证券代码：600008证券简称：首创环保公告编号：2024-053
北京首创生态环保集团股份有限公司
关于公开发行公司债券预案公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述
或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。
为提升申报发行效率，灵活选择发行品种，进一步优化负债结构，增强融资储备，降低短期流动性风险，北京首创生态环保集团股份有限公司（以下简称“公司”“发行人”）拟调整年初69亿元债券注册计划（其中公司债券20亿元，可续期公司债券49亿元），采用储架方式统一注册发行公司债券，公司第九届董事会
2024年度第四次会议审议通过了《关于公司符合公开发行公司债券条件的议案》
《关于公司公开发行公司债券的议案》《关于提请股东会授权董事会全权办理本次公开发行公司债券相关事项的议案》。
本次公开发行公司债券事项尚需提交公司股东会审议。现将本次公开发行公司债券的具体方案和相关事宜说明如下：
一、关于公司符合发行公司债券条件的说明
根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》以及《公司债券发行与交易管理办法》等有关法律、法规和规范性文件关于公开发行公司债券的
有关规定，结合公司实际经营情况，董事会认为公司符合现行公司债券政策和公司债券发行条件的各项规定，具备向专业投资者公开发行公司债券的条件。
二、发行公司债券的具体方案
为拓宽公司融资渠道，优化负债结构，降低资金成本，公司拟面向专业投资者公开发行公司债券，具体方案如下：
1．发行规模
公司适用交易所公司债券优化审核安排，本次统一注册申请总规模不超过人民币150亿元（含150亿元）的公开发行公司债券（以下简称“本次债券”），具
1体发行规模由股东会授权董事会（或董事会授权人士）根据公司资金需求情况和
发行时市场情况，在上述范围内确定。
2．票面金额和发行价格
本次公开发行的公司债券每张面值100元，按面值平价发行。
3.发行对象及向公司股东配售安排
本次债券的发行对象为符合《公司债券发行与交易管理办法》的专业投资者；
具体配售安排（包括是否配售、配售比例等）提请股东会授权董事会（或董事会授权人士）根据市场状况以及发行具体事宜确定。
4.品种及债券期限
本次公司债券的品种包括但不限于普通公司债券、短期公司债券、可续期公
司债券、绿色公司债券、低碳转型公司债券、科技创新公司债券等符合上海证券
交易所相关规则的公司债券品种。若发行固定期限债券，则固定期限不超过20年（含20年），若发行可续期公司债券，则无固定到期期限，在不行使续期选择权时到期兑付。本次发行的公司债券可以为单一期限品种，也可以为多种期限的混合品种，具体期限构成和各期限品种的发行规模提请股东会授权董事会（或董事会授权人士）根据相关规定、市场情况和发行时公司资金需求情况予以确定。
5.债券利率及付息方式
本次公开发行的公司债券为固定利率债券，采用单利按年计息，不计复利。
具体的债券票面利率及其付息方式提请股东会授权董事会（或董事会授权人士）在发行前根据市场情况与主承销商协商确定。
6.发行方式
本次公司债券采用公开发行方式，经上海证券交易所审核同意并经中国证券监督管理委员会注册后，以一次或分期的形式在中国境内公开发行。具体发行方式提请股东会授权董事会（或董事会授权人士）根据市场情况和公司资金需求情况确定。
7.担保事项
本次发行公司债券无担保。
8.募集资金用途
本次债券发行的募集资金扣除发行费用后拟用于补充营运资金及置换存量有息负债。具体募集资金用途拟提请股东会授权董事会（或董事会授权人士）根
2据公司资金需求情况确定。
9.上市安排
本次公司债券发行完毕后，在满足上市条件的前提下，公司将向上海证券交易所申请公司债券上市交易。经监管部门批准/核准，在相关法律法规允许的前提下，公司亦可申请本次发行的公司债券于其他交易场所上市交易。
10.公司资信情况及偿债保障措施
公司最近三年资信情况良好。若公司本次债券发行后出现预计不能按期偿付债券本息或者到期未能按期偿付债券本息的情形时，将采取如下措施：
（1）不向股东分配利润；
（2）暂缓重大对外投资、收购兼并等资本性支出项目的实施；
（3）调减或停发董事和高级管理人员的工资和奖金；
（4）主要责任人不得调离。
根据有关规定，提请公司股东会授权公司董事会（或董事会授权人士）就上述公司债券偿债保障措施作出决议并采取相应措施。
11.承销方式
本次公司债券由主承销商组织的承销团以余额包销的方式承销。
12.决议有效期
本次公司公开发行公司债券的决议自股东会审议通过之日起生效，有效期至中国证监会同意注册本次公司债券之日起24个月届满为止。
本次公司公开发行公司债券的发行方案以最终获得相关监管机构批准的方案为准。
三、简要财务会计信息
致同会计师事务所（特殊普通合伙）对公司2021年度、2022年度财务报表
进行了审计，并分别出具了致同审字（2022）第 110A007871 号和致同审字（2023）第 110A008075 号标准无保留意见的审计报告； 大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司2023年度财务报表进行了审计，出具了大华审字[2024]0011020399号标准无保留意见的审计报告。2024年1-6月财务数据未经审计
