.16亿元，转回0.51亿元，相比2022年计提的坏账损失

0.55亿元上升1.10亿元。除上表列示前五名欠款方之外，主要系其客户淮安路顺通物流有限公司0.20亿元，江苏铭莱供应

链管理有限公司0.12亿元，大连驰佰城物流有限责任公司0.1亿元、扬州尊铭供应链管理有限公司0.1亿元，家乐福(上海)供应链管理有限公司0.09亿元，昌乐骏达物流有限公司0.08亿元，以及其他零散计提所致，上述信用减值损失，主要系相关客户在2023年资信情况恶化或拖欠货款等。

4附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

2023年12月31日，上汽(常州)创新发展投资基金有限公司其应收账款均来自其子公司上海捷氢科技股份有限公司，

具体前5名欠款方情况如下：

单位：万元单位名称关联关系应收账款余额坏账准备交易金额交易时间账龄交易背景资信情况及履约能力

德创未来(上海)汽2022年及一年以内及一信用状况良好，具备履约车技术有限公司第三方19780.00(1217.11)21823.012023年到两年销售货物能力

信用状况良好，过往交易执行情况良好，根据约定金龙联合汽车工业2022年及一年以内及一的付款期限付款，具备履(苏州)有限公司第三方12543.80(1607.93)11723.802023年到两年销售货物约能力

信用状况良好，过往交易执行情况良好，根据约定洺源科技(大连)有2022年及一年以内及一的付款期限付款，具备履限公司第三方12176.67(958.06)12022.552023年到两年销售货物约能力

逾期超过一年，信用风险明显上升。考虑到士码新能源正常经营，且集团持续与其进行沟通还款计划，根据场景分析，考虑加权平均各个回款可能性后，对其应收账款按50%上海士码新能源汽的比例计提单项坏账准

车科技有限公司第三方5650.00(2825.00)5619.472021年两到三年销售货物备。

上海翼迅创能新能信用状况良好，具备履约源科技有限公司第三方5600.00(264.62)5044.252023年一年以内销售货物能力

合计55750.47(6872.72)56233.08

5附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

(c) 对照同行业可比公司，报告期计提减值准备金额同比大幅增长的原因及合理性集团根据预期信用损失模型按照应收账款整个存续期的预期信用损失计提坏账准备。集团通过违约风险敞口和预期信用损失率计算预期信用损失，并基于违约概率和违约损失率或基于账龄矩阵确定预期信用损失率。在确定预期信用损失率时，集团使用内部历史信用损失经验等数据，并结合当前状况和前瞻性信息对历史数据进行调整。公司2023年12月31日应收账款原值约727.28亿元，较2022年12月31日上升64.90亿元，上升比率约9.80%。公司2023年12月31日应收账款坏账准备约47.09亿元，较2022年12月31日上升13.84亿元，上升比率约

41.62%。

公司2023年度对应收账款计提(含转回)减值准备14.45亿元，较上年同期增长65.52%。2023年及2022年单项计提及组合计提的应收账款减值情况列示如下：

单位：亿元项目2023年2022年变动金额变动率

单项计提7.134.442.6960.59%

组合计提7.324.293.0370.63%

合计14.458.735.7265.52%

对于2023年计提减值准备金额同比大幅增长的原因主要如下：

(i) 单项计提坏账准备的影响

2023年12月31日单项计提的应收账款减值准备列示如下：

单位：亿元

2023年12月31日2022年12月31日

账面金额坏账准备计提比例账面金额坏账准备计提比例应收账款减值

准备23.12(14.01)60.60%26.71(9.87)36.95%

2023年12月31日，对预期收回存在较大不确定性的购车款及零部件款项进

行了评估，并单项计提了坏账准备，相应的坏账准备上升了4.14亿元，其中主要系上汽红岩、上汽(常州)创新发展投资基金有限公司之子公司上海捷氢科技股份有

限公司以及华域汽车系统股份有限公司等单项计提的影响。对于上汽红岩而言，部分客户以前年度应收账款回款不及预期，长账龄应收账款金额进一步增加，相应的单项计提金额进一步上升。对于上汽(常州)创新发展投资基金有限公司之子公司上海捷氢科技股份有限公司而言，其主要生产及销售氢燃料电池相关产品，因燃料电池行业仍处于商业化初期，燃料电池行业整体资金较为紧凑，上海士码新能源汽车

6附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

科技有限公司等客户在经营过程中结合自身资金情况、供应商合作关系等因素调节

安排付款，进而部分客户应收账款实际回款周期较长且超过信用期限，逾期账龄增加，相应的单项计提增加。华域汽车系统股份有限公司2023年单项计提坏账准备金额增加，主要系部分客商包括广汽菲亚特克莱斯勒、威马新能源汽车销售(上海)有限公司、江西亿维汽车制造股份有限公司及零散客商出现经营危机，2023年进行单项计提。

(ii) 组合计提坏账准备的影响集团应收账款主要来源于零部件业务及整车海外销售。2023年度集团零部件业务收入约1828.83亿元，较2022年上升了143.56亿元。2023年海外整车销量

120.82万辆，相比2022年上升19.08万辆。随着零部件业务及整车海外销售收入的上升，集团相应的应收账款原值小幅度上升。

2023年12月31日及2022年12月31日组合计提坏账准备的应收账款账龄

结构如下：

单位：亿元

2023年12月31日2022年12月31日

账龄账面原值占比预期信用损账面原值占比预期信用损失率失率

一年以内651.2192.48%1.12%595.2693.65%0.32%

一到二年29.614.21%25.45%19.473.06%22.53%

二到三年8.461.20%42.08%6.811.07%49.04%

三年以上14.882.11%98.67%14.132.22%97.34%

704.16100.00%4.70%635.67100.00%3.68%

从账龄结构分析，一年以上部分的应收账款占比从2022年12月31日的6.35%提升至2023年12月31日的7.52%。

随着2023年宏观经济内外部环境变化、车市价格竞争空前激烈、行业变革加

速演进等多重挑战的影响，汽车产业链上的相关企业普遍呈现运营资金日益紧张的趋势，公司少部分应收账款违约或回收迟滞比例有所增长。受上述原因影响，一方面，公司对相关应收账款的预期信用损失进行组合考虑时，根据相关的迁徙率模型计算而得的迁徙率有所上升；另一方面，公司在对上述迁徙率进行前瞻性调整时，选用的相关前瞻损失率参数更为谨慎。

综合考虑到上述因素的影响，应收账款组合计提信用减值损失而产生的坏账准备相应上升。

7附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明同时，同行业可比公司情况汇总如下：

单位：万元

2023年12月31日2022年12月31日

应收账款原值坏账准备坏账加权平均应收账款原值坏账准备坏账加权平坏账比

名称账龄(年)均账龄例变动百

比例比例(年)分点

上汽集团7272818.73(470863.04)6.47%0.686623793.09(332482.83)5.02%0.661.45

比亚迪6544963.60(358361.70)5.48%0.834161819.20(278969.80)6.70%1.10-1.22

长城汽车772175.01(52855.63)6.85%0.66706434.61(45315.49)6.41%0.690.44

广汽集团584547.91(54152.65)9.26%1.28863912.30(54487.88)6.31%1.002.95

长安汽车266105.49(24925.85)9.37%0.73330884.33(24042.88)7.27%0.752.10

东风集团股19.840.940.65

份1091800.00(216600.00)%1315400.00(233000.00)17.71%2.13

北京汽车1672234.30(128613.50)7.69%1.661570263.30(89042.80)5.67%1.822.02

平均值9.28%7.87%1.41

资料来源：上市公司年报信息；

加权平均账龄计算方法：基于上市公司披露的信息，应收账款各账龄区间中间数*该区间余额权重，其中广汽集团账龄披露至五年以上，“3-4年、4-5年、5年以上”分别按照3.5年、4.5年、5.5年计算；东风集团股份按照组合计提的账龄计算。

从同行业可比上市公司的披露信息看，大部分公司坏账准备率相比2022年12月31日呈现上升趋势。集团及六家同行业可比公司的平均坏账准备计提比例从

2022年12月31日的7.87%提升至2023年12月31日的9.28%平均上升1.41百分点，与集团2023年12月31日的坏账准备计提比例上升幅度趋同。

与同行业可比公司相比，报告期应收账款的坏账比例处于合理范围内。

(d) 单项计提坏账准备比例增加的原因，前期计提是否充分公司2023年12月31日及2022年12月31日单项计提坏账准备情况如下：

单位：亿元

2023年12月31日2022年12月31日坏账比

公司名称性质例变动账面金额坏账准备坏账比例账面金额坏账准备坏账比例百分点上海新动力汽车科购车款及零

技股份有限公司部件款项15.86(10.31)65.01%25.12(8.56)34.08%30.93

上汽(常州)创新发展

投资基金有限公司零部件款项1.92(1.10)57.29%0.20(0.15)75.00%-17.71华域汽车系统股份

有限公司零部件款项1.72(1.65)95.93%1.09(0.97)88.99%6.94购车款及零

其他部件款项3.62(0.95)26.24%0.30(0.19)63.33%-37.09

合计23.12(14.01)60.60%26.71(9.87)36.95%23.65

于2023年度，集团针对部分应收账款参考相关应收账款的账龄情况、市场趋势、相关客户的还款能力、还款计划等信息，评估了相关场景下预计可能回收的现金流量，并根据其与合同应收的现金流量之间差额的现值计提坏账准备。上述计提方法与2022年度保持一致。

8附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明其中，2023年度单项计提坏账准备比例增加的原因主要系2023年度动力新科之子公司上汽红岩相关特定车型实际发生债权重组的坏账损失率略高于2022年末的预期，公司管理层相应地对相关应收账款更新了评估并计提了相关坏账准备。