（一）合并财务报表
1、合并资产负债表
单位：万元
3项目2024/6/302023/12/312022/12/312021/12/31
流动资产：
货币资金428292.97533630.06607993.31823655.97衍生金融资产
应收票据9570.0916110.2518265.7719732.05
应收账款1395162.821204472.911016010.03590389.55
预付款项34924.6429190.5921043.1428616.11
其他应收款155133.02131013.21120713.0781629.60
其中：应收利息
应收股利4962.464962.46990.004362.62
存货129225.41128017.54135107.27122030.78
合同资产487126.81441956.62389893.98245301.31
持有待售资产188298.12106863.92
一年内到期的非流动资产58829.8539378.5937275.2013636.79
其他流动资产92601.4587234.1577919.63112383.07
流动资产合计2979165.192611003.912424221.382144239.14
非流动资产：
可供出售金融资产
长期应收款266009.33203701.29216577.99157840.02
长期股权投资166903.39172798.82173474.98186228.96
其他权益工具投资4005.573941.473453.175412.66
投资性房地产84375.4452144.4554682.9765445.55
固定资产601407.73639229.57617142.13740652.51
在建工程102633.55181226.75104519.91145971.45
使用权资产24869.8832467.8927672.32158651.25
无形资产4784605.484922284.834876715.924896976.87
开发支出337.48335.06260.011234.04
商誉36498.14104604.72104604.72272785.24
长期待摊费用13121.2813081.5410520.298079.96
递延所得税资产34842.7432625.6624509.1822693.55
其他非流动资产1998185.011966477.771849969.041916894.03
非流动资产合计8117795.028324919.818064102.618578866.09
资产总计11096960.2110935923.7210488323.9910723105.23
流动负债：
短期借款521632.17497189.3172003.07338715.12
应付票据120.002.43-665.00
应付账款1139829.251220845.651252216.951173668.06预收款项
合同负债229516.61208440.26189252.99214145.02
应付职工薪酬39694.5648823.9546119.1450599.19
应交税费39077.9450045.4971623.8172621.61
其他应付款210559.73221889.25234412.46285631.61
其中：应付利息
应付股利9255.319121.075277.002598.83
持有待售负债42267.0165777.18
一年内到期的非流动负债557202.39348480.87664566.18755500.74
其他流动负债315809.60272816.93363797.3244545.50
流动负债合计3095709.272868534.162893991.933001869.01
非流动负债：
长期借款3303532.193117061.383053769.422813698.41
应付债券520000.00800000.00380000.00599651.41
租赁负债18665.7621119.0516582.40145291.28
长期应付款130752.41137447.89160387.23174585.81
长期应付职工薪酬13.9013.9025.8941.65
预计负债7955.558380.246636.7034144.58
4递延收益80055.9776726.6564635.8665087.13
递延所得税负债57917.7264023.6158961.0466107.41
其他非流动负债4326.865127.743459.00
非流动负债合计4123220.364229900.453744457.563898607.68
负债合计7218929.637098434.606638449.506900476.70
所有者权益：
实收资本（或股本）734059.07734059.07734059.07734059.07