除此之外，2023年度主要的单项计提坏账准备的应收账款，相关的信用风险主要发生于2023年当年。

对于上汽(常州)创新发展投资基金有限公司之子公司上海捷氢科技股份有限公司而言，其主要生产及销售氢燃料电池相关产品，因燃料电池行业仍处于商业化初期，燃料电池行业整体资金较为紧凑，上海士码新能源汽车科技有限公司等客户在经营过程中结合自身资金情况、供应商合作关系等因素调节安排付款，进而部分客户应收账款实际回款周期较长且超过信用期限，逾期账龄增加，相应的单项计提金额增加。

华域汽车系统股份有限公司，2023年单项计提坏账准备余额增加，主要系部分客商包括广汽菲亚特克莱斯勒、威马新能源汽车销售(上海)有限公司、江西亿维

汽车制造股份有限公司及零散客商出现经营危机，2023年进行单项计提。

另外，集团关注了2023年末大额应收账款的期后收回情况，未见重大异常。

集团相关坏账计提政策具有一贯性，对于应收账款信用减值损失的风险识别、风险评估等相关内部控制近年来运行良好，于2022年末，集团已充分考虑相关应收账款的坏账风险，不存在前期应收账款坏账计提不及时或不充分的情形。

(2)结合合并口径前5名欠款方较去年同期的变化情况说明期末未对前述客户计提坏账准备的原因及合理性自查是否还存在对其他客户应计提未计提应收款坏账准备的情形；

(a) 合并口径前 5 名欠款方较去年同期的变化情况

2023年12月31日合并口径前5名欠款方情况列示如下：

9附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

单位：亿元单位名称关联关系2023年122023年12占应收账款账月31日应收月31日应收面余额总额比

账款账面原值账款减值准备例(%)上汽大众汽车有限公司(以下简称“上汽大众”)合营企业49.58-6.82上汽通用汽车有限公司(以下简称“上汽通用”)合营企业49.57-6.81

特斯拉(上海)有限

公司第三方37.36(0.10)5.14深圳市比亚迪供应

链管理有限公司第三方21.56(0.04)2.96柳州市双恒物资贸

易有限公司第三方18.31-2.52

合计176.38(0.14)24.25

2022年12月31日合并口径前5名欠款方情况列示如下：

单位：亿元单位名称关联关系2022年122022年12占应收账款账月31日应收月31日应收面余额总额比

账款账面原值账款减值准备例(%)

上汽通用合营企业51.86-7.83

特斯拉(上海)有限

公司第三方34.48(0.04)5.20

上汽大众合营企业33.56-5.07柳州五菱汽车工业

有限公司第三方17.49-2.64

General Motors

Overseas

Distribution 第三方 16.88 - 2.55

合计154.27(0.04)23.29

2023年12月31日前5名欠款方占应收账款账面余额总额的合计比例较2022年12月31日未发生明显的变化。

(b) 期末未对前述客户计提坏账准备的原因及合理性，自查是否还存在对其他客户应计提未计提应收款坏账准备的情形

10附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

于2023年12月31日，集团第一大及第二大欠款方均为集团合营企业上汽大众及上汽通用，系集团下属子公司向上述合营企业销售零部件业务产生，于年末处于信用期内。根据历史收款情况，认为其信用风险较低，作为低风险类管理，并评估其无相应的减值风险。因此，与2022年12月31日坏账计提口径保持一致，不计提相应的坏账准备。

于2023年12月31日，集团第五大欠款方为集团子公司上汽通用五菱汽车股份有限公司(以下简称“上汽通用五菱”)的经销商柳州市双恒物资贸易有限公司的欠款，该笔欠款于年末处于信用期内。根据历史收款情况，认为其信用风险较低，作为低风险类管理，未计提坏账。

集团不存在对其他客户应计提未计提重大的应收款坏账准备的情形。

二、普华永道回复我们按照中国注册会计师审计准则的规定对上汽集团2023年度财务报表进行了审计，上述审计工作旨在使我们能够对上汽集团2023年度财务报表整体出具审计意见。

基于上述我们为上汽集团2023年度财务报表整体发表审计意见执行的审计工作，以及就本回复查阅并核对了本回复所涉及的上述主要同行业可比公司2023年年度报告中计提应收账款减值准备的相关披露，我们将公司就上述问题的回复中与

2023年度财务报表相关的内容与我们在对公司2023年度财务报表执行审计工作

中取得的审计证据以及从管理层了解的信息和获得的解释进行了比较，没有发现在所有重大方面存在不一致之处。

11附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

2.关于长期应收款。公司报告期末长期应收款账面余额104.27亿元，同比

减少9.87%，主要系账龄一年以上的应收融资租赁款。新增计提长期应收账款(含一年内到期)坏账准备4.56亿元，同比增幅251.93%，新增核销5.15亿元，收回以前年度核销1.23亿元。

请公司：(1)结合主要长期应收款对象的业务规模、业务开展背景、成立日期、

首次合作时间、租赁资产、关联关系等，说明公司与其开展融资租赁业务的商业合理性；(2)结合相关对象资信及历史逾期情况、坏账准备具体测算过程，说明本期坏账准备大幅增加的具体原因，坏账准备计提的及时性、充分性和合理性；(3)补充披露核销对应应收款项的欠款方名称、资信情况及履约能力、回款进展等，说明进行核销处理的具体原因、判断时点、处理依据，连续进行大额坏账核销、收回的原因及合理性，相关处理是否符合会计准则相关规定。

一、公司回复

(1)结合主要长期应收款对象的业务规模、业务开展背景、成立日期、首次合

作时间、租赁资产、关联关系等，说明公司与其开展融资租赁业务的商业合理性；

集团长期应收款中应收融资租赁款主要系集团持有商务部发放的融资租赁牌照

的子公司安吉租赁有限公司(以下简称“安吉租赁”)及上汽通用融资租赁有限公司(以

下简称“通用租赁”)的汽车融资租赁服务业务产生。一般而言，公司与客户签署融资租赁合同，客户通过每月支付租金，仅可在租赁期内拥有车辆的使用权。2023年12月31日，长期应收款账面余额104.27亿元，系应收融资租赁款195.20亿及分期收款销售商品8.71亿元，扣除列示于一年内到期的非流动资产中的部分99.64亿元后的账面原值。2023年12月31日及2022年12月31日相应的应收融资租赁款情况列示如下：

单位：亿元

2023年12月312022年12月31

项目变动比率日日年末融资租赁资产

195.20207.51-5.93%

规模

其中：一年内到期

92.5093.73-1.31%

部分

2023年12月31日及2022年12月31日相应的应收融资租赁款按子公司的情

况列示如下：

单位：亿元

2023年12月312022年12月31

子公司变动比率日日

安吉租赁97.41125.26-22.23%

通用租赁69.1658.9517.32%

12附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

其他28.6323.3022.88%

合计195.20207.51-5.93%

集团主要应收融资租赁款来自安吉租赁及通用租赁，其他28.63亿元应收融资租赁款主要系集团纯电动公交车电池租赁业务产生。对于安吉租赁及通用租赁

2023年12月31日及2022年12月31日相应的应收融资租赁款按对象的情况列

示如下：

单位：亿元服务对象2023年12月31日占比2022年12月31日占比

个人150.9990.65%167.9491.17%

公司15.589.35%16.278.83%

合计166.57100.00%184.21100.00%

对于安吉租赁及通用租赁，通过与外部合作商(主要为 4S 店经销商)渠道，为客户提供汽车融资租赁服务，并向客户收取一定的租金。

融资租赁业务模式：客户在支付一定比例首付车款后，通过每月支付租金，即可在租赁期内拥有车辆的使用权；租赁期结束后，根据合同约定将车辆所有权转移给客户或者退还租赁公司。融资租赁业务模式与发放贷款及垫款业务的主要区别列示如下：

模式核算科目合同模式资质标的物所有权

融资租赁长期应收款融资租赁合同，融资租赁牌照融资租赁公司拥有所有权，拥有租赁标的物客户拥有使用权汽车金融发放贷款及垫款借款合同金融许可证客户拥有标的物所有权融资租赁业务相关核算不会体现在发放贷款及垫款之中。

汽车融资租赁服务业务是整车行业下游零售相关金融服务，同行业可比公司广汽集团、长城汽车等也存在相应的融资租赁服务业务。

公司长期应收款主要系应收汽车租赁款，具有客户数量多、单个客户金额小、以个人客户为主的特征。以下以长期应收款前五大客户为例：

单位：亿元客户关联成立日期首次合作融资租赁款租赁商业合理性关系时间净额资产山东润华集团旗下汽车

租赁公司，因融资需求山东乾汇融资租赁有

第三方2013年2020年2.00整车通过公司融资购车后，限公司再将相关车辆与终端客户开展融资租赁业务福建地区汽车租赁综合

天下行租车有限公司第三方2010年2020年0.30整车运营企业，因业务拓展融资购车上海贤合汽车信息咨

第三方2019年2022年0.15整车试驾车融资租赁需求询服务有限公司

13附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

综合承租人经营情况，参考融资租赁同业以及车辆其他金融行业对其项目山东润华天众汽车销

第三方1993年2019年0.12维修定价，经过内部充分评售服务有限公司设备估以及信审后决定对其

授信融资，具有商业合理性南京地区网约车运营企江苏弛扬汽车租赁有

第三方2022年2023年0.09整车业，因新增稀缺牌照资限公司源融资购车

合计2.66其中，通用租赁作为拥有融资租赁资质的受让方，受让山东乾汇融资租赁有限公司与其终端客户之间的融资租赁合同，是资产转让交易，受让的实质是应收融资租赁款。受让过后，通用租赁是终端融资租赁合同的实际出租人，并享有合同项下租金的权益。山东乾汇融资租赁有限公司承担租金转付义务，因此通用租赁将其登记为对手方。