其他权益工具1000000.001000000.00860000.001000000.00
其中：优先股
永续债1000000.001000000.00860000.001000000.00
资本公积362577.80362577.80362747.71447780.59
减：库存股
其他综合收益46325.3647695.3945815.5127852.23
专项储备501.81473.97
盈余公积165998.03165998.03154711.85137082.35
未分配利润612427.09599372.06574913.92392967.21
归属于母公司所有者权益2921889.152910176.322732248.072739741.45合计
少数股东权益956141.43927312.801117626.431082887.08
所有者权益合计3878030.593837489.123849874.503822628.53
负债和所有者权益总计11096960.2110935923.7210488323.9910723105.23
2、合并利润表
单位：万元
项目2024年1-6月2023年2022年2021年一、营业总收入913351.642131856.822215732.532223259.30
其中：营业收入913351.642131856.822215732.532223259.30
二、营业总成本761613.161838727.031962257.591967665.59
其中：营业成本591120.431445412.371489094.191538119.69
税金及附加11639.5026628.4234246.9828098.41
销售费用2445.866323.904513.183049.09
管理费用72385.47176753.57199902.50203255.83
研发费用6263.0916674.6424006.3714010.97
财务费用77758.81166934.13210494.38181131.60
其中：利息费用78806.94169061.48193599.89160905.98
利息收入3020.844838.4310780.344968.25
加：其他收益7572.0320629.3814366.8415839.30
投资收益（损失以“-”号填列）2573.713528.34293101.8586806.83
其中：对联营企业和合营企业的2564.613500.1410022.7469231.55投资收益
汇兑收益（损失以“-”号填列）公允价值变动收益（损失以“-”号-2538.52240.64-6104.50填列）资产减值损失（损失以“-”号填-1572.54-18796.50-49219.74-9934.42列）5信用减值损失（损失以“-”号填-13190.96-29005.03-20648.39-12844.44列）资产处置收益（损失以“-”号填10530.84614.181890.842259.36列）三、营业利润（亏损以“-”号填157651.57267561.64493206.99331615.84列）
加：营业外收入488.621509.972391.602790.49
减：营业外支出657.282181.634721.198995.00四、利润总额（亏损总额以“-”号157482.92266889.98490877.40325411.33填列）
减：所得税费用34099.0758240.7653421.7665211.81五、净利润（净亏损以“-”号填123383.85208649.22437455.63260199.52列）
（一）按经营持续性分类1.持续经营净利润（净亏损以“-”123383.85
208649.22437455.63260199.52号填列）2.终止经营净利润（净亏损以“-”号填列）
（二）按所有权归属分类
1.归属于母公司股东的净利润91598.93
160615.43315377.44228746.95（净亏损以“-”号填列）2.少数股东损益（净亏损以“-”号31784.91
48033.79122078.1931452.57
填列）
六、其他综合收益的税后净额-1510.734447.2711077.82-9069.09
归属母公司所有者的其他综合-1370.031879.8717963.28-5704.20收益的税后净额
（一）不能重分类进损益的其他-55.90-1000.21-387.13-6069.22综合收益
（二）将重分类进损益的其他综-1314.132880.0918350.41365.02合收益
归属于少数股东的其他综合收-140.702567.39-6885.46-3364.89益的税后净额
七、综合收益总额121873.12213096.49448533.45251130.43
归属于母公司所有者的综合收90228.91162495.31333340.72223042.74益总额
归属于少数股东的综合收益总31644.2150601.18115192.7328087.69额