基于以上分析，安吉租赁及通用租赁开展融资租赁业务具有商业合理性。

(2)结合相关对象资信及历史逾期情况、坏账准备具体测算过程，说明本期坏

账准备大幅增加的具体原因，坏账准备计提的及时性、充分性和合理性；

安吉租赁及通用租赁建立了由风险管理部、风险控制运营部、资产管理部、租

后运营部、法务合规部、内控部及财务部等组成的风险管理体系，持续跟踪并处理融资租赁业务租前、租中和租后的相关资产质量评估和风险事件，并向专门委员会定期汇报资产质量的评估及坏账准备计提的结果。

由于公司融资租赁账款的业务性质，公司对融资租赁账款按逾期情况进行统一管理及核算账龄。公司应收融资租赁款各账龄区间的分布占比情况变化相对稳定。

随着时间推移以及资产规模变化，公司逾期的融资租赁款金额占比较2022年12月31日略有上升。具体账龄及逾期情况如下：

单位：亿元

2023年2022年

项目占比占比

12月31日12月31日

一年以内88.9753.41%91.0549.43%

一年以上77.6046.59%93.1650.57%

合计166.57100.00%184.21100.00%

单位：亿元

2023年2022年

项目12月31日占比12月31日占比

信用期内155.7993.53%173.2894.07%

逾期10.786.47%10.935.93%

合计166.57100.00%184.21100.00%

减值准备(6.23)(5.76)

14附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

公司通过预期信用损失模型，基于违约风险敞口、违约概率和违约损失率等计算坏账准备(预期信用损失)。在应用预期信用损失模型时，公司使用内部历史信用损失经验等数据，并考虑前瞻性信息。在考虑前瞻性信息时，集团使用的指标包括国内生产总值指数、居民消费价格指数、消费者信心指数和汽车产销率等。

根据企业会计准则要求，公司对于处于不同阶段的金融工具的预期信用损失分别进行计量。应收融资租赁款自初始确认后信用风险未显著增加的，处于第一阶段，公司按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备；应收融资租赁款自初始确

认后信用风险已显著增加但尚未发生信用减值的，处于第二阶段，公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备；应收融资租赁款自初始确认后已经发生

信用减值的，处于第三阶段，公司按照该工具整个存续期的预期信用损失计量损失准备。公司融资租赁客户以个人客户为主，公司以逾期天数为主叠加其他信息作为阶段划分的标准，2023年的阶段划分标准较2022年未发生重大变化。

以下列举安吉租赁及通用租赁于2023年12月31日及2022年12月31日预

期信用损失预估的主要情况如下：

单位：亿元

2023年12月31日2022年12月31日

账面余额预期信用预期信用账面余额预期信用预期信用减值损失余损失率减值损失损失率额余额

第一阶段160.792.761.72%176.311.750.99%

第二阶段2.881.1941.32%3.410.5315.54%

第三阶段2.902.2878.62%4.493.4877.51%

合计166.576.233.74%184.215.763.13%

2023年度，公司当年计提(含转回)长期应收款(含一年内到期)坏账准备4.56亿元，核销5.15亿元，收回以前年度核销1.23亿元，2023年12月31日预期信用减值损失余额6.23亿元，对于2023年计提的减值准备主要系受宏观环境及市场行情影响，公司融资租赁业务产生的相关应收款项资产质量承压，全年存量融资租赁业务违约及逾期情况，就发生比率而言较2022年有所上升。

具体而言，2023年公司坏账准备的计提方法没有重大变化，对于第一阶段及

第二阶段，受网约车等车型客户信用水平下降等因素影响，安吉租赁及通用租赁基

于融资租赁客户历史迁徙情况计算的2023年末第一阶段加权平均违约概率(考虑

前瞻调整后)以及第二阶段加权平均违约概率(考虑前瞻调整后)分别为2.08%(2022年为1.22%)和49.91%(2022年为18.90%)，较2022年上升明显，从而导致

2023年第一阶段及第二阶段拨备金额上升。

15附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

对于第三阶段受到2023年新增违约及逾期情况(还原当年已核销部分)增加影响，安吉租赁及通用租赁第三阶段应收融资租赁款(还原当年已核销部分)占比由

2022年末的3.54%提高到2023年末的4.92%，使得当年计提应收融资租赁款第

三阶段预期信用损失由2022年的1.74亿元增长到2023年的2.68亿元。

综上所述，公司按照上述标准对应收融资租赁款减值准备进行核算，已充分考虑所有可能导致减值准备的因素，坏账准备计提及时、充分、合理。

(3)补充披露核销对应应收款项的欠款方名称、资信情况及履约能力、回款进展等，说明进行核销处理的具体原因、判断时点、处理依据，连续进行大额坏账核销、收回的原因及合理性，相关处理是否符合会计准则相关规定。

根据《企业会计准则》及公司会计政策等相关规定，公司对截至2023年12月31日对应的应收融资租赁款进行了检查，对部分长期挂账无法收回的应收融资租赁款进行核销。

公司应收融资租赁款具有客户数量多、单个客户金额小、以个人客户为主的特征。公司2023年核销长期应收款坏账准备5.15亿元，系根据公司相关《呆账核销管理办法》(参考《金融企业呆账核销管理办法》建立的管理制度)。个人无抵押(质押)零售车辆融资租赁租金、抵押(质押)无效的零售车辆融资租赁租金、抵押(质

押)物灭失或抵押(质押)物已处置完毕的融资租赁合同，经追索180天以上，仍无法收回的债权，且获取法院裁定证明，可核销。公司长期应收款核销标准与上年保持一致，核销增加系融资租赁资产质量承压，公司对逾期达核销标准的款项进行核销所致。

公司2023年核销对应长期应收款的前五大交易客户具体情况如下：

单位：万元客户资信履约回款进展核销金额核销时点核销原因及依据情况能力

根据公司核销政策，公司客户符合重庆瑞安最近一次

经济365天逾期报损，部分合同因车辆汽车运输差回款为2143.492023年困难回收处置，符合拖车类资不抵债报有限公司2022年损，可核销。

根据公司核销政策，个人无抵押(质押)零售车辆融资租赁租金、抵押

(质押)无效的零售车辆融资租赁租

经济金、抵押(质押)物灭失或抵押(质

唐**差无回款45.812023年困难押)物已处置完毕的融资租赁合同，经追索180天以上，仍无法收回的债权；且获取法院裁定证明，可核销。

根据公司核销政策，个人无抵押(质押)零售车辆融资租赁租金、抵押

经济(质押)无效的零售车辆融资租赁租

张**差无回款35.842023年困难金、抵押(质押)物灭失或抵押(质

押)物已处置完毕的融资租赁合同，经追索180天以上，仍无法收回的

16附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明债权；且获取法院裁定证明，可核销。

根据公司核销政策，个人无抵押(质押)零售车辆融资租赁租金、抵押

(质押)无效的零售车辆融资租赁租

经济金、抵押(质押)物灭失或抵押(质

邓**差无回款33.482023年困难押)物已处置完毕的融资租赁合同，经追索180天以上，仍无法收回的债权；且获取法院裁定证明，可核销。

成都顺途根据公司核销政策，公司客户符合最近一次

四方商务经济365天逾期报损，部分合同因车辆差回款为32.642023年服务有限困难回收处置，符合拖车类资不抵债报

2022年公司损，可核销。

公司2023年收回以前年度核销长期应收款坏账准备1.23亿元，系公司针对已核销款项的客户仍会进行催收工作，部分客户因经济情况好转或其他原因偿还款项，相应的客户数量众多且单个客户金额较小、以个人客户为主，公司2023年收回以前年度核销的长期应收款的前五大交易客户具体情况如下：

单位：万元客户前期核销本年回款回款时点本期收回原因金额金额

重庆瑞安汽按批次车辆处置回收，车运输有限2143.49371.702023年前期批次处置收回的进公司度较快

张**18.9218.922023年车辆处置回收

孙*18.8018.802023年车辆处置回收

郑**16.0716.072023年车辆处置回收

邓**15.3515.352023年车辆处置回收

合计2212.63440.84

综上所述，公司进行长期应收款坏账的核销、收回的原因具备合理性，相关会计处理符合企业会计准则的规定。

二、普华永道回复我们按照中国注册会计师审计准则的规定对上汽集团2023年度财务报表进行了审计，上述审计工作旨在使我们能够对2023年度财务报表整体出具审计意见。

基于上述我们为上汽集团2023年度财务报表整体发表审计意见执行的审计工作，我们将公司就上述问题的回复中与2023年度财务报表相关的内容与我们在对公司2023年度财务报表执行审计工作中取得的审计证据以及从管理层了解的信息

和获得的解释进行了比较，没有发现在所有重大方面存在不一致之处。

17附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

3.关于其他应收款。公司报告期末其他应收款账面余额153.14亿元，同比

增长2.33%，其中项目代垫款6.38亿元，同比增长154.18%。公司本期新增计提其他应收款坏账准备5.93亿元，同比增长641.25%。

请公司：(1)列示前5大其他应收款及全部代垫款项的具体内容，说明产生的原因、时间、账龄、交易对方与公司的关系、项目代垫款大幅增加的原因及合理

性、尚未收回的原因及合理性，是否存在资金占用、向关联方或其他方输送利益的情形；(2)结合上述情况，说明新增计提其他应收款坏账准备金额同比大幅增长的原因，前期计提坏账准备是否及时、充分、合理。

一、公司回复

(1)列示前5大其他应收款及全部代垫款项的具体内容，说明产生的原因、时

间、账龄、交易对方与公司的关系、项目代垫款大幅增加的原因及合理性、尚未

收回的原因及合理性，是否存在资金占用、向关联方或其他方输送利益的情形；

(a) 列示前 5 大其他应收款的具体内容，说明产生的原因、时间、账龄、交易对方与公司的关系、尚未收回的原因及合理性，是否存在资金占用、向关联方或其他方输送利益的情形：

其他应收款前五大项目主要系对政府部门的相关应收款项，应收账款第一大系应收相关补助款12.86亿元，产生时间分布于各年度，账龄分布于各账龄区间；第二大系应收相关补助款6.64亿元，产生时间分布于各个年度，账龄分布于各个账龄区间；第三大系应收扶持基金4.68亿元，产生于2023年，账龄一年以内；第四大系应收税收返还3.44亿元，产生于2022年，账龄一到二年；第五大系应收相关补助款3.38亿元，产生时间分布于各年度，账龄分布于各账龄区间。公司正积极推进相关款项的申领进程，并已审慎评估相关款项的可收回性。以上前五大其他应收款会根据相应的约定或者规定的时间收回，不存在资金占用或者向其他方输送利益的情形。

(b) 列示全部代垫款项的具体内容，说明产生的原因、时间、账龄、交易对方与公司的关系

代垫款项主要包括项目开发代垫及其他、融资垫款。其中，项目开发代垫及其他主要系为相关车型等产品开发而代垫支付的开发服务费、模具费、研发费、其他

零星费用等款项；融资垫款主要系相关经销商终端融资到期无法偿还，上汽红岩垫款而产生的款项。上述两类代垫款项的相关对象主要系非关联方，相关业务模式符合行业惯例。

18附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

2023年12月31日代垫款项明细如下：

单位：亿元序号内容关联关系账龄交易背景账面原值项目开发代垫款

1第三方主要为一年以内开发项目需求4.15

及其他整车销售融资

2融资垫款第三方一年以上2.23

垫款

合计6.38其中，项目开发代垫及其他主要系为相关车型等产品开发而代垫支付的开发服务费、模具费、研发费、其他零星费用等款项，相应的金额较为零散，其中前五大情况如下：

单位：万元单位名称关联关系其他应收款余额交易背景产生原因

Bayerische Motoren

Werke 第三方 7421.66 海外公司为客户车型产品

Aktiengesellschhaft 提供的技术开发费代垫相关车型开发

Honda R&D Americas 海外公司为客户车型产品

第三方

Inc 2122.15 提供的技术开发费代垫相关车型开发海外公司为客户车型产品

Ford Motor Co. 第三方

2097.57提供的技术开发费代垫相关车型开发

海外公司为客户车型产品

Volkswagen AG 第三方 571.80提供的技术开发费代垫相关车型开发海外公司为客户车型产品

Volvo Technology AB 第三方

538.19提供的技术开发费代垫相关车型开发

12751.37

项目开发代垫款及其他相比2022年12月31日上升1.64亿元，主要系零部件相关业务开发需求上升所致。公司相关零部件业务，其客户一般为相关整车厂。一般而言，为配套相关整车厂的相关车型的研发，公司相关企业亦会在相关车型量产前，开展一定规模的前期研发与适配活动。根据公司与相关客户的约定，部分上述前期研发与适配活动的开支由客户承担，并在相关车型正式量产后陆续结算。因此该类前期业务开发阶段的相关开支，形成了项目开发代垫款。

融资垫款系上汽红岩的代垫款项，2023年12月31日相比2022年12月31日上升2.23亿元。于2022年12月31日相关代垫款项余额为1.01亿元，其金额较小列示在其他应收款-保证金及其他中。上汽红岩业务模式以销定产，以经销商下订单生产为主。上汽红岩根据相关合同约定，在特定条件下，为部分经销商客户和终端客户向对该等客户提供融资的金融机构提供担保。因部分经销商逾期还款，

19附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

根据相关合同约定，上汽红岩向相关金融机构进行了垫付并计入其他应收款。于

2023年度，相关客户逾期规模有所增长，故相关垫款相应增加。

项目开发代垫款系根据零部件及整车相关项目需求代垫，与公司及控股股东不存在关联关系，不存在资金占用情形。融资垫款是受重卡行业大幅下滑影响，且上汽红岩已停止新增该业务，上述经销商与公司及控股股东不存在关联关系，不存在资金占用情形，不存在向关联方或其他方输送利益的情形。

(2)结合上述情况，说明新增计提其他应收款坏账准备金额同比大幅增长的原因，前期计提坏账准备是否及时、充分、合理。

2023年及2022年其他应收款坏账变动表列示如下，2023年计提坏账为5.93亿元，相比2022年上升641.25%，具体如下表所示。

单位：亿元类别2023年初本年变动金额2023年末计提收回或转转销其他变动回其他应收款减值准

备10.715.93(1.50)(1.34)0.1513.95

单位：亿元类别2022年初本年变动金额2022年末计提收回或转转销其他变动回其他应收款减值准

备11.380.80(1.36)(0.11)0.0010.71

2023年其他应收账款坏账计提金额为5.93亿元，主要构成如下：

单位：亿元性质2023年2022年变动金额

补助款3.65-3.65

应收代垫款项-融资垫

款0.75-0.75

其他1.530.800.73

合计5.930.805.13

对于补助款，2023年度，鉴于宏观经济形势变化，产业扶持政策迭代，公司审慎评估了相关应收补助款的可收回性，基于谨慎性原则，对部分回收存在不确定

20附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

性显著增加的应收补助款计提相关坏账准备。考虑到相关补助款主要来自部分地方政府，2017年度及2018年度集团在相关地区取得了相应的申报资格，且相关补助款一般的清算周期在3-4年左右，2022年末，结合与相关地方政府部门的相关沟通，公司对相关补助款的可收回性未产生重大疑虑。2023年度，上述补助款的实际收到金额较少，且公司数次与相关地方政府部门沟通后了解到，当地积压待处理的相关补助款金额较大，处理的时间跨度也较长，未来支付的时间表尚未确定，因此出于谨慎性原则计提了相应的减值准备。

动力新科应收代垫款项-融资垫款的坏账计提主要系上汽红岩经销商客户终端

融资到期无法偿还，且经销商资金紧张，在金融机构保证金已扣完差额部分由上汽红岩垫款产生。该业务于2022年开始出现逾期造成厂家履行担保责任，基于逾期款账期短，金额小，且用户以车辆担保，上汽红岩判断短期可收回垫款，因此未作计提；但2023年垫款车辆涉及行业持续低迷，风险规模增大，终端客户的欠款账期增加，上述代垫款存在回收风险，2023年根据每家终端客户实际经营情况分析和各项风险指标判断回收风险并计提相应的坏账准备。

综上，新增计提其他应收款坏账准备金额同比大幅增长主要系补助款及融资垫款单项计提导致。集团相关坏账计提政策具有一贯性，对于其他应收款信用减值损失的风险识别、风险评估等相关内部控制近年来运行良好，于2022年末，集团已充分考虑相关其他应收款的坏账风险，不存在前期其他应收款坏账计提不及时或不充分的情形。前期计提坏账准备是及时、充分、合理的。

和获得的解释进行了比较，没有发现在所有重大方面存在不一致之处。

21附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

4.关于发放贷款及垫款。公司2021年-2023年发放贷款及垫款期末余额分

别为2201.1亿元、2231.8亿元、1830.88亿元期间年度新增计提坏账损失-

1.31亿元、8.17亿元、7.88亿元连续2年计提大额坏账损失。公告显示计提金

额增加主要系为应对市场风险公司所属汽车金融企业提高拨备率发放贷款及垫款

减值准备相应增加第一、二、三阶段按组合计提的预期信用损失率分别为1.59%、

20.27%、71.45%。

请公司：(1)补充披露发放贷款及垫款业务的商业模式、近3年主要客户构成、

贷款规模、客户筛选审核标准、风控机制、拨备率情况等；(2)补充披露前述逾期

信用损失预估的核心参数、取值依据及计算过程以及转入第二、三阶段的主要债

务人名称、贷款规模、期限、所在区域、资信情况、增信措施、关联关系、款项

回收及逾期情况等；(3)结合问题(1)(2)并对照行业政策情况、行业可比公司情况

说明近2年提高拨备率、大额计提坏账损失的原因及合理性是否存在长期逾期情

形是否存在款项回收风险前期计提是否充分、谨慎并充分提示相关风险。

一、公司回复

(1)补充披露发放贷款及垫款业务的商业模式、近3年主要客户构成、贷款规

模、客户筛选审核标准、风控机制、拨备率情况等；

公司下属上海汽车集团财务有限责任公司、上汽通用汽车金融有限责任公司、

上海东正汽车金融股份有限公司(以上三家合计简称“金融子公司”)主营业务为零售贷款以及经销商贷款业务等。

发放贷款及垫款业务的商业模式主要为零售贷款、经销商贷款以及公司金融业务。零售贷款是指为个人或者企业客户提供购车相关的贷款服务，主要客户是购买集团成员单位产品的终端用户。经销商贷款主要是为汽车经销商提供采购车辆贷款，主要客户是销售集团产品的授权经销商。公司金融业务主要为对集团成员单位的贷款和贴现，主要客户是集团内成员单位。

近3年主要客户构成及贷款余额情况如下：

单位：亿元主要客户构成2023年2022年2021年

12月31日12月31日12月31日

零售客户1158.411576.071603.30

经销商客户669.24651.13614.01

其他客户3.234.601.80

合计1830.882231.802219.11

22附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

客户筛选审核标准：

零售客户的筛选审核标准主要为：

1.是中华人民共和国公民，或在中华人民共和国境内连续居住一年(含一年)以

上的港、澳、台居民及外国人；2.具有有效身份证明、固定和详细住址且具有完全

民事行为能力；3.具有稳定的合法收入或足够偿还贷款本息的个人合法资产；4.个

人信用良好；5.能够支付规定的首期付款；6.金融子公司要求的其他条件。

经销商客户的筛选审核标准主要为：

1.借款人具有工商行政主管部门核发的企业法人营业执照、汽车生产商出具的

代理销售汽车证明、稳定的合法收入或足够偿还贷款本息的合法资产；2.资产负债

率不超过80%；3.经销商、经销商高级管理人员及经销商代为受理贷款申请的客

户无重大违约行为或信用不良记录；4.金融子公司要求的其他条件。

公司金融集团成员单位客户筛选审核标准主要为：

1.借款人为集团成员单位，依法经市场监督管理部门或主管部门核准登记；2.