八、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)0.12480.21880.42960.3116
（二）稀释每股收益(元/股)0.12480.21880.42960.3116
3、合并现金流量表
单位：万元
项目2024年1-6月2023年2022年2021年一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金725566.611707576.691675761.111570661.86
收取利息、手续费及佣金的现金
收到的税费返还6169.3822348.7189856.5420223.75
收到其他与经营活动有关的现金35926.2041463.7331112.8251045.56
经营活动现金流入小计767662.181771389.121796730.471641931.16
购买商品、接受劳务支付的现金399025.97871044.65918030.99819599.76
6支付利息、手续费及佣金的现金
支付给职工以及为职工支付的现金129851.84294790.86331203.39313150.68
支付的各项税费85954.71160346.74168956.32132436.22
支付其他与经营活动有关的现金51881.09102973.4076120.9862203.16
经营活动现金流出小计666713.611429155.661494311.681327389.82
经营活动产生的现金流量净额100948.57342233.46302418.79314541.35
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金10265.2916704.69360472.57230043.25
取得投资收益收到的现金2115.653192.7112593.5750992.76
处置固定资产、无形资产和其他长21200.691302.908906.911027.65期资产收回的现金净额
处置子公司及其他营业单位收到的1368.93494042.09228.64现金净额
收到其他与投资活动有关的现金2772.0123997.6211320.9016293.21
投资活动现金流入小计36353.6546566.85887336.04298585.51
购建固定资产、无形资产和其他长248541.23446697.76587560.22892715.82期资产支付的现金
投资支付的现金154.305247.5517224.9028996.55质押贷款净增加额取得子公司及其他营业单位支付的
19209.2213347.02
现金净额
支付其他与投资活动有关的现金10482.2373045.6555154.347646.83
投资活动现金流出小计259177.76544200.19659939.46942706.22
投资活动产生的现金流量净额-222824.11-497633.34227396.58-644120.71
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金5776.10254719.68508375.27577925.29
其中：子公司吸收少数股东投资收5776.1014719.6848375.27277925.29到的现金
取得借款收到的现金832613.142118511.381840720.621781143.89
收到其他与筹资活动有关的现金1974.955682.19118.8014107.00
筹资活动现金流入小计840364.192378913.252349214.692373176.18
偿还债务支付的现金635251.611654401.351953215.271686473.68
分配股利、利润或偿付利息支付的170545.23358914.31365205.15310189.66现金
其中：子公司支付给少数股东的股8469.3737325.2542442.9018924.39
利、利润
支付其他与筹资活动有关的现金1615.40312620.91785553.81110403.31
筹资活动现金流出小计807412.242325936.573103974.232107066.65
筹资活动产生的现金流量净额32951.9552976.68-754759.54266109.53
四、汇率变动对现金及现金等价物-1395.40-419.27-5357.63-4963.16的影响
五、现金及现金等价物净增加额-90318.99-102842.46-230301.80-68433.00
加：期初现金及现金等价物余额491470.27594312.73823604.22877064.59
六、期末现金及现金等价物余额401151.28491470.27593302.41808631.60
（二）母公司财务报表
1、母公司资产负债表
7单位：万元
项目2024/6/302023/12/312022/12/312021/12/31
流动资产：
货币资金124472.55204507.68153588.40336101.66
应收账款22278.6917583.4313821.85954.33
预付款项386.69371.2729.84106.79
其他应收款1702727.351749994.761400892.361139511.76
其中：应收利息
应收股利214432.66211803.58174098.6898286.85
存货68.4263.63375.97639.26
合同资产101.70
持有待售资产112654.6812750.00
一年内到期的非流动资产24950.00
其他流动资产1777.31237.41898.12318.33
流动资产合计1989417.391972758.181569606.541490382.14
非流动资产：
可供出售金融资产
长期应收款72616.881549.541549.541549.54
长期股权投资2974420.833063745.413059147.822913034.97
其他权益工具投资3859.003739.002291.003248.54
投资性房地产66425.0551277.3253813.3065445.55
固定资产11226.649469.2810230.2510950.85
在建工程2336.863107.992265.68503.76
使用权资产10483.2011980.809369.7211001.11
无形资产27823.3231468.0538964.4345233.86
开发支出324.97324.97260.011234.04商誉
长期待摊费用296.92313.50384.38201.06递延所得税资产
其他非流动资产33907.7180887.0889155.76175218.46
非流动资产合计3203721.383257862.953267431.903227621.75
资产总计5193138.775230621.134837038.454718003.88
流动负债：
短期借款520132.17490384.0540034.2240059.75应付票据
应付账款4390.617997.616276.604309.56预收款项
合同负债1793.101744.021495.781368.38
应付职工薪酬8054.959248.168855.258030.68
应交税费703.55623.232272.38980.16
其他应付款729775.51767406.84844393.87910947.33
其中：应付利息
一年内到期的非流动负债313682.9551485.65247427.40147661.95
8其他流动负债273521.96226297.14321176.2413131.72
流动负债合计1852054.781555186.701471931.751126489.53
非流动负债：
长期借款121021.00118260.00168338.00145430.00
应付债券520000.00800000.00380000.00500000.00
其中：优先股永续债
租赁负债4730.784573.391296.821500.01
长期应付款125198.05125209.64312657.79312672.07
预计负债1411.011334.561234.051061.20
递延所得税负债16900.4916900.4916900.4916900.49
递延收益33.5233.5267.04100.56
非流动负债合计789294.851066311.60880494.19977664.33
负债合计2641349.632621498.312352425.942104153.86
所有者权益（或股东权益）：
实收资本（或股本）734059.07734059.07734059.07734059.07
其他权益工具1000000.001000000.00860000.001000000.00
其中：优先股
永续债1000000.001000000.00860000.001000000.00
资本公积439317.60439317.60439317.60487635.21
减：库存股
其他综合收益49418.4049418.4049832.1649676.98专项储备
盈余公积165998.03165998.03154711.85137082.35
未分配利润162996.04220329.72246691.82205396.42
所有者权益合计2551789.142609122.822484612.502613850.02
负债和所有者权益总计5193138.775230621.134837038.454718003.88
2、母公司利润表
单位：万元
项目2024年1-6月2023年2022年2021年一、营业收入27657.0255180.1754443.5045120.89
减：营业成本24941.6956064.3249523.7127213.19
税金及附加568.07723.7824.70883.52销售费用
管理费用16827.6942289.8244468.2435548.47
研发费用1192.861588.112778.773025.98