借款用途明确、合法；3.借款人经营合法、合规；4.借款人具有持续经营能力，有合法的还款来源；5.借款人信用状况良好；6.金融子公司要求的其他条件。

主要风控机制如下：

金融子公司始终坚持“在控制风险前提下拓展业务，在拓展业务中完善风险控制体系”的风险理念，在风险控制方面建立较完善的制度体系及业务流程体系，并通过制度完善机制、前中后台分离的机制、集体决策机制和明确的奖罚机制，利用IT 技术将风险控制和提高效率相结合，平衡风险管理和业务发展，不断创造公司特有的风险控制方法和手段。其中：

零售客户风控机制：

(a) 贷前环节：

对于借款人：严格执行客户五项基本核查、全面了解借款人信用情况；同时，科学制定客户信用评分标准，针对不同业务合理设定不同分值贷款条件，制定差异化审批管控策略。同时，建立审贷分离、分级审批的贷款管理机制，加强贷前管理工作。

(b) 贷中环节：

根据贷款金额、地区分布、抵押担保等因素建立汽车贷款分类监控体系，对不同类别的汽车贷款风险进行定期检查、评估。

23附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

(i) 合理制定贷款催收制度，专人专岗执行贷款催收任务；

(ii) 建立了一体化贷后催收外包管理平台，并根据逾期资产在各阶段表现搭建多维度监控预警体系；

(iii) 建立科学催收外包管理制度，提升催收外包效率和效果。

经销商客户业务风控机制：

(a) 贷前环节：

(i) 多层次深入开展贷前调查，从借款人经营规模、资产结构、盈利能力、偿债能力、信用记录等多维度了解经销商信用情况；

(ii) 科学合理设定准入条件和担保方式，有效控制准入风险；

(iii) 建立科学信用评级体系，量化识别信用风险。

(b) 贷中环节：

(i) 严格资料审核流程，多层次复核防控风险；

(ii) 人工系统双重控制，有效管理授信额度系统；

(iii) 控制贷款发放，科学防范差错和舞弊。

(i)建立有效的库存监测和盘点机制，结合贷后监管等级、风险预警情况等多维度信息，定期或不定期开展经销商库存车调查、库存管理工作；

(ii) 加强经销商贷款资金发放后的管理，通过定期与不定期的现场检查与非现场监测，监测借款人经营能力、经营意愿和担保条件的变化情况，分析判断借款人的偿债能力；

(iii) 一旦发生重大预警信号，则及时根据风险情况及程度采取暂停额度、追加担保、驻点质押、车辆转移保护等措施防范及处理贷后风险；

(iv) 其他要求的经销商贷后风险管理措施。

公司金融集团成员单位客户风控机制：

(a) 贷前环节：

24附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

(i) 全面、审慎、尽职开展贷前调查工作，了解借款人组织架构、所在行业情况，经营规划、财务情况、资金需求、贷款用途及还款来源等情况；

(ii) 建立和完善内部评级制度，采用科学合理的评级方法，评定客户信用等级；

(iii) 根据借款人经营规模、业务特征、资金循环周期等要素测算其资金需求，并合理确定贷款金额、期限、利率、担保和还款方式等。

(b) 贷中环节：

(i) 根据贷审分离、分级审批的原则，建立规范的贷款评审制度和流程，确保风险评价和信贷审批的独立性；

(ii) 建立健全内部审批授权与转授权机制；

(iii) 与借款人及其他相关当事人签订书面借款合同或担保合同等相关协议，在借款合同中与借款人明确约定贷款的金额、期限、利率、用途、支付、还款方式等条款；

(iv) 设立独立的责任部门或岗位，负责贷款发放和支付审核；在发放贷款前确认借款人满足合同约定的提款条件，并按照合同约定对贷款资金的支付进行管理与控制。

(i) 加强对借款人资金挪用行为的监控，若发现借款人挪用贷款资金的，按照合同约定采取要求借款人整改、提前归还贷款或下调贷款风险分类等相应措施进行管控；

(ii) 加强贷款资金发放后的管理，针对借款人所属行业及经营特点，通过定期与不定期现场检查与非现场监测，分析借款人经营、财务、信用、支付、担保及融资数量和渠道变化等状况，掌握各种影响借款人偿债能力的风险因素；

(iii) 发生重大预警信号的，根据合同约定及时采取提前收回贷款、追加担保等有效措施防范化解贷款风险；

(iv) 其他要求的贷后管理措施。

(2)补充披露前述逾期信用损失预估的核心参数、取值依据及计算过程，以及

转入第二、三阶段的主要债务人名称、贷款规模、期限、所在区域、资信情况、增信措施、关联关系、款项回收及逾期情况等；

(a) 预期信用损失预估的核心参数、取值依据及计算过程：

25附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

预期信用损失是违约概率(PD)、违约损失率(LGD)及违约风险敞口(EAD)三个

关键参数的乘积加权平均值折现后的结果。相关定义如下：

违约概率(PD)，是指债务人在未来 12 个月或在整个剩余存续期，无法履行其偿付义务的可能性。金融子公司违约概率以历史违约结果为基础进行调整，加入前瞻性信息，以反映宏观经济变化对未来时点违约概率的影响；

违约损失率(LGD)，是指某一债项违约导致的损失金额占该违约债项风险敞口的比例。根据业务产品以及担保等因素的不同，违约损失率也有所不同；

违约风险敞口(EAD)，是指预期违约时的风险暴露总额，敞口大小考虑了本金、利息等因素，不同类型的产品有所不同。

零售贷款经销商贷款违约概率将零售贷款根据逾期天数划由于经销商贷款历史上实际违约数

分为不同小组，采集近3-5据较少，计算违约概率时，公司对年债项数据的逾期情况历史贷款客户进行内部评级，并将评级数据，计算历史月度平均滚结果映射至穆迪评级主标尺，最终动率矩阵。确定债项违约概率，违约概率值根据每年穆迪年度报告中获得，每年根据实际值更新参数。

违约损失率基于公司内部近3-5年历史由于经销商贷款历史上实际损失数清收数据，统计历史每月的据较少，根据增信措施，参照《商回收情况，通过计算清算及业银行资本管理办法(试行)》中同追讨过程产生回收金额与风类业务违约损失率。

险暴露的比值来估计违约损失率。

前瞻性调整系考虑国内宏观经济环境分析及行业外部经济环境分析，通过回归数模型选取相关的宏观经济因子，如国内生产总值，工业增加值，消费价格指数和广义货币供应量等因子，设置有利、基准、不利等情形，最终计算得出各情景加权平均值作为前瞻性调整系数。

2023年12月31日及2022年12月31日按阶段分类的发放贷款及垫款的明

细如下：

单位：亿元

2023年12月31日2022年12月31日

账面余额预期信用预期信用账面余额预期信用预期信用减值损失余损失率减值损失损失率额余额

第一阶段1738.6927.631.59%2160.7542.111.95%

第二阶段71.6614.5320.27%56.6610.5118.55%

26附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

第三阶段20.5314.6771.45%14.3910.5973.59%

合计1830.8856.833.10%2231.8063.212.83%

账面余额反映了折现后的 EAD，预期信用损失率反映了前瞻前 PD、前瞻性调整系数与 LGD 的乘积。

第一阶段预期信用损失率减少，主要系疫情影响消退，宏观经济预测较去年同

期相比向好，前瞻性调整系数较2022年末减少。

第二阶段、第三阶段账面余额增加，主要系1）零售贷款方面，实际逾期率上升且长逾期天数的客户数量及金额增加；2）经销商贷款方面，个别经销商信用风险增加，具体可参见第(3)点的回复。

27附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

(b)信用风险显著增加及已发生信用减值的判断标准、相关客户资信及逾期的考虑

金融子公司将信用风险显著增加的借款人转入第二阶段，判断信用风险显著增加的主要标准为参考逾期天数，或者以下一个或多个指标发生显著变化：债务人所处的经营环境、内外部信用评级、实际或预期经营成果的显著变化、担保物价值或担保方信用评级的显著下降从而将影响违约概率等。将已发生信用减值的借款人转

入第三阶段，主要标准为参考逾期天数，或者符合以下一个或多个条件：债务人发

生重大财务困难，进行其他债务重组或很可能破产等。

资信及逾期的考虑：根据金融子公司内部管理要求分类在第二阶段的贷款逾期

均小于90天，逾期90天以上或者金融子公司认为符合其他违约及减值定义的贷款分类在第三阶段。对于零售客户的阶段分类主要根据逾期天数划分；对于经销商客户的阶段分类除了考虑逾期天数外，公司主要结合借款人的财务表现、经营情况、业务发展、融资能力、还款能力、负面舆情等方面评估借款人的信用风险。

金融子公司按照《商业银行金融资产风险分类办法》(2023年2月11日原中

国银行保险监督管理委员会、中国人民银行令2023年第1号公布，自2023年7月1日起施行)及内部相关制度对发放贷款及垫款进行风险分类，按照风险程度分为五类，分别为正常类、关注类、次级类、可疑类、损失类，后三类合称不良资产。