财务费用-6831.32-460.58-481.68-1405.24
其中：利息费用27662.8858298.4747897.7444014.30
利息收入35269.5960943.7249699.2146807.95
加：其他收益423.32833.08383.4290.37
投资收益（损失以“-”号填列）29813.61159680.08229681.96249866.35
9其中：对联营企业和合营企业的投资1866.01
1229.603692.6261421.73
收益公允价值变动收益（损失以“-”号填-2535.98-11632.25-6104.50
列）
资产减值损失（损失以“-”号填列）
信用减值损失（损失以“-”号填列）19.29-44.57620.97-146.52
资产处置收益（损失以“-”号填列）-0.34-20.740.60
二、营业利润（亏损以“-”号填列）21213.90112886.66176383.85223561.27
加：营业外收入8.2152.8115.081252.43
减：营业外支出11.8977.72103.9212.51三、利润总额（亏损总额以“-”号填21210.23
112861.76176295.01224801.19
列）
减：所得税费用468.41
四、净利润（净亏损以“-”号填列）21210.23112861.76176295.01224332.79
（一）持续经营净利润（净亏损以“-”21210.23
112861.76176295.01224332.79号填列）
（二）终止经营净利润（净亏损以“-”号填列）
五、其他综合收益的税后净额-413.76155.18-5400.05
六、综合收益总额21210.23112448.00176450.19218932.74
七、每股收益：
（一）基本每股收益(元/股)
（二）稀释每股收益(元/股)
3、母公司现金流量表
单位：万元
项目2024年1-6月2023年2022年2021年一、经营活动产生的现金流量：
销售商品、提供劳务收到的现金28058.1455832.5450327.9148266.81收到的税费返还
收到其他与经营活动有关的现金716.432177.152053.683398.46
经营活动现金流入小计28774.5758009.7052381.6051665.27
购买商品、接受劳务支付的现金26497.6357838.9627134.1013086.59
支付给职工以及为职工支付的现金14257.4634793.7843613.2636427.44
支付的各项税费3082.597267.354111.923997.96
支付其他与经营活动有关的现金7323.268806.647693.166914.57
经营活动现金流出小计51160.94108706.7382552.4460426.56
经营活动产生的现金流量净额-22386.37-50697.04-30170.85-8761.29
二、投资活动产生的现金流量：
收回投资收到的现金30969.8647535.4220017.16301599.28
取得投资收益收到的现金25269.87125340.1988913.21174168.27
10处置固定资产、无形资产和其他长13.21
0.981.62
期资产收回的现金净额处置子公司及其他营业单位收到的现金净额
收到其他与投资活动有关的现金149834.76227475.13406193.36534739.43
206074.49400363.951010508.6
投资活动现金流入小计515124.72
0
购建固定资产、无形资产和其他长2490.722196.56
6477.167416.62
期资产支付的现金
投资支付的现金22049.78178965.43205945.10637845.39取得子公司及其他营业单位支付的现金净额
支付其他与投资活动有关的现金157647.01478672.71541365.46234167.75
投资活动现金流出小计182187.52659834.70753787.72879429.76
投资活动产生的现金流量净额23886.97-259470.75-238663.00131078.84
三、筹资活动产生的现金流量：
吸收投资收到的现金-240000.00460000.00300000.00
取得借款收到的现金500000.001520000.00531586.00411210.00
收到其他与筹资活动有关的现金700150.16183668.11181628.32163962.38
筹资活动现金流入小计1200150.161943668.111173214.32875172.38
偿还债务支付的现金434839.001184528.00228078.00621628.00
分配股利、利润或偿付利息支付的106286.60180972.90
162891.55142186.94
现金
支付其他与筹资活动有关的现金740560.29230080.06695924.26206653.43
筹资活动现金流出小计1281685.891595580.971086893.81970468.38
筹资活动产生的现金流量净额-81535.73348087.1486320.51-95296.00
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响
五、现金及现金等价物净增加额-80035.1337919.35-182513.3427021.56
加：期初现金及现金等价物余额191507.68153588.32336101.66309080.10
六、期末现金及现金等价物余额111472.55191507.68153588.32336101.66
(三)公司最近三年的主要财务指标
2024年6月302023年12月2022年12月2021年12月
项目日31日31日31日
流动比率0.960.910.840.71
速动比率0.910.860.780.66
资产负债率65.05%64.91%63.29%64.35%
资产负债率50.86%50.12%48.63%44.60%（母公司）
项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度
11应收账款周转率2.73
0.701.924.16
（次）存货周转率
4.6010.9910.9812.87
（次）每股经营活动产
生的现金流量0.140.470.410.43（元/股）每股现金流量净
-0.12-0.14-0.31-0.09额（元/股）
上述财务指标计算公式如下：
（1）流动比率＝流动资产/流动负债
（2）速动比率＝（流动资产-存货-预付账款）/流动负债
（3）资产负债率＝总负债/总资产
（4）应收账款周转率=营业收入/应收账款平均值
（5）存货周转率=营业成本/存货平均值
（6）每股经营活动产生的现金流量=经营活动产生的现金流量净额/股本总额
（7）每股现金流量净额=现金及现金等价物净增加额/股本总额
（四）发行人财务数据分析
目前公司拥有大量的控股子公司，合并报表口径财务数据能较全面地反映出公司整体财务状况，因此公司管理层以最近三年经审计的合并财务数据为基础，对公司资产负债结构、现金流量、偿债能力、盈利能力、未来业务目标以及盈利能力的可持续性进行了分析和讨论。
1.资产状况分析
最近三年及一期，公司资产结构如下：
单位：万元
2024.6.302023.12.312022.12.312021.12.31
项目占比占比占比占比金额金额金额金额
（%）（%）（%）（%）
流动资产合计2979165.1926.852611003.9123.882424221.3823.112144239.1420.00
非流动资产合计8117795.0273.158324919.8176.128064102.6176.898578866.0980.00
资产总计11096960.2110010935923.72100.0010488323.99100.0010723105.23100.00
2021年-2024年6月末，公司总资产分别为1072.31亿元、1048.83亿元、
1093.59亿元和1109.70亿元。近三年及一期公司资产规模较为平稳，2022年略
有减少主要原因是公司处置新西兰业务所致。
从资产构成来看，公司的资产主要为非流动资产，2021年末、2022年末、
2023年末及2024年6月末，非流动资产占总资产比分别为80.00%、76.89%、
1276.12%和73.15%，公司资产总额中非流动资产占比较大主要是由于公司经营的
供水业务、污水处理业务和固体废物处理业务的特点和性质导致；供水、污水处
理和固体废物处理业务，具有前期投资金额大，后期经营回款稳定的行业特征。
公司非流动资产主要由无形资产、其他非流动资产和固定资产等构成。
2.负债状况分析
最近三年及一期，公司负债结构如下：
单位：万元
2024.6.302023.12.312022.12.312021.12.31
项目占比占比占比占比金额金额金额金额
（%）（%）（%）（%）
流动负债合计3095709.2742.882868534.1640.412893991.9343.593001869.0143.50
非流动负债合4123220.3657.124229900.4559.5956.41
3744457.563898607.6856.50
计
负债总计7218929.631007098434.601006638449.501006900476.70100
最近三年及一期，公司负债规模与资产规模保持相同变化趋势。从公司负债结构看，2021年末、2022年末、2023年末和2024年6月末流动负债占比分别为43.50%、43.59%、40.41%和42.88%，公司流动负债主要为短期借款、应付账款、合同负债、其他应付款、一年内到期的非流动负债和其他流动负债等；非流
动负债主要包括长期借款、应付债券、长期应付款等。
3.现金流量分析
（1）经营活动现金流
2021年-2023年，公司经营活动产生的现金流量净额分别为31.45亿元、30.24亿元和34.22亿元。其中，2022年经营活动产生的现金流量为30.24亿元，
较2021年略有减少，主要受处置新西兰业务及京通路收费政策变更等综合影响。