风险分类、逾期天数与阶段分类的大致关系如下：

零售贷款经销商贷款

第一阶1.在满足报告日五级分类为“正1.报告日五级分类为“正常”；

段常”；2.或，本息逾期天数0-30天(含)；

2.或，当前债项逾期天数≤7天；3.且，未被划入阶段二、阶段三。

3.且未被划入第二阶段、第三阶段。

第二阶1.报告日五级分类为“关注”；1.报告日五级分类为“关注”；

段2.或，当前债项7天<逾期天数≤2.或，且本息逾期天数31-90天

90天；(含)；

3.或，有其他客观证据证明信用风3.或，有其他客观证据证明信用风险

险显著增加，如预警客户等。显著增加。

第三阶1.报告日五级分类为“次级”、“可1.报告日五级分类为“次级”、“可疑”或段疑”或“损失”；“损失”；

2.或，当前债项逾期天数>90天；2.或，本息逾期天数90天(不含)以

3.或，有其他客观证据证明资产已上；

发生减值，如欺诈客户等。3.或，有其他客观证据证明资产已发生减值。

28附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

(c)下表列示了于2023年12月31日划分为第二、三阶段的主要客户的贷款信息，

包括：债务人名称、贷款规模、期限、所在区域、关联关系、增信措施:

单位：亿元主要客户类型2023年12月31日贷款贷款期限所在地是否增信措施

规模(区间)区为关联关系

第二阶段71.66

零售客户22.151-5年全国各第三大部分为地方抵押担保

经销商客户49.51

其中：前5大债务人

武汉三环海通汽车销3.52最长12个湖北第三保证、抵售服务有限公司月方押

哈尔滨美通汽车销售1.52最长12个黑龙江第三保证、抵服务有限公司月方押

湖北三环绎凯汽车销1.34最长12个湖北第三保证、抵售服务有限公司月方押

荆州三环海通汽车销0.98最长12个湖北第三保证、抵售服务有限公司月方押

江西运通大创汽车销0.94最长12个江西第三售服务有限公司月方

第三阶段20.53

零售客户12.211-5年全国各第三大部分为地方抵押担保

经销商客户8.32

其中：前5大债务人

天津隆众汽车销售服1.01最长12个天津第三保证、抵务有限公司月方押

陕西华兴新世纪汽车0.82最长12个陕西第三保证、抵服务贸易有限公司月方押

安阳市新纪元汽车销0.82最长12个河南第三保证、抵售服务有限公司月方押

河北益通汽车销售服0.79最长12个河北第三保证、抵务有限公司月方押

成都凯迪汽车销售服0.57最长12个四川第三保证、抵务有限公司月方押

29附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

主要客户类型2022年12月31日贷款贷款期限所在地是否增信措施

规模(区间)区为关联关系

第二阶段56.66

零售客户32.491-5年全国各第三大部分为地方抵押担保

经销商客户24.17

其中：前5大债务人

武汉世凯汽车销售服0.62最长12个湖北省第三保证、抵务有限公司月方押

武汉三环海通汽车销0.53最长12个湖北省第三保证、抵售服务有限公司月方押

湖北三环瑞通汽车有0.53最长12个湖北省第三保证、抵限公司月方押

武汉三环瑞通汽车销0.51最长12个湖北省第三保证、抵售服务有限公司月方押

南阳驷方宛通汽车销0.51最长12个河南省第三售服务有限公司月方

第三阶段14.39

零售客户13.481-5年全国各第三大部分为地方抵押担保

经销商客户0.91主要债务人如下

成都金菱凯迪汽车销0.60最长12个四川省第三保证、抵售服务有限公司月方押

重庆金菱泛美汽车销0.30最长12个重庆市第三保证、抵售服务有限公司月方押

安徽省星光大道汽车0.01最长12个安徽省第三保证、抵销售有限公司月方押此外，公司金融集团成员单位客户总体资质较好，于2021-2023年均未出现不良贷款。

(d)对第二、三阶段借款人计提预期信用损失的考虑因素，包括：增信措施、款项收回等

30附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

零售客户具有客户数量多，单个客户金额小的特点，这部分客户以私营业主、年轻白领为主，随着近两年宏观经济等因素影响，其还款能力有所下降。经销商客户依托集团稳健经营以及厂融结合的优势，总体资质较好。于2023年及2022年末，分类在第二、三阶段的主要经销商客户，受集团或自身经营情况、融资能力等

因素的影响，曾经发生过逾期或面临财务困难，根据影响程度及历史逾期次数不同被分类在第二、三阶段。

增信措施：零售信贷业务中，根据借款人的资质情况，可增加车辆抵押、提高首付款比例、增加担保人等增信措施；经销商贷款业务中，主要采用保证担保、车辆浮动抵押担保增信，同时结合经销商自身实际情况，部分采用不动产抵押担保、质押担保等风控措施。

款项收回：分类在第二、三阶段的风险客户，存在款项收回的风险。金融子公

司建立了一体化贷后催收外包管理平台，并根据逾期资产在各阶段表现搭建多维度监控预警体系，实施精益化外包催收管理，最大程度回收公司零售贷款。此外，金融子公司还结合加快诉讼等多种处置手段提升不良贷款回收质效，稳妥推进风险化解。对于经销商贷款，金融子公司除了加大对借款人的催收及抵押物的处置力度外，通过多渠道提高贷款的回收率，例如保证人、合作方代偿等，于2023年及2024年期后陆续回款中。

(3)结合问题(1)(2)，并对照行业政策情况、行业可比公司情况，说明近2年

提高拨备率、大额计提坏账损失的原因及合理性，是否存在长期逾期情形，是否存在款项回收风险，前期计提是否充分、谨慎，并充分提示相关风险。

近3年贷款及垫款预期信用损失变动表如下：

单位：亿元预期信用减值损失变动表2023年度2022年度2021年度

年初余额63.2165.0271.42

本年净变动(即：本年计7.888.17(1.31)

提)

本年核销(17.81)(12.38)(6.91)

本年收回已核销贷款3.552.401.82年末余额56.8363.2165.02

金融子公司严格按照《企业会计准则第22号-金融工具确认和计量》，《商业银行预期信用损失法实施管理办法》(银保监规[2022]10号)以及公司内部相关规定的要求计提预期信用减值损失。

近2年来，受宏观经济等影响，借款人信用风险加大，贷款的实际逾期率上升，分类为第二阶段的借款人贷款余额占比2023年末较2022年末增加明显，分

31附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

类为第三阶段的借款人的贷款余额占比逐年提高，由于第二、三阶段借款人整体预

期信用损失率较高，故导致近2年计提了大额的坏账损失。

贷款余额占比2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

第一阶段94.97%96.82%96.80%

第二阶段3.91%2.54%2.92%

第三阶段1.12%0.64%0.28%

在零售贷款方面，逾期比率逐年加大，且有逾期长天数的占比逐年上升的趋势。

逾期借款人主要分布在全国各地，地域趋势不明显。

零售贷款金额%2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

未逾期97.83%97.94%98.65%

逾期1-30天0.08%1.08%0.87%

逾期31-60天1.02%0.19%0.10%

逾期61-90天0.15%0.16%0.11%

逾期90天以上0.92%0.63%0.27%

合计100.00%100.00%100.00%

逾期比率2.16%2.06%1.35%

在经销商贷款方面，2023年公司注意到某经销商集团海外融资受限，发债延期，融资能力下降，该集团内部分经销商借款人曾发生过逾期，公司通过追缴借款人、保证人，合作方代偿等方式陆续收回贷款，于2023年底前逾期贷款已还清。

曾逾期的经销商主要分布在全国各地，从贷款余额方面看，占比较大或历史逾期较多的地区主要有天津、湖北、山东、四川、江西等地。

经销商贷款基本上不存在长期逾期的情况，对于长期逾期的零售贷款，由于回款困难，原则上对于逾期超过190天以上的贷款及垫款全额计提了减值损失，并已核销，2021-2023年度核销金额逐年增加，分别为6.91亿元，12.38亿元及

17.81亿元，这也进一步体现了近2年资产质量下降，拨备增提的合理性。

分类在第二、三阶段的贷款存在款项回收风险，于2023年末，金融子公司已

计提了充分的减值准备，预期信用减值率分别为20.27%、71.45%，于期后陆续收回中，同时金融子公司建立了完善的催收体系，结合加快诉讼等多种处置手段提升风险贷款回收质效，推进风险化解，实际收回情况好于预期。

32附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明同时，同业可比公司情况汇总如下：

单位：亿元

2023年12月31日2022年12月31日

预期信发放贷预期信公司名称发放贷款计提计提用减值款及垫用减值及垫款比例比例余额款余额上汽集团金融子

公司1830.8856.833.10%2231.8063.212.83%

福特汽车金融(中

国)有限公司224.845.732.55%264.595.422.05%东风日产汽车金

融有限公司332.738.432.53%475.2212.182.56%

梅赛德斯-奔驰汽

车金融有限公司941.0217.301.84%932.9617.241.85%广汽汇理汽车金

融有限公司573.279.691.69%506.738.511.68%奇瑞徽银汽车金

融股份有限公司460.5617.623.83%342.9616.834.91%长安汽车金融有

限公司637.2032.795.15%669.2830.174.51%北京现代汽车金

融有限公司103.683.883.74%158.564.022.54%算数平均预期信

用减值率3.05%2.87%

资料来源：中国债券信息网

由上表可见，集团对发放贷款及垫款减值准备整体计提的比例，处于行业可比公司的合理区间内。

基于行业政策情况、行业可比公司情况等，近2年提高拨备率并相应计提坏账损失具备合理性，不存在重大异常的长期逾期情形，不存在重大的款项回收风险。

集团发放贷款及垫款坏账计提政策具有一贯性，对于发放贷款及垫款信用减值损失的风险识别、风险评估等相关内部控制近年来运行良好，于2022年末，集团已充分考虑相关发放贷款及垫款的坏账风险，不存在前期发放贷款及垫款坏账计提不及时或不充分的情形。前期计提坏账准备是及时、充分、合理。

33附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

二、普华永道回复我们按照中国注册会计师审计准则的规定对上汽集团2023年度的财务报表进

行了审计，上述审计工作旨在使我们能够对2023年度财务报表整体出具审计意见。

基于上述我们为上汽集团2023年度财务报表整体发表审计意见执行的审计工作，以及就本回复查阅并核对了本回复所涉及的上述主要同行业可比公司在官方网站披露的2023年发放贷款及垫款和计提相关坏账准备的情况，我们将公司就上述问题的回复中与2023年度财务报表相关的内容与我们在对公司2023年度财务报表执行审计工作中取得的审计证据以及从管理层了解的信息和获得的解释进行了比较，没有发现在所有重大方面存在不一致之处。

34附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

5.关于存货。年报及相关公告显示，公司近三年存货账面价值分别为

566.36亿元、885.35亿元、986.04亿元，同比变动-18.39%、56.32%、

11.37%，其中库存商品占比由53.53%增长至73.47%。营业收入近三年同比变

动比例5.08%、-4.59%、0.09%。同期产品库存量同比变动分别为79.73%、

37.48%、5.31%。报告期末新增计提存货跌价准备22.85亿元，同比增长

58.46%，转销及核销14.42亿元。

请公司：(1)结合库存商品的产品构成、品牌、数量、金额及库龄等，说明近

3年在营收基本持平的情况下库存商品占存货比例大幅增长的合理性，是否存在

存货积压风险；(2)结合库存商品数量及单价变动等情况，说明近3年库存商品账面价值与同期产品库存量变动的匹配性；(3)结合近3年相关产品的市场需求情况、

价格变化趋势、销售情况、存货跌价准备的计提方法和测试过程、可变现净值的

确定依据、同行业可比公司情况等，说明公司存货跌价准备计提的准确性与合理

性；(4)补充披露报告期核销存货跌价准备的具体原因，说明进行核销处理的判断

时点、处理依据，是否符合会计准则相关规定。

一、公司回复

(1)结合库存商品的产品构成、品牌、数量、金额及库龄等，说明近3年在营

收基本持平的情况下库存商品占存货比例大幅增长的合理性，是否存在存货积压风险；

(a) 库存商品的产品构成、品牌、数量、金额及库龄等情况

集团2023年12月31日库存商品账面价值余额724.44亿元，其中整车

598.72亿元，零部件及其他库存等125.72亿元。

2023年12月31日库存商品-整车的构成参见下表：

库存商品-整车整车数量(万台)整车库存余额(亿元)平均单价(万元)

乘用车车型48.18558.5511.59

商用车车型4.0540.169.92

整车合计52.23598.7211.46

上述库存商品-整车中，大部分库龄小于6个月，其中99.92%上汽大众车型库龄小于6个月，94.34%上汽通用车型库龄小于6个月，93.53%上汽乘用车车型库龄小于6个月，92.34%上汽通用五菱车型库龄小于6个月。上汽乘用车及上汽大通，存在一小部分长库龄的库存商品-整车，主要系部分的整车在海外周转，周转周期较长，因此库龄相对较长。此外，上汽通用五菱因投放各城市供客户试用的体验车，该部分库存商品-整车库龄相对较长。

35附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

(b) 近 3 年在营收基本持平的情况下库存商品占存货比例大幅增长的合理性，是否存在存货积压风险

集团布局整车全行业，包括零部件制造及销售、整车制造、销售、经销及出口。

集团库存商品主要包括整车、零部件等，其中库存商品整车包含合并范围内：1.厂商库存；2.经销商库存；3.海外库存。以上汽乘用车分公司为例，上汽乘用车分公司整车生产后，可直接批售给集团外的经销商，也可批售给集团内的经销商，同时也批售给上海汽车国际贸易有限公司进行海外出口销售。在此过程中，批售集团外经销商相关整车确认整车销售收入，批售给集团内的经销商及上海汽车国际贸易有限公司在集团合并层面尚未确认收入，相关整车仍然系集团的整车库存，其中批售给集团内的经销商的整车为集团内经销商库存，批售给上海汽车国际贸易有限公司的整车为海外库存。

近三年库存商品占存货比例如下表所示：

2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

项目

账面价值(亿元)账面价值(亿元)账面价值(亿元)

存货986.04885.35566.36

其中：库存商品724.44588.43303.17

其中：库存商品-整车598.72529.39209.53

库存商品占存货比例73.47%66.46%53.53%

由上表可见，公司近三年存货余额的增长，主要系库存商品的增加，合并范围内海外整车库存及经销商整车库存从2021年14.87万辆增加到2023年42.47万辆，相应整车库存上升主要原因分析如下：首先，主要系公司海外整车库存从

2021年到2023年持续增加，而公司海外销售从2021年到2023年也处于增长状态，两者变动基本匹配。公司的海外销售主要源自于国内的整车出口销售。相较于国内销售而言，该模式的存货周转，在履行必要的出入境海关手续，安排跨境运输，目的地及目的国转运等方面，均涉及更长的交付周期，因而相关存货周转速度相对较慢。此外，随着近年来日益增长的国际海运、跨境贸易等不确定性，公司为降低履约及交付风险，合理增加了出口业务对应的库存水平。其次，集团合并范围内经销商整车库存2023年较2022年上升，而公司上述合并范围内经销商的对外销量，从2021年到2023年也处于增长状态，与此同时，近年来上述合并范围内经销商

对第三方经销商的批售业务占比亦相应增长，两者共同导致了公司集团合并范围内

经销商整车库存的增加。最后，集团内厂商整车库存从2021年到2023年处于增长状态，为厂商正常库存水平变动。

截至2024年5月末，集团国内市场销量约为112万台，海外市场终端交付

46万台，同比增长17.8%。因此，2023年的相关存货不存在重大积压风险。

36附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

(2)结合库存商品数量及单价变动等情况，说明近3年库存商品账面价值与同期产品库存量变动的匹配性

公司2021年以来集团全部整车库存商品数量及单价变动等情况如下表所示：

2023年2022年2021年

12月31日12月31日12月31日

库存商品-整车账面价值(亿

元)598.72529.39209.53

营业收入(亿元)7261.997209.887599.15

全部整车库存量(万台)注52.2343.1621.61

库存量(万台)9.769.276.74

整车库存单价(万元)注11.4612.279.70

注：该库存量为集团合并范围内相关整车库存数量合计，包括了集团范围内整车厂，相关销售公司，以及经销商公司的所有库存量。整车库存单价系库存商品-整车账面价值除以全部整车库存量。

由上表可见，集团近3年来，整车库存单价不存在重大波动，库存商品账面价值随着同期产品库存量的增长而相应增长，其变动具有一定匹配性。

(3)结合近3年相关产品的市场需求情况、价格变化趋势、销售情况、存货

跌价准备的计提方法和测试过程、可变现净值的确定依据、同行业可比公司情况等，说明公司存货跌价准备计提的准确性与合理性；

公司近3年存货账面原值、跌价准备等情况如下表所示：

单位：亿元

2023年12月31日2022年12月31日2021年12月31日

跌价准备跌价准备跌价准备账面余额跌价准备账面余额跌价准备账面余额跌价准备占比占比占比

原材料140.12(17.94)12.80%179.02(15.75)8.80%158.93(14.53)9.14%

在产品137.17(2.37)1.73%133.23(1.22)0.92%118.32(0.89)0.75%

产成品或库存商品745.63(21.19)2.84%604.52(16.09)2.66%314.73(11.56)3.67%

合同履约成本4.62-0.00%1.65-0.00%1.36-0.00%

合计1027.54(41.50)4.04%918.42(33.07)3.60%593.34(26.98)4.55%

公司近3年市场需求情况、价格变化趋势、销售情况如下表所示：

37附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

2023年度2022年度2021年度

整车销售收入(亿元)5053.635050.665569.67

销量(万台)502.09530.26546.35

单价(万元)10.079.5210.19

公司关于存货跌价准备的计提是依据《企业会计准则第1号——存货》相关规定，集团以存货的可变现净值估计为基础确认存货跌价准备。可变现净值是指存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。当存在迹象表明存货可变现净值低于成本时需要确认存货跌价准备。存货跌价准备的确认需要运用判断和估计。如重新估计结果与现有估计存在差异，该差异将会影响估计改变期间的存货账面价值。

可变现净值按日常活动中，以存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的合同履约成本和销售费用以及相关税费后的金额确定。

2023年存货跌价准备新增计提22.85亿元，较上年净增加约12.42亿元，相

应增加主要来自上汽大众及上汽乘用车分公司，随着国内乘用车市场竞争加剧，价格战日益激烈，公司为应对市场需求变化及竞争加剧趋势，及时调整市场营销策略及销售价格政策，以提升市场竞争力，因而根据相关存货的可变现净值增加了相关存货跌价准备的计提。其中较大比例的存货跌价准备计提系与上述公司新能源汽车产品相关。相关可比公司的存货跌价准备计提情况汇总如下：