2023年公司持续加强与各个地方政府客户的沟通，加强应收账款管理和催收工作，应收账款增幅相比上年度有效改善，经营活动产生的现金流量净额有所增长。
2024年6月末，公司经营活动产生的现金流量净额为10.09亿元。
（2）投资活动现金流
2021年-2023年，公司投资活动产生的现金流量净额分别为-64.41亿元、
22.74亿元和-49.76亿元。其中，2022年波动较大的原因主要为处置新西兰公司
收到股权转让资金所致。
2024年6月末，公司投资活动现金流量净额为-22.28亿元。
13（3）筹资活动现金流
2021年-2023年公司筹资活动产生的现金流量净额分别为26.61亿元、-75.48
亿元和5.30亿元。2022年筹资活动产生的现金流量净额较2021年变动原因主要是归还债务所致。2023年现金流量净额较2022年增加主要是本期净融资同比上年增加所致。
2024年6月末，公司筹资活动产生的现金流量净额为3.30亿元。
4.偿债能力分析
主要指标2024年半年度2023年2022年2021年流动比率0.960.910.840.71
速动比率0.910.860.780.66
资产负债率（%）65.05%64.91%63.29%64.35%
贷款偿还率（%）100100100100
利息偿付率（%）100100100100
注：（1）流动比率=流动资产/流动负债
（2）速动比率=（流动资产-存货-预付账款）/流动负债
（3）资产负债率=负债合计/资产总计
（4）贷款偿还率=实际贷款偿还额/当期到期应偿还贷款额
（5）利息偿付率=实际支付利息/应付利息
最近三年及一期公司财务状况良好，资产负债率处于合理水平，流动比率、速动比率均较为稳定，公司偿债能力较强、财务风险较低。
5.盈利能力分析
最近三年及一期，公司收入及利润情况如下：
单位：万元
项目2024年1-6月2023年度2022年度2021年度
营业收入913351.642131856.822215732.532223259.30
营业利润157651.57267561.64493206.99331615.84
利润总额157482.92266889.98490877.40325411.33
净利润123383.85208649.22437455.63260199.52归属于母公司股东的
91598.93160615.43315377.44228746.95
净利润
公司主营业务收入主要由城镇水务运营业务、城镇水务建造业务、水环境综
合治理业务、固废处理业务、大气综合治理业务及快速路业务构成。2021年、
2022年、2023年及2024年1-6月，营业收入分别为222.33亿元、221.57亿元、
213.19亿元和91.34亿元，2022年和2023年营业收入减少主要是受处置新西兰
14等公司以及京通路收费政策调整等因素综合影响。
2021年度、2022年度、2023年度及2024年1-6月，公司归属于母公司所有
者的净利润分别为228746.95万元、315377.44万元、160615.43万元和91598.93万元。2022年归属于上市公司股东的净利润实现较大增幅，主要是受新西兰、益阳公司、惠州公司股权处置影响。2023年归属于上市公司股东的净利润减少，主要是2022年处置新西兰公司等影响非经常损益同比减少。
6.未来业务目标及经营能力
首创环保集团是北京市国资委下属上市企业，目前在国内环保行业处于领先地位，拥有良好的社会声誉、广泛的市场网络、丰富的运营经验、领先的技术研发能力、多元的融资渠道、与时俱进的战略管理能力。
按照“融合中求发展，发展中启升维”总体发展路径，2024年，公司站在了改革创新新起点上，将突出“发展中争创新”的经营主题，围绕“经营效率提升基础上的创新突破”总体工作目标，按照“深度攻坚、全面提质、创新增量、系统升维”四大核心经营策略，有序推进各项经营工作。一是多措并举深度攻坚，推动资产结构明显改善。二是精准发力全面提质，实现经营质量显著提升。三是创新牵引增量突破，推动发展模式更加持续。四是落地升维发展战略，推动业务和管理系统升维。业务升维方面，结合新赛道业务研究和新业务技术储备，探索集环保、资源、能源技术产品和服务为一体的解决方案，推动业务实现升维发展。管理升维方面，持续深化财务三支柱建设，推动平衡记分卡工具优化，落地区域公司加快组织向网状结构演进、不断推动项目建设端和运营端的标准化。
四、本次债券发行的募集资金用途
本次公司债券的发行规模为不超过人民币150亿元（含150亿元），发行公司债券的募集资金扣除发行费用后，拟用于补充营运资金及置换存量有息负债。
通过上述安排，可以在一定程度上满足公司日常生产经营需求，有助于进一步改善公司财务状况、优化公司债务结构，提高公司盈利能力和核心竞争能力。
五、其他重要事项
（一）为合营、联营公司提供借款担保事项
截至2024年6月30日，公司及控股子公司无对外担保情况。上市公司及控股子公司对下属公司的合计担保总额63.20亿元，公司担保总额占公司最近一年经审计的净资产的比例21.72%。本公司无逾期对外担保。
15（二）未决诉讼或仲裁事项
截至2024年6月30日，公司及控股子公司无重大未决诉讼或仲裁事项。
特此公告。
北京首创生态环保集团股份有限公司董事会
2024年10月29日
16