单位：亿元名称2023年12月31日2022年12月31日计提比例存货原值存货跌价计提比例存货原值存货跌价计提比例变动百分准备准备点

上汽集团1027.54(41.50)4.04%918.42(33.07)3.60%0.44

比亚迪910.31(33.54)3.68%804.93(13.86)1.72%1.96

长城汽车268.35(2.07)0.77%225.67(1.93)0.86%-0.09

广汽集团172.62(5.42)3.14%127.53(3.91)3.07%0.07

长安汽车141.10(6.44)4.56%64.04(5.80)9.06%-4.50

北京汽车246.93(8.25)3.34%280.36(19.43)6.93%-3.59

资料来源：上市公司年报信息；

由上表可见，集团的存货跌价准备整体计提比例，处于行业可比公司的合理区间内。另外，新能源销量占比较大的可比公司，其存货跌价准备的计提比例，

2023年度有所上升，与集团呈同样趋势。

综上，基于近3年相关产品的市场需求情况、价格变化趋势、销售情况、存货跌价准备的计提方法和测试过程、可变现净值的确定依据、同行业可比公司情况等，公司存货跌价准备的计提是准确和合理的。

38附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

(4)补充披露报告期核销存货跌价准备的具体原因，说明进行核销处理的判断

时点、处理依据，是否符合会计准则相关规定。

集团2023年存货跌价变动表如下表所示：

单位：亿元项目2023年度

年初存货跌价准备33.07

本年计提28.46

本年转回(5.62)

本年转销(14.45)

其他变动0.04年末存货跌价准备41.50

2023年，集团计提存货跌价准备28.46亿元，转回存货跌价准备5.62亿元，

转销存货跌价准备14.45亿元，以及其他变动(主要系汇率变动影响)0.04亿元。其中转销存货跌价准备主要系相应的存货已经售出并根据企业会计准则的规定结转相

应的跌价准备，其结转时点为该存货售出的时点。

集团对于存货跌价准备的核销是依据企业会计准则处理的。集团定期或不定期地对存货进行全面清查，当发现存货存在毁损、陈旧过时或销售价格低于成本等原因，导致其可变现净值低于成本时，应计提存货跌价准备。当存货已经无法再被企业使用或者销售，对于该部分存货进行核销。2023年集团无重大存货核销，相应的会计处理符合会计准则相关规定。

基于上述我们为上汽集团2023年度财务报表整体发表审计意见执行的审计工作，以及就本回复查阅并核对了本回复所涉及的上述主要同行业可比公司2023年年度报告中计提存货跌价准备的相关披露和就本回复中针对截至2024年5月的产

销情况访谈了管理层并检查了相关数据的记录，我们将公司就上述问题的回复中与

2023年度财务报表相关的内容与我们在对公司2023年度财务报表执行审计工作

中取得的审计证据以及从管理层了解的信息和获得的解释进行了比较，没有发现在所有重大方面存在不一致之处。

39附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

6.关于固定资产及无形资产。公司报告期末固定资产账面价值838.91亿元，

同比增长5.87%，新增计提减值准备14.33亿元，同比增长298.06%，主要包括计提机器设备减值6.51亿元、计提模具减值准备6.17亿元，同比增幅分别达

202.79%、5509.09%。此外近三年无形资产减值损失分别为621.68万元、

2166.21万元、5.06亿元，主要系非专利技术减值。

请公司：(1)补充披露固定资产各细分项目的主要资产构成、使用年限、闲置

状态、权利受限情形、产能利用率以及减值测试过程、减值迹象出现时点、依据等情况，说明本期计提减值准备同比大幅增长的原因及合理性，前期计提是否充

分；(2)结合行业环境、技术发展趋势、生产经营情况、相关产品的销售情况、资

产使用状态、减值测试过程等说明2023年度计提无形资产减值准备同比大幅增

长的原因及合理性，前期计提是否合理、充分。

一、公司回复

(1)补充披露固定资产各细分项目的主要资产构成、使用年限、闲置状态、权

利受限情形、产能利用率以及减值测试过程、减值迹象出现时点、依据等情况，说明本期计提减值准备同比大幅增长的原因及合理性，前期计提是否充分；

公司2023年末固定资产各细分项目具体情况如下：

单位：亿元资产构成账面价值使用年限闲置状态权利受限情形除极少数情况存少部分用于借款抵

房屋及建筑物304.965至50年在暂时闲置外，押和未办妥产证其余均在用除极少数情况存少部分用于借款抵

机器设备380.063至20年在暂时闲置外，押其余均在用除极少数情况存少部分用于借款抵

运输设备35.512至12年在暂时闲置外，押其余均在用除极少数情况存

电子设备、器少部分用于借款抵

43.573至15年在暂时闲置外，

具及家具押其余均在用不适用，采用工除极少数情况存模具74.81作量法等折旧方在暂时闲置外，无法其余均在用

合计838.91

40附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

公司2023年主要工厂产能利用率情况如下：

单位：万辆

2220产

年22

2023年设计产2023年产能2023产能利能

主要工厂名称设年

能(注3)(注3)用率(%)利计产用产能率能

(%)

208134.64

上汽大众(注1)208.8120.258.80

190117.62

上汽通用(注1)190.8101.853.85

80.84.106

上汽集团乘用车分公司104.098.995061

176.158.90

上汽通用五菱176.0140.48007

上汽大通汽车有限公司(以下简称:21.156

“上汽大通”)37.522.76137.5上汽正大有限公司(以下简称:“上3.558汽正大”)7.22.0287.2

上汽通用五菱印尼汽车有限公司6.02.6436.0451

名爵汽车印度有限公司5.66.11095.65.191

其他(注2)13.74.02913.74.130

注1：上汽大众和上汽通用为上汽集团合营企业。

注2：其他主要含上海申沃客车有限公司、上汽红岩、南京依维柯汽车有限公司等。

注3：设计产能计算依据为年工作日250天，每天工作16小时，即4000小时。报告期内产能为报告期内产量；产能利用率为报告期内产量/设计产能。

2023年公司所处的汽车市场面临价格竞争空前激烈、行业变革加速演进等多重挑战，部分老旧车型产品需求及价格承压。公司2023年产销情况如下：

生产量比上销售量比上年主要产品单位生产量销售量

年增减(%)增减(%)

上汽大众辆12021151215003-10.29-8.01

上汽通用辆10181411001017-13.36-14.45

上汽集团乘用车分公司辆98887698601816.8717.50

上汽通用五菱辆14042061403066-11.51-12.31

上汽大通辆2270892266647.595.84

智己汽车科技有限公司辆3844238253519.83665.06

上汽正大辆2000922210-43.56-31.83上汽通用五菱印尼汽车有辆

限公司2572125065-15.33-16.55

名爵汽车印度有限公司辆610086201019.5427.86

其他(注)辆3968841559-4.18-1.61

合计辆50252955020865-5.61-5.31

注：其他主要含上海申沃客车有限公司、上汽红岩、南京依维柯汽车有限公司等。

如上表所示，公司2023年生产安排与销售情况基本匹配。

41附件：普华永道就上汽集团对监管工作函中相关问题所作回复的专项说明

公司2023年及2022年计提固定资产减值准备的公司明细如下：

单位：亿元公司2023年2022年上汽红岩2.331.68

上汽集团乘用车分公司8.770.01

上汽正大1.17-

其他2.061.80

合计14.333.49

针对固定资产，公司根据《企业会计准则第8号资产减值损失》，于资产负债表日分析相关资产是否出现减值迹象，并对出现减值迹象的资产执行减值测试。

于2023年末，公司对固定资产的减值迹象做出如下分析：

减值迹象分析结果

资产市价当期大幅度下跌，1.于资产负债表日，公司发现上汽红岩经营所处的经济、技术其跌幅明显高于因时间的推或者法律环境以及资产所处的市场在当期或者将在近期发生

移或者正常使用而预计的下重大变化，从而对上汽红岩产生不利影响。同时，上汽红岩跌。在2022年和2023年均发生较大亏损，因此触发了相关减值企业经营所处的经济、技术迹象。

或者法律等环境以及资产所

处的市场在当期或者将在近2.于资产负债表日，公司发现上汽集团乘用车分公司少量过时期发生重大变化，从而对企老旧车型销量明显下滑，不达预期，如：荣威 RX3 MCE 车型业产生不利影响。系列产品销售数量由2022年的0.57万辆下降到2023年的市场利率或者其他市场投资 40 辆，下降幅度达 99.30%；Marvel R 车型系列产品销售数报酬率在当期已经提高，从量由2022年的1.67万辆下降到2023年的0.43万辆，下降而影响企业计算资产预计未幅度达74.51%。2023年公司对上述老旧车型产品进了重新评来现金流量现值的折现率，估规划，相关车型预计在2024年不再进行生产销售。因此公导致资产可收回金额大幅度司在2023年评估时认为上述车型对应的资产组中的机器设降低。备、模具等固定资产将被终止使用或计划提前处置，经济绩有证据表明资产已经陈旧过效已经低于或者将低于预期，因此触发了相关减值迹象。

时或者其实体已经损坏。

3.于资产负债表日，公司发现在2023年底，泰国政府出台政

资产已经或者将被闲置、终策，从 2024 年开始，上汽正大在泰国生产销售的 SK82 车型止使用或者计划提前处置。

需要满足欧五排放才能销售，而上汽正大当前生产的 SK82 车企业内部报告的证据表明资

型是欧四排放，从而对上汽正大 SK82 车型产品生产销售产生产的经济绩效已经低于或者不利影响。因此公司在2023年评估时认为上述车型对应的资将低于预期，如资产所创造产组中的机器设备、模具等固定资产，经济绩效已经低于或的净现金流量或者实现的营

者将低于预期，因此触发了相关减值迹象。

业利润(或者亏损)远远低于

(或者高于)预计金额等。

4.于资产负债表日，公司发现其他部分子公司零星存在资产已

经陈旧过时或者其实体已经损坏；将被终止使用或计划提前

其他表明资产可能已经发生处置；经济绩效已经低于或者将低于预期等情况，因此触发减值的迹象。了相关减值迹象。

于2023年末，公司根据上述识别出的减值迹象对相应资产组执行了减值测试。